메리츠 김준성, Mobility War

📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.23 (수)

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다.
데일리 업데이트 드리겠습니다.

(Daily: https://buly.kr/GZwHaN9)

▶ 현대차 인도증시서 4.5조 IPO 성공, 시총 26조 (뉴스원)
https://buly.kr/58R1osU
- 현대차 인도법인은 22일 뭄바이 증시에 상장, 첫 거래일에 1.6% 하락으로 출발함. 시총은 190억 달러 (26조원)로 평가, 인도 상장 자동차 업체 중 시총 4위를 기록함. 점유율은  1위 스즈키 현지법인, 2위 현대차, 그 뒤를 타타와 마힌드라 등이 따르고 있음

▶ 장재훈 현대차 사장 "인도 R&D 역량 2배 강화, 수출기지 역할 부여" (서울경제)
https://buly.kr/9iEjK6i
- 현대차는 인도 법인 상장을 통해 현지 R&D 역량을 2배 이상 강화, 내수와 수출 기지로서의 역할 확대할 계획이라고 발표함. 28년까지 110만대 생산능력을 확보, 4개의 전기차 모델 출시 및 배터리 현지화를 통해 전동화 생태계 구축 가속화 예정임

▶ Here’s a look at Hyundai’s new 2025 IONIQ 5 XRT ahead of deliveries (ELECTREK)
https://buly.kr/1t3MoP
- 2025년형 현대 아이오닉5의 주요 변경사항이 공개됨. 오프로드 전용 XRT 트림이 추가, RWD는 최대 310마일까지 주행거리가 개선됨. 테슬라 NACS 충전 포트를 탑재한 첫 모델로, 미국 조지아 공장에서 생산하며 연방 세금 공제 $3,750을 받을 수 있음

▶ Kia shares 2025 EV9 pricing which includes minimal increases (ELECTREK)
https://buly.kr/Gkr2YJ5
- 기아 2025년형 EV9 가격이 발표됨. 대부분의 트림 가격은 전년과 동일하게 유지, Light Long Range는 $700 인상되어 $59,900부터 시작함. 일부 색상 옵션이 변경됐으며, 전반적으로 큰 변화는 없이 인기 모델의 가격 경쟁력을 유지했음

▶ GM tops estimates on 'remarkably' resilient consumer, shares surge (Reuters)
https://buly.kr/APtlEzt
- GM은 3분기 호실적으로 주가가 8% 상승, 2년 6개월 만의 최고치인 $53를 기록함. 전기차 판매는 32095대 (+60% YoY)로 증가, 미국 EV 시장 M/S는 9.5%까지 상승함. 중국 시장서 1.4억달러 손실 불구, 견고한  북미실적으로 연간 전망치를 상향 조정함

▶ Tesla publishes its Q3 2024 vehicle safety report (Teslarati)
https://buly.kr/4xWGpxF
- Tesla는 3분기 안전성 보고서에서 오토파일럿 사용시 708만 마일당 1건의 사고 발생, 미사용 시 129만 마일당 1건의 사고가 발생했다고 보고함. 미국 평균 사고율은 67만 마일당 1건으로 오토파일럿이 10배 이상 안전하다는 것을 보여줌

▶ Former Tesla executive warns of delays to European ADAS regulations (Teslarati)
https://buly.kr/3j6xyar
- 전 테슬라 글로벌 자율주행 안전정책 책임자 마크 반 임페가 유럽의 자율주행 규제(DCAS) 지연이 28년까지 연기될 수 있다고 경고함. 반면 중국에서는 FSD 출시가 순조롭게 진행, 시험 차량 운영과 함꼐 연말까지 신규 구매 차량에 대한 FSD 이전 허용 예정임

▶ China EV insurance registrations for week ending Oct 20: Nio 3,900, Tesla 13,200, Xiaomi 5,600, BYD 89,600 (CnEVPost)
https://buly.kr/4bgksKh
- 10월 3째주 중국 전기차 시장 주간 실적은 BYD가 89,600대로 1위를 기록 했으나 전주 대비 -16% 감소, 테슬라는 13,200대로 전주 대비 +55% 증가함. Li Auto, AITO, Leapmotor, Xiomi, Zeekr, Xpeng 순으로 순위를 이어나갔음

▶ Volkswagen’s cutting-edge EV factory spirals toward collapse as demand crumbles (Autoblog)
https://buly.kr/2fcQ5bM
- VW의 브리쉘 공장이 아우디 Q8 E-tron의 저조한 판매로 폐쇄 위기에 처했으며, 연간 12만대 생산능력에도 불구 24년 판매는 2.4만대에 그쳤음. 8만 유로의 높은 가격대로 인한 수요 부진으로 고가 전기차 중심 자동차 메이커의 전략적 실패를 보여줌

▶ Honda recalling 780,000 vehicles in North America on fuel pump concern (Reuters)
https://buly.kr/AaoWDxn
- 혼다가 고압 연료펌프의 균열 위험으로 북미에서 총 78만대 (미국 72만대, 캐나다 6만대)를 리콜 발표함. 결함이 있는 연료펌프는 주행 중 균열이 발생해 연료 누출 및 화재 위험이 있음. 혼다는 145건의 보증 청구 받았으며, 무상점검 및 교체 예정임

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* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.22 (화)

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(Daily: https://buly.kr/6tabGkx)

▶ 사람 없는 자동차 공장...현대차그룹 역량 총집결 SDF (Zdnet)
https://buly.kr/jY4w76
- HMG는  울산 EV전용 공장부터 시작해 시작으로 30년까지 세계 주요 생산 거점에 'SW 중심 공장(SDF)'을 적용 계획임. SDF는 전기/자율주행차와 미래항공모빌리티 생산을 담당, 생산성 100% 증가, 생산 시간 40% 단축, 원가 50% 절감 효과를 기대 중임

▶ 현대차그룹, 中 상하이에 첨단기술연구개발 자회사 설립…100% 지분 보유 (더구루)
https://buly.kr/6Xl5IuB
- HMG는 상하이에 현대 포사이트 자동차 기술 개발 유한공사 설립, 중국 시장 특화 모델 개발 및 기술 생태계 구축에 집중하고 있음. L2-L4 자율주행 연구 및 양산 개발을 추진 중, Robotaxi 시범 운영 시작 및 AI와 SDV S/W 개발에도 집중할 예정임

▶ BYD to put in-house developed smart driving algorithms to use as soon as Nov, report says (CnEVPost)
https://buly.kr/4QlzX4z
- BYD는 자체 개발한 스마트 주행 알고리즘을 이르면 11월부터 양산할 예정임. 컴퓨팅 플랫폼은 DiPilot으로 파워에 따라 100, 300. 600으로 구분됨. 25년까지는 10만 위안급 모델에 높은 수준의 스마트 주행 기능을 탑재하는 것을 목표로 함

▶ Tesla Model Y to earn best-selling spot in Europe in September (Teslarati)
https://buly.kr/DaNOX5v
- 9월 유럽에서 가장 많이 판매된 차량은 Tesla 모델Y로, 28,680대의 판매 기록 달성하며 2위인 VW Tiguan과 Renault Clio를 8천대 이상 앞섬. 7-8월 모델 Y는 판매 순위 8-9위였으나 급상승함. 유럽시장 연간 누적으로 모델Y는 15.5만대로 4위를 차지함

▶ Tesla is enabling Full Self-Driving transfer for Cybertruck: here’s the details (Teslarati)
https://buly.kr/FWRjK3R
- Tesla는 Cybertruck에도 FSD 전송을 허용하기 시작, 이전에는 모델S, 모델3, 모델Y, 모델X에서만 가능했음. 10/10-12/31 사이 Cybertruck을 인도받는 고객이 전송을 신청 할 수 있으며, 신차 구매시 추가로 8만달러를 지불하지 않아도 됨

▶ Tesla is finally working on a smartwatch app, coding shows (Teslarati)
https://buly.kr/4FrEXvf
- Tesla는 스마트워치 앱을 개발하고 있는 것으로 밝혀짐. Apple, Garmin, Android 등 다양한 플랫폼을 지원할 것으로 보이며, 많은 유저가 오랫동안 기다렸던 기능을 통합할 수 있게됨. 앱은 사용자들에게 차량 제어 및 모니터링 기능을 제공할 것으로 기대됨

▶ Tesla says its Cybercab wireless charging efficiency is ‘well above 90%’ (Teslarati)
https://buly.kr/3YCCcgP
- Tesla Cybercab의 무선 충전 시스템이 90% 이상의 효율을 달성했다고 밝혀짐. 충전 시스템은 25kW의 충전 속도, 이는 Wall Connector의 11.5kW보다 빠름. 이는 핵심 기술로, 로보택시 차량이 자율적으로 운전, 청소, 충전이 가능할 것임

▶ 벤츠, 유럽 최초 '배터리 재활용 공장' 개소…회수율 96% (전자신문)
https://buly.kr/FsHFIDd
- 메르세데스-벤츠가 10/21 독일 남부 쿠펜하임에 유럽 최초 배터리 재활용 공장을 개소함. 자체 시설로 배터리 재활용 전 과정을 완성한 첫 자동차 업체가 됨. 96% 이상의 회수율 실현 전망,100% 친환경 전기를 사용한 탄소 중립 방식으로 운영됨

▶ GM, Ford brace for investor scrutiny over pricing power, EV losses (Reuters)
https://buly.kr/7bFdBVe
- GM은 10/22, Ford는 10/28에 3분기 실적 발표 예정임. Ford는 EV 사업에서 큰 손실을 기록 중, GM은 EV판 증가 불구, 여전히 ICE 판매가 강세를 유지 중임. 자동차 시장은 가격 하락 중, 소비자들은 경제적인 컴팩트 크로스오버 차량을 선호하는 추세임

▶ UK watchdog fines Volkswagen unit for unfairly treating customers (Reuters)
https://buly.kr/7bFdBdv
- VW Financial Services (VWFS)는 17년부터 23년 7월까지 고객 불공정 대우를 혐의로 5.4백만 파운드의 벌금과 21.5백만 파운드의 보상금을 지불해야 함. 총 11만명 고객이 피해를 입었다고 밝혀졌으며, VWFS는 조사에 협조 중임

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* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.21 (월)

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(Daily: https://buly.kr/7FQ6s9J)

▶ US probes Tesla's Full Self-Driving software in 2.4 mln cars after fatal crash (Reuters)
https://buly.kr/5fBHnIJ
- 미국 교통안전국(NHTSA)은 테슬라 FSD를 사용하는 2.4백만 대의 차량 조사에 착수함. NHTSA는 FSD 시스템이 저시야 조건에서 적절하게 반응할 수 있는지 평가할 예정, 이는 차량이 안전 위험을 제기하는지 여부를 판단하기 위한 첫 단계가 될 것임

▶ Huawei will collide with Tesla in self-driving tech race (Huawei Central)
https://buly.kr/1c7rTmg
- 중국 시장에서 테슬라 FSD와 Huawei 자율주행 기술의 경쟁 예상됨. Huawei는 이미 중국에서 강한 입지를 차지, 여러 브랜드에 자율주행 솔루션 첸쿤 ADS 3.0을 제공 중, 차량에 운전자 없이 자율 주차가 가능함. 테슬라는 규제 승인 과제가 남아 있음

▶ FSD's China entry could come later than Tesla's projected Q1 2025, report hints (CnEVPost)
https://buly.kr/AEyzXNU
- 테슬라 FSD의 중국 진출이 지난달 1Q25 중국에서 출시 예정이라고 밝혔으나 예상보다, 늦어질 가능성이 언급됨. 중국 당국은 규제 승인을 아직 내리지 않았음.테슬라는 시스템 훈련을 위해 데이터 수집 권한도 요청 중에 있음

▶ Tesla Model Y refresh starts production Oct 22, says Chinese social media (ELECTREK)
https://buly.kr/2JmtOq5
- 테슬라의 베스트 셀링 모델 Y의 리프레쉬 버전 '주니퍼'가 10/22 상하이 공장에서 하루 12대식 시험 생산을 시작할 예정임. 1Q25에 중국에서 첫 출시 이후 유럽과 북미로 확대 예정임. 8월 출시된 하이랜드 모델3의 개선사항이 반영된 것으로 예상됨

▶ Pony.ai, one of China’s leading autonomous driving developers, files for US IPO (ELECTREK)
https://buly.kr/610nzvT
- 중국 자율주행 개발사 Pony.ai가 IPO 신청서를 제출함. Pony.ai는 중국에서 최초로 로보택시 서비스 상용화, 미국에서도 사업 확장 중임. 1H24 매출은 2470만 달러로 전년 동기 대비 2뱁 증가, 순손실은 5130만 달러로 전년 동기 대비 감소함

▶ Nio partners with UAE telecoms group e& on connectivity and EV solutions (CnEVPost)
https://buly.kr/1t2e7Q
- NIO는 UAE의 통신사 e&와 파트너십 맺고, 4분기 중동 지역 진출을 목표로 UAE를 초기 시장으로 선택함. E& 네트워크를 사용해 스마트 모빌리티, EV 솔루션 제공임. NIO는 아부다비에 R&D 센터 설립해 자율주행과 인공지능 기술 개발 계획임

▶ Mini cuts prices of its EVs by up to 29% in China to boost sales (CnEVPost)
https://buly.kr/DaNOAuj
- BMW 미니는 중국에서 가격 경쟁력 확보를 위해 전기차 모델 미니 쿠퍼와 미니 에이스맨을 최대 29%까지 인하, 10/18-11/30 동안 적용됨. 36개월 0% 금리 대출도 제공, 10/18 이전에 할인 모델을 구매한 고객은 가격 차이를 현금으로 환불 받을 수 있음

▶ 현대차, 印 현지 생산 첫 전기차 ‘크레타EV’ 내년 출시 (동아일보)
https://buly.kr/AljGTgn
- 현대차는 인도에서 내년 초 첫 현지 생산 전기 SUV 모델 '크레타EV'를 출시 예정임. 인도 시장 수요를 감안해 30년까지 5개의 전기차 모델 투입 예정, 또한 전동화 생태계 구축을 위해 충전소를 485개까지 확대 및 현지 생산 배터리 탑재도 추진 중임

▶ 현대차, 카카오 내비·티맵과도 연동되도록 바꾼다 (조선비즈)
https://buly.kr/AljGEpq
- 현재 현대차에는 현대오토에버의 내비게이션이 기본 장착, 외부 지도 서비스를 사용하면 내비게이션 기반 기능을 사용할 수 없다는 한계가 있었으나, 이 부분을 개선해 자사 인포테인먼트 시스템에서도 외부 지도 서비스를 사용할 수 있도록 시스템을 개선함

▶ 기아, 인도 ‘커넥티드 2.0’ 플랫폼 강화…'바르티 에어텔'과 맞손 (더구루)
https://buly.kr/3j6xFQL
- 기아는 인도 최대 모바일 통신사 바르티 에어텔과 협력을 통해 스마트 연결 앱 '기아 커넥트 2.0'을 개발함. 에어텔 IoT 플랫폼은 인도 전역 3천만대 이상 기기 구동 중, 인도 내 IoT 시장 55%를 차지함. 기아는 OTA를 통해 153개 기능을 추가함

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📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.18 (금)

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(Daily: https://buly.kr/28s7Llh)

▶ China says unidentified foreign company conducted illegal mapping services (Reuters)
https://buly.kr/58Qzkix
- 중국 당국, 외국 업체가 자율 주행 연구를 명목으로 중국의 지리적 매핑 활동을 불법적으로 수행하고, 이를 중국의 라이선스를 보유한 매핑 회사에 아웃소싱했다고 밝힘. 이 회사가 수집한 데이터는 대부분 국가기밀로 판명, 테슬라는 아님을 공식 발표함

▶ UK will not impose tariffs on China-made EV imports (Teslarati)
https://buly.kr/CnmXp0
- 영국은 중국산 전기차에 수입 관세를 부과하지 않을 것, 중구고가 무역 관계 적다고 밝힘. EU는 최근 중국산 EV 수입에 대한 관세를 승인했으며, 향후 5년 동안 부과될 예정, 중국과의 협상을 통해 다른 해결책을 찾을 수 없다고 밝힘

▶ Tesla shares Optimus’ most recent breakthroughs in update video (Teslarati)
https://buly.kr/6BvXtNd
- 테슬라는 90초짜리 업데이트 비디오로 옵티머스의 최신 기능을 소개함. 자율적으로 공간을 탐색하고 사람과 장애물을 피했으며, 자율적으로 충전 시스템 사용 모습도 공개됨. 엔지니어링 부사장은 옵티머스가 인간과 상호작용하는 것을 배우기 시작했다고 전함

▶ Tesla Robotaxi Cybercab wireless charging speed teased (Teslarati)
https://buly.kr/NiXWfR
- 테슬라는 사이버캡의 무선 충전 속도를 공개, NACS 포트 대신 유도 충전 시스템을 사용할 것임. 무선 충전 패드는 사이버캡이 뒤로 들어가는 각진 사각 모양, 충전 속도는 35% SoC에서 19kW로 표시됨. 슈퍼차저보다는 느리나 월 커넥터보다 빠름

▶ Tesla Cybertruck launches in Canada (Teslarati)
https://buly.kr/1RD5PJZ
- 테슬라는 캐나다에서 사이버트럭을 공식 출시 ,가격은 137,990 CAD부터 시작함. 부가세와 럭셔리 세금을 포함하지 않은 가격이며, 캐나다의 연방 럭셔리 세금도 적용 시 8,173.20 CAD에 달할 수 있어, 변제될 수 있도록 노력 중인 것으로 알려짐

▶ Starlink services bound for South Korea by 2025 (Teslarati)
https://buly.kr/CnmXru
- 스페이스X의 스타링크 서비스가 2025년 초에 한국에서 시작될 것으로 예상됨. 한국 과학기술정보통신부는 2024년 10월 16일 기술 표준 개정에 대한 60일 공지를 발표, 정부는 약 3-4개월의 검토 기간을 거친 후 승인을 내릴 것으로 예상됨

▶ Apple secretly worked with BYD on EV battery before dropping car project, report says (CnEVPost)
https://buly.kr/610mvOz
- 애플은 17년 BYD와 LFP 셀을 사용하는 배터리 시스템 개발을 위해 비밀리에 협력했다는 사실이 밝혀짐. 애플의 고급 배터리 팩과 열 관리 기술 제공 받아 BYD의 블레이드 LFP 배터리가 개발됨. 현재 애플은 이 기술에 대한 소유권 없다고 알려짐

▶ “왜 현대차가 중국 전기차를?”…울산공장에 전시하는 사연은 (매일경제)
https://buly.kr/B7YlMYP
- 현대차는 울산공장 내 전시장에 중국 브랜드 4종, 인도 브랜드 1종을 포함해 총 8종의 전기차를 전시, 을 대상으로 BEV 특화 경쟁차와의 비교·체험 예정임. 이 중 중국 브랜드 차량은 니오, BYD, XPENG의 4종으로, 현대차의 경쟁 모델로 꼽힘

▶ ‘정의선의 우주 도전'...현대차, 달 표면 자율주행 실증 본격화 (디지털투데이)
https://buly.kr/CLy3swG
- 현대차그룹이 달 탐사 모빌리티 개발을 위한 자율주행 담당 인력을 채용, 프로젝트가 새로운 단계로 진입함. 주요 업무로는 자율주행 시스템 총괄, 제어기 설계, 인지/측위 시스템 개발 등이 포함,  27년까지 실제 달 탐사가 가능한 로버 개발을 목표로 함

▶ VW, unions in fact-finding talks as carmaker develops new strategy (Reuters)
https://buly.kr/1GIKQy0
- VW 노조와 경영진은 여전히 협상 중, 노조는 회사가 미래에 대한 비전을 제시하지 못하고 있다고 비난함. 현재  VW은 독일 공장에서 일하는 12만명 노동자를 대상으로 AI 사용, 노동 자격 변경 등을 포함한 새로운 비용 절감 전략을 개발 중임

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📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.17 (목)

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(Daily: https://buly.kr/6MqIW59)

▶ Tesla Autopilot Director: Cybercab fleet was using near-production AI software expected to ship in V13 (Teslarati)
https://buly.kr/5UGVboe
- Tesla의 오토파일럿 소프트웨어 디렉터 Ashok Elluswamy에 따르면, "We, Robot" 에서 Cybercab 로보택시는 FSD V13에 탑재될 AI 소프트웨어를 사용하여 3.5시간 동안 1,300번의 자율주행을 성공적으로 수행함. 참석자들은 차량에 빠르게 적응했음

▶ Tesla provides Cybertruck Powershare release update (Teslarati)
https://buly.kr/CLy3raf
- 테슬라는 Cybertruck의 Powershare 기능 업데이트를 발표, Cybertruck의 배터리를 통해 가정에 전력을 공급하거나 다른 전기차를 충전 가능함. 최대 11.5kW 전력을 제공하며 정전 시 최대 3일간 가정에 전력 공급이 가능함

▶ 현대차-도요타 AI 맞손…휴머노이드 로봇 개발 협력  (연합인포맥스)
https://buly.kr/H6gWLPG
- 현대자동차와 도요타는 AI 로봇 개발을 위해 협력함. 도요타는 보스턴다이내믹스와 파트너십, 아틀라스 로봇에 도요타 연구소의 대형행동모델(LBM) 적용해 범용 휴머노이드 로봇 개발을 가속화할 계획, 자동차 제조 공장에 투입돼 비용 절감을 할 가능성이 있음

▶ 무보, 현대차 미국 전기차 생산거점 건설에 13.5억 달러 지원 (이투데이)
https://buly.kr/7FQ5Pk0
- 한국무역보험공사는 현대자동차그룹의 미국 조지아주 전기차 공장 신설 프로젝트에 13.5억 달러를 지원함. 현지 생산으로 IRA 세제 혜택을 받아 가격 경쟁력을 높일 수 있으며, 재생에너지를 100% 사용하는 친환경 공장으로 운영 예정임

▶ 현대차·기아, 세계 최초 프레스 금형 설계 자동화 개발 (뉴시스)
https://buly.kr/3NHPptO
- 현대차·기아는 세계 최초 차량용 프레스 금형 설계를 자동화하는 시스템을 개발함. 데이터 표준화와 프로세스 통합을 통해 설계 시간을 75% 이상 단축, 품질 향상하며 단계별로 수치만 입력하면 최적의 설계 도면이 자동 생성됨. 향후 모든 신차에 적용 예정임

▶ 배터리 빠진 전기차 나오나… 현대차·기아, 정부에 ‘배터리 소유권 분리’ 허용 요청 (조선비즈)
https://buly.kr/6BvXWua
- 현대차·기아는  전기차 배터리 소유권 분리 판매권을 국토교통부에 요청함. 이 시스템은 소비자가 배터리 없이 차량을 구매, 필요 시 배터리를 교체할 수 있게 하며, 주로 B2B 분야에 적용 예정,초기 비용 절감 통해 총 소유 비용 낮출 수 있음

▶ 현대모비스, 슬로바키아에 PE시스템 공장 설립…4천500억원 투입 (연합뉴스)
https://buly.kr/AaoU3HA
- 현대모비스는 슬로바키아 노바키 지역에 PE시스템 공장 신축을 위해 현지 정부와 투자 협약을 체결함. 유럽 내 첫 PE시스템 생산 거점으로, 약 3,500억 원이 투입되어 2H24 완공될 예정임. 기존 질리나 공장 내 전기차 제동시스템 생산 시설도 확장 예정임

▶ China NEV retail at 408,000 in Oct 1-13, up 8% from same period last month (CnEVPost)
https://buly.kr/GvllMvq
- 중국의 NEV 소매 판매량이 10월 1-13일 동안 40.8만대 (+64% YoY)를 기록함. 올해 누적 NEV 소매 판매량은 754만대 (+39% YoY)로 증가, NEV 도매 판매량은 38.3만대 (+55% YoY)로 증가함. 이달 NEV 보급률은 50%를 기록 중임

▶ Nissan Ariya owners will gain access to Tesla Superchargers (Teslarati)
https://buly.kr/8ek9GQz
- Nissan Ariya는 24년 말까지 Tesla 슈퍼차저를 사용할 수 있는 NACS 어댑터를 제공받게됨. 25년부터는 NACS 포트를 장착한 EV를 북미 시장에 출시할 계획임. 또한 Nissan Energy Charge Network를 통해 90,000개 이상의 급속 충전기를 제공함

▶ GM Ventures invests $10M in Forge Nano’s game-changing EV battery technology (ELECTREK)
https://buly.kr/A44D7Lw
- GM Ventures가 Forge Nano에 1천만 달러를 투자해 EV 배터리 기술을 강화함. Atomic Armor 기술은 배터리 성능과 수명을 개선,  GM과 전략적 파트너십을 맺어 성능을 20% 향상시키고 10분 내 빠른 충전을 가능하게 할 것임

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MOBILITY at a glance 2024.10.16 (수)

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(Daily: https://buly.kr/6BvXAie)

▶ The 'godfather' of driverless cars says Tesla has a major advantage in the self-driving race (BI)
https://buly.kr/1GIJhZJ
- 구글의 자율주행차 프로그램 창립자 레반도프스키는 테슬라가 웨이모보다 1-100만배 더 많은 주행 시나리오와 데이터를 보유하고 있다고 추정, 이는 자율주행 기술의 핵심 차별점이 될 것임. 또한 카메라와 AI기반 접근방식이 장기적으로 더 유리하다 전망함

▶ Tesla and Uber could partner on new Cybercab Robotaxi deployment, CEO says (Teslarati)
https://buly.kr/6ifo6VJ
- 테슬라와 우버가 로보택시를 우버 플랫폼에 도입하기 위해 파트너십을 맺을 수 있다고 보도됨. 우버 CEO 다라 코스로샤하는 테슬라와의 협력을 희망, 자율주행 사업과의 파트너십을 강조함. 테슬라는 2026년까지 로보택시 생산을 목표 하고 있음

▶ 테슬라 ‘로보택시’ 이어 ‘로보버스’ 상표 출원…USPTO 승인 주목 (더구루)
https://buly.kr/HSW1w5b
- 테슬라가 최근 공개한 자율주행차량 공식 모델명을 확정 및 상표 출원을 진행함. 택시 차량의 공식 명칭은 '로보택시 (Robotaxi)', 상업용 전기차는 당초 '로보밴'에서 '로보버스 (Robobus)' 로 결정, 미국 특허청(USPTO)에 상표 출원을 완료함

▶ Tesla opens FSD transfers in China again (Teslarati)
https://buly.kr/uSnjeM
- 테슬라는 중국에서 FSD 전환을 다시 시작, 연말까지 신차 구매하는 고객에게 적용됨. FSD를 소유한 고객만 전환 가능, 차량은 판매되지 않은 상태여야 함. 가격은 6.4만엔에 제공, 오토파일럿 기능은 3.2만엔임. 4분기 인도를 촉진하기 위한 전략임

▶ Tesla approved for stage one of Giga Berlin expansion plans (Reuters)
https://buly.kr/GP1U3LM
- 테슬라는 기가팩토리 베를린 확장을 위한 첫 단계 승인을 완료받음. 생산 능력을 두 배 (50만대 -> 100만대)로 늘려 독일 내 가장 큰 생산 공장이 될 것으로 보임. 환경부는 물류, 배터리 셀 테스트 및 재활용 시설 등 확장을 승인, 테슬라 소유 부지에서 진행됨

▶ Record U.S. EV sales in Q3 backed by incentives, more options: data (Teslarati)
https://buly.kr/28s6EmP
- 3분기 미국 전기차 판매는 정부 인센티브와 할인, 다양한 신차 모델 출시로 전년 대비 11% 증가함. 테슬라는 여전히 시장을 선도하고 있으며, 특히 Cybertruck의 인기로 판매가 증가함. GM은 60% 성장하며 현대차를 제치고 2위를 차지했음

▶ Belgium’s largest battery goes live with 53 Tesla Megapacks (Teslarati)
https://buly.kr/CB3IVib
- 벨기에의 최대 에너지 저장 시스템이 테슬라의 메가팩을 사용해 가동을 시작했음. 이 프로젝트는 네덜란드 에너지 생산업체 Eneco가 운영, 50MW/200MWh 용량을 갖추고 있음. 테슬라는 캘리포니아와 상하이에서 연간 1만개 메가팩 생산 계획임

▶ Ford to hold Q3 earnings call later this month (Teslarati)
https://buly.kr/CWsoTJs
- 포드는 10/28 3분기 실적 발표 예정, 전기차 판매 증가와 Ford Plus 계획에 대해 논의할 예정임. 3분기 동안 포드는 미국에서 2.4만대 (+12% YoY) 판매함. F-150 라이트닝은 두 번째로 많이 팔린 전기 트럭, Mach-E가 전체 EV 판매를 이끌었음

▶ 현대차 인도법인 IPO에 싱가포르 정부·블랙록 등 참여 (연합뉴스)
https://buly.kr/C08XXBz
- 현대차 인도법인의 IPO에 싱가포르 정부와 블랙록 등 글로벌 투자자들이 참여함. 기관투자자들에게 약 1.3조원 규모 주식을 매각함. 현대차 인도법인은 SUV 중심으로 시장 점유율을 확대, 내년 초 첫 인도산 전기차 출시를 계획 중임

▶ 현대차·LG엔솔, 전기차 ‘배터리 안전성 인증제’ 시범사업에 참여한다 (조선비즈)
https://buly.kr/CB3IW2P
- 정부는 이달부터 전기차 배터리 안전성 인증제 시범 사업을 시작, 현대차 기아 등 5개 업체가 참여함. 26년부터는 인증받은 배터리가 판매가 가능해지며, 기존 자기 인증제에서 정부 주도의 사전 승인 방식으로 전환된다는 점이 차이점임

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* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.15 (화)

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다.
데일리 업데이트 드리겠습니다.

(Daily: https://buly.kr/31Rt9lG)

▶ Key Tesla Cybercab Robotaxi details shared after unveiling event (Teslarati)
https://buly.kr/uSnNUV
- 테슬라 "We, Robot" 행사 후 임원들이 추가 정보를 공개함. 사이버캡은 테슬라 로고 없이 출시, 내부에는 단 3개의 버튼만 있고 나머지 기능은 터치스크린으로 제어됨. 기가 텍사스에서 생산 시작, 모델3와 Y의 부품을 공유하여 비용을 절감할 계획임

▶ Tesla Cybertruck is US’ 3rd best-selling EV in Q3, behind Model 3 and Model Y (Teslarati)
https://buly.kr/8TpNYCj
- 3Q24 미국 전기차 시장에서 테슬라 사이버트럭이 16,692대 판매되며 3위를 차지함. 경쟁 전기 픽업트럭 판매량을 합친 것보다 많았으며, 모델Y와 모델3가 각각 1,2위를 차지하며 테슬라가 미국 전기차 시장의 50%를 점유했음

▶ Tesla China domestic sales reach year-to-date high in September 2024 (Teslarati)
https://buly.kr/CnlRps
- 테슬라 차이나의 9월 국내 판매량이 7.2만대 (+66% YoY, +14% MoM)로 연중 최고치를 기록함. 3분기 판매량은 18.2만대 (+30% YoY, +25% QoQ)로 증가함. 9월 중국 전기차 시장 점유율은 3.4%, BEV 시장에서는 11.2%를 차지함

▶ Automakers' share of China NEV market in Sept: BYD tops with 34.4%, Tesla 4th with 6.4% (CnEVPost)
https://buly.kr/5fBFroo
- 9월 BYD는 중국 NEV 시장에서  42만대 (+46% YoY) 판매로 1위를 차지함. 9월 전체 NEV 소매 판매량은 112.3만대 (+51% YoY)로 사상 최고치를 기록함. 9월 YTD 기준 1위 BYD 65% 2위는 Geely 7.4%, 테슬라 6.5% 점유율을 기록함

▶ 현대차 로봇개 스폿, '인턴 안전요원'으로 브라질 공장 투입 (더구루)
https://buly.kr/H6gVcRK
- 현대차는 브라질 피라시카바 공장에 보스턴다이내믹스의 로봇개 '스폿'을 안전요원으로 투입, 360도 카메라와 자율주행 프로그램을 탑재해 공장 내 안전성 향상에 활용되고 있음. 이번 시범 운영 결과를 토대로 다른 글로벌 공장에도 스폿 배치를 검토할 계획임

▶ 현대차, 인도 광고 캠페인 비용 37.6% 확대…IPO 포석 (더구루)
https://buly.kr/EI2NvOX
- 현대차 인도법인 (HMIL)은  FY2023에 광고 캠페인 비용으로 1088억원 (+38% YoY)을 지출함. IPO를 앞두고 인도 전용 밈 제작, 현지 네트워크 확대 등 막대한 비용을 투자하여 브랜드 신뢰도와 입지 강화에 힘쓴 것으로 보임

▶ EU deal with China on EV prices unlikely this month, says official (Teslarati)
https://buly.kr/7FQ4gRv
- EU 관계자는 중국산 전기차에 대한 최소 판매가격 협상이 이번 달 내 타결되기 어려울 것이라고 밝힘. 차종별 가격 차이와 보조금 등 요인으로 단일 최소가격 설정이 어렵다고 설명했으며, 과거 태양광 패널 사례로 협상이 효과적이지 않다고도 지적함

▶ Xpeng starts P7+ pre-sales with starting price 10% lower than Tesla Model 3 (CnEVPost)
https://buly.kr/H6gVcjJ
- Xpeng은 새로운 P7+ 모델 사전 판매를 시작, 가격은 테슬라 모델3보다 10% 낮은 209,800위안 (약 2961만원)임. P7+은 LiDAR 없는 순수 비전 기반 자율주행 시스템을 채택, 11월 초 중국에서 공식 출시 및 인도 시작 예정임

▶ BYD to break into Europe’s largest auto market with EVs priced around $30,000 (ELECTREK)
https://buly.kr/7QKpfKA
- BYD는 EU의 추가관세에도 불구하고 독일 시장에서 6개월 내 급격한 성장을 예상됨. 25000-30000유로 가격대의 전기차를 출시할 계획이며, 독일 유통업체를 인수해 직접 판매 체제를 구축했음. 2025년 헝가리에서 생산 시작 예정임

▶ Mexico is already building its own cheap EVs that will rival China (ELECTREK)
https://buly.kr/7mALcvt
- 멕시코의 새 대통령 셰인바움은 자국 내 전기차 생산 확대 및 국내 공급망 구축 계획으르 발표함. '올리니아'라는 저가 소형 전기차를 개발 중, 중국과 인도산 전기차에 대항할 것임. 추가로 반도체 생산 및 리튬 추출 개발 등 관련 산업 전반 육성 방침임

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* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.14 (월)

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다.
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(Daily: https://buly.kr/jY23FP )

▶ Tesla teases Cybercab inductive charging and robot cleaning system (Teslarati)
https://buly.kr/DPSaerz
- 테슬라는 "We, Robot" 행사에서 운전자 없이 작동하는 자율주행 택시 Cybercab을 공개, 이 차량은  유도 충전 시스템만 사용한다고 밝힘. 청소 로봇 시스템도 도입, 가격은 3만달러 이하로 판매될 것이며 26년 부터 생산 시작될 것으로 예상됨

▶ Tesla Model 2 launch speculations: Gene Munster (Teslarati)
https://buly.kr/8TpNCJu
- 일론머스크는 Model 2가 더 저렴한 모델로 2025년 초 출시될 것이라고 언급함. 가격은 $25,000로 예상되며, Cybercab과 유사한 디자인을 가질 것으로 보임. Model3 구매자들의 연기를 우려해 발표를 피했다고도 분석됨

▶ Tesla reboots its FSD Supervised transfer program for Q4 (Teslarati)
https://buly.kr/5UGUWBJ
- 테슬라는 2024/12/31까지 신차 구매 시 FSD 기능을 무료로 받을 수 있는 프로모션을 재개함. 데이터 수집량을 늘리기 위한 전략으로, 최근 Cybercab과 Robovan 플랫폼 공개하며 향후 FSD Unsupervised 기능을 캘리포니아와 텍사스에 배포할 계획임

▶ Elon Musk confirms inspiration behind Tesla Robovan design (Teslarati)
https://buly.kr/G3BxNiF
- "We, Robot" 행사에서 공개된 Robovan은 매우 낮은 지상고로 미래적인 외관을 자랑, 머스크는 자동 로드 레벨링 서스펜션 시스템을 갖추고 있어 도로 상태에 따라 높이를 조절할 수 있다고 설명함. 내부에서는 모든 방향으로 시야가 확보됨

▶ Tesla hints at in-house LFP batteries with new job listing (Teslarati)
https://buly.kr/9t9R2Yr
- 팔로알토에 위치한 테슬라의 AI 및 엔지니어링 본부에서  LFP 개발을 위한 수석 셀 재료 엔지니어 채용 공고를 게시함. 이는 네바다 기가팩토리에서 LFP 배터리 생산을 계획 중임을 시사, 최근 바이든 행정부의 중국산 LFP에 대한 관세 부과 이후 나온 결정임

▶ Tesla powers on $65 million Megapack project in Alaska (Teslarati)
https://buly.kr/6BvWRR2
- 테슬라는 앵커리지, 알래스카에 40MW/80MWh 용량의 메가팩 BESS 가동 시작함. 전력망의 유연성과 신뢰성을 높이는 데 기여할 것, 천연가스 소비를 연간 5% 줄일 것으로 예상되며 향후 70MW로 확장될 가능성이 있음

▶ BYD Fang Cheng Bao begins pre-sales of Bao 8 SUV with Huawei’s smart driving system (CnEVPost)
https://buly.kr/uSn0w9
- BYD의 서브 브랜드 Fang Cheng Bao가 Bao 8 SUV의 사전 판매를 시작함. 이 차량은 화웨이의 Qiankun ADS 3.0 스마트 주행 시스템을 탑재, 6인승과 7인승 옵션으로 제공됨. 가격은 40-50만위안이며 11월까지 첫 배송이 완료될 예정임

▶ 현대차, 최대용량 LFP 배터리 만든다 (전자신문)
https://buly.kr/9iEg3aL
- 현대차는 현대제철, 에코프로비엠과 협력해 중국산 대비 15% 이상 용량이 큰 300Wh LFP 배터리 개발을 추진 중임. 중저가 전기차에 탑재될 가능성이 있으며 25년까지 개발 완료를 계획함. 배터리 원가 절감과 안정적 공급망 구축을 목표로 함

▶ Honda’s 1st NEV plant globally goes into production in China (CnEVPost)
https://buly.kr/7QKpIuN
- 10/11 혼다는 중국 우한에 첫번째 동풍혼다의 친환경차 공장을 가동함. 연간 12만대 전기차를 생산할 수 있으며, 27년까지 10개의 BEV 모델 출시 예정임. 혼다는 35년까지 중국에서 판매되는 모든 차량을 BEV로 전환할 계획임

▶ Price parity is here: new Stellantis crossover is the same price, EV or ICE (ELECTREK)
https://buly.kr/APthzEq
- 스텔란티스가 내연기관차 버전과 가격이 동일한 전기차 프론테라를 영국에서 출시, 전기차 가격 프리미엄을 없앤 첫 사례임. 가격은 23,495유로부터 시작하며, 최대 400km 주행 가능하며 5인승 또는 7인승 구성의 HEV 또는 BEV로 제공됨

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📮 안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다. Tesla Robotaxi Unveil 업데이트 드리겠습니다.

▶ Tesla, Robotaxi Unveil

- 세 가지 기술 진전 공유

- FSD: 물리 인공지능 로봇에 자율 이동 능력을 부여하는 소프트웨어

- Robotaxi: FSD를 이용해 승용 이동 서비스를 제공하는 차량 형태 (Form Factor)의 물리 인공지능 로봇

- Optimus: 자율 이동 소프트웨어 (FSD)와 함께 언어 명령 소프트웨어/ 행위 제어 소프트웨어가 장착된 인간 형태의 물리 인공지능 로봇

▶ FSD. Beta (Feet off) in 2020-2024 -> Supervised (Hands off) in 2024 -> Unsupervised (Eyes off) in 2025

- Texas (‘신청’만으로 Robotaxi 서비스 가능한 지역)와 California (‘승인’을 받아야 Robotaxi 서비스 가능한 지역)에서 2025년 Unsupervised FSD 시작

- Unsupervised FSD, Texas와 California 외의 주에서도 2025년 중 지속 확대될 것으로 전망

- Supervised FSD, 2025년 1분기 중국과 유럽 시장 공식 출시

- Robotaxi Unveil을 개최한 1차 목표: Supervised로 올라선/Unsupervised로 올라설 FSD에 대한 공격적 프로모션 시작

- 2025년 전후 실적 추정치 변동 핵심 변수: FSD take rate

▶ Robotaxi. Cyber Cab + Robo Van

- Cyber Cab 공개. 판매 가격 $30,000 이하. 2026년 양산 시작, 2027년 대량 양산 전개.

- Taxi Cost per Mile (LA) $1.68, Uber Cost per Mile (US avg.) $1.90. Tesla Cyber Cab의 Operating Cost per Mile 예상치는 $0.3-0.4. Taxi나 Uber 사용 비용의 절반으로 서비스 가격을 제시해도 50% 이상의 수익성 (마진) 확보 가능. 노동 제거를 통한 디플레이션 기술 혁명의 시작점

- Cyber Cab 운영/관리를 위한 무선 충전 및 무인 청소 기능 또한 공개

- 2027년 전후 실적 추정치 변동 핵심 변수: Robotaxi 서비스 지역 크기. 2025-2026년 중 서비스 예정 지역 지속 발표될 것

- Robo Van 공개. 20명 탑승 가능. 아직은 Concept. 비즈니스 모델 및 양산 여부 미지수

▶ Optimus. Your Personal Robot

- Optimus 3세대 공개. 판매 가격 $20,000~30,000. Tesla에서 기대하는 장기적으로 가장 큰 사업 영역

- 행사장 내에서 사람들 사이를 이동하고, 사람들과 대화하고 (Grok 첫 적용), 사람들과 가위/바위/보하고, 사람들에게 물건 (음료 등의 상품) 전달 등을 시현

- 지금까지 공개된 다양한 Humanoid과의 차이점: 높은 손 자유도 (FOD22) 활용한 제어 역량 및 비교우위의 자율 이동 능력을 일반 대중들과 일반적 공간에서 공존하며 구현

- 양산 및 판매 시점은 미정. 내부 활용이 먼저

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📮 안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다. 현대위아 업데이트 드리겠습니다.

▶ 공작기계 매각 MOU체결 영향 점검

- 릴슨프라이빗에쿼티 &스맥컴소시엄, 공작기계 국내외 사업 전체에 대해 3,400억원 지불. 2025년 상반기 중 완료 예정

- 기업가치에 미치는 영향은 근소한 긍정. 공작기계 사업은 분명 연결 실적의 천덕꾸러기였음. 수요 성숙과 경쟁 심화로 6년 이상 적자가 지속됐고, 이후 구조조정 과정에서도 일회성 비용의 산발적 발생이 이어져왔음. 그리고 10년에 걸친 부진을 넘어 마침내 2024년 흑자전환에 성공 (영업이익: 2021년 약 -500억원, 2022년 약 -200억원, 2023년 BEP, 2024년 상반기 +150억원)했으나, 이제 매각

- 이번 계약으로 단기 실적 추정치의 상향 조정 근거는 부재. 다만, 중장기 실적 추정치 상향을 위한 투자 재원이 마련된 점은 의미가 있다고 판단. 매각 자금은 인도/유럽 열관리와 등속조인트 사업의 생산설비 신설 및 확장에 사용될 예정

▶ 3Q24E 실적, 정체

- 매출 2.10조원 (+0.3% YoY), 영업이익 676억원 (-1.0% YoY) 전망. 러시아 물량 회복 불구, 국내공장 모듈 생산 감소 (-2% YoY)와 멕시코 감마엔진 단산 영향으로 매출 정체 국면 지속. 기계 사업 생산 외주로 수익성 개선 요인이 존재했으나, 인건비 상승 반영으로 영업이익도 전년 수준 기록을 전망

- 2026년 멕시코 HEV엔진 납품 기대감은 실효성 있는 성장 근거. 그러나 산업 지형이 요동치는 현재 상황은 한국/중국/러시아 엔진공장 매출의 향방을 우려하게 만들고 있음. 밸류에이션은 국내 부품업체 2025년 평균 PER 5.5배 대비 +27%할증 거래 중

- 기업가치 개선을 위해서는 보다 근본적인 그룹 내 역할 배분이 필요하다고 판단.기존 투자의견 Hold, 적정주가 60,000원 유지

자료 링크: https://buly.kr/9MP91CC

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📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.11 (금)

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(Daily: https://buly.kr/7x55ATR)

▶ 현대차 "로보택시 경쟁? 자신있다" (파이낸셜뉴스)
https://buly.kr/YdFxXe
- 현대차그룹은 모셔널을 통해 아이오닉5 기반 로보택시 사업을 미국에서 진행 중, 안전성과 실용성을 입증하고 있음. 2033년까지 모빌리티 분야에 22.1조억원 투자 계획, 이 중 7.4조원을 로보택시 실증 상버과 상용화에 집중 투자할 예정임

▶ 송창현 '현대차·포티투닷' 사장, 자율주행 구세주 되나 (블로터)
https://buly.kr/YdFxXe
- 송창현 현대차그룹 AVP본부 사장겸 42dot 대표이사는 웨이모와 자율주행 택시 서비스 파트너십 체결, 삼성전자와의 SDV 기술 제휴 등을 주도하며 자율주행 및 SDV 사업 확장에 주력 중임. 판교 신사옥에 R&D 시설을 갖추고, 자율주행 엔지니어 채용에 나섬

▶ 현대차 도심형 '혁신거점' 1년…싱가포르 혁신 제조 파트너로 (뉴스핌)
https://buly.kr/C08Vit2
- 현대차그룹의 싱가포르 글로벌 혁신센터 (HMGICS)가 출범 1년 만에 성과를 내고 있음. 신에너지 부문 협력 MOU체결, 3자 기업연구소를 통해 AI와 로보틱스 등을 공동 개발 예정임. 설립 이후 HMG의 싱가폴 판매량이+106% YoY 증가함

▶ 현대차, 2028년 인도공장 年 110만대 생산체제…'10만대' 늘어 (더구루)
https://buly.kr/1sz1QY
- 현대차는 28년까지 인도에서 연간 110만대 생산 체제 구축을 위해 약 5.1조원을 투자할 계획임. 푸네 공장 확장, R&D 역량 확대, SUV와 전기차 개발에 사용될 에정, 30년까지 인도에서 5개 EV 모델 출시하고 485개 충전소를 설치할 계획임

▶ Tesla to Give Permanent Jobs to 500 Temporary Staff at German Gigafactory (Reuters)
https://buly.kr/74VIGDQ
- 테슬라는 독일 기가팩토리 공장 임시직 500명을 11월부터 정규직으로 전환한다 발표함. 낙관적 전망 기반 현재 약 1.2만명이 근무 중인 공장의 고용 안정성을 높이는 조치로, VW 등 다른 OEM이 폐쇄와 인원 감축을 고려하는 상황에서 주목받고 있음

▶ GM sold more EVs and hybrids than gas cars for the first time in China (ELECTREK)
https://buly.kr/Awdxq2p
- GM의 중국에서 처음으로 BEV와 PHEV 판매량이 22.4만대로 내연기관차를 넘어서며, 3분기 EV 모델이 전체 판매의 53%를 차지함. GM의 3분기 중국 판매량은 42.6만대 (+14% QoQ), SAIC-GM-Wuling 합작사가 77%를 차지했음

▶ China NEV retail at 1.12 million in Sept, up 9% from Aug, preliminary CPCA data show (CnEVPost)
https://buly.kr/BeIzkxX
- 중국의 9월 NEV 소매판매량이 112만대 (+51% YoY)를 기록, 2개월 연속 100만대를 돌파함. 올해 누적 판매량은 713만대 (+37% YoY)로 증가함. NEV 도매판매는 123만대 (+48% YoY), 올해 누적 도매 판매량은 791만대 (+34% YoY) 증가함

▶ Xpeng ramps up robotaxi efforts, looking for top talent (CnEVPost)
https://buly.kr/6MqGKWb
- Xpeng이 로보택시 사업 확대하기 위해 글로벌 경험이 있는 인재를 고액 연봉으로 채용 중임. 출시는 26년 계획, 테슬라와 달리 직접 운영하지 않고 파트너사와 협력 예정임. 금일 발표될 신형 플래그십 세단 P7+에서 관련 계획 언급 가능성이 높음

▶ Nio to launch 3rd brand Firefly on Dec 21 at Nio Day 2024 (CnEVPost)
https://buly.kr/GP1SFHo
- Nio의 3번째 브랜드 '파이어플라이'가 12월 광저우에서 열리는 니오 데이 2024 행사에서 공식 출시될 예정임. 10-20만 위안 (1700-3400만원) 가격대를 겨냥하며, 니오는 2번째 브랜드 Onvo는의 첫 모델을 9월 출시 후, 총 2.1만대를 판매함

▶ Half of Uber’s riders say no to self-driving cars – highlighting trust issues (ELECTREK)
https://buly.kr/8pes4Mb
- 우버 CEO는 자율주행 차량 서비스 제공 지역에서 절반의 승객들이 이용을 거부한다고 밝힘. 향후 3-7년간 안전성 향상에 집중 후 경제성을 고려할 계획, 소비자 신뢰가 높아질 때까지 자율주행과 일반주행을 혼합한 서비스를 제공 예정임

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📮[메리츠증권 자동차 김준성] MOBILITY at a glance 2024.10.10 (목) 안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다. 데일리 업데이트 드리겠습니다. (Daily: https://buly.kr/3u1eFUo) ▶ '시총 25조' 현대차 인도법인, 공모가 확정...4.5조 조달 목표 (파이낸셜뉴스) https://buly.kr/1RD2M2f - 현대차 인도법인의 IPO 희망 공모가액 범위가 1865-1960루피 (약 29000~31400원)으로 정해짐. 14-17일 동안 공모 청약을 진행 한 후 22일 정식 상장 예정임. 인도 증시에 상장되는 두 번째 자동차 제조업체가 될 예정, 예상 기업가치는 190억 달러임 ▶ 현대차, 美 조지아공장 ‘水문제’ 해결…지하수 4곳 개발 '허가' (더구루) https://buly.kr/3YC88EX - 미국 조지아 환경보호국이 현대차 메타플랜트의 4개의 지하수 관정 개발을 승인하여 공업 용수 문제가 해결 국면을 맞이함. 지역 주민 우려 해소를 위한 기금도 조성, 이에 따라 하루 평균 2천만 리터의 지하수를 HMGMA로 공급할 수 있게됨 ▶ China Sept NEV wholesale at record 1.228 million, CPCA estimates show (CnEVPost) https://buly.kr/DlI5AUy - 9월 중국 NEV 도매 판매량은 123만대 (+48% YoY, +17% MoM)로 증가하며 두 달 연속 100만대를 넘어섬. BYD, Geely, Tesla등 주요 업체들의 판매가 호조를 보임. 노후 차량 교체 보조금 정책 등이 판매 증가에 기여함 ▶ GM, '얼티엄' 전기차 배터리 브랜드 접는다 (디지털투데이) https://buly.kr/HSVzckO - GM이 EV 플랫폼으로 추진하던 Ultium 배터리 브랜드를 더 이상 사용하지 않기로 결정함. LFP 기술을 도입하며 내린 결정으로, 테슬라와 포드 등 경쟁사 전략을 따르게됨. 25년까지 LFP 배터리를 통해 KWh당 평균 30달러 더 절감할 계획임 ▶ Tesla China sells 88,321 cars in Sept, highest since Mar (CnEVPost) https://buly.kr/9XJtctZ - 9월 Tesla 차이나 판매량은 8.8만대 (+19% YoY, +2% MoM)로 증가함. 상하이 공장은 9월 수출 100만대 달성, 3분기 글로벌 판매의 54%를 차지했음. 올해 누적 판매량은 67.6만대, 3분기 판매량은 25만대로 분기 최고 기록을 경신함 ▶ Baidu plans to launch Apollo Go robotaxi service outside China, report says (CnEVPost) https://buly.kr/AljCLF5 - 바이두는 자사의 로보택시 서비스인 아폴로 고를 중국 외 지역으로 확장할 계획, 해외 자동차 제조업체 및 기술 기업들과 논의를 시작함. 24년 말까지 중국 우한에 1천대의 6세대 로보택시 배치할 예정, 현재는 중국 내 10개 이상 도시에서 운영 중임 ▶ Li Auto plans HK chip R&D office, self-driving chip could be mass-produced soon, report says (CnEVPost) https://buly.kr/B7YiIrO - Li Auto는 홍콩에 칩 R&D 사무소를 설립하고 AI칩 아키텍트를 모집 중, 자체 개발 중인 AI 주행 칩과 SiC 전력 칩의 테이프아웃을 진행하고 있음. Nio와 Xpeng도 각각 올해 7월과 8월 자체 AI칩 Shenji NX9031, Turing의 테이프아웃을 발표함 ▶ BYD expects to sell 100,000 EVs in Mexico in 2025 (CnEVPost) https://buly.kr/EdrrvCw - BYD는 올해 멕시코에서 5만대, 25년에는 10만대 전기차 판매를 목표, 올해 말까지 멕시코 내 첫 공장 위치를 발표할 예정임. CEO는 멕시코 공장이 현지 판매용으로만 사용될 것이라고 밝혔으며, 공장 건설 비용은 약 6억 달러로 추정됨 ▶ 수입차 인재 다수 영입한 BYD코리아, 승용차 출시 여전히 미정 (블로터) https://buly.kr/9t9Paln - BYD코리아는 테슬라, VW 등 수입차 업계 인재를 대거 영입했으나, 국내 승용차 출시 일정은 아직 확인되지 않았으며 25년 이후로 미뤄질 가능성이 높음. 6월부터 씰(SEAL)등 테스트용 차량을 투입했으나 구체적 시장 진출 계획은 미발표함 ▶ Uber launches GPT-4o AI Assistant to help EV drivers (Teslarati) https://buly.kr/2qX6CcN - 우버는 10/8부터 OpenAI의 GPT-4o를 활용한 AI 어시스턴트를 출시, 운전자들의 전기차 전환을 장려할 계획임. 우버의 전기차는 18.2만대 이상으로 증가했으며 런던에서는 우버 주행의 30%가 전기차로 이뤄지고 있음 업무에 도움이 되시길 바랍니다. 감사합니다. * 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.8 (화)

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다.
데일리 업데이트 드리겠습니다.

(Daily: https://alie.kr/GE6gBLP)

▶ Tesla Model 2 unveiling predictions for the Robotaxi event (Teslarati)
https://alie.kr/Gvli5pE
- 테슬라 로보택시 이벤트에서 모델2, Cybervan, Cybercab(로보택시) 총 3가지 차량이 공개될 것이라는 전망이 나옴. 모델2는 25년 말 생산 시작 예정, Cybervan은 최대 10인승 완전 자율주행 승합차로 도심 지역과 미래 대중교통을 겨냥할 것으로 예상됨

▶ UK Tesla Megapack facility powers on with 100MW/200MWh (Teslarati)
https://alie.kr/3YC7XOz
- 영국 최대 규모의 송전망 연계 BESS이 가동 시작함. 이 'Lakeside' 프로젝트는 100MW/200MWh 용량의 Tesla 메가팩 2XL 배터리를 사용, Tesla의 Autobidder AI SW 활용해 전력 수요와 비용에 따라 최적의 시기에 전기를 사고팔 예정임

▶ Waymo hires Tesla’s head of vehicle programs ahead of Robotaxi unveiling (ELECTREK)
https://alie.kr/6BvUG1U
- 테슬라의 전 차량 프로그램 책임자 Daniel Ho가 Waymo로 이직함. Ho는 모델S, 모델3, 모델Y, Cybertruck 등 주요 차량 프로그램 총괄, 로보택시 기초 프로그램 작업도 수행했음. Ho의 부하 David Zhang도 최근 테슬라를 떠났다고 확인됨

▶ BYD Leopard 5 LiDAR model could use Huawei ADS 3.0 solution (HuaweiCentral)
https://alie.kr/2fcKdU2
- BYD의 Leopard 5 LiDAR 모델이 Huawei ADS 3.0 솔루션을 사용할 것으로 예상됨. BYD는 Huawei와 협력하여 세계 최초의 오프로드 차량 주행 솔루션을 개발하고 있으며, 이를 통해 더욱 인상적인 스마트카를 만들 계획임

▶ Nissan joins Ford, Honda, and BMW in EV to grid software venture (Teslarati)
https://alie.kr/YdErTR
- 닛산이 BMW, 포드, 혼다가 설립한 전기차-전력망 통합 SW 개발 합작회사 ChargeScape에 25% 지분으로 참여 발표함. ChargeScape는 전기차와 연결해 실시간 전력 수요에 맞춰 충전 관리하고 필요시 전력을 다시 그리드로 보내는 기능을 제공함

▶ Volvo seeks better deal for EU tariffs on EV imports from China (Teslarati)
https://alie.kr/CniuGd
- 볼보는 EU의 중국산 전기차 관세 부과 결정에 더 나은 관세율을 기대 중. 모기업 지리자동차는 현재 19.3%의 개별 관세율 적용, 스웨덴 정부는 EU와 중국간 합의를 촉구하고 있음. 테슬라 차이나는의 9% 개별 관세율은 약 7%로 낮아질 전망임

▶ Lucid (LCID) breaks delivery record again in Q3 as hefty discounts pile up (ELECTREK)
https://alie.kr/ChnWYD9
- 루시드 모터스가 3Q24 2,781대를 인도하며 또 한 번 분기 배송 기록을 경신함. 올해 누적 7142대로 작년 총 인도량 6000대를 이미 넘어섬. 대폭적인 할인 정책 통해 판매를 늘렸으며, 11월 7일 3분기 실적을 발표할 예정임

▶ 현대차 美조지아공장 가동 시작?…"아직 준비 단계" (뉴시스)
https://alie.kr/5fBDJi0
- 현대차그룹의 미국 조지아주 신공장 (HMGMA)이 본격 가동에 들어갔다는 현지 언론 보도가 나왔으나, 현대차 관계자는 아직 준비 단계라고 해명함. 4분기 중 가동을 목표로 하고 있으며 아직 본격적인 생산은 시작되지 않았다고 밝힘

▶ HEV 르네상스' 현대차·기아 美 생산 늘려 1위 도요타 맹추격 (서울경제)
https://alie.kr/NiTtCH
- 현대자동차그룹이 HEV 1위 도요타를 추격하기 위한 전략으로 미국 공장에 HEV 생산 라인을 추가해 현지 생산을 확대할 예정임. 기아는 내년 하반기부터 미국 조지아 공장에서 텔루라이드 HEV를 생산, 쏘렌토와 스포티지 HEV의 현지 생산도 검토 중임

▶ 현대차 4족 로봇 '스팟' 재규어랜드로버 영국 공장 도입, “세계에 배치 계획” (비즈니스포스트)
https://alie.kr/Awdwk6g
- HMG의 보스턴다이내믹스 개발 4족보행 로봇 '스팟'이 재규어랜드로버 전기차 공장에서 높은 평가를 받고 있음. 재규어는 전세계 제조 시설로 확대 도입을 고려 중, 이외에도 BMW, CJ대한통운, LA 경찰 등 다양한 분야에서 활용되고 있음

업무에 도움이 되시길 바랍니다. 감사합니다.

* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

📮[메리츠증권 자동차 김준성]

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다.

주요 자동차 기업 3Q24 실적발표 일정 공유드립니다. 업무에 도움이 되시길 바랍니다.

감사합니다.

* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

📮[메리츠증권 자동차 김준성]

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다. 현대차-Waymo 협업 전개 업데이트 드리겠습니다.

▶ Hello Google

- 2020년 Apple과의 협업 결렬은 내부의 반대 기류가 강했던 영향이라 판단

- 2024년 Google과의 협업 전개는 2020년과는 확연히 달라진 현대차그룹 내부 기류를 확인할 수 있는 근거

- 이번 달 10월에는 현대차의 메타플랜트 가동 (HW 경쟁력), SDV demo 공개 (SW 경쟁력), Waymo 협업 (HW/SW 융합 역량)등 스마트카 시장 경쟁력 강화 위한 마일스톤이 산재

- Legacy OEM 내에서 차별화된 미래 성장 밑그림을 제시하는 것, 회의론이 가득 반영된 밸류에이션 회복에 긍정적

- 투자의견 Buy, 적정주가 340,000원 유지

▶ Waymo (Google Car)협업 전개, 일단 좋다

- 현대차 메타플랜트 (2024년 10월 가동 시작하는 미국 조지아 BEV 전용 신 공장)에서 Waymo Robotaxi에 특화된 IONIQ5를 2025년말부터 생산• 공급

- 추가 확인 필요 사안 (4p참고)이 많지만, 일단 기업가치 평가에 긍정적

- 현재 현대차 2024년 기준 PER은 4.0배 (EPS +13%), PBR 0.6배 (ROE 13%), 배당수익률 5.4%. 현대차만의 문제가 아니라, Legacy OEM 모두에게 밸류에이션 디스카운트 확대 중

- 시장은 이들의 가까운 미래 (단기 실적)에 대한 흥미를 잃었으며,장기간 이어져온 ‘실적 방향 = 주가 방향’ 공식 소멸

- 이른바 ‘2020년의 변곡점’ 이후 지속된 이들의 글로벌 점유율 하락은 ‘사업 환경 변화’에 대한 대응 능력을 우려하게 만들고 있음. 다음 달 미국 점유율/다음 분기 실적이 아니라, 십년 뒤 존속 가능성을 고민하고 있는 것

- 이 같은 맥락에서 Google Car 협력을 긍정적으로 평가

- 물론 Apple Car와 같은 주가 폭발을 기대하기는 어렵다고 판단. 공개된 역량이 단 하나도 없어 막연한 판타지가 가능했던 Apple Car와 달리, Google Car의 역량과 방향에 대해선 이미 많은 논의가 전개되어 있는 상황

- 다만 이번 협력은 현대차의 중장기 미래에 대한 관심을 환기시킬 것. 메타플랜트 가동 (HW 경쟁력), SDV demo 공개 (SW 경쟁력), Waymo 협업 (HW/SW융합 역량) 등 10월 공개될 이들 마일스톤들이 미래 성장 기대 (밸류에이션 회복)를 불러일으킬 수 있다고 판단

▶ 신규 주주가치 제고 방안 발표로 이어질 인도 IPO 확정도 좋다

- 기다렸던 인도 IPO도 22일로 확정. 직후 진행될 실적 발표에서 신규 주주가치 제고 방안 발표 (구주매출 17.5% 통해 확보할 현금 4.5조원 일부 활용) 예상

- 자산가치 평가 관점에서든, 최저 배당 제도 관점에서든 밸류에이션은 이제 더 이상 낮아지기 힘든 수준

- 과거 (주주 환원)만 보는 시각에서도, 미래 (Google Car)를 다시 보는 시각에서도 지금이 바로 주가 반등의 시작점

자료 링크: https://han.gl/YlESJ

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📮[메리츠증권 자동차 김준성]
MOBILITY at a glance 2024.10.7 (월)

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다.
데일리 업데이트 드리겠습니다.

(Daily: https://han.gl/eP8l7)

▶ 아이오닉 5, 구글 웨이모에 공급…현대차 '자율주행 파운드리' 시동 (한국경제)
https://han.gl/R66ao
- 현대차는 자율주행 차량 파운드리 사업의 첫 성과로 웨이모의 자율주행 기술을 적용한 차량을 제작해 자율주행 택시 서비스에 투입 예정임.미국 조지아주 공장에서 자율주행 전용 사양의 아이오닉5 생산, 전략적 파트너십으로 다년간 차량을 공급한다 발표함

▶ "현대차, 이달 22일 인도 증시 상장…기업가치 26조원 전망" (파이낸셜뉴스)
https://han.gl/fRBCu
- 현대차 인도법인은 10/22 인도 주식시장 상장 예정임. 기업가치 190억 달러 (약 26조원)로 평가, 지분 17.5%를 매각해 33억 달러 조달 계획임. 인도 증시 사상 최대 규모 IPO가 될 전망, 자금은 생산능력 확대와 전기차 시장 개척에 투입 예정임

▶ 현대차 美HMGMA 전기차 양산시작…도요타는 연기 '엇갈린 행보' (파이낸셜뉴스)
https://han.gl/FnSJU
- 조지아주 메타플랜트 아메리카는 지난 3일 가동 시작, 연간 30~50만대 생산 목표로함. 아이오닉5뿐만 아니라 전기 SUV 아이오닉9도 HMGMA에서 양산 예정임. 반면 도요타는 북미 첫 전기차 공장 가동을 26년으로 연기, 전기차 생산 목표를 하향 조정함

▶ 현대차·기아, 싱가포르서 신차 판매 두 배 넘게 늘었다 (조선비즈)
https://han.gl/qw6gt
- 현대차와 기아의 싱가포르 신차 판매가 1H24 전년 대비 106% 증가, 이는 싱가포르 글로벌 혁신센터 (HMGICS) 설립 효과로 분석됨. 센터에서 아이오닉5에 이어 아이오닉6도 현지 생산 및 판매 중이며 싱가포르 시장에서 활로를 개척하고 있음

▶ 기아, 내년 상반기 인도 보급형 전기차 출시…印 전략형 EV 개발 (더구루)
https://han.gl/zVUHf
- 기아는 인도 전기차 시장 공략을 위해 내년 상반기 보급형 EV 출시 계획, 이를 위해 현지 배터리 기업 엑시드 에너지 솔루션과 파트너십 체결, 인도 공장에서 양산 예정임. 인도 내 쇼룸을 700개로 확장, 확장 중고차 판매 네트워크도 100개로 늘릴 계획임

▶ 중국산 전기차, EU '관세폭탄' 확정…현대차·기아 "달려보자" (뉴스원)
https://han.gl/PQLoB
- EU가 중국산 전기차에 최대 35.3%%p 상계관세를 부과하기로 결정함. 현대차와 기아는 중국에서 유럽으로 수출하는 전기차가 없어 관세 대상에서 제외, 반면 중국업체 및 중국에 공장을 둔 유럽과 미국 업체들은 가격 경쟁력이 약화될 것으로 전망됨

▶ HarmonyOS Intelligent Driving shipped 39931 smart cars in September 2024 (Huawei Central)
https://han.gl/5p3Vy
- 화웨이의 하모니OS 인텔리전트 드라이빙 유닛이 9월 한달 동안 39,931대의 스마트카를 판매함. 신차 출시에 힘입어 5개월 연속 고급 스마트카 시장 판매 1위를 차지함. AITO M9와 M7 시리즈 및 신제품 Luxeed R7가 높은 수요를 보였음

▶ Tesla shares Supercharger Network performance and growth stats in Q3 2024 (Teslarati)
https://han.gl/KYao1
- 테슬라는 3Q24 2800개 (+23% YoY)의 새로운 슈퍼차저 스톨을 추가, 총 1.4TWh (+27% YoY) 에너지를 공급함. 이를 통해 테슬라 소유자들은 1억 5천만 갤런 이상의 가솔린을 절약, 30억 파운드 이상의 CO2 배출 상쇄 효과가 있었음

▶ VW CEO: Chinese automakers should be allowed to avert tariffs by investing in EU (Reuters)
https://han.gl/L8QIP
- VW CEO 올리버 블루메는 EU가 중국산 전기차에 대한 관세 계획을 조정해야 한다고 주장함. EU는 독일의 반대에도 불구, 중국산 전기차에 최대 45% 관세 부과할 계획, 블루메는 중국의 보복 관세가 유럽 자동차 업체들에게 피해를 줄 것이라고 경고함

▶ Rivian lowers annual production forecast due to parts shortage, shares drop (Reuters)
https://han.gl/44pAX
- 리비안은 부품 부족과 전기차 수요 둔화로 2024년 연간 생산 전망을 57,000대에서 47,000-49,000대로 하향 조정함. 3분기 차량  인도량은 1만대로 예상치인 1.2만대를 하회, 주가는 9% 가까이 하락함. 올해 4분기 첫 흑전을 목표로 함

업무에 도움이 되시길 바랍니다. 감사합니다.

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📮[메리츠증권 자동차 김준성]

안녕하세요 메리츠증권 김준성입니다. 신규 In-depth 보고서 업데이트 드리겠습니다.

▶ Robotaxi, 인플레 혁명 vs. 디플레 혁명

- 오는 10월 10일, Tesla Robotaxi Unveil 진행. 이 보고서는 이 행사와 그 이후의 방향에 대한 Preview

- 세 가지 기술 진전에 주목. FSD (모빌리티), Robotaxi (운전 로봇), Optimus (범용 로봇)

- FSD는 물리 인공지능 로봇에 자율 이동 능력을 부여하는 소프트웨어. Robotaxi는 FSD를 이용해 승용 이동 서비스를 제공하는 차량 형태의 물리 인공지능 로봇. Optimus는 다종의 범용 노동 행위 수행이 가능한 인간 형태의 물리 인공지능 로봇

▶ FSD의 진화, Beta > Supervised > Unsupervised

- FSD, 완성에 근접. 지난 9월 중 8일간 경험한 v12.5.2는 함께 있는 시간을 긴장감이 아닌 지루함으로 가득 채웠으며, 이는 3년간 진행해온 시험 주행 중 처음 있는 일

- 아직 End-to-End 신경망으로 전환되지 않은 고속도로에서 일 평균 1회 이하의 최적 경로 / 속도 설정 오류가 만들어지는 것이 유일한 아쉬움

- 모든 주행 환경에서 충돌 우려 0에 수렴했고, 이질감이 느껴지지 않는 자연스러운 주행 경험 제공

- 10월 중 고속도로 모델 변경과 주행 중 후진 기능이 추가되며 v13으로 전환 예정. 연말 이후 FSD의 북미 외 시장 진출 확대 (중국 / 유럽)와 사용률 (Take Rate) 상승 예상

▶ Robotaxi, 운전로봇의 등장

- v13부터는 운전로봇 비즈니스 모델 전개를 위한 새로운 데이터 확보 시작. A에서 B까지의 주행 역량뿐 아니라, 호출/대응, 승차/하차 데이터의 신규 축적 및 훈련 필요

- Robotaxi Unveil에서 대규모 Fleet 운용 시현 (50-100대)과 Pilot 서비스 거점 도시 발표 기대. 해당 지역에서 확보한 데이터를 통한 시스템 구축 완료 이후, 빠르면 2026년 초부터 운전로봇 유료화 및 서비스 거점 확장 시작될 것

- 인류 역사상 처음으로 자율이동이 가능한 물리 인공지능 로봇과의 동행 시작

▶ Optimus, 범용로봇의 등장

- 인지-판단-제어 과정을 거쳐 동역학 작동장치에 이동 명령을 내릴 수 있는 자율이동 소프트웨어의 완성은 물리 인공지능 범용로봇 개발의 신호탄

- 이는 마치 인간지능의 역사가 직립보행에서 시작된 것과 유사

- Robotaxi Unveil에서 3세대 Optimus 공개 및 제한된 공간 내 인간과의 상호작용 시현을 예상

- 3세대 Optimus는 FSD를 이용한 자율이동 능력과 함께 x.AI Grok의 언어명령 시스템이 탑재될 것. 사람과 유사한 자유도를 지닌 손 (사람 27개, 3세대 Optimus 22개, 2세대 Optimus 11개)을 이용해 다양한 종류의 인간 노동 대체 행위를 구현할 것. 이를 위한 행위 소프트웨어 개발 시뮬레이션 학습 성과와 중장기 생산량 목표 / 판매 전략 (외부 매출 개시 시기 등)도 공유될 수 있다고 판단

- 운전로봇과 범용로봇의 핵심 가치는 노동 대체 / 제거. 이에 근거한 비즈니스 모델의 정량적 가치 평가가 시작될 것

▶ 디플레 기술 혁명의 시작

- 지난 30년간 우리에게 익숙한 기술 혁명은 시간과 화폐의 공유를 요구하는 것이 대부분

- 이제 ‘노동 제거’라는 극단적 생산성 향상 가능 기술이 다가오는 상황. 이용을 위해 시간을 ‘요구’하는 것이 아니라, 이용을 통해 시간을 ‘제공’. 같은 결과를 얻기 위해 필요한 화폐 요구량 또한 축소

- 디플레 기술 혁명의 문이 열리고 있다고 판단. 기존 주류 산업들의 사업적 기반이 크게 요동치기 시작할 것

- 현대자동차 그룹, 10월 중 하드웨어 원가 경쟁력 확보 (최초의 스마트팩토리인 조지아 메타플랜트 가동)와 소프트웨어 기술 로드맵 확정 (설계 완성된 스마트카 demo 최초 공개) 전망. 자동차 산업에 대한 시장의 ‘정의 변화’로 인해, 현재 Legacy OEM들의 밸류에이션은 청산가치 이하로 내려온 상황. 시장의 정의 변화에 대응하여 장기 성장에 대한 정량적 근거를 제시할 수 있다면, 기업가치의 폭발적 회복 가능. 메타플랜트에서 만들어질 아이오닉5의 판매가격과 스마트카에 장착될 컴퓨팅 플랫폼의 역량에 주목 필요

- 요약본: https://tinyurl.com/2wy3nve7

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