Павел Лузин | Инвестиции

В последнее время пишу только про Небиус, который бывший Яндекс, оно и понятно, сейчас с этим много забот и работы, в основном только им и занимаюсь.

Я уже много писал, к примеру, тут, о переводе бумаг Небуса к зарубежному брокеру или в Цифра брокер. Почитайте, если еще не знакомы.

Последнее время занимаюсь переводом расписок от РФ брокеров к зарубежному брокеру, так же и в Цифра брокер.

Еще месяц назад все работало отлично.

Но вот есть несколько нюансов и сложностей, которые надо знать держателям этих расписок.

Готовил перевод из Синары, Синара попала под санкции. Все… Бумаги не перевести, что с ними будут делать, не знаю...Работаю над этим.

Делал перевод с Ньютон Инвестиции, сделал несколько переводов по цепочке хранения, в которой есть Инфинитум, первые несколько поручений прошли, все отлично. А вот потом Инфинитум попал под санкции и все, теперь от туда тоже не принять.

С Ньютон инвестиции еще ходят бумаги по другим цепочкам.

Но тоже есть нюанс. Ньютон всем говорит (вероятно не ньютон, а некоторые сотрудники) что бумаги, которые были куплены по цепочке Ньютон — Райфайзен — Евроклир, якобы сегрегированы и с ними ничего не сделать. При этом хотят ввести комиссию за хранения этих бумаг в размере 5% годовых. Ввели эту комиссию или нет, не в курсе. Клиент озвучивал.

Но вот что странно, при оформлении перевода по такой цепочке нет никаких блокировок, почему клиентов пугают тем что бумаги сегрегированы, непонятно.

В общем, этот пост про инфраструктурные риски.

Вы храните расписки иностранной компании, которая торгуется на NAsdaq в контуре рф у брокеров, у которых даже доступа к Nasdaqу нет.
А если нужно будет срочно продать, то вам выкатят «условия», ну либо тоже попадете под санкции.

Много расписок в Гоу Инвест, много расписок в Ньютон Инвестиции, много расписок в Финаме и Синаре.
Ньютон аффилирован с Газпромбанком, в зоне риска.
Гоу инвест аффилирован с Альфой, в зоне риска.
Синара уже попала.
Только Финам выглядит, более или менее, безопасно, в этом плане. Хотя сейчас никто в полной степени не в безопасности.


Так что думайте быстрее, продавайте, хотя у бумаги есть перспективы роста.

А лучше переводите. Переводите пока переводится, а то, те кто долго думал, дождался санкций. Теперь и думать не надо.
Пишите мне в тг @luzinpavel
Не хотите выводить к зарубежному брокеру, переводите на Цифра брокер, у них есть доступ для прямой продажи на Nasdaqe

Тем временем, курс доллара уже больше 114,6.

Nebius Group (NBIS) бывший Яндекс , не так давно начавший торговаться на Nasdaq , стоит больше 23 долларов за бумагу.

Уже многим помог получить доступ к своим бумагам.

Если ваши бумаги NBIS еще без доступа к Nasdaq , пишите мне @luzinpavel
Помогу сделать, все оформить.

P.S.

Если согласились с кабальными условиями вашего брокера и продали по 18 долларов с комиссией 2 % , по курсу доллара 92 за рубль, ….
Именно об этом и предупреждал.


Если не рассматриваете открытие зарубежных брокерских счетов , перевести NBIS можно не только к зарубежному брокеру
Так же можно получить доступ к Nasdaq в контуре рф , через Цифра брокер.

12% годовых по облигации в USD.

В последнее время, все больше пишу про облигации.
Это и логично, ставку в РФ поднимают, что плохо для рынка акций, выход в облигациях.

В идеале, чтобы доход по облигации был в долларе.

Через Цифра брокер, на казахстанской бирже AIX можно покупать облигации номинированные в долларе.
Купон тоже будет приходить в долларе.

Вот один из выпусков KZX000001862
Облигация Freedom Finance (Nasdaq: FRHC) (капитализация 7.5 миллиардов $).
Купон 12% в USD.
Биржа: AIX
Выплата 12 раз в год.
Номинал 100$.
Оферта PUT через 2 года.
Для покупки нужен статус квал. инвестора.

А если нет брокерского счета и хочется иметь доступ к долларовым активам, к облигациям, или к акциям, то пишите мне @luzinpavel
Или открывайте брокерский счет ТУТ.

По облигациям зафиксирован купон 25% годовых на три года.
Оферта пут через три года, т.е. можно запросить досрочный выкуп по номиналу.

Еще можно приобрести по номинальной стоимости.
Пишите в личные сообщения @luzinpavel

Государственная транспортная лизинговая компания (ГТЛК) — лидер рынка в сегментах лизинга авиационной, железнодорожной техники, водного и городского пассажирского транспорта, а также ведущая лизинговая компания России по предоставлению услуг операционной аренды и владелец крупнейшего парка энергоэффективной техники в лизинге. ГТЛК оказывает услуги предприятиям крупного корпоративного, малого и среднего бизнеса. В секторах, определяемых государством как приоритетные, значимые и требующие поддержки, ГТЛК реализует программы лизинга с государственным финансированием и инвестиционные проекты с привлечением средств Фонда национального благосостояния на льготных условиях.
Лизинг и операционная аренда — основные направления деятельности ГТЛК. Ориентируясь на потребности клиентов и государственные задачи, Компания предлагает лизинговые программы для всех сегментов транспортной отрасли. ГТЛК поставляет в лизинг и аренду воздушный, водный, железнодорожный, городской общественный и автомобильный транспорт, специальную технику и оборудование. В качестве инвестора и поставщика лизингового имущества ГТЛК участвует в развитии объектов транспортной инфраструктуры. Компания формирует условия для финансирования проектов по разработке и внедрению цифровых технологий.

Еще нет брокерского счета, можете открыть ТУТ.

ГТЛК Облигации до 25% годовых, на три года. Выплата 1 раз в месяц.
Кредитный рейтинг АА-

Государственная транспортная лизинговая компания (ГТЛК, GTLK) размещает облигации с фиксированным купоном до 25% годовых.
выплата ежемесячная (12 раз в год)

Ставка купона будет определена в момент образования книги заявок.

Заявку на размещение и покупку можно подать через меня. До 15.11.2024 г.
Пишите @luzinpavel

Пишите мне @luzinpavel , если вам интересно:

Портфели из облигаций с рублевой доходностью 23-24+% с фиксацией на 2-3 года.

Инвестиции в долларе , с доходностью от 6 до 12%, с фиксацией на 2-3 года.

Одна из самых надежных инфраструктур по хранению и движению валюты и иностранных активов.

Акции и опционные стратегии на Американском рынке.

@luzinpavel

Яндекс, т.е. NBIS. Важная информация!

Когда Яндекс "переезжал" в РФ, то произошло "разделение" и у многих остались их расписки, которые не попали под выкуп.

После разделения, зарубежная часть Яндекса стала называться Nebius Group (NBIS), До недавнего времени, акции NBIS были заблокированы и торги ими не велись.

С 21 октября акции NBIS торгуются на бирже Nasdaq.
У многих, кто покупал расписки Яндекса в этом или в конце прошлого года, остались без доступа к бирже Nasdaq и теперь не могут их продать.

Могу с этим помочь.
Самое простое решение, взять ваш NBIS и вывести его из РФ брокера к зарубежному, который имеет доступ к NASDAQ. Там вы легко сможете распоряжаться вашими бумагами.
Уже многим с этим вопросом помог.

В рф сейчас по разному пытаются решить это, каждый брокер по разному. Кто-то предлагает выкупить с "дисконтом", т,е. ниже цены.
Кто-то предлагает реализовать через паевой фонд и прочее.
В любом случае, такие варианты для вас не выгодны.

Вы можете сделать депозитарный перевод и получить полный доступ к вашему активу.

Пишите в личку @luzinpavel

Аналитика \ обзор по дивидендным стратегиям на российском рынке от Цифра брокер.
Открыть счет в Цифра брокер можно ТУТ.

О том как ставка ЦБ влияет на доходность облигаций и на их цену, описал в отдельной статье ТУТ .

Немного про ключевую ставку центрального банка.


Ключевой ставкой центральный банк может регулировать экономику. Если инфляция растет, т.е. товары дорожают, соответственно деньги обесцениваются, то ключевая ставка повышается.

Если ставка начинает повышаться, то заемные деньги в стране становятся дороже. Пример: ставка ЦБ 5%. Я могу пойти в банк и взять кредит под 6 % и купить что-то, что мне не нужно, или нужно. Т.к. переплата в 6% в год не самая большая. Банковские вклады, при ставке цб 5%, будут давать 4% в год.

Получается что доходность вкладов низкая, мне особо не интересно размещать деньги в депозиты. А вот заемные деньги дешевые, т.е. мне выгодно взять кредит и на что нибудь его потратить..
Бизнес берет кредит, под расширение все больше и больше. Население тоже берут кредиты, все больше и больше, чтобы купить что то крупное под низкий процент.

Спрос на товары и услуги высокий, т.к. деньги есть и они дешевые. Чем больше спроса, тем дороже товар или услуга. Цены начинают повышаться, и на те же деньги уже можно купить меньше. Это называется инфляция.

Когда инфляция растет, т.е. товары и услуги растут в цене, а покупательская способность денег уменьшается, то центральный банк может повысить ключевую ставку, тем самым сделав заемные деньги дороже.

Если инфляция начинает набирать обороты и от месяца к месяцу увеличивается и стоимость на товары и услуги активно растет, то ЦБ начнет повышать ставку. Когда то это делается постепенно, чтобы замедлить инфляцию, снизить спрос на рынке , сделать деньги чуть дороже и смотреть что будет.

А иногда ставка повышается быстрыми темпами. С 10% до 20% (для примера). В таком случае деньги сразу станут дорогими. Новые кредиты сразу будут под 25 и более процентов, и тот кто хочет кредит, задумается, а стоит ли брать так дорого. И с высокой вероятностью, его не возьмет. Это сразу замедлит спрос и цены на товары и услуги должны остановиться , ну или не расти так быстро, что должно замедлить инфляцию. Все это теоретически... На деле все гораздо сложнее.

Когда ставка высокая , мне не выгодно взять кредит и платить большие проценты, а вот отнести деньги в банк!, очень даже выгодно. Получать 20% по вкладу, чем платить 30% по кредиту куда интереснее. Поэтому я ничего не куплю, это и есть снижение спроса.

Еще и дивиденды платит 3.5 % годовых , выплата ежемесячная

Интересная точка для входа по TLT

ETF на двадцатилетние казначейские облигации США

Ставку в США начинают снижать , это повлияет на цены облигаций. Чем ниже ставка тем выше цена на облигации.

И техническая картина интересная, цена опустилась к нижней границе восходящего тренда, есть хорошая вероятность отскочить вверх.

Облигации Селектел (RU000A1089J4) 21,5% годовых.

Эмитент АО "Селектел".
Кредитный рейтинг А+ с позитивным прогнозом.
ISIN RU000A1089J4
Купон в процентах от номинала 15%.
Текущая цена 93,7% от номинала.
Выплаты 12 раз в год.
Погашение в апреле 2026 года (1 год и 7 месяцев).
Доходность к погашению 21,5%.

Любопытный вариант облигаций с ежемесячными выплатами и неплохой доходностью к погашению.

Коротко о том почему сейчас время присмотреться к облигациям...
ЧИТАТЬ

19%

Сегодня пятница 13-ое!
Решение по процентной ставке в 13:30 мск.
Немного подробнее о том на что это влияет:

Как повышение ставки ЦБ влияет на фондовый рынок?

1. Удорожание кредитов:
Когда ЦБ повышает ставку, коммерческие банки также увеличивают процентные ставки по кредитам это делает кредитование более дорогим для компаний.
Меньше компаний будут брать кредиты на расширение бизнеса, что скорее всего негативно скажется на их прибыльности и, соответственно, на стоимости акций.

2. Повышение доходности облигаций и депозитов:
Когда ставки по депозитам и облигациям растут, они становятся более привлекательными для инвесторов по сравнению с акциями.
Инвесторы могут перенаправить свои средства из акций в облигации, что снизит спрос на акции и окажет давление на цены.

3. Замедление экономики:
Повышение ставки делает кредиты дороже для потребителей и бизнеса, что может замедлить спрос. А уменьшение спроса может привести к снижению прибыли компаний, что отразится на стоимости их акций.

В краткосрочной перспективе повышение ставки может вызвать падение фондового рынка. Но в долгосрочной это может привести к более устойчивому росту, так как снижает инфляцию. И в условиях будущего снижения ставки, происходит обратный “переток” денег из облигаций и депозитов в акции.

В условиях высокой ключевой ставки нужно очень внимательно подходить к бумагам, акциям или облигациям, компаний, которые имеют высокую долговую нагрузку. Деньги стали очень дорогими. Не все смогут это выдержать.