Финансовая Леди

🚗 «Европлан» опубликовал отчетность по МСФО за девять месяцев

📊 Основные показатели:

🟠чистая прибыль выросла на 6% год к году, до ₽11,3 млрд, здесь отражено влияние единовременного эффекта от пересчета отложенного налога на прибыль в связи с увеличением ставки налога с 2025 года;
🟠чистый процентный доход составил ₽18,6 млрд (+48% год к году);
🟠чистый непроцентный доход составил ₽11,4 млрд (+24%);
🟠лизинговый портфель вырос на 14% с начала года, до ₽261 млрд.

📌 Европлан — одна из самых эффективных лизинговых компаний с рентабельностью (ROE) на уровне 32% при P/B=1,4х. Однако в ближайшем будущем высокая ставка приведет к замедлению темпов роста бизнеса. Поэтому менеджмент решил выплатить 6 млрд руб. дивидендов вместо 3 млрд руб. — 50 руб. на акцию для сохранения высокой рентабельности.

✔️ Мне нравится бизнес и менеджмент. На начале цикла снижения ставки Европлан будет одним из главных бенефициаров.

👩‍💻@FnLady

🏖 Важные события новой недели:

18 ноября 2024

👩‍🍼 Мать и Дитя: СД по дивидендам. По прогнозам аналитиков выплаты могут составить 40.33р, 4.6%) $MDMG

🍷 Абрау-Дюрсо: ВОСА по допэмиссии $ABRD

🔋 Globaltruck: Мосбиржа исключает акции Globaltruck из Cектора компаний повышенного инвестиционного риска $GTRK

19 ноября 2024

👛 Европлан опубликует финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев 2024г. $LEAS

📱 МТС опубликует финансовые результаты по МСФО за 3 квартал 2024г. $MTSS

🏦 ЭсЭфАй ВОСА. В повестке вопрос утверждения дивидендов за 9 месяцев 2024г. $SFIN

🏛 Председатель ЦБ РФ Набиуллина представит в Госдуме основные направления ДКП на 2025 г. и плановый период $USDRUB $USDRUBF $RIZ4

20 ноября 2024

🏦 Авангард ВОСА. В повестке вопрос утверждения дивидендов за 9 месяцев 2024г. $AVAN

👛 Займер проведет заседание совета директоров. В повестке вопрос дивидендов за 3 квартал 2024г. $ZAYM

🏦 Ренессанс Страхование опубликует финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев 2024г. $RENI

21 ноября 2024

🐟 ИНАРКТИКА (INARCTICA) ВОСА. В повестке вопрос утверждения дивидендов за 3 квартал 2024г. $AQUA

22 ноября 2024

🏦 ТКС Холдинг (TCS) Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за 9 месяцев 2024г. $TCSG $TIZ4

🇷🇺 Куйбышевазот ВОСА. В повестке вопрос утверждения дивидендов за 9 месяцев 2024г. $KAZT $KAZTP

👩‍💻@FnLady

Лучшее решение для всех, кто торгует. Потом не говорите, что не успели подписаться.

Закрытый клуб, сигналами которого я пользуюсь - Fobos Tech Club.

1. 5 наставников с разным стилем торговли
2. Обучающие стримы дважды в неделю
3. Помощь в составлении стратегии и правил торговли
4. Регулярные созвоны в клубе для обсуждения ваших вопросов, сделок, точек входа и выхода.
5. Супер удобный индикатор Venom (mast have для трейдера)
6. Сигналы на спот и фьючерсы (7 из 10 отрабатывают✅)
7. Мощное комьюнити трейдеров и совместная торговля

За последние 2 месяца они смогли увеличить свой депозит на 133%. Если уж совсем ничего не получается в торговле, то у них есть свое авторское обучение.

В общем, настоятельно рекомендую 👉 @Fobos_Tech

⛽️ Идея на покупку акции Газпром нефть $SIBN

✔️Цель: 623 руб.
❌Стоп-приказ: 568,79 руб.

➡️Технический анализ

Акции демонстрируют разворотные сигналы после значительной коррекции. Идея на рост бумаги с целью 623 руб. При объеме позиции 7% и выставлении стоп-заявки на уровне 568,79 руб. риск на портфель составит 0,12%. Соотношение прибыль/риск составляет 4,3.

➡️Фундаментальный фактор

🏭 Газпром нефть — четвертая в России компания по объему добычи нефти. Деятельность охватывает добычу и переработку нефти и газа, сеть АЗС и нефтехимию.

💸Наиболее сильной стороной «Газпром нефти» являются неплохие дивиденды. В последний год «Газпром нефть» повысила норму выплат до 75% прибыли по МСФО на фоне потребности «Газпрома» в деньгах. Мы предполагаем, что в ближайшие полтора года такая норма выплат сохранится, на фоне чего на горизонте 12 мес. ожидаем выплаты 94,3 руб. дивидендов на акцию, что соответствует 17,0% доходности. При этом в более долгосрочной перспективе мы ожидаем снижения нормы выплат до 60% прибыли, так как сейчас FCF не покрывает весь объем дивидендов.

👩‍💻@FnLady

Это счет владельца канала "Fibo Trading"!

А итоги его торговли за неделю вы можете посмотреть, ПОДПИСАВШИСЬ и пролистав пару постов назад. В пятницу его доход составил за день чуть более 1.000.000₽.

И торговать вместе с ним в онлайн режиме вы можете абсолютно БЕСПЛАТНО!

Просто подпишитесь👇

https://t.me/+pLuKybSvOoQ0MzYy

Ссылка действительна до вступления 10 человек👆

🏠 Самолёт $SMLT

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 93 млрд. руб.
2022 год: 172.2 млрд. руб.
2023 год: 256.1 млрд. руб.
1П2024: 170.8 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 6.5 млрд. руб.
2022 год: 11.4 млрд. руб.
2023 год: 16.4 млрд. руб.
1П2024: 1.86 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 5.02 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.32 (Капитализация/выручка)
P/BV = -8.08 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 95% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 2.2% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Долговая нагрузка ещё терпимая, не превышает 3.0x
🟢Государство не позволит обанкротиться застройщикам

❌Недостатки:

🔴Негативные слухи ходят вокруг Самолёта
🔴Происходят какие-то мутки с байбеком
🔴Строительная отрасль в упадке из-за отмены льготных программ

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2 квартал 2022 года) = 41₽/акцию (2.1%)

💰 Дивидендная политика:

На выплату дивидендов будет направлено не менее 50% чистой прибыли предыдущего финансового периода по МСФО.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 170.8₽ млрд
⚪️Чистая прибыль вышла равной 1.86₽
⚪️Операционные расходы составили 26.5₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 312.5₽ млрд
⚪️Долг Самолёта равен 512.5₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

🔹Ненавистный застройщик в последнее время. До поднятия КС, девелопер рос, наращивал объёмы продаж, но когда со второго полугодия отменили льготную ипотеку, от которой он слишком сильно зависим, то дела пошли вниз по накатанной.

🔹Масса негативных новостей. Непонятный выкуп акций (не полностью реализован + акции приобретались выше рыночной цены), крупный акционер намерен продавать свой пакет акций (вроде слухи, а вроде и нет). Добавим к этому растущий долг и прогнозируемо слабое 2-е полугодие.

🔹Спасает только лишь то, что государство в случае чего поможет девелоперам и Самолёт не исключение. То есть, бизнес поддержат, но вот с инвестиционной точки зрения перспективы туманны.

💸Что по дивидендам?

💰 Их обещали, обещали, но так мы и не дождались.

📌 Скажу прямо — ещё в начале года я видела потенциал в акциях, но сейчас, после всего что произошло, и доверие утратилось, и обстановка стала уж слишком накалённой. Единственное, что я держу из Самолёта, так это его облигации, но и их докупаю осторожно.

👩‍💻@FnLady

500 тысяч на инвестициях — РЕАЛЬНО?

Ещё как ДА, если не лезть в торговлю самому без должного опыта — так вы просто потеряете капитал на глупых ошибках.

Поэтому люди уже как век доверяют свои средства брокерам, а сейчас на их замену пришли боты автотрейдинга. Хороший пример — бот Loki.

Он работает на алгоритмах профи-трейдеров, плюсуя стабильные 3-5% к вложениям.

Если есть капитал и лень изучать инвестиции — почитайте, что пишут про Локи: @loki_trade

🍏 X5 Retail Group $FIVE

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021: 2 205 млрд. руб.
2022: 2 605 млрд. руб.
2023: 3 146 млрд. руб.
3Q2024: 978.6 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021: 44.6 млрд. руб.
2022: 52.2 млрд. руб.
2023: 90.3 млрд. руб.
3Q2024: 35.3 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 6.56 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.19 (Капитализация/выручка)
P/BV = 6.75 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 39.9% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 6.6% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Опережает Магнит по большинству показателей
🟢В 2025 компания может стать лидером по числу магазинов
🟢Готовятся выплатить дивиденды после переезда

❌Недостатки:

🔴Расходы на аренду сильно растут
🔴На старте торгов акции могут падать

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 3 кв 2021 года) = 73.65₽/акцию (3.6%)

💰 Дивидендная политика:

Платят не менее 25% от консолидированной Чистой прибыли по МСФО.

На данный момент выплаты приостановлены из-за иностранной прописки.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 975.1₽ млрд, увеличившись за год на 22.9%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 35.3₽ млрд (+19.3% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 369.1₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 45.9₽ млрд
⚪️Долг X5 равен 215.8₽ млрд

⚡️Моё мнение:

🟢X5 ждём с апреля. 9 января, надеюсь без переносов, акции вновь будут доступны. Покупать ли сразу или ждать просадку?

🟢Мне компания нравится. Последние новости только увеличивают желание брать по возвращении. Дивиденды будут вновь доступны, нерезидентов хотят компенсировать выплатой с дисконтом, а также, возможно, будет проведён байбек. Менеджмент заверил, все накопленные деньги достанутся в том или ином виде акционерам.

🟢По финансовой части лишний раз пробегаться не вижу смысла. Там всё в полном порядке. Чистый долг/EBITDA = 0.78x. У того же Магнита 1.37x. Почти по всем фронтам X5 впереди конкурента.

💸Что по дивидендам?

💰 Были раньше и скоро вновь станут доступны. Дивиденд за прошлые периоды может составить 10%-15%.

❗️Жду не дождусь X5. Я планирую брать в первые дни, просадка меня не пугает, тем более, нерезиденты давить не будут, ведь их выкупят в виде компенсации. На данный момент доля $FIVE в портфеле равна 6.45%. Постараюсь довести до 9%.

👩‍💻@FnLady

😀 ПОЗИЦИЯ В ЛОНГ

👇Название акции по ссылке снизу

😀Точки фиксации:

😀2695 (+3,64%)
😀2763 (+8,90%)
😀2898 (+11,56%)
😀3005 (+17,96%)

❗️На сделку суммарно задействую 7% от капитала.

⏺Вход только для наших подписчиков: https://t.me/+3gqUdwC5F0xmZGUy

⛽️ Роснефть $ROSN

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021: 8 761 млрд. руб.
2022: 9 049 млрд. руб.
2023: 9 163 млрд. руб.
1П2024: 5 174 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021: 1 057 млрд. руб.
2022: 813 млрд. руб.
2023: 1 267 млрд. руб.
1П2024: 773 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 3.67 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.49 (Капитализация/выручка)
P/BV = 0.57 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 15.5% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 7.2% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Государство в случае чего допустит девальвацию, дабы удерживать доходы нефтяного сектора на высоте
🟢Дивиденды платят стабильно
🟢Роснефть продаёт несколько сортов нефти

❌Недостатки:

🔴Налоги могут быть повышены
🔴Цены на нефть нестабильны
🔴ОПЕК+ могут вновь сократить добычу нефти

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2023 год) = 29.01₽/акцию (5.2%)

⛽️ Ближайшая рекомендованная выплата — 36.47₽/акцию (7.6%)
Купить до: 09.01.2025
Дата закрытия реестра: 10.01.2025

💰 Дивидендная политика:

Целевой уровень дивидендных выплат составляет не менее 50% от чистой прибыли по МСФО.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 5 174₽ млрд, увеличившись за год на 33.4%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 773₽ млрд (+26.9% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 223₽ млрд
⚪️EBITDA вышла в 1650₽ млрд (+17.8% г/г)
⚪️Долг Роснефти равен 3100₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

🔸 Наиболее перспективный нефтяник по моему мнению. Во-первых, принадлежит государству, во-вторых, повышает размер дивидендов и в-третьих, делает ставку на Восток Ойл. У прочих нефтяников нет насколько крупных проектов.

🔸 Проблема в росте акций. За последние 5 лет котировки увеличились на 4.3%, что маловато для подобной компании. Может проблема в задолженности? Да не сказал бы. На первый взгляд чистый долг равен 3 100₽ млрд, но долговая нагрузка (чистый долг/EBITDA) равна 0.95x. Тут всё в порядке, хотя текущая КС всё же не благоприятна.

🔸 Роснефть будет реализовывать Восток Ойл. Добыча нефти возрастёт, но смогут ли её продавать в полном объёме? Вопрос хороший. Но до полноценного запуска ещё минимум 4 года, поэтому к тому времени может что-то да устаканится.

💸Что по дивидендам?

💰 Новая выплата объявлена. Новостью она не стала, столько и ожидали.

📌 Роснефть числится в портфеле и занимает 4.09%. В ноябре как раз планирую докупать, но жду дешевле.

👩‍💻@FnLady

Хочешь зарабатывать на Трейдинге ?

У тебя есть два варианта:

❌ Потратить на изучение 2-3 года и потом еще год посвятить практике.

✅ Следить за каналом Опытного Трейдера, где он делится сигналами для торговли, которые можно просто повторять.

Все просто:
—> Купил по СИГНАЛУ
—> Продал по СИГНАЛУ
—> Забрал Прибыль

Этот вариант безусловно лучше подойдет если ты хочешь начать зарабатывать прямо сейчас.

🔥Вход на канал БЕСПЛАТНЫЙ:
https://t.me/+PsS1A-gnnlc2NWVi

📊 Сигнал #S67

📈 🔵🔵🔵🔵🔵🔵🔵

✅ Вход: 1227,2₽

🎯 Цель: 1300 (+5,93%)
🎯 Цель: 1350 (+10%)
🎯 Цель: 1400 (+14,08%)

👇Название акции в кнопке 👇

⚠️ Аналитики снова ухудшили прогноз по снижению ключевой ставки ЦБ — опрос Известий

⌛️Согласно новому консенсус-прогнозу, снижение ставки можно ждать только летом 2025 года

♾ Центробанк удерживает ставку на уровне 21% и готов к возможному дальнейшему повышению. Ставка будет высокой до таргета ЦБ по инфляции в 4%. Сейчас её значения чуть более чем в два раза превышают цель

🏛 В октябре Центробанк выпустил «Основные направления денежно-кредитной политики» (полный документ — здесь), где установил целевой диапазон ставки на уровне 17–20% на 2025 год. Это выше ожиданий, поскольку ещё в августе планировался более низкий уровень — от 14 до 16%

⚠️ Пересмотр прогноза говорит о серьёзных опасениях регулятора, что инфляция может оставаться высокой. Более того, Набиуллина дала понять, что уже в декабре возможно повышение ставки до 23%

👩‍💻@FnLady

💩 «М.Видео» опубликовала операционные результаты за третий квартал 2024 года

➡️ Общие продажи (GMV) выросли на 8% по сравнению с тем же периодом 2023 года и составили ₽387 млрд.

➡️ В компании объяснили рост показателя эффектом от расширения ассортимента, инструментов и каналов продаж, открытием новых магазинов при одновременном продолжении восстановления спроса на бытовую технику и электронику.

❣️ Общие онлайн-продажи компании составили 73% от GMV группы, увеличившись на 3,3 п.п.
❣️ Средний чек вырос на 15% — с ₽12,4 тыс. до ₽14,2 тыс.

👩‍💻@FnLady

🏦 СберБанк

📊 Отчетность за 10 месяцев 2024 года по РСБУ:

▫️Чистая прибыль выросла до 1,32 трлн. руб. (+5,2% г/г)

▫️Рентабельность капитала составляет 23,9%

▫️Количество розничных клиентов выросло на 1,2 млн человек

▫️Число пользователей подписки СберПрайм увеличилось на 7 млн. с начала года и превысило 17 млн. человек

▫️Количество участников программы лояльности СберСпасибо выросло на 12,8 млн с начала года и превысило 90 млн клиентов

📌 Итого:

Стабильный отчёт роста. И в целом все показатели растут. Но это и минус для стоимости акций, поскольку такие отчёты перестали вызывать восхищение к банку, как это было раньше

👩‍💻@FnLady

💸Ближайшие дивиденды от крупных компаний:

🏦 Т-Банк $TCSG — 92.5₽/акцию (3.6%)
Период: 9М2024
Купить до: 22.11.2024
Дата закрытия реестра: 25.11.2024

🏦 Авангард $AVAN — 68.16₽/акцию (8.1%)
Период: 3кв 2024
Купить до: 29.11.2024
Дата закрытия реестра: 02.12.2024

🐟 Инарктика $AQUA — 20₽/акцию (3.3%)
Период: 3кв 2024
Купить до: 29.11.2024
Дата закрытия реестра: 02.12.2024

🥇 Полюс $PLZL — 1301.75₽/акцию (8.8%)
Период: 9М2024 + 4кв 2023
Купить до: 29.11.2024
Дата закрытия реестра: 02.12.2024

👩‍💻@FnLady

💿 НЛМК $NLMK

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 1 029 млрд. руб.
2022 год: 900.8 млрд. руб.
2023 год: 933.4 млрд. руб.
1П2024: 517.7 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 370.4 млрд. руб.
2022 год: 166.1 млрд. руб.
2023 год: 209 млрд. руб.
1П2024: 81.64 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 3.69 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.83 (Капитализация/выручка)
P/BV = 0.92 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 24.2% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 18.6% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Подушка безопасности имеется
🟢НЛМК может выплатить самые высокие дивиденды среди металлургов

❌Недостатки:

🔴Налоги для металлургов не смягчили
🔴НЛМК владеет активами за границей, что создаёт доп. риски
🔴Низкий спрос на сталь сохраняется

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2023 год) = 25.43₽/акцию (10%)

💰 Дивидендная политика:

Размер выплат зависит от коэффициента "Чистый долг/EBITDA":

⚪️ Если он ниже 1.0x, то направляют 100% и более от FCF
⚪️ Если он выше 1.0x, то направляют 50% и более от FCF

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 517.7₽ млрд, увеличившись за год на 16.5%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 81.64₽ млрд (-11% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 151.9₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 136₽ млрд
⚪️Долг НЛМК равен 87.8₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

🔹НЛМК выделяется отсутствием квартальных выплат и актива вне РФ. С одной стороны, риски продажи бизнеса есть, с другой — для компании открыт европейский рынок сбыта.

🔹Сталевики по всему миру столкнулись с низкими ценами на сталь. Высокое предложение и низкий спрос сделали своё дело. Пока ключевая ставка в РФ не пойдёт ниже, улучшений в ценовой конъюнктуре не будет.

🔹Налоговые поблажки так и не ввели. Зато отменили курсовые пошлины на некоторые виды металлопродукции. У НЛМК открыт зарубежный рынок сбыта, а долг взят в валюте и под низкий %.

💸Что по дивидендам?

💰 Дивы будут в следующем году, ориентировочно в июне. Они могут составить примерно 15%, из-за низкой оценки акций на сегодняшний день.

❗️Была мысль взять НЛМК и до сих пор её не теряю. Подожду ещё какое-то время и ближе к дивам возможно добавлю в портфель с краткосрочной целью.

👩‍💻@FnLady

🔋 Новатэк $NVTK

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2020 год: 711.8 млрд. руб.
2021 год: 1 157 млрд. руб.
2023 год: 1 372 млрд. руб.
1П2024: 752.4 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2020 год: 169.0 млрд. руб.
2021 год: 421.3 млрд. руб.
2023 год: 463.0 млрд. руб.
1П2024: 342.7 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 4.07 (Цена компании/прибыль)
P/S = 1.79 (Капитализация/выручка)
P/BV = 0.94 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 23.2% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 18% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️ Преимущества:

🟢 ЕС не может полностью отказаться от российского газа
🟢 Газовые тарифы индексируются на внутреннем рынке
🟢 Растёт экспорт СПГ

❌ Недостатки:

🔴 Дивиденды страдают от слабеющих результатов
🔴 На Новатэк наложена куча санкций

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2кв 2024 года) = 35.5₽/акцию (3.6%)

💰 Дивидендная политика:

На выплаты идёт не менее 50% от консолидированной чистой прибыли по МСФО, скорректированной на разовые прибыли/убытки (не от основной деятельности)

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 752.4₽ млрд, увеличившись за год на 17%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 342.7₽ млрд (рост в 2.2 раза)
⚪️Операционные расходы составили 571.7₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 152.1₽ млрд
⚪️Долг Новатэка равен 292₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

✅ В акциях Новатэка праздник. Поддержало и позитивное настроение рынка и новости о том, что ПГХ в Европе расходуют в 8 раз больше газа, чем закачивают. Газ на бирже растёт, что благоприятно для наших газовых компаний.

✅ Танкеры Новатэк до конца года не получит. Первый доставят только в начале 2025, что затрудняет транспортировку СПГ. Реализация Арктик СПГ-2 откладывается, но может это и к лучшему, т.к. в мире образовалась слабая для газа обстановка.

✅ Ещё из негативного долг и снижение прибыли, но оно было понятно ещё в начале года. Крупные санкции на проекты Новатэка наложены, только вот теневой флот ходит без проблем, перегружая СПГ с одного судна на другое.

💸Что по дивидендам?

💰 По ним всё не так плохо. Для сравнения, в том году акции стоили 1750₽ и див. доходность за 1П2023 составила 2%, а в этом году выплатили 3.6%, сама акция стоит ниже 1000₽.

❗️Новатэк держу, но не докупаю. Несмотря на временный позитив, акции могут сходить и ниже, поэтому увеличивать долю компании прямо сейчас не хочу.

👩‍💻@FnLady

🏛 Топ 9 облигаций, которые нужно купить сейчас, они взлетят к концу года

Купить 9 облигаций, которые меньше чем за 3 месяца могут принести 10-20% , выглядит перспективней, чем пытаться поймать жалкие 0.5-2% интрадей или же наоборот сидеть в долгосроке и копить минуса.

Подготовил для вас полный список облигаций здесь

https://t.me/+mQZnK1UJSzdlMTUy

Вход до завтра абсолютно бесплатный!

📱 Вконтакте $VKCO

▶️ На графике ВК видим продолжение нисходящего тренда внутри канала. Цена подошла к середине канала и ниже не идёт, а значит есть вероятность отскока.

✅Объем торгов остается достаточно высоким, что указывает на интерес участников рынка к данному активу, но пока покупатели не демонстрируют достаточную силу для пробоя вверх. Индикатор RSI также остается в зоне ниже 50, что говорит о сохраняющемся медвежьем настроении.

↗️ Для продолжения роста необходимо увидеть пробой уровня 318.4 и закрепление выше. При этом первая цель роста может быть около 370-380, если тренд изменится на восходящий. В случае же дальнейшего снижения, поддержка расположена в области 280-270.

👩‍💻@FnLady

🔌 Идея на покупку акций Россети Ленэнерго $LSNGP

↗️ Цель: 211 руб.
📉 Стоп-приказ: 192 руб.

✅Технический анализ

Акции вышли из среднесрочного нисходящего канала. Идея на рост бумаги с целью 211 руб. При объеме позиции в 7% и выставлении стоп-заявки на уровне 192 руб. риск на портфель составит 0,24%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,84.

✅Фундаментальный фактор

Публичное акционерное общество энергетики и электрификации «Россети Ленэнерго» — одна из крупнейших распределительно-сетевых компаний России.

У компании чистая денежная позиция, что позволяет ей генерировать дополнительную прибыль за счет роста процентных доходов при высокой ключевой ставке. С 1 июля произошло повышение тарифов, что благоприятно отразится на операционных доходах компании во второй половине года.

👩‍💻@FnLady

📱 Яндекс $YDEX

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 356.2 млрд. руб.
2022 год: 521.7 млрд. руб.
2023 год: 800.1 млрд. руб.
3Q2024: 276.8 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 8.01 млрд. руб.
2022 год: 10.8 млрд. руб.
2023 год: 27.4 млрд. руб.
3Q2024: 25.1 млрд. руб.

💎Оценка стоимости компании
P/E = 16.3 (Цена компании/прибыль)
P/S = 1.31 (Капитализация/выручка)
P/BV = 14.3 (Цена компании/балансовая стоимость)

💎Рентабельность
ROE = 30.1% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 9% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️ Преимущества:

🟢Демонстрирует шикарные результаты ежеквартально
🟢FCF больше не отрицательный
🟢Яндекс начал платить дивиденды

❌ Недостатки:

🔴 Задолженность увеличивается
🔴 Возможна допэмиссия

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2 квартал 2024 года) = 80₽/акцию (1.9%)

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 276.8₽ млрд, увеличившись за год на 36%
⚪️Скорректированная чистая прибыль вышла равной 25.1₽ млрд (+118% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 251.3₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 131.4₽ млрд
⚪️Долг Яндекса равен 194₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

🔸 Яндекс аналог Google в РФ. Серьёзно! Компания и без ухода иностранных сервисов показывала себя с лучшей стороны, ну а после реструктуризации и вовсе обошёл иностранного конкурента на внутреннем рынке.

🔸 Ключевая ставка давит на прибыль? Да если бы. Рост за 3-й квартал составил более 100%. Закредитованность немного повысилась, но учитывая планы сделать за 2024 год +75%, проблем не возникнет.

🔸Станет ли болезненным налог на прибыль? Его введут с начала 2025 года для айти компаний. Момент негативный, не спорю, но с сегодняшними темпами роста он не страшен. Яндекс продолжит расти сверх быстро при любых условиях.

💸Что по дивидендам?

💰 Первые были выплачены за 1П2024 и составили 80₽ на акцию.

🟢Яндекс собирается платить по полугодиям, поэтому за вторую половину 2024 могут снова заплатить.

▶️ Я брала Яндекс не из-за дивидендов. Цель заключалась в наборе нескольких быстрорастущих компаний в портфель, среди которых оказались X5, Т-Банк, HeadHunter и сам $YDEX. Готов держать в долгую.

👩‍💻@FnLady

💼 Пришло время пополнения брокерского счета!

На канале опубликован новый портфель на 2025 год!

✅Посмотреть портфель акций - https://t.me/+AHyYdbMN-0BjNTEy
https://t.me/+AHyYdbMN-0BjNTEy
https://t.me/+AHyYdbMN-0BjNTEy

Доступ открыт всего на сутки, воспользуйся подарком!

📆 События на предстоящей неделе:

▶️ 04.11.2024 - ПОНЕДЕЛЬНИК
🏛 День народного единства, торги не проводятся

▶️ 05.11.2024 - ВТОРНИК
🇺🇸 Выборы в США

▶️ 06.11.2024 - СРЕДА
📦 $OZON: Финансовые результаты по МСФО за III кв. 2024г + конференц-звонок
🛒 $OKEY: Операционные результаты за III кв. и 9 мес. 2024г
🧬 $IVAT: День инвестора IVA Technologies (16:00)
🏦 $RENI: СД по дивидендам, ранее дивиденды платили в июле 2024 в размере 2.3р, 2.4%. По прогнозам аналитиков выплаты могут составить 2.22р, 2.3% — 5.88р, 6.2%
🚂 $GLTR: Последний день приема заявок на выкуп по 520р
🇺🇸 Предварительные результаты выборов в США
💵 Банк России опубликует Резюме обсуждения ключевой ставки и Комментарий к среднесрочному прогнозу

▶️ 07.11.2024 - ЧЕТВЕРГ
💻 $POSI: Финансовые результаты по МСФО за III кв. и 9 мес. 2024 г
🚜 $PHOR: СД, в повестке фин. отчетность по МСФО за 9 мес
💻 $POSI: ВОСА в повестке увеличение уставного капитала

▶️ 08.11.2024 - ПЯТНИЦА
🥇 $LSNG: Финансовые результаты по РСБУ за 9 мес. 2024 г
⛽️ $ROSN: СД по дивидендам, ранее дивиденды выплачивались в июле в размере 29.01р, 5.2%. По прогнозам аналитиков выплаты могут составить 30.52р (7%) — 35р (7.7%)
💿 $ENPG: Прекратится листинг на Лондонской фондовой бирже

👩‍💻@FnLady

📀 Селигдар $SELG

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 35.6 млрд. руб.
2022 год: 34.7 млрд. руб.
2023 год: 56 млрд. руб.
1П2024: 20.85 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 10.1 млрд. руб.
2022 год: 4.10 млрд. руб.
2023 год: 2.84 млрд. руб.
1П2024: -5.23 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = -6.3 (Цена компании/прибыль)
P/S = 1.2 (Капитализация/выручка)
P/BV = 2.8 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 11.7% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 2.1% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢 Цены на золото не падают
🟢 Выплатили щедрый дивиденд из нераспределённой прибыли
🟢 Минфин может вывести золото из-под повышенного НДПИ

❌Недостатки:

🔴 Капитальные затраты растут
🔴 Получен убыток за 1-е полугодие

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2 квартал 2024 года) = 4₽/акцию (7.1%)

💰 Дивидендная политика:

◼️ Чистый долг/EBITDA менее 1х – 30% и более от чистой прибыли;
◼️ Чистый долг/EBITDA от 1х до 2х – 20% от чистой прибыли;
◼️ Чистый долг/EBITDA от 2х до 3х – 10% от чистой прибыли;
◼️ Чистый долг/EBITDA более 3х дивиденды по обыкновенным акциям не выплачиваются.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 20.85₽ млрд, снизившись за год на 0.7%
⚪️Чистая прибыль вышла равной -5.23₽ млрд (-27.9% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 35.4₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 10.3₽ млрд
⚪️Долг Селигдара равен 58.8₽ млрд

⚡️Моё мнение:

🔸 Золотодобытчики должны быть в шоколаде. Девальвация прёт, цены на драгоценный металл растут чуть ли не каждый день, а санкций на них наложено, не то чтобы много. Но Селигдар умудряется всё равно получать убытки, делая неграмотные с точки зрения бизнеса решения.

🔸 Долговая нагрузка терпимая. Чистый долг достиг 55.3₽ млрд. Большая часть его номинирована в золотых облигациях. То есть Селигдару одновременно и выгоден рост стоимости золота и негативен, т.к. задолженность переоценивается в худшую сторону.

🔸Поблажки в НДПИ не дадут особого эффекта. Да и будущий рост кап. затраты убивает интерес к компании. Слишком долго нужно ждать, чтобы выйти хотя бы в средний плюс.

💸Что по дивидендам?

💰 За первые 6 месяцев выплатили 7.1%, но это из нераспределённой прибыли.

📌 Мне золотодобытчики не сильно нравятся. Единственный, кого могу выделить — Полюс, который неожиданно вернулся к дивидендам. Селигдар не держу, но есть небольшая доля в ЮГК, от которой планирую избавляться.

👩‍💻@FnLady

😁 — разборы компаний от Павла Шумилова

Привет всем подписчикам канала «Финансовая Леди»! Меня зовут Павел Шумилов, я инвестор и трейдер, веду свой канал @ShumilovPavel

Несколько фактов обо мне:
▪️Предсказал, что всё пойдет по одному месту и вышел в кэш в конце сентября. О чем публично писал на своём канале. Еще в тот момент, когда была эйфория и все ждали дальнейшей ракеты.
▪️23 сентября в 8 утра опубликовал разбор Газпрома, где сказал, что надо брать. К вечеру +6%. За 2 дня +14%.

Кроме нескольких особенно ярких моментов, я каждый день публикую мощные, сочные обзоры по компаниям России. Разобрал более 100 компаний за последние пару месяцев. Посмотрите разборы всех компаний вот в этом моем посте.

✍️ Или посмотрите любой мой последний разбор в алфавитном порядке:
— Астра
— АЛРОСА
— Аренадата
— АФК Система
— Башнефть
— ВТБ
— ВУШ
— ВК
— Газпром
— Газпром нефть
— Диасофт
— Евротранс
— Европлан
— Займер
— Лента
— Магнит
— Московская Биржа
— ММК
— МТС Банк
— Мечел
— НМТП
— НЛМК
— Норникель
— Новатэк
— Нижнекамскнефтехим
— ОВК
— Озон
— Полюс
— Русагро
— Русснефть
— Роснефть
— Ростелеком
— Россети ФСК ЕЭС
— РусГидро
— Сбербанк
— Совкомбанк
— Сургутнефтегаз
— СПБ Биржа
— Совкомфлот
— Селигдар
— Северсталь
— Татнефть
— Транснефть
— TCS Group
— ТМК
— Интер РАО
— INARCTICA
— Лукойл
— FixPrice
— ХэдХантер
— Черкизово
— ЭсЭфАй
— Элемент
— ЮГК
— Яндекс

Моя аналитика ТОЧНО будет полезна любому инвестору и трейдеру. Практически все, к чему я прихожу в своих выводах случается в следующие 1-2 месяца. Не верите? Просто посмотрите любой из обзоров.

Буду рад видеть вас среди моих новых подписчиков! 👍
https://t.me/ShumilovPavel

🏦 Объем торгов на Мосбирже в октябре вырос на 3,4% год к году

✔️ Совокупный объем торгов на рынках "Московской биржи" в октябре 2024 года по сравнению с октябрем 2023 года увеличился на 3,4%, до 140,1 трлн рублей со 135,5 трлн рублей, сообщается в пресс-релизе биржи.

✨ По сравнению с сентябрем 2024 года объем торгов увеличился на 17,5%, со 119,2 трлн рублей.

🔥 В январе-октябре 2024 года по сравнению с аналогичным периодом 2023 года объем торгов на бирже увеличился на 17,1%, до 1 квадрлн 222,7 трлн рублей с 1 квадрлн 44,0 трлн рублей.

👩‍💻@FnLady

🏠 Эталон $ETLN

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 87.1 млрд. руб.
2022 год: 80.6 млрд. руб.
2023 год: 88.8 млрд. руб.
1П2024: 57.4 млрд. руб

Чистая прибыль:
2021 год: 3.01 млрд. руб.
2022 год: 13 млрд. руб.
2023 год: -3.37 млрд. руб.
1П2024: -1.50 млрд. руб

➡️Оценка стоимости компании
P/E = -8.4 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.2 (Капитализация/выручка)

➡️Рентабельность
ROE = -4.8% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = -1.3% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️ Преимущества:

🟢Застройщик делает ставку на регионы
🟢Компания увеличивает продажи недвижимости
🟢Низкая доля льготной ипотеки в продаж

❌Недостатки:

🔴Дивиденды приостановлены
🔴История пока остаётся убыточной
🔴Эталон ещё не переехал в РФ

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2020 год) = 9.39₽/акцию (9.1%)

💰 Дивидендная политика:

Компания направляет на выплаты от 40% до 70% от чистой прибыли по МСФО до распределения стоимости приобретения активов.

❗️На текущий момент дивидендная история приостановлена из-за иностранной прописки.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 57.4₽ млрд, увеличившись за год на 75%
⚪️Чистая прибыль вышла равной -1.50₽ млрд (+29% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 12.6₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 87.1₽ млрд
⚪️Долг Эталона равен 118.6₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

🔸 Номер 1 застройщик, как по мне. Из всего строительного сектора именно эта компания способна демонстрировать позитивные результаты после отмены льготной ипотеки. Причём застройщик далёк от лидеров отрасли по объёмам строительства.

🔸 В глаза бросаются 2 момента: отрицательная ЧП и рентабельность. Эталон поставил всё на захват рынка, переходя в регионы. Это даёт свои плоды, а наименьшая среди строителей доля льготных программ поможет удачно обойти неудачную для отрасли конъюнктуру.

🔸Момент, которого жду лично — переезд. Расписки превратятся в обыкновенные акции + уйдут внешние риски. Поблажки для переезда действуют до конца 2025 года, поэтому время ещё есть.

💸Что по дивидендам?

💰 Выплат не было с 2021 года. Нет возможности платить, как в техническом, так и в финансовом плане.

📌 Мне застройщик симпатизирует. Принимаю тот факт, что девелоперы сегодня имеют низкую актуальность и всё же, что-то в нём есть. Первый признак — неплохие операционные результаты за 9 месяцев работы. Пока просто наблюдаю, ничего не предпринимаю.

👩‍💻@FnLady

🏦 Идея на покупку акций Сбербанк $SBER

✅ Цель: 260 руб.
⚠️ Стоп: 238,9 руб.

➡️Технический анализ

Котировки акций находятся в локальном диапазоне с поддержкой на уровне 240,01 руб. При объеме позиции 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 238,9 руб. риск на портфель составит 0,11%.
Соотношение прибыль/риск 5,26.

➡️Фундаментальный фактор

🏦 Сбербанк — российский финансовый конгломерат, крупнейший банк в России. Компания опубликовала финансовые результаты по МСФО за III квартал 2024 года, согласно которым чистые комиссионные доходы выросли на 11,6% (г/г) и достигли 218,2 млрд руб., чистые процентные доходы выросли на 14,1% (г/г) до 762,1 млрд руб.

👩‍💻@FnLady

👉 Меняет ли 21% ставка подход к облигациям?

Для меня вообще никак. Вкладами я не сильно пользуюсь, поэтому бонды становятся основным инструментом.

Актуальные пропорции портфеля:
⚪️ Акции — 76.6%
⚪️ Облигации — 23.3%
⚪️ Кэша практически нет

Как и говорил ранее, стремлюсь увеличивать долю облигаций, но не упускаю скидки в некоторых акциях. В октябре поднабрал нефтяников, поэтому теперь акцент встал именно на облигации.

Преимущество отдам флоатерам и некоторым копроративкам с фикс. купонами. Не вижу смысла покупать всё подряд, выделил для себя несколько выпусков, их и буду приобретать. Позже распишу какие.

🗿 КС в 21% только улучшила положение облигаций. Вернее говоря, уже привычные нам флоатеры уже приобрели статус не краткосрочной инвестиции, а как минимум среднесрочной. Ставка будет ниже не раньше лета 2025, а значит можно положиться на данный актив.

ОФЗ вообще пока не рассматриваю.

👩‍💻@FnLady

🍏 FixPrice выложил отчетность за 3 квартал.

📊 Основные показатели:

🟢Выручка за 3 квартал 78,8 млрд рублей. (+5,7% год к году):
🟢169 новых точек продаж;
🟢+12,4% рост участников программы лояльности;
🟢Валовая прибыль составила 26,5 млрд рублей (+5,0% г/г) с валовой маржей 33,6%.
🟢Скорректированная EBITDA составила 12,4 млрд рублей (рентабельность 15,7%).

📌 В целом отчет неплохой. Кроме того, ритейлер Fix Price рассматривает в качестве одного из стратегических шагов потенциальное получение листинга для основного операционного актива ритейлера - российского ООО «Бэст прайс».

⚠️ Тем не менее бумага пока болтается на дне с уровнем поддержки в районе 160 рублей. Если у вас рисковый профиль, я бы взял. Лично у меня бумага есть в портфеле со средней ценой 415 руб... Думаю пора усреднять.

👩‍💻@FnLady

🚗 Европлан отчитался по РСБУ за 9 месяцев 2024г:

▶️ Выручка ₽45,9 млрд (+52,4% г/г)
▶️ Чистая прибыль ₽13,08 млрд (-4,8% г/г)

🚫 Вижу снижение прибыльности — сразу возникает триггер. Несмотря на хороший рост доходов по депозитам и облигациям, у компании кратно больше долговых обязательств, платежи по которым, естественно, растут в ногу со ставкой.

‼️ За 4 квартал 2024 года можно ожидать более удручающую статистику. Европлан выбрал удачное время для IPO, в текущих реалиях такое размещение бы ажиотажом не пользовалось…

👩‍💻@FnLady

✈️ «Аэрофлот» опубликовал отчетность по РСБУ за третий квартал и девять месяцев 2024 года

📊 Основные показатели третьего квартала:

◽️выручка выросла на 41% год к году, до ₽214,1 млрд;
◽️себестоимость продаж увеличилась на 33,5% год к году, до ₽185 млрд;
◽️прибыль от продаж выросла в 2,6 раза, до ₽24,1 млрд;
◽️чистый убыток за квартал составил почти ₽9 млрд против почти ₽13 млрд годом ранее;
◽️прибыль, скорректированная на курсовой и прочие единоразовые эффекты, составила ₽23,4 млрд против ₽33,4 млрд годом ранее.

📊 За девять месяцев:

◽️выручка увеличилась на 47,3%, до ₽526,2 млрд;
◽️чистая прибыль составила ₽26,3 млрд против ₽94,6 млрд убытка годом ранее;
◽️скорректированная чистая прибыль достигла ₽33,85 млрд (годом ранее ₽26 млрд).

👩‍💻@FnLady

⛽️ Лукойл $LKOH

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 9 431 млрд. руб.
2023 год: 7 928 млрд. руб.
1П2024: 4.33 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 773.4 млрд. руб.
2022 год: 790 млрд. руб.
2023 год: 1 155 млрд. руб.
1П2024: 591.5 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 3.96 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.54 (Капитализация/выручка)
P/BV = 0.73 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 18.2% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 13.7% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Рубль во втором полугодии начал слабнуть, что благоприятно для экспортёра
🟢Одна из лучших див. доходностей в секторе
🟢Цены на нефть на фоне геополитики неплохие

❌Недостатки:

🔴Нерезидентов выкупать не собираются
🔴Налоги для нефтяников могут поднять

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2023 год) = 498₽/акцию (6.2%)

⛽️ Ближайшая рекомендованная выплата — 514₽/акцию (7.4%)
Купить до: 16.12.2024
Дата закрытия реестра: 17.12.2024

💰 Дивидендная политика:

Платят не менее 100% от скорректированного свободного денежного потока.

❗️Выплачиваются дивиденды дважды в год, по итогам 9 и 12 месяцев. Однако, промежуточная выплата рассчитывается по фин. результатам за ПЕРВЫЕ 6 месяцев.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 4.33₽ млрд, увеличившись за год на 20.1%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 591.5₽ млрд (+4.6%% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 314.7₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 1 127₽ млрд
⚪️Долг Лукойла равен 368₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

❣️Лукойл ни чуть не изменился. Инвест. проекты реализуются, производство растёт, как и размер дивидендов. Наверное, лучшая нефтяная дивидендная фишка.

❣️Начало года не задалось: мощности простаивали, рубль укрепился, да и нефть стоила не прям чтобы дорого. А вот второе полугодие всё перевернуло с ног на голову. Рекордная выплата при рекордной див. доходности обеспечены.

❣️Ярко выраженным плюсом выступает и низкий долг. У Лукойла более триллиона кэша, а значит ставка играет по правилам нефтяника, а не создаёт ему лишних проблем с обслуживанием долга.

💸Что по дивидендам?

💰 В том году выплатили менее 100% от FCF, но уже вернулись к своей див. политике.

▶️ За половину 2024 заплатят 514₽, что является абсолютным рекордом за 1П, хоть консенсус и был немного выше.

За полные 12 месяца будет больше 1000₽. Девальвация с июля набрала обороты и позволяет Лукойла делать больше денег.

❗️ Держу $LKOH с планами докупать после див. отсечки, т.к. по текущим смотрится недёшево.

👩‍💻@FnLady

🇷🇺 Рынок акций РФ во вторник отскочил вверх к 2600п по индексу МосБиржи в рамках коррекции

🔼Рынок акций РФ во вторник скорректировался вверх за счет закрытия игроками части "коротких" позиций на фоне смешанных сигналов с внешних фондовых площадок, сдерживающим "быков" фактором выступила подешевевшая нефть. Индекс МосБиржи отскочил вверх к рубежу 2600 пунктов во главе с бумагами "Норникеля" (+4,6%); во "втором эшелоне" выросли бумаги МКПАО "Хэдхантер" (+5,2%) на дивидендных новостях.

✔️ По итогам торгов индекс МосБиржи составил 2599,66 пункта (+1%, максимум сессии - 2612,94 пункта), индекс РТС - 841,45 пункта (+0,9%); цены большинства "голубых фишек" на Мосбирже выросли в пределах 3,8%.

💵Официальный курс доллара США, установленный ЦБ РФ с 30 октября, составил 97,3261 руб. (+9,61 копейки).

👩‍💻@FnLady

Набираю группу на бесплатное обучение трейдингу на Московской бирже❗️

Хочу провести эксперимент и доказать, что зарабатывать от 100.000₽ на трейдинге может каждый.

Я Диана Маркина — профессиональный трейдер на Московской бирже. Рекорд прибыли за день: 1 млн. рублей

Результат предыдущего эксперимента:

Виталий: заработал 177.000₽ за 2 недели к вложенным в июле 🚀

Елена: закрыла сделку по газу, на которой заработала +70.000₽ за два дня.

Мария: с депозита 100.000₽ заработала 34.000₽ чистыми за неделю.

Если вы тоже хотите стабильно получать прибыль на любой фазе рынка без стресса и слива депозита, приходите на бесплатный курс.

Уроки пройдет 9 и 10 октября

Не упустите шанс бесплатно освоить трейдинг или переучиться, если торговать самостоятельно не получается.

➡️ЗАПИСЫВАЙТЕСЬ БЕСПЛАТНО

Реклама. ИП Маркина Д. Д., ИНН: 165 809314498

🩺 Идея на покупку акций «МД Медикал Груп» $MDMG

✔️ Цель: 930 руб.
✔️ Стоп-приказ: 792 руб.

✅Технический анализ

Акции торгуются вблизи нижней границы бокового канала. Идея на рост бумаги с целью 930 руб. При объеме позиции 7% и выставлении стоп-заявки на уровне 792 руб. риск на портфель составит 0,34%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,45.

✅Фундаментальный фактор

МКПАО «МД Медикал Груп» работает на российском рынке частных медицинских услуг и является лидером в сфере женского здоровья и педиатрии. Сегодня компания объединяет 23 современных медицинских учреждения, в том числе 4 стационара и 19 амбулаторных клиник в Москве, Санкт-Петербурге, Уфе, Перми, Самаре и Самарской области, Иркутске, Ярославле, Новосибирске и Рязани.

✍️ Компания опубликует операционные результаты за III квартал 2024 года 30 октября. Ждем сильных данных, рост выручки до 20% за счет увеличения загрузки мощностей и клиентского чека.

👩‍💻@FnLady

Создали эксклюзивный клуб, куда будем выкладывать инсайдерскую информацию по фондовому рынку.

Тезисно: в канале будут новости, которых нет в официальном доступе, обзоры компаний, общение с единомышленниками и юмор.

До завтрашнего дня доступ в канал будет бесплатным. Все, кто успеет подписаться - останутся бесплатно навсегда. Кто захочет подписаться уже после 1-го числа, смогут сделать это только платно.

Ссылка для входа — https://t.me/+Iq-LDzFTL0o3NjYy

📱 «Яндекс» отчитался за третий квартал и девять месяцев 2024 года

📊 В третьем квартале:

⏺выручка выросла на 36%, до ₽276,8 млрд
⏺скорректированный показатель EBITDA составил ₽54,7 млрд, что на 66% больше, чем годом ранее
⏺рентабельность по скорректированной EBITDA составила 19,8% против 16,1% годом ранее
⏺скорректированная чистая прибыль подскочила на 118%, до ₽25,1 млрд

🟡выручка в сегменте «Поиск и Портал» увеличилась на 26%
🟡в сегменте Электронная коммерция, Райдтех и Доставка — на 37%

📈 Компания сохранила прогноз по росту общей выручки группы в 2024 году в диапазоне 38 - 40% год к году, а по скорректированному показателю EBITDA – от ₽170 до 175 млрд.

👩‍💻@FnLady

РАЗДАЕМ 100 АКЦИЙ ЯНДЕКСА ДЛЯ ПОДПИСЧИКОВ🎁

Нашему партнеру удалось договориться со спонсором для большого розыгрыша среди подписчиков!
Всего 100 призовых мест!

Кто хочет испытать удачу, ссылка на канал вот — https://t.me/+-4u4QvwHjqwzMzU6

Да и в целом, там много полезных статей по рынку, которые вы не найдете в других каналах)

🏦 Ренессанс Страхование $RENI

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 96.8 млрд. руб.
2022 год: 105.3 млрд. руб.
2023 год: 123.4 млрд. руб.
1П2024: 70.5 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 3.59 млрд. руб.
2023 год: 10.3 млрд. руб.
1П2024: 3.88 млрд. руб.

➡️ Оценка стоимости компании
P/E = 7.30 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.37 (Капитализация/выручка)
P/BV = 1.59 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️ Рентабельность
ROE = 15.8% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 3% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️ Преимущества:

🟢Компания завершила сделку по приобретению "ВСК - Линия жизни"
🟢Страховые премии растут
🟢Российсский страховой рынок стабильно растёт на десятки %

❌ Недостатки:

🔴У Ренессанс консервативный портфель, что в текущий момент давит на результаты
🔴В 1П2024 ЧП упала из-за отрицательной валютной переоценки

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2023 года) = 2.3₽/акцию (2.4%)

💰 Дивидендная политика:

На выплаты стремятся направлять не менее 50% от чистой прибыли за год.

🔄 Решение о дивидендах принимается с учётом потребностей группы в инвестициях с целью развития бизнеса, достижения ключевых целей стратегии и необходимости соответствовать регуляторным требованиям к достаточности капитала.

📊 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 70.5₽ млрд, увеличившись за год на 33.2%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 3.88₽ млрд (-44.5% г/г)
⚪️Наличность составила 15.5₽ млрд
⚪️Долг Ренессанса равен 1.64₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

✅ Ренессанс продолжает падать на фоне повышения ставки, хотя девальвация есть, уже неплохо для компании. Финансовый портфель прибавил 15% за год и уже к концу года может достигнуть 226 млрд ₽.

✅ Страховой рынок растёт по всем фронтам. По словам самого эмитента, к 2030 году он может вырасти в 3.5 раза, что вполне реально. В налоговой части есть незначительные послабления, точнее теперь страховых компаниям могут дать рассрочку для уплаты налога на прибыль.

✅ В 2025 году должно быть лучше. Коррекция на фондовом рынке может подойти к концу и IMOEX сможет вновь покорить 3000, хотя Ренессанс ожидает все 3400. В таком случае доходы заметно вырастут, как и маржинальность бизнеса.

💸Что по дивидендам?

💰 Честно сказать, ожидал выплаты за 1 полугодие, но тишина.

📌 Ренессанс занимает в моём портфеле менее 1%. Отдаю большее предпочтение Сберу, как одной из стабильнейших финансовых компаний. $RENI могу докупить ниже 88₽, но не факт, что цена дойдёт до указанного уровня.

👩‍💻@FnLady

⚡️ Брокеры и биржи начали активнее внедрять опционы. Как это использовать?

Дело в том, что применение опционов станет для вас настоящей золотой жилой.

💵Принцип простой: покупаете акции и хеджируетесь через опционы. Так вы страхуете все свои позиции, и зарабатываете, даже, если рынок обвалится.

Вся информация об опционах "от А до Я" простым языком уже выложена на канале "Сэм Pro Опционы".

Его автор в режиме реального времени проводит с подписчиками эксперименты и показывает, что трейдинг без нервов может позволить себе каждый.

Успейте присоединиться, скоро доступ будет закрыт: https://t.me/+-lXTRmUbiT05MzU5

Кто хочет реально делать кеш то скорее подписывайтесь на Kirill из Омска скоро будет ссылка УДАЛЕНА 👉https://t.me/+EYrpbJbAK0xhMmRi

⏺ Индекс Мосбиржи отыграл потери после повышения ставки до 21%

👩‍💻@FnLady

⏺Индекс Мосбиржи опустился ниже 2700 пунктов после решения ЦБ

🔽Рынок моментально окрасился в красный цвет после решения ЦБ повысить ставку до 21%. Если на 13:29 мск индекс Мосбиржи находился в районе 2730 пунктов, то уже в следующую минуту бенчмарк приблизился к 2700 пунктам, а в 13:32 мск опустился ниже этого уровня.

👩‍💻@FnLady

🔌 Чистая прибыль "Интер РАО" по РСБУ за 9 месяцев выросла в 5,1 раза

🔜 Вот пример, как финансово здоровая компания может генерить прибыль даже при текущей ключевой ставке...

📊 Чистая прибыль ПАО "Интер РАО" по РСБУ за девять месяцев 2024 г. выросла в 5,1 раза по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, до 24,7 млрд руб., говорится в отчете компании.

🔼Выручка составила 34,9 млрд руб. (+12,2%).

✔️ Прибыль $IRAO Интер РАО только за третий квартал выросла на 20%, а за 9 месяцев рост более чем в 5 раз.

👩‍💻@FnLady

🇷🇺 Магнитогорский металлургический комбинат отчитался по МСФО за 3 квартал.

🗓 За три месяца:

💙выручка снизилась на 17,7%, до ₽185 млрд
💙EBITDA — на 26,8%, до ₽37 млрд
💙рентабельность по EBITDA сократилась до 20% против 22,5% годом ранее
💙чистая прибыль уменьшилась на 34,1%, до ₽17,5 млрд
💙свободный денежный поток (FCF) обвалился на 89,7%, до ₽2 млрд

➡️Компания также сообщила об отрицательном долге. Соотношение чистый долг/EBITDA составил -0,52х.

📊 Акции ММК отреагировали на отчетность снижением. На минимуме котировки металлурга падали на 3,11%, до ₽38,365 за бумагу.

💸Ожидаю, что несмотря на проблемы в отрасли, ММК продолжит платить дивиденды в размере 100% от свободного денежного потока.

🤔 Стоит ли инвестировать сейчас?

📈За рост:

✅Восстановление производства: Во втором квартале 2024 года производство стали выросло на 13,7% благодаря завершению ремонтов и повышенному спросу.

✅Цифровизация: Внедрение цифровых технологий дало компании экономический эффект в размере 1,9 млрд рублей, что повышает эффективность и снижает затраты.

✅Дивиденды: Стабильные выплаты дивидендов, в этом году — 2,494 рубля на акцию, с доходностью около 5,7%.

📉За падение:

➡️ Снижение инвестиционной активности: Рост процентных ставок и завершение льготных ипотечных программ могут снизить спрос на продукцию компании.

➡️ Внешние риски: Падение спроса на внешних рынках, особенно в Китае, может негативно сказаться на доходах от экспорта.

👩‍💻@FnLady

Директор Rolex уволился из-за высоких цен на часы бренда и потери клиентов из России.
​
Андре Хайнигер говорит,что 94% цены —​ просто наценка за этикетку. Он решил доказать ,что такие же часы можно продавать дешевле и открыл свой телеграм —​ магазин​ "Watch Dealer" ,где​ часы доступны каждому человеку из любой точки Земли.
​
Здесь вы найдете ИДЕНТИЧНЫЕ часы Rolex,Audemars Piguet,Omega,Patek Philippe,Hublot,только в 4-5 раз дешевле. Есть​ доставка во все города РФ и страны СНГ,Дубай,Стамбул ,Лос Анжелес
​
Те же материалы,те​ же технологии,то же качество —​ так зачем платить больше?
​
Watch Dealer —​ это когда берешь Hublot по цене Seiko

📱WhatsApp
+7(985)396-17-15
@msk_watch_dealer

🏦 Сбер: как заработать вместе с «зеленым» банком?

📉 За последние 6 месяцев акции Сбера упали на 7,81%, но значит ли это, что на компании можно ставить крест и пора продавать ее акции? Конечно же, нет. Для инвестора любая коррекция в подобных бумагах — это возможность.

‼️ Напоминаю, что Сбер торгуется с мультипликатором P/BV < 1. Это значит, что бизнес фундаментально НЕДООЦЕНЕН. Дисконт к этому показателю уже достиг 20%. То есть Сбер должен стоит не меньше ₽300 за акцию.

✅ Краткосрочно на рынок давит дкп ЦБ РФ. Когда новые риски будут заложены в цену, мы увидим очередной бодрый отскок рынка. Если дадут купить по ₽230-235-240 — с радостью усредню позицию в своем инвестиционном портфеле.

👩‍💻@FnLady

🚨 Выйти на заработок 100-200 тысяч рублей в первый месяц, реально ли вообще? Тратя время на роботу 1-2 часа на день?

✌️ Я Руслан Гордеев - успешный трейдер с командой 50 аналитиков, создатель курса ”Dark Trade” который прошло больше 1000 людей, уверенно могу сказать что да.

🎯 Моя цель довести каждого ученика до дохода от 200$ в день уже с первых месяцев обучения. Проверенные стратегии, личные аналитики, опыт и пошаговое сопровождение — всё для твоего успеха!

🤔 Можете крутить у виска, но если бы я не был уверен, что смогу вывести практически любого на доход 200$ в день, я бы не стал всё это создавать.

Подпишись и убедись в этом сам!

✈️ Аэрофлот $AFLT

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 491.7 млрд. руб.
2022 год: 413.3 млрд. руб.
2023 год: 612.2 млрд. руб.
1П2024: 377.2 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: -34.5 млрд. руб.
2022 год: -41.4 млрд. руб.
2023 год: 10.3 млрд. руб.
1П2024: 42.3 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 3.84 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.34 (Капитализация/выручка)
P/BV = -2.18 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = -61.2% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 5.4% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️ Преимущества:

🟢Авиабилеты дорожают
🟢Возможны дивиденды от Аэрофлота в этом году
🟢Пассажиропоток в РФ растёт

❌Недостатки:

🔴Компании невыгодно ослабление рубля
🔴Задолженность далеко не лучшая

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2018 год) = 2.6877₽/акцию (2.6%)

💰 Дивидендная политика:

Должны направлять 50% от чистой прибыли по МСФО, но из-за убытков не платят дивиденды.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 377.2₽ млрд, увеличившись за год на 49.6%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 42.3₽ млрд (ранее был убыток)
⚪️Операционные расходы составили 142.8₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 109.7₽ млрд
⚪️Долг Аэрофлота равен 741₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

✅Важное произошло — Аэрофлот смог поддержать безубыточное состояние, что немного да приближает нас к дивидендам. Да и сам факт хороших результатов должен стимулировать акции к росту.

✅Рост цен на авиабилеты, увеличение пассажиропотока + отсутствие девальвации в 1П2024 отлично повлияли на отчёт. Но рубль успел солидно ослабнуть, начиная со 2П2024, что не вернёт Аэрофлоту убытки, но как минимум негативно скажется на прибыли до конца года.

✅Операционка за 3 кв 2024 неплохая. Открываются рейсы в ранее недоступные места. Причём темпы роста международного пассажиропотока более чем в 2 раза выше, чем у внутреннего.

💸Что по дивидендам?

💰 Их не было с 2019 года. Компания, хоть и числится государственной, но 50% от прибыли не торопится распределять.

Если за 2024 год получат больше 15 ярдов прибыли, то шанс выплаты будет повыше. А так, смотря на 2019 и 2023 года, когда заработали 13.5 млрд и 10.5 млрд, при этом распределили целых ноль ₽, становится понятно, что нужно больше ЧП, чтобы порадовать миноритариев.

❗️Аэрофлот брать не решаюсь. Но что-то подсказывает: если отчёт за 3-й квартал будет отличным, то десяток, а то и два % прибыли сделать здесь можно в короткие сроки.

👩‍💻@FnLady

Привет всем! Меня зовут Кирилл, я из Омска.

Я занимаюсь трейдингом и закупаю рекламу для своего канала, без закрытых групп и ненужной ерунды.

Хотите зарабатывать от 30 000 рублей в месяц, не выходя из дома?

Если ваша мечта — работать удаленно, то это предложение для вас!

Меня зовут Антон, я из Москвы, и хочу поделиться с вами уникальной возможностью. Познакомьтесь с Кириллом из Омска — успешным трейдером, который ежедневно зарабатывает от 5000 рублей. Он готов показать вам, как достичь таких результатов.

Подписывайтесь на канал 👇
https://t.me/+jQbbz6vJz2EwOWIy

✅ 3 акции с отличным дисконтом

▶️На рынке понятное дело можно найти больше таких акций, но я привожу всего три, которые засели в моей голове.

🏦 Тинькофф Банк. Не перестану говорить, что акции #TCSG обладают высоким потенциалом. Присоединение Росбанка, объявленные дивиденды в 3.6% и постоянно растущая прибыль, при хорошем ROE должны обеспечить рост.

▫️Актуальная доля Т-Банка — 8.5%.

🏛 Московская биржа. С начала года дела идут в гору, не считая санкций на НКЦ. Валютный рынок приуныл, но процентные доходы бьют все рекорды. Даже если ставку начнут снижать, больших потерь в пункте о прибыли не увидим, а дивиденды около 10% смогут повлиять на рост котировок.

▫️Актуальная доля $MOEX — 4.81%.

💿 НЛМК. Вообще, о недооценки акций можно сказать про всю тройку чёрных металлургов. Держу ММК, но слежу и за НЛМК, чтобы зайти среднесрочно. Не планирую брать на несколько лет, а лишь под дивиденды, а точнее под разгон.

НЛМК в портфеле нет, но уже в следующем месяцев компания может появиться в списке покупок.

👩‍💻@FnLady

⛽️Транснефть

📊 Отчетность за 9 месяцев 2024 года по РСБУ:

▫️Выручка увеличилась до 943 млрд. руб. (+6,7% г/г)

▫️Чистая прибыль снизилась до 97 млрд. руб. (-49,1% г/г). Сокращение вызвано изменением переоценки стоимости акций НМТП на 133,2 млрд. руб. а также изменение прочих доходов и расходов

▫️Операционная прибыль выросла до 75 млрд. руб. (+0,6% г/г). С прибылью от продаж всё в порядке. Она немного выше чем в прошлом квартале и прошлом году

💸Дивиденды:

В 2023 году акция принесла шикарные выплаты в размере 177 рублей, что составляет около 12% див.доходности. Ожидаю, что доходность за этот год составит около 15%. Ранее руководство обсуждало переход на промежуточные выплаты вместо ежегодных, что является отличным шагом для усиления интереса к ценной бумаге

📌 Итого:

🤷 Отчёт неоднозначный. Чистая прибыль оказала на него негативное влияние, однако рекомендуется дождаться опубликования отчёта по МСФО, поскольку отчётность по РСБУ не обеспечивает полного представления о финансовом состоянии компании. Несмотря на небольшие колебания в прибыли, не следует испытывать панику. Дело в том, что это устойчивый бизнес с разумным управлением рисками

После публикации показателей цена акции пережила моментальное падение, однако вслед за этим произошел отскок. Рынок понял, что ничего критичного не произошло

👩‍💻@FnLady

🏦 Сбербанк $SBER

📊 Финансовые показатели:
Чистый операционный доход:
2021 год: 2 501 млрд. руб.
2022 год: 2 055 млрд. руб.
2023 год: 3 428 млрд. руб.
1П2024: 1 657.6 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 1 251 млрд. руб.
2022 год: 270.5 млрд. руб.
2023 год: 1 509 млрд. руб.
1П2024: 816.1 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 3.66 (Цена компании/прибыль)
P/B = 0.90 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 25.9% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 3.1% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢ROE остаётся на нормальных значениях
🟢В этом году прибыль вновь может выйти рекордной
🟢Стабильные дивиденды гарантированы

❌Недостатки:

🔴Расходы на создание резервов растут
🔴Для банков хотят ввести новый налог на сверхприбыль

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2023 год) = 33.3₽/акцию (10.5%)

💰 Дивидендная политика:

На выплаты направляют 50% от чистой прибыли.
🏦 Сбербанк (#SBER)

2️⃣ Часть

Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Чистый опер. доход составил 1 657.6₽ млрд, увеличившись за год на 3.4%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 816.1₽ млрд (+10.7% г/г)
⚪️Операционная прибыль составила 1 025.6₽ млрд
⚪️Кэш Сбера равен 2 373₽ млрд
⚪️Долг Сбербанка нулевой

⚡️ Моё мнение:

🟢Сбер фаворит многих. Может здесь и нельзя заработать 30%+ годовых, но стабильно от 15% можно увидеть почти всегда. Хочешь инвестировать и забываться — Сбер один из идеальных вариантов.

🟢С толку могли сбить два пункта: достаточность капитала и резервы. Чтобы дивиденды не были отменены или урезаны, должно выполняться одно условие — достаточность общего капитала > 13.3%. Сейчас он составляет 12%. На создание резервов тоже выделяются расходы, которые мешают росту.

🟢Но скажу так, государство, как основной акционер не позволит НЕ платить дивиденды. СБер один из топовых налогоплательщиков.

💸Что по дивидендам?

💰 За 2024 могут составить все 35₽.

Сбер постоянно мелькает в планируемых покупках. На деле ничего не меняется, покупаю Сбер по вкусным ценам, пока рынок не ушёл за 3000 по $IMOEX. Планирую получать дивы, а там посмотрим: либо продам, чтобы снова ухватить дешевле, либо оставлю долгосрочно.

👩‍💻@FnLady

🛡 Softline $SOFL

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 148.8 млрд. руб.
2022 год: 56.3 млрд. руб.
2023 год: 73.2 млрд. руб.
1П2024: 13.06 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 1.44 млрд. руб.
2022 год: 6.48 млрд. руб.
2023 год: 3.10 млрд. руб.
1П2024: 0.75 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 13.7 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.58 (Капитализация/выручка)
P/BV = -6.87 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 36.4% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 4.2% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Softline выходит на зарубежные рынки
🟢Активы эмитента активно пополняются

❌Недостатки:

🔴Компания пришла к убытку
🔴Софтлайн провёл допэмиссию
🔴Дивиденды платить не собираются

💸Дивиденды

Софтлайн ещё не разу не платил дивиденды.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 13.06₽ млрд, снизившись за год на 7.4%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 0.75₽ млрд (+268% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 14.9₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 13.8₽ млрд
⚪️Долг Софтлайна равен 20.0₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

✅Неоднозначный айтишник это уж точно. То допка, то байбек, а дальнейшие перспективы пока только на бумаге.

✅Бизнес на стадии инвестиций. Совершается ряд сделок, но пока не понятно, удачны ли они. Во время импортозамещения захват рынка хорошая стратегия, особенно важно всё делать быстро. Softline так и поступает, оставляя интересы миноритариев на текущем этапе в стороне.

✅14 ноября выйдут результаты за 3-й квартал. Прибыль снова может показать кратный рост, но прошедшая допэмиссия заставила подумать частного инвестора о покупке акций #SOFL. По сути никто не запрещает вновь объявить допку. А что, бесплатные деньги по факту, вместо кредитов под 20% годовых.

💰 Что по дивидендам?

Знаете сколько заплатит компания за 2024 год? 0₽. О каких дивидендах вообще речь, когда весь фокус идёт на инвестиционную деятельность.

❗️ За Софтлайном какое-то время внимательно следила, но пока брать не решаюсь. За полгода акции в минусе на 24%, такое себе удовольствие.

👩‍💻@FnLady

📊 Сигнал #S66

📈 🔵🔵🔵🔵🔵🔵🔵

✅ Вход: 4103₽

🎯 Цель: 4350 (+6,01%)
🎯 Цель: 4450 (+8,45%)
🎯 Цель: 4600 (+12,11%)

👇Название акции в кнопке 👇

🐟 Инарктика $AQUA

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2022 год: 23.5 млрд. руб.
2023 год: 28.5 млрд. руб.
1П2024: 18.3 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2022 год: 10.3 млрд. руб.
2023 год: 9.20 млрд. руб.
1П2024: -1.42 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 23.5 (Цена компании/прибыль)
P/S = 1.59 (Капитализация/выручка)
P/BV = 1.51 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 6.3% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 4.6% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Чистый долг сокращается
🟢Инарктика в скором времени не будет зависеть от зарубежных поставок
🟢Дивиденды платят при любых условиях

❌ Недостатки:

🔴За 1П2024 получен убыток из-за гибели рыбы
🔴Объём вылова лососевых снизится в 2 раза в этом году

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2-й кв 2024 года) = 10₽/акцию (1.6%)

💰 Дивидендная политика:

На выплаты направляется от 30% до 50% Чистой прибыли. Платят несколько раз в год.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 18.3₽ млрд, увеличившись за год на 41.9%
⚪️Чистая прибыль вышла равной -1.42₽ млрд (-125.7% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 1.14₽ млрд
⚪️Наличность вышла в 3.11₽ млрд
⚪️Долг Инарктики равен 9.18₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

✅Компания в этом году продемонстрировала на практике биологический риск. Большая часть рыбы погибла, но не вся. Негативное последствие будет на продажах, но по итогам года Инарктика способна перекрыть убыток прибылью.

✅Главный акцент стоит на создании всех необходимых условий внутри страны, проще говоря, в планах перейти на вертикально-интегрированную модель бизнеса. Своя кормовая база нужна, это, как минимум, обнулит потенциальный риск прекращения поставок от западных партнёров.

✅В плане зависимости Инарктики от ставки речи не идёт. Чистый долг за полгода упал в два с лишним раза, поэтому больших трат на его обслуживание не предвидится.

💸Что по дивидендам?

💰 Менеджмент подогрел интерес дивами за 3-й квартал. Снова, скорее всего, заплатят 10₽ на акцию, не станут нарушать традиций.

📌 Идея здесь заключается не в дивах, а в кратном росте ценных бумаг ближе к 2026-2027 году, когда всё устаканится.

👩‍💻@FnLady

📱 Идея на покупку акций Яндекс $YDEX

✅ Цель: 4530 руб.
✅ Потенциал идеи: 11,1%
✅ Стоп-приказ: 3782 руб.

➡️Технический анализ

Цена пробила уровень сопротивления, далее вернулась и отскочила от него в качестве уровня поддержки. При объеме позиции 10% и выставлении стоп-заявки на уровне 3782 руб. риск на портфель составит 0,72%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,53.

➡️Фундаментальный фактор

МКПАО яндекс — новая головная компания ООО «Яндекс» с января 2024 года. 20 сентября 2024 года в «Яндекс Браузере» появился текстовый нейроредактор, а также другие инструменты для улучшения продуктивности работы на основе технологий и компонентов нейросети YandexGPT. Нейросети в редакторе помогут пользователям создавать тексты с нуля и улучшать готовые — например, исправлять ошибки, переписывать в определенном стиле или формате. Компания усиливает ставку на искусственный интеллект в собственных сервисах и ищет способы монетизации этих технологий. По оценкам экспертов, ожидаемый финансовый эффект от внедрения ИИ для экономики России составляет почти 7 трлн рублей в год.

👩‍💻@FnLady

🥃 Калужский завод «Кристалл» в 2024 г. увеличил продажи ликеро-водочных изделий в 2,3 раза

✔️ Калужский ликеро-водочный завод «Кристалл» в январе - сентябре 2024 года увеличил продажи ликеро-водочных изделий на 129,8% по сравнению с аналогичным периодом 2023 года, до 363 тыс. дал. Об этом РБН сообщили в пресс-службе компании.

👩‍💻@FnLady

👉 Каких технологов держу?

Айти сектор один из самых перспективных и это не только мои мысли. Создавать софт выгодно, не говоря уже об импортозамещении, необходимость которого стукнула в том году.

На бирже российских технологов по пальцам пересчитать, но и всё же, кто есть в моём портфеле?

📱 Яндекс — 6%.

💻 Астра — 5.3%.

📱 Позитив — 2.6%.

📱 Циан — 2.3%.

Пробегусь коротко по всем. Яндекс имеет все шансы на успех, несмотря на дивиденды. Ставим, так сказать, на тех. прогресс, который активно входит в нашу жизнь. Астру брал на 1-2 года, пока стоит жара вокруг импортозамещения. Отгрузки за 9 месяцев выросли почти на 100%, в 2025 подобный рост продолжится.

❗️А вот Позитив уже интереснее. Здесь, конечно, присутствует допка при x2 капитализации, но бизнес мне нравится. Когда продам Астру, переложу всё в Позитив. И Циан. Здесь не жду удвоения или утроения стоимости акций, но на фоне снижения ставки и переезда планирую забрать пару десятков % прибыли.

👩‍💻@FnLady

🏦 Совкомбанк $SVCB

📊Финансовые показатели:
Чистый операционный доход:
2021 год: 123.2 млрд. руб.
2022 год: 67.7 млрд. руб.
2023 год: 203.8 млрд. руб.
1Q2024: 49.3 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 50.4 млрд. руб.
2022 год: -14.6 млрд. руб.
2023 год: 94.1 млрд. руб.
1П2024: 39 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 2.86 (Цена компании/прибыль)
P/B = 0.83 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 35% (Чистая прибыль/собственный капитал)

Положительные и отрицательные стороны компании:

✔️Преимущества:

🟢Совкомбанк скоро войдёт в страховой бизнес
🟢Банк имеет высокий запас прочности

❌Недостатки:

🔴Рентабельность капитала уже не рекордная
🔴Дивиденды будут урезаны
🔴КС убивает весь рост прибыли

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2023 год) = 1.14₽/акцию (6.9%)

💰 Дивидендная политика:

На выплаты направляют от 25% до 50% от чистой прибыли. Сама компания ставит целевой уровень выплат в 30%.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Чистый операционный доход составил 49.3₽ млрд, увеличившись за год на 0.6%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 24.8₽ млрд (+10.7% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 26.7₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 681₽ млрд
⚪️Долг Совкомбанка нулевой

⚡️ Моё мнение:

🔹Противоречивый банк, вышедший на биржу в конце того года. Вообще, на нём можно было забрать лёгкую прибыль, ведь в моменте акции доходили до 21₽. Но всё поменялось с приходом стабильно растущей КС.

🔹Банк не подвергся бы коррекции, однако настали сложные времена. Брать по текущим не хочется, да и держать 2+ года тоже. Кредитование замедляется, прибыль идёт в ногу с худшим прогнозом самого банка, а ключевой параметр в лице ROE пошёл в стагнацию. Первоначально, Совкомбанк как-раз таки цеплял высокой маржинальностью.

🔹Теперь ещё и налогами давить начали. Собираются ввести разовый налог на сверхприбыль. 2024 будет слабым для компании, как и 2025. ЦБ хочет достичь инфляции в 4%, но одного повышения ставки мало, при этом ЦБ видимо не замечает этого.

💸Что по дивидендам?

💰 Платят только годовые, а за 2024 предварительный прогноз следующий — 0.96₽.

📌 Сама держу акции. Доля составляет всего 2% и позиция в минусе. Добирать не собираюсь, пока ставка не упадёт хотя бы до 18%. Основное внимание приковано к Сберу и Тиньку.

👩‍💻@FnLady

🏦 Банк «Санкт-Петербург» подвел итоги деятельности за 9 месяцев 2024 года по РСБУ:

▶️ чистая прибыль выросла на 6,6% и достигла рекордного уровня ₽40,5 млрд. За третий квартал рост показателя составил 59,3%, до ₽15,6 млрд
▶️ рентабельность капитала составила 32%
▶️ чистый процентный доход увеличился на 46%, до ₽50,8 млрд
▶️ чистый комиссионный доход сократился на 9,8%, до ₽8,6 млрд
▶️ чистый доход от операций на финансовых рынках упал на 37,9%, до ₽8,2 млрд

✔️ Отчет вышел выше моих ожиданий.

👩‍💻@FnLady

📆 События на предстоящей неделе:

▶️ 14.10.2024 - ПОНЕДЕЛЬНИК

💻 $ASTR: Операционные результаты за 9 мес. 2024 г.
🚂 $GLTR: Мосбиржа исключит ДР Globaltrans из индексов акций в связи с предстоящим делистингом
🧸 $DSKY: Последний торговый день в "стакане Т+1" акций Детский мир в связи с предстоящей ликвидацией эмитента
⛽️ $SIBN: Дивгэп (51.96р, 7.5%)

▶️ 15.10.2024 - ВТОРНИК

💿 $MAGN: Судебное заседание по иску Загорского трубного завода к ММК на 5,45 млрд руб. и встречного иска ММК к ЗТЗ на 1,43 млрд руб.
⛽️ $ROSN: Судебное заседание по иску Роснефти к Транснефти на 6,1 млрд рублей
🧬 $GECO: ВОСА по вопросу увеличения уставного капитала компании

▶️ 16.10.2024 - СРЕДА

🍏 $FIVE: Операционные результаты за III кв. и 9 мес. 2024 г.
🚢 $NMTP: Рассмотрение иска НМТП о недействительности решения ФАС по тарифам на перевалку черных металлов
📈 $OZPH: Последний день приема заявок на участие в IPO Озон Фармацевтики (период сбора заявок с 10:00 до 15:00 МСК)
💿 $MAGN: Последний день с дивидендом (2.494р, 5.8%)

▶️ 17.10.2024 - ЧЕТВЕРГ

💵 $ZAYM: Операционные результаты за III кв. 2024 г.
📈 $OZPH: Ожидается старт торгов акциями в Режиме основных торгов Т+
💎 $ALRS: Последний день с дивидендом (2.49р, 4.6%)
⛽️ $EUTR: последний день с дивидендом (4.32р, 3.2%)
💿 $MAGN: Дивгэп (2.494р, 5.8%)

▶️ 18.10.2024 - ПЯТНИЦА

🚂 $GLTR: Последний торговый день в "стакане Т+1" ГДР Globaltrans в связи с делистингом
💎 $ALRS: Дивгэп (2.49р, 4.6%)
⛽️ $EUTR: Дивгэп (4.32р, 3.2%)

👩‍💻@FnLady

🪨 Мечел $MTLRP

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 402.1 млрд. руб.
2022 год: 434.1 млрд. руб.
2023 год: 405.9 млрд. руб.
1П2024: 205.9 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 80.6 млрд. руб.
2022 год: 63.0 млрд. руб.
2023 год: 22.3 млрд. руб.
1П2024: -15.98 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 2.8 (Цена компании/прибыль)
P/S = 0.15 (Капитализация/выручка)
P/BV = -0.77 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = -28.9% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 8.2% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

✔️Россия будет наращивать добычу угля
✔️Эскпортные пошлины для угля могут обнулить

❌Недостатки:

🔴Новые налоги с 2025 не исключены
🔴Цены на уголь низкие, а рентабельность отрицательная
🔴Долговая нагрузка высокая

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2020 год) = 1.17₽/акцию (1%)

💰 Дивидендная политика:

Платят 20% от чистой прибыли по префам, но с 2021 года выплаты приостановлены.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 205.9 млрд, увеличившись на 5.7%
⚪️Чистая прибыль вышла равной -15.98₽ млрд
⚪️Операционные расходы составили 77.4₽ млрд.
⚪️Наличность составила 7.23₽ млрд.
⚪️Долг Мечела равен 232.3₽ млрд.

⚡️ Моё мнение:

🔗Мечел мог бы быть инвестиционно привлекательным, но слишком много фактором, за которые стоит опасаться. Долговая проблема, высокие ставки, низкие цены на уголь, налоги и т.д.

🔗Да, с задолженностью точно не повезло. Вернее сказать, Мечел удачно гасил долг долгое время, но теперь прибыль выходит ниже нуля, а процентные ставки оставляют желать лучшего. Приходится терпеть и ждать удачных действий со стороны ЦБ.

🔗Акции оцениваются дёшево, но отсутствие реабилитационных факторов гасит любой рост. По старинке разгонять не получится, учитывая ввод новых налогов со следующего года.

💸Что по дивидендам?

💰 Они были ещё в далёком 2021 году.

📌 В такие истории я никогда не лезу, максимум спекулятивно. Но в Мечеле сложно нащупать и краткросрочную прибыльную сделку. Уж лучше купить растущий бизнес или стабильно приносящий прибыль, а не который пытается выжить при текущих ставках в экономике.

👩‍💻@FnLady

🫡 Доля корпоративных кредитов с плавающей ставкой в РФ продолжает жить рекорды

❗️На данный момент уже 53% займов привязаны к ключевой ставке

1️⃣ Причины роста

Одной из ключевых причин увеличения доли кредитов с плавающей ставкой является рост ключевой ставки ЦБ. За последние годы российские банки стали активнее предлагать именно плавающие ставки. Это позволяет банкам минимизировать свои риски в условиях постоянных изменений денежно-кредитной политики

🛍 Банки, ориентируясь на возможные дальнейшие повышения ставки ЦБ, избегают фиксирования процентных ставок на длительные периоды. В текущих условиях привязка ставок к ключевой позволяет банкам оставаться гибкими и быстрее реагировать на изменения в денежно-кредитной политике

🤷‍♀️ Сюда же можно отнести и ожидания бизнеса по ключевой ставке, ведь мало кто прогнозировал, что настолько высокая ставка останется с нами на длительный период. Исходя из такой логики было вполне выгодно взять кредит именно с переменной ставкой, ведь даже в начале 2024 года ожидания были на скорое её снижение. Но итог мы все с вами знаем

2️⃣ Почему это может быть плохо

Такие кредиты с плавающей ставкой создают значительную нестабильность для компаний-заемщиков. При росте ключевой ставки увеличивается и стоимость обслуживания долгов, что может приводить к снижению их финансовой устойчивости. Если ЦБ, что уже очень вероятно, продолжит поднимать ставку, обслуживать кредиты станет ещё дороже. Особенно это может отразиться на компаниях с и так большим долгом

❌ Плавающая ставка также повышает неопределенность для компаний. В таких условиях они не могут точно планировать свои будущие расходы на обслуживание долга

3️⃣ Возможные последствия

Основной вывод — усиление финансовых рисков для корпоративного сектора. Компании могут столкнуться с волной банкротств, особенно если их бизнес-модель не позволяет оперативно перекладывать возросшие издержки на клиентов. Также это усилит давление на экономику, так как компании будут вынуждены сокращать свои инвестиции и операционные расходы

🔝 С другой стороны, создаётся благоприятная среда для тех компаний, которые обладают более сильным финансовым положением. Эти компании могут воспользоваться ситуацией, пока их конкуренты борются с обслуживанием своих кредитов

👩‍💻@FnLady

🔥✈️ Авиаперевозки — новая нефть!

📈 Аналитики АКРА прогнозируют, что совокупная выручка российских авиакомпаний в 2024 году может составить рекордные ₽1,8 трлн, что станет максимальным показателем с 2011 года.

📊 Увеличение связано с ростом объемов перевозок и повышением цен на билеты. При этом операционная маржинальность отрасли также выросла и достигла 20%, что значительно выше, хотя в последние годы показатель находился на уровне 5-10%.

🤔 Неудивительно, что банки переобулись в прогнозах Аэрофлота. Почти все выступают в рейтингами «Покупать». Но лично у меня есть сомнения, так как отрасль уже не будет расти прежними темпами, плюс есть риски роста CAPEX.

‼️ Связаны они с устаревающим оборудованием и невозможностью проводить нужное ТО из-за санкций. Компания почувствует это лишь в течение следующих нескольких лет, поэтому Аэрофлот стоит рассматривать ИСКЛЮЧИТЕЛЬНО как спекулятивную идею.

👩‍💻@FnLady

📲 Диасофт $DIAS

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2022 год: 7.19 млрд. руб.
2023 год: 9.14 млрд. руб.
1Q2024: 2.14 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2022 год: 2.48 млрд. руб.
2023 год: 3.06 млрд. руб.
1Q2024: 0.513 млрд. руб.

➡️Оценка стоимости компании
P/E = 17.4 (Цена компании/прибыль)
P/S = 5.60 (Капитализация/выручка)
P/BV = 14.4 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 51% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 35.9% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️Преимущества:

🟢Дивиденды планируются ежеквартальными
🟢У Диасофта нет долга, зато есть кэш в 3.14₽ млрд
🟢Рентабельность выше 50%

❌Недостатки:

🔴Налог на прибыль для айти компания будет повышен с 2025 года
🔴Отчётность публикуют с задержкой

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 1 кв 2024 года) = 45₽ /акцию (0.9%)

💰 Дивидендная политика:

Эмитент планирует выплачивать дивиденды ежеквартально. В 2024-2025 годах на дивиденды направят 80% от EBITDA, а с 2026 года будут платить не менее 50% EBITDA.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 2.14₽ млрд, увеличившись за год на 30.5%
⚪️Чистая прибыль вышла равной 0.513₽ млрд (+0.08% г/г)
⚪️Операционные расходы составили 0.622₽ млрд
⚪️Кэш вышел в 3.14₽ млрд
⚪️Долг Диасофта нулевой.

⚡️ Моё мнение:

❣️Компания сохраняет повышенные темпы роста, но, к сожалению, они заложены в цену акций. Здесь нет даже двузначного потенциала роста на рубеже полугода.

❣️Негативные моменты выдворяют позитивные, создавая некоторый баланс. Минусовой чистый долг, частые дивиденды и активное импортозамещение заменяются скорым вводом налога на прибыль и конкурентностью отрасли.

❣️Недавно подогнали санкции. Но Диасофт работает исключительно на внутреннем рынке, так что здесь риски приближены к нулю.

💸Что по дивидендам?

💰 80% от EBITDA, конечно неплохо. На деле див. доходность достигнет 6% в лучшем случае.

📌 Диасофт пропускаю из технологов, отдаю предпочтение Яндексу, Астре и Позитиву.

👩‍💻@FnLady

🏦 Сбербанк отчитался за 9 месяцев 2024 года.

📊 Основные показатели:

🟢Чистая прибыль: 1193 млрд. руб. (+5,7 г/г)
🟢Рентабельность капитала: 23,9%
🟢Совокупный кредитный портфель: 43,9 трлн. руб. (+12,9% с начала года)
🟢Средства клиентов: 38,5 трлн. руб (+14,8 с начала года)
🟢Подписчики СберПрайм: 15,5 млн. (+5,5 млн с начала года)

✍️ Как мы видим, зеленая машина даже в период высоких ставок, продолжает наращивать прибыль и кредитный портфель. Да, есть замедление роста кредитования на фоне ужесточений ДКП.
Зато средства физических лиц выросли на 1,6% за месяц, превысив 26,1 трлн. руб., на фоне улучшения условий по вкладам.
Впечатляет также рост подписчиков СберПрайм, с начала года рост на 55%.

✅ Сбер продолжает демонстрировать хорошие результаты, и по прогнозу чистая прибыль будет 1.6 трлн. рублей. Что составит рекордные 800 млрд. руб. дивидендами.

👍 - отлично

👩‍💻@FnLady

🚗 Идея на покупку акций «Соллерс» $SVAV

💬Цель: 1100 руб.
💬Потенциал идеи: 51%
💬Стоп-приказ: 690 руб.

↗️ Технический анализ

Цена оттолкнулась от сильного уровня поддержки. При объеме позиции 5% и выставлении стоп-заявки на уровне 690 руб. риск на портфель составит 0,58%. Соотношение прибыль/риск составляет 3,56.

📈 Фундаментальный фактор

Соллерс — российская автомобильная компания, которая представляет полный комплекс услуг в автомобильной сфере: от производства машин до их продажи и сервисного обслуживания.

Автоконцерн «Соллерс» за 9 месяцев 2024 года продал на внутреннем рынке 35,94 тыс. автомобилей, что на 17,8% больше, чем годом ранее. Продажи УАЗ увеличились на 4,8% до 26,04 тыс. штук. Продажи машин бренда Sollers, включая LCV-модели Atlant и Argo, а также выпускаемый на Дальнем Востоке пикап Sollers ST6, выросли в 2 раза до 9,901 тыс. автомобилей.

👩‍💻@FnLady

🩺 Идея на покупку акций «МД Медикал Груп» $MDMG

✔️ Цель: 1000 руб.
✔️ Потенциал идеи: 14,06%
✔️ Стоп-приказ: 845 руб.

➡️Технический анализ

Цена вышла из бокового диапазона, восходящий тренд может продолжиться. При объеме позиции 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 845 руб. риск на портфель составит 0,29%. Соотношение прибыль/риск составляет 3,89.

➡️ Фундаментальный фактор

🩺 «МД Медикал Груп» («Мать и дитя») — один из ведущих участниковна рынке частных медицинских услуг в России. Начав свою историю с медицинской помощи в сфере женского здоровья и педиатрии, компания уже несколько лет успешно реализует курс на многопрофильность, с каждым годом расширяя спектр направлений в лечении пациентов.

📊 «Мать и дитя» объявила финансовые результаты за I полугодие 2024 года. Выручка увеличилась на 23% и достигла 15,8 млрд руб. Показатель EBITDA вырос на 23,5% и составил 5,1 млрд руб. Чистая денежная позиция компании увеличилась до 13,3 млрд руб. по сравнению с 6 млрд руб. годом ранее. Это способствовало росту чистых финансовых доходов с 0,1 млрд руб. до 0,8 млрд руб., что позволило увеличить чистую прибыль на 45% до 4,9 млрд руб.

👩‍💻@FnLady

⚓️ Совкомфлот $FLOT

📊 Финансовые показатели:
Выручка:
2021 год: 80.7 млрд. руб.
2022 год: 98.5 млрд. руб.
2023 год: 173.1 млрд. руб.
1П2024: 92.4 млрд. руб.

Чистая прибыль:
2021 год: 4.55 млрд. руб.
2022 год: 20.4 млрд. руб.
2023 год: 83.5 млрд. руб.
1П2024: 29.37 млрд. руб.

➡️ Оценка стоимости компании
P/E = 3.21 (Цена компании/прибыль)
P/S = 1.47 (Капитализация/выручка)
P/BV = 0.58 (Цена компании/балансовая стоимость)

➡️Рентабельность
ROE = 18% (Чистая прибыль/собственный капитал)
ROA = 12.3% (Операционная прибыль/величина активов)

✔️ Преимущества:

🟢 Фрахтовые ставки не проседают
🟢 Компания платит дивиденды
🟢 Рубль слабеет — доходы Совкомфлота растут

❌ Недостатки:

▶️ Поставки новых судов задерживаются
🔴 Санкции ограничивают деятельность Совкомфлота

💸Дивиденды

Последняя выплата (за 2023 год) = 11.27₽/акцию (10.1%)

💰 Дивидендная политика:

Платят не менее 25% от чистой прибыли по МСФО. Однако, компания заявляет, что на выплаты будут направлять 50% от ЧП.

🕯 Основные финансовые показатели с последнего отчёта следующие:

⚪️Выручка составила 92.4₽ млрд, уменьшившись за год на 0.8%
⚪️ Чистая прибыль вышла равной 29.37₽ млрд (-22.2% г/г)
⚪️ Операционные расходы составили 42.2₽ млрд
⚪️ Кэш вышел в 127.2₽ млрд
⚪️ Долг Совкомфлота равен 123.6₽ млрд

⚡️ Моё мнение:

🚩Совкомфлот на текущий момент спорный кейс. На одной стороне медали — низкий долг, высокий фрахт и девальвация, на другой — текущие санкции и последующие потенциальные ограничения.

🚩Стоит ли переживать за бизнес? По большому счёту нет. Учитывайте, что 2023 год стал рекордным во всех планах, поэтому незначительное снижение чистой прибыли не страшно. Сравнивая с 20, 21 и 22 годами результаты потрясающие. $FLOT сейчас за полгода зарабатывает, как за вышеперечисленные годы.

🚩Ещё 1 позитивный момент — выход чистого долга в отрицательную зону. Процентные ставки не страшны, кэш имеется. Да и на самом деле, текущий курс рубля к доллару не сильно важен, ведь больше половины выручки законтрактовано на длительный период.

💸Что по дивидендам?

💰 С промежуточной выплатой пока ещё не ясно, будет ли она. Компания, вроде, намерена заплатить за 1П2024, но никакой ясности ещё нет. Див. доходность за период может составить 6.5%.

За весь год она превысит 13%, в рублях же достигнет примерно 13.7₽.

❗️Не вижу причин для глобального роста, хотя неизбежная девальвация поддержит некоторый рост. Если упадём ниже 90₽, то присмотрюсь со среднесрочной целью.

👩‍💻@FnLady

⚠️ Почему нефть дорожает, рубль слабеет, а рынок акций не растет

🆘 Ослабление рубля и рост цен на нефть можно отнести к косвенным факторам, которые “при прочих равных” должны вести к переоценке рублевых активов.

❕Но “прочих равных” сейчас нет.

🏛 Растущие ожидания относительно дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики ЦБ РФ, а также геополитический фактор сдерживают рыночный рост.

❗️Кроме этого, в условиях высоких ставок российские инвесторы предъявляют повышенный спрос к облигациям и инструментам денежного рынка, а не акциям.

⏰ Именно поэтому мы не ощутили никакого притока ликвидности на рынок акций после дивидендных выплат Сбера и Лукойла, например.

⚠️ Есть ощущение, что рост нефтяных цен и девальвация рубля просто помогает асборбировать весь текущий негатив, который негативно влияет на переоценку стоимости российских акций.

💔 Что будет при падении цен на нефть и укреплении рубля в моменте? Лучше об этом не думать… Но все же надо быть готовым.

👩‍💻@FnLady