אג"ח - סולידי רק מבחוץ 😇

יצחק תשובה חוזר להשקיע בנדל"ן הישראלי 📊

תוך חודשים ספורים השקיע בחברה ויי-בוקס (נדל"ן) רכש את השליטה במהדרין (חקלאות וקרקעות מתוך מגמה ארוכת טווח) והשלים רכישת צילו בילו (חנן מור לשעבר)

זו מגמה ברורה של התרחבות בנדל"ן ונכסים ריאליים בישראל 🏢🌳🏗️

תשובה לגמרי לונג ישראל 🇮🇱 באנרגיה 🛢️ בנדל"ן 🏙️ ובכלל ✍️

ואתה מה דעתך? איזה עוד הזדמנויות מעניינות יש? מה משמעויות של הנתונים האחרונים? מוזמנים לקבוצת הדיונים שלנו

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

🔍 חברת Japex יוצאת מהים הצפוני - Ithaca Energy תרכוש את נכסיה? 🔍

חברת האנרגיה היפנית Japex המחזיקה בנכסי נפט וגז באזורים שונים, כולל שדה הנפט והגז Seagull שמוחזק בשותפות עם Ithaca Energy (וגם BP) רוצה לצאת מהפעילות בים הצפוני 🚢

איתקה אנרגיה הצליחה עם רכישות כמו Marubeni, siccar Point ו-Summit, שהביאו רווח מרשים

חברות גדולות יוצאות מהאזור ולכן יש מיעוט שחקנים שמוכנים לקנות 💰

זה מאפשר לחברות כמו Ithaca לרכוש נכסים מעולים במחירים נמוכים ביחס לשווי הכלכלי

האם נראה עסקה מעניינת בקרוב?

מוזמנים לעקוב ולהנות מתוכן ייחודי 👇

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

רצף התפתחויות חיוביות באיתקה: מיזוג מוצלח, העלאת דירוג ומהלך פיננסי משמעותי 📊

פוסט אורח בשיתוף ערוץ "תשואת יתר - תל אביב"

איתקה אנרגיה, שבשליטת קבוצת דלק, השלימה את המיזוג האסטרטגי עם חברת ENI, מהלך שממצב אותה כמפעיל העצמאי השני בגודלו בים הצפוני. המיזוג, שמביא לשילוב נכסי ENI עם הפעילות הקיימת של איתקה, צפוי להגדיל את כושר ההפקה היומי של החברה ליותר מ-100,000 חביות שווה ערך נפט ליום החל מה-1 ביולי 2024. מהלך זה צפוי להניב תזרים מזומנים משמעותי, מה שיאפשר חלוקות דיבידנדים לבעלי המניות בהיקף של עד 500 מיליון דולר בכל אחת מהשנים 2024 ו-2025.

המיזוג גם צפוי לייצר יתרון נוסף לאיתקה, עם הפחתת עלויות תפעול ושיפור ביכולות הלוגיסטיות וההפקה שלה בים הצפוני. יתר על כן, החברה צופה כי השלמת המיזוג תוביל להגדלת ההפסדים הצבורים לצורכי מס של הגוף המאוחד לכ-6 מיליארד דולר, דבר שיסייע במימוש יעדים פיננסיים משמעותיים בטווח הארוך.

בעקבות המהלך האסטרטגי, סוכנות Fitch העלתה את הדירוג ל-BB-, לאחר שהיה בדרגת B יציב, תוך הדגשת השיפור בפרופיל הפיננסי של החברה. גם S&P ו-Moody's מדרגות את אגרות החוב של החברה עם ציון דומה של BB- עבור החוב שצפוי להיפרע בשנת 2029. הדירוגים משקפים את היציבות הפיננסית והיכולת של איתקה לנהל את התחייבויותיה הפיננסיות בצורה טובה, במיוחד על רקע המיזוג עם ENI.

במקביל להשלמת המיזוג, איתקה הודיעה על השלמת מימון מחדש בהיקף כולל של 2.15 מיליארד דולר, מהלך פיננסי מרכזי שמטרתו לחזק את היציבות הפיננסית של החברה ולהוזיל את עלויות המימון.

המימון החדש כולל מסגרת אשראי מבוססת עתודות (RBL) בהיקף של עד 1.4 מיליארד דולר, אותה חתמה החברה מול קונסורציום של בנקים בינלאומיים. מסגרת האשראי מבוססת עתודות הנפט של החברה בים הצפוני תיפרע עד שנת 2029, עם ריבית SOFR בתוספת מרווח של 4%.

בנוסף, איתקה גייסה 750 מיליון דולר באמצעות הנפקת איגרות חוב, בריבית של 8.125%, כאשר ביקושי היתר בהנפקה הגיעו ל-2.5 מיליארד דולר - פי 3 מהסכום המבוקש. תקבולי איגרות החוב ישמשו בין היתר לפירעון מוקדם של אגרות חוב קודמות בריבית של 9%, בהיקף של 625 מיליון דולר, שהיו צפויות להיפרע בשנת 2026, מהלך שיאפשר לאיתקה להפחית את עלויות המימון שלה.

מנכ"ל קבוצת דלק, עידן וולס, הוסיף: "העסקה עם ENI והשלמת המימון מחדש מחזקים את מעמדה של איתקה בים הצפוני ומאפשרים לה להתמודד עם האתגרים הפיננסיים של השנים הקרובות. הצמיחה הצפויה בתזרים המזומנים והפחתת עלויות החוב מהווים בסיס איתן להמשך פיתוח עסקי החברה בשנים הקרובות".

יניב פרידמן, יו"ר פעיל של איתקה אנרגיה, אמר "איתקה אנרגיה שמחה להודיע על תמחור איגרות החוב ועל חתימה על מסגרת אשראי מגובת נפט (RBL). הביקושים המשמעותיים מצד המשקיעים הגלובליים ל-RBL ואיגרות החוב בשוק, וביקושי היתר בהנפקה, מהווים עדות לחוזק של עסקינו ומאשררים את אסטרטגיית הצמיחה של החברה בהמשך לעסקה לצירוף עסקי ENI UK. אני רוצה להודות לצוות של איתקה אנרגיה, לבנקים וליועצים על הגיוס המוצלח".

****

אם אהבתם ורוצים תכנים ועדכונים בהקשרי שוק ההון הישראלי מוזמנים להצטרף לערוץ תשואת יתר - תל אביב (מבית חברת קשרי המשקיעים גלברט - כהנא)
https://t.me/TsuatYeterTLV

‏🔥 מכירת קרקע ב-181 מיליון ורווח של 150 מיליון 🔥

עסקה של חברת דמרי שנותנת הצצה קטנה לכך שלעיתים בחברות ציבוריות יש המון ערך שחבוי בשווי הרישום בספרים והוא מתגלה רק במכירת הקרקע / מימוש הפרוייקט

הערך הזה לא ניתן לאיתור עם "מכפיל הון" "מכפיל רווח" "מנוע AI" וכדו' אלא מצריך עבודת העמקה כדי לאתר את הנכסים ולהבין מה השווי ומה המשמעות למול שווי השוק של החברה

יש דוגמאות נוספות לחברות עם קרקעות ונדל"ן בשווי גבוה משמעותית ממה שמופיע בספרים נציין כאן את פוליגון וצרפתי למשל

מכירים עוד? מוזמנים לשתף ולהשתתף בקבוצת הדיונים שלנו

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

חברה בשווי פחות מ-200 מיליון ש''ח עם יותר מ-50 מיליון דולר בקופה 💰 וללא חוב

✅ המון נכסים נוספים עם פונציאל עתידי

✅ שליטה נרכשה לאחרונה בשווי גבוה בהרבה משווי השוק

✅ הודעה חשובה יצאה היום (חלוקת דיבידנד משמעותי) בעקבות לחץ של חלק המשקיעים

מכירים? עוקבים? משקיעים? הצטרפו וקבלו תכנים ייחודיים 👇

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

יניב בנדר רוכש את השליטה בחברת פסגות הציבורית 💡

הרכישה (של החברה הבורסאית שכבר מכרה את מרבית פעילותה) מרני צים תמורת 40 מיליון ש"ח

שווי החברה לפי הרכישה הוא כ-61 מיליון ש''ח, ויניב צפוי להחזיק 73% מהמניות לאחר השלמת העסקה 🤝

זו תחילתה של דרך חדשה עבור החברה שבעצם כרגע מתנהלת ללא יעדים או כיוון מוגדר, מההיכרות עם יניב במסגרת פעילותו בפסגות (שנקטעה באמצע תהליך משמעותי עקב שינוי כיוון של בעל השליטה) הוא לא חושש לקבל החלטות, מעריכים כי במהלך השנה הקרובה יגיעו לא מעט עדכונים מעניינים, נמשיך לעקוב..

בהצלחה רבה ליניב, למשקיעים ולבורסה הישראלית 📊

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

אקסל מגייסת הון ישר אחרי כנס המשקיעים 💰

בהודעות לעיתונות יגידו לכם כי הדיסקאונט הוא רק 3% (שער 110 במקום 112 בו נסגר המסחר לפני החג)

מדובר בקשקוש מוחלט!

למה? חוץ מהמניות הם מקבלים אופציות ל-4 שנים לפי שער 145, וזה שווה לא מעט כסף

מה המטרה? "התרחבות בינלאומית בעולם טכנולוגיית הסייבר" (עדיף לא להוסיף יותר מדי מילים כאן, תשקלו בעצמכם..)

אקסל עקבית בכך שמגיע לה דיסקאונט לא קטן עקב צפי להפתעות לא צפויות, גיוס בהפתעה ישר אחרי כנס משקיעים, הפתעות "חד פעמיות" בדו"חות שוב ושוב, סיפורי סיעתא בעבר, ובכלל אסטרטגיה של צמיחה על בסיס גיוסי הון היא דבר עם סיכון גבוה למשקיעים.

לא המלצה ולא דיסהמלצה, בעיקר 💡שמזכיר לכולנו לבחון היטב את המעשים עוד לפני המילים..

חוש ההומור בבורסה משובח במיוחד..

מוזמנים לכתוב לנו על חברות ישראליות שמעניינות אתכם לקראת השנה החדשה הבאה עלינו לטובה ✍️

מכאן נאחל לכולנו שנמשיך להכות באויב בלי חששות ובלי רחמים עד לכניעתו המלאה ולחזרת כל אנשינו בשלום הביתה 🇮🇱

שנה טובה 🙏

‏דלק מתקדמת עוד צעד בתוכנית האסטרטגית = הושלמה עסקת Ithaca & ENI

✅ דלק מכרה 5.85% מאיתקה ותקבל 301 מיליון ש''ח במזומן

✅ ייתכן והלחץ על מניית איתקה בעקבות המכירה יסתיים

✅ צפי לשיפור בתזרים & ברווחיות לאחר העסקה 🤝

✅ פיתוח Rosebank על הפרק 🛢️

✅ המשך דיבידנדים מאיתקה & דלק💰

שאלות? T.me/Bondisrael

‏הסיכון לאסדות הגז יורד משמעותית בעקבות הפעילות הישראלית 🚀

מלבד מהמכות האדירות שחטף האויב בצפון עם השמדת הפיקוד הבכיר שלו בוצעו תקיפות נוספות בהם הושמדו טילי חוף - ים ממספר סוגים (על פי פרסום של דו"צ)

בידי חזבאללה (על פי פרסום של מכון עלמא) טילי חוף ים מתוצרת איראנית ("נור") סינית (c802 למשל) ויתכן אף רוסית (יאחונט)

כלומר ישנה ירידה בסיכון לתקיפת אסדות הגז (בעיקר אנרג'יאן עם אסדת כריש) והספינות שסביבן 🚢

הסרטון של דו"צ 🎯 המוסיקה שלנו 🇮🇱

נאחל לכולנו המשך מומנטום חיובי למדינת ישראל בהמשך השמדת האויב ברציפות ובעוצמה עד לכניעתו המלאה, החזרת החטופים וניצחון אמיתי 🙏

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

🚨 עדכונים חשובים🚨 ניומד & רציו - עוד צעד לקראת קידוח נפט מתחת למאגר לוויתן 🐋

שברון ביצעו אנליזת עומק שהביאה מסקנות דומות למה שניומד מכירים

כעת הם מתכננים להביא אוניה מיוחדת כדי לבצע בדיקות ססמיות נוספות לטובת קבלת החלטה בעניין..

קבלו עוד קצת עדכונים בתמצית:

✅ שלב ב' בלוויתן כבר סגור בהיבטי ביקוש מקומי & איזורי

✅ סעודיה באמת צריכים גז ישראלי (הם מפיקים כיום בחלק מהאזורים עם מזוט וסולר בגלל מרחק מהשדות שלהם)

✅ תשתיות ההולכה מתקדמות, ניומד משתתפים בעלויות וגם ירוויחו מהתשתית עצמה (פג'ר לדוגמא)

✅ השנה מפיקים 12Bcm שנה הבאה צפי 14.5 לערך בשנת 2028/2029 לאחר שלב ב' ההפקה תהיה 21-23Bcm

✅ מכירת הקונדנסט לבתי הזיקוק באשדוד שווה 50 מיליון $ בשנה, מדובר בהכנסות ישר לשורת הרווח כי זה תוצר נלווה של ההפקה ולא מצריך תפעול נוסף - בשלב ב' ההכנסה תעלה ל100 מיליון בשנה

✅ הכיוון באפרודיטה הוא קפריסין ואת היתרה דרך צנרת למצרים - צפי כללי הוא שנת 2030

יש עוד עדכונים מעניינים בענייני ניומד ומשק הגז, תהיו נחמדים ושתפו את הערוץ T.me/Bondisrael ובינתיים נוסיף עדכונים..

‏מדינת ישראל במומנטום מצויין והאויב בהלם 🎯

איך יודעים?

מניות האנרגיה והזיקוק עולות בחדות ✅

בבורסה לא נרשמת התרגשות מיוחדת מהאיומים של חזבאללה והחבורה 🚀

כל הכבוד 🫡

לונג מדינת ישראל 🇮🇱 T.me/Bondisrael

🚨 ברייקינג 🚨 X (טוויטר) צפויה להוריד את האופציה לחסום משתמשים בצורה מלאה 🔐

לאחר השינוי מי שחסום יוכל לראות את התכנים, אבל לא יוכל להגיב או לייצר אינטרקציה 🎯

הטראפיק הוא המלך מסתבר 👑 ורשת X לגמרי צומחת בתחום..

מוזמנים לעקוב אחרינו ברשת X 👇

אג"ח והשקעות 🇮🇱 https://x.com/Bondisrael_?t=2eh8Vs3VbyU7LJVAhCaXpA&s=09

צפי להעלאת דירוג לאיתקה (הזרוע הבינלאומית של קבוצת דלק הישראלית) בעקבות עסקת Eni ✅

בנוסף ירידה במחיר הפקה ממוצעת לחבית מ-20$ ל-15$ (בעקבות עלויות ההפקה בנכסי Eni) עלייה משמעותית בעתודות הנפט והגז P2 & P1 ותזרים חזק בטווח הקצר 💰


להודעה הרשמית ולפרטים אודות הדירוג ונתונים נוספים https://www.fitchratings.com/research/corporate-finance/fitch-maintains-ithaca-energy-plc-on-rating-watch-positive-on-eni-uk-deal-19-09-2024

השוק סקפטי, אבל אנחנו חושבים שעובדים יפה מאד באיתקה והסיכון המרכזי הוא הממשל הבריטי 🎩

בסופו של דבר התזרים הוא המלך 👑 והדיבידנדים יגיעו ✍️

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

אופטימיות 💡 ישראלית 🇮🇱

השבב החדש שפותח באינטל ישראל הושק הערב ומביא עמו התקדמות במספר תחומים 👈 ביצועים משופרים, יעילות אנרגטית גבוהה ותמיכה בטכנולוגיות מתקדמות

השבב מגיע לטמפרטורות עבודה גבוהות יותר (Higher Operating Temperatures) עם עיבוד מהיר (Faster Processing Capability) וצריכת חשמל מופחתת (Reduced Power Consumption) עם ארכיטקטורה מתקדמת (Advanced Architecture) ותמיכה בבינה מלאכותית (Artificial Intelligence - AI) ויישומים מורכבים

מדובר בצעד נוסף בהתקדמות תעשיית השבבים העולמית ואפשר להעריך כי התעשייה הישראלית שממוקדת בפיתוח עוד תמשיך לצמוח ולהוביל בתחום 🚀

אנחנו בערוץ סקרנו מספר חברות ישראליות בתחום, ורק לאחרונה פרסמנו אודות מערכת חדשה של קווליטאו שנמצאת בפיילוט אצל אינטל בימים אלו 🔍

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

‏שגריר 🛞 חברה שכל ישראלי מכיר ומעדיף לשלם מנוי ולא לקבל מהם שירותי דרך💰

אחרי שסיימו עם הרפתקאות השקעה במיזמים לא רווחיים נראה כי חוזרים לבסיס הביזנס = שירותי דרך ורכב חלופי, תיקונים, אבזור רכבים, יבוא ושיווק מצברים וצמיגים (שנפ)

3 נקודות ממצגת משקיעים 🎯

✅ ‏"גידול במספר הרכבים המונעים באמצעות חשמל" מהווה וקטור צמיחה עבור פעילות החברה 📉

שאלה מעניינת למה?

עד כה נראה היה שישנו חשש מחדירת הרכב החשמלי והנושא היווה מעין משקולת על פעילות החברה, במיוחד בהיבטי ייבוא המצברים (דרך חברת שנפ)

✅ ‏"אספקת רכבים נשלטים מרחוק למגזר הבטחוני" תחום חדש למדי שעד כה לא קיבל שום יחס בחברה ומהווה פוטנציאל עתידי מעניין מאד



✅ "עדכון מחירון הביטוח הלאומי" = עליית מחיר עבור שירותי החברה

בנוסף ישנה עלייה בביקוש (למרבה הצער בעקבות המצב במדינה) להתאמות רכבים עבור בעלי מוגבלויות

הצטרפו לערוץ הטלגרם 👇

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

פוסט אורח מאת SmartView 👇

וורן באפט ואוקסידנטל פטרוליום: ההשקעה האסטרטגית של 2023 🚀💼

בשנת 2023, אוקסידנטל פטרוליום (OXY) רשמה הכנסות של כ-39.7 מיליארד דולר 🌍💰 משלושהי מגזרים עיקריים: נפט וגז, כימיקלים ושירותים תעשייתיים. הגידול במחיר הנפט הוביל לעלייה בהכנסות וברווחי החברה 📈

למה וורן בעל המניות הגדול ביותר על OXY?

💡 פוטנציאל עלייה במחירי הנפט: באפט מזהה עלייה בביקוש לאנרגיה 📊 לצד אי-יציבות בשוק 🌪️, מה שעשוי להוביל לעליית מחיר הנפט 🚀

💰 תזרים מזומנים חזק: OXY מציגה תזרים מזומנים מרשים 💵 המאפשר לה חלוקת דיבידנד ורכישת מניות חוזרות 🔄

♻️ אסטרטגיית קיימות (ESG): השקעת החברה בלכידת פחמן והפחתת פליטות גזי חממה 🌱 מרשימה את באפט, ומושכת גם משקיעים לטווח ארוך 🌍

📉 ניהול חוב: מאז רכישת Anadarko Petroleum ב-2019, OXY השקיעה בהפחתת החוב שלה, מחזקת את מצבה הפיננסי

באפט רואה באוקסידנטל השקעה אסטרטגית 📊 לטווח ארוך ⏳ לאור התחזיות לעלייה בביקוש לאנרגיה והניהול האחראי שלה.

***

אנחנו מסכימים עם באפט כי הנפט והגז כאן כדי להשאר ✍️

***

תוכן בענייני שוק ההון הגלובלי בערוץ SmartView בטלגרם 👇

https://t.me/SmartViewIL

קווליטאו 💡 חשיפה בלעדית 💡 הפיילוט המשמעותי הוא עם חברת אינטל 🤝

משיחת המשקיעים ניתן ללמוד כי החברה מפתחת מוצר משמעותי שכבר נמצא אצל אחת היצרניות המובילות בעולם, אצל מי?

אינטל Intel

איך יודעים? התשובה היא EMIB (Embedded Multi-die Interconnect Bridge)

מדובר בטכנולוגיה חדשנית שפותחה על ידי אינטל ומתמקדת בחיבור שבבים מרובים בתוך מארז אחד בצורה יעילה יותר.

הטכנולוגיה הזו מהווה אלטרנטיבה לשיטות חיבור מסורתיות כמו שימוש ב- interposers של סיליקון מלא ומצריכה מערכות בדיקה ייעודיות ורגישות ולטובת כך ישנו שיתוף פעולה עם קווליטאו בתחום זה.

בנוסף התקבלה הבוקר הזמנה משמעותית נוספת כהמשך ישיר לצמיחה בצבר ובהכנסות 🚀

הצטרפו לערוץ הטלגרם 👇

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

נשיא קפריסין עם תגובה חיובית לגבי תוכנית הפיתוח המעודכנת של מאגר אפרודיטה (30% בבעלות ניומד מקבוצת דלק)

✅ מציין כי ממשלת קפריסין תיתן תגובה תוך שבועיים

✅ צפוי להפגש עם אנשי שברון (המפעיל) בקרוב

✅ התוכנית מבוססת על ההצעה משנת 2019 וכוללת מתקן הפקה צף עם 4 בארות

****

מה התכנון לייצוא הגז? (כל מה שמעבר לשימוש העצמי בקפריסין)

האפשרות המובילה היא ייצוא למצרים באמצעות תשתית קיימת ב-West Delta Deep Marine של Shell או ב-Temsah של Eni ואז הנזלה במתקנים במצרים ומכירת LNG (גז טבעי מונזל) לשווקים הגלובליים 🚢

הצטרפו לערוץ הטלגרם 👇

אג"ח והשקעות 🇮🇱 T.me/Bondisrael

מחר המסחר בבורסה כרגיל ✍️

אנחנו קוראים לכל מי שמדינת ישראל חשובה לו להתמקד בלהוסיף אור 💡

כל אחד יעשה את המיטב = בחינוך, בכלכלה, בתעשייה, בהתיישבות, בהייטק, בשירות הציבורי, בבטחון באקדמיה ובכל מקום בו הוא נמצא ופועל

כל אחד מאיתנו יכול לקדם בצעד קטן את יציאתנו מהמשבר הנוכחי על ידי זה שנהיה מאוחדים יותר, מכילים יותר, מבינים יותר את הכאב ואת האחר וממוקדים במלא העוצמה למול האויב ולא למול האחים שלנו כאן בארצנו היפה 🇮🇱

מוזמנים לשתף 🙏