Профита нет. А если найду?

📌Все сыпется. Что происходит? Разбор рынка и банков👍

👉СМОТРЕТЬ: https://youtu.be/gnJCt1yMmps

🔸Не самое мотивирующее видео, но как есть. Разобрал ситуацию на рынке и поговорил о банках (как и было обещано), о Сбере, Совкоме, Тиньке, МТС, БСПБ и так далее🙂

- В тему крипты, вот обучайки для новичков
- Мой канал о недвижке, тык
___
Вспоминается бородатый мем: "красный значит красивый". Существует ли эстетика слива? Вопрос риторический😁

🪓 Сегежа выкатила допэмиссию по 1,8 рублей на 101 млрд рублей. (ВОСА 26.12)

Слухи о допке были в ноябре 2023, а когда про докопитализацию заговорили, цена около 4 рублей была. Упоминал ее еще тут, потом тут, летом.

В текущих реалиях Сегежа это ад, а Биткоин - рай. Сравнение может быть не самое удачное, но как есть🤷‍♂️

— За 9М 2024 выручка выросла на 19% год к году (г/г), до 76,0 млрд руб., т.е. кое-как перенаправили поставки, но ценник все еще низкий и этого недостаточно...
— Компания стабильно убыточна с 2022 года, лучший год был 2021, потом тьма...
— Убыток по операционной прибыли, т.е. убыток даже без учета процентов по кредитам, т.е. они даже не гасятся. По сумме около лишних 5млрд в плохой квартал налипает.
— Долг 143,5 млрд. рублей, пока на уровне лета
— Но есть надежда, что к 2027 вырастут цены на пиломатериалы и убыток нарастать будет медленнее, т.е. моооожет быть когда-то станет чуть-чуть лучше (но это не точно)

🔸Самое интересное, что даже если изобретут машину времени и вернут Сегежу в 2007 2021 (лучший для нее год), то эти 15млрд прибыли по сути ничего не изменят...

🔸В таких случаях исторически рынок знает только три исхода: банкротство (нельзя, не дадут), реструктуризация (тоже нельзя) и допэмиссия. Можно, ее и выбрали.

🧩 Проблема на 100% НЕ РЕШИТСЯ даже допкой, останется треть от долга, но бизнес убыточен и тут без изменений, увы.
🧩 Но, хотя бы, это поможет держателям облигаций и банкстерам (банки получают акции, в обмен соглашаются на реструктуризацию), ценой размытия в 4.5 (!!!!!!!!!!) раза, примерно.

Вообще об отчаянной идее с облигами под допку я писал еще давно, они уже отскочили, могут даже выше, все еще безмерная доходнсть к погашению.

Господа-облигационеры оказались солиднее акционеров👍

Утро и так дождливое и депрессивное, не хочется начинать день с постов о Мосбарже...

— График битка приятнее, в комментариях не нуждается. Напомню, введение в эту науку для новичков тут.
— Мемы я раздал, честно говоря побаиваюсь, фиксанул прибыль, а тяжеловесы вроде SOL / LTC / ETH и так далее лежат, кроме XRP, его сократил ощутимо. А еще удивляет (нет, совсем нет), как всем пофиг на TON.

По косвенным признакам (гугл трендс, позиции в сторах, разговоры в лифте и такси) пока еще нет массового помешательства, как было в 2017 или в 2021.

Возможно начнется после пробоя сотки. Подождем👍👍👍

Что да как?

🔸Правительство готовит антикризисные меры для строительной отрасли
🔸 20 ноября 2024 г. СД Segezha Group объявил о созыве внеочередного общего собрания акционеров по вопросу допэмиссии на сумму до 101 млрд.руб
🔸В Китае в 2024 г. будет зарегистрировано 3,6 млн публичных зарядных станций для электрокаров - это около 70% от общего числа в мире — TrendForce
🔸Мосбиржа 25 ноября опубликует отчет по МСФО за 3 кв. 2024 г. и проведет конференц-звонок с инвесторами
🔸Ритейлер Х5 разместил бонды с фиксированными купонами на 10 млрд.руб
🔸В октябре инфляция в регионах оставалась высокой: медленнее дорожали продукты питания, рост цен на непродовольственные товары, напротив, ускорился
🔸В РФ даже в условиях санкций наращивает перевозки грузов и пассажиропоток — Михаил Мишустин
🔸Астра может повысить в начале 2025 г. цены на свои продукты в среднем на 15%
🔸США выделяют новый пакет военной помощи Украине на сумму $275 млн — Пентагон
🔸Информация об остановке Нижегородского НПЗ не соответствует действительности, он работает в штатном режиме - Лукойл
🔸В ВТБ спрогнозировали роста выдачи ипотеки на частные дома в 2024 г. на 16%
🔸Мишустин: в нацпроектах заложен 1 трлн.руб на развитие транспорта в РФ
🔸Пассажиропоток авиакомпаний РФ в октябре 2024г вырос на 6,5% г/г до 9,5 млн.чел
🔸В России спрос на специалистов стройотрасли вырос за пять лет в три раза
🔸Автоваз подтвердил, что не планирует индексировать цены на авто в 2024 г.
🔸Ford планирует сократить ещё 4000 рабочих мест в Европе, где переход на электромобили теряет популярность в масштабах всей отрасли
🔸Цены на квартиры в новостройках в крупных российских городах продолжают расти даже без льготной ипотеки.
На бизнес и премиум, уточняю новость. Где рассрочку берут, а бабки на вкладе. Ибо богатые богатеют, бедные беднеют.
🔸Биткоин 96000. Скоро сотка. Если еще не в теме, вот разборы для новичков.

Доброе четверговое! Раньше это был рыбный день, а рыба всегда ищет где глубже. Прям как Мосбаржа в 2024😁🤷‍♂️

Даём 100 000 ₽ на инвестиции 💸

Если давно хотели примерить на себя роль инвестора, но не знали с чего начать — наша акция точно для вас:

1) Скачайте МТС Инвестиции и откройте брокерский счёт — это займёт не более 5 минут.

2) Подтвердите участие в акции и получите 100 000 ₽ на инвестиции.

3) Весь доход от этих вложений останется у вас, его можно будет забрать уже через неделю.

Все подробности и полные условия акции оставили на сайте.

Вчерашние новости помогли затонуть к нижнему блоку. Так-то даже на мировых рынках ничего кроме крипты не растет, чего от Мосбаржи ждать?😄

🔸СБЕР. Сползает к наклонной, локально, т.е. около 240 логична реакция. Прям на грани, ниже большого зеленого блока пустота, тлен, тоска и уныние.
Не удержится- нас ждет гэп на 190-200, мартовский, туда РЕАЛЬНО сходить, если ставку к 23% свозят или еще какие-то причины найдутся. Там покупатель конечно же появится👍

🔸ЛУКОЙЛ. Тоже слабо, на недельке вообще ГиП, локально чисто на нефти и дорогом баксе держится. Да, он всегда стабильно платил дивы, но это не мешало ему падать на слабом рынке. В общем по текущим не лезу, но долгосрок очевидно сдавать смысла нет, если он вообще есть.

В остальном тоже ничего нового, Транснефть под давлением, Сургут держится ибо курс, Тиньку отчет не сильно помог, средние банки тупо падают (МТС Банк, к примеру), ретейл задушен, металлурги как и стройка разложились на плесень и липовый мед, мысли из видео в силе.

Кстати, обсудил детально забористую конспирологию (речь об "Экономисте" на 2025) в обучающем канале, тык, если кому интересно.

Ситуация, при которой уютные долгосрочные позы сливать будто бы поздно, а покупать рано. Бесконечное ждунство продолжается, выбор на рынке акций между "плохо" и "очень плохо". 2024 такой 2024😁👍

Немного об осеннем спросе на всякое разное. Выше скрины, ниже мои мысли

Это только рынок акций не растет, даже скидки не спасают. А в FMCG сегменте все ок, продажи валят😁

— По традиции осенью ВСЕГДА растет рост потреб. расходов, ибо все маркетплейсы и не только бегают как угорелые со скидками всех сортов и цветов
— Но, к сожалению, в большинстве случаев скидки от накидки. В реальности потребители тратят БЕЗМЕРНО. Честных скидок нынче мало...
— А еще погода, все либо дома сидят и заказывают билиберду разную, либо в ТЦ идут и сливают зарплату там. Рай для общепита и ретейла.

🍁 А что такое осень? Сперва сборы в школу-сад, далее "последние распродажи пока тепло", далее под Хэллоуин промо лезут (Тыквенный спас, ок), далее под ноябрьские праздники, потом подготовка к черной пятнице, самая Черная Пятница, кибер блин понедельник, потом на "первый снег", потом подготовка к НГ, потом сам НГ, январские праздники, Рождество и так далее.

🍁 У меня в свое время был опыт работы с очень крупным е-комом (большой магазин монобренд), именно осенью мы делали объем лидов за ноябрь как за все лето, скидки кстати у нас настоящие были, в отличие от некоторых😄

Я как никто другой знаю, что почти везде ПРИДУМАННЫЕ скидки, поэтому хочу своей аудитории дать САМОЕ ЧЕСТНОЕ предложение.
В черную пятницу (29.11) проведу короткий набор в мой закрытый инвест канал с ДЕЙСТВИТЕЛЬНО мощной скидкой почти в 30%. Детали и условия тут.

Разумеется ЦБ не даст мягкий сигнал в этот период, поэтому (вероятно) ставку в декабре повысят еще, а вот весной-летом может начаться период мягкого снижения.

Добавим еще лютый рост денежной массы, рост доходов у тех групп населения, у которых ранее доходы никогда особо не прибавляли. А именно при таком раскладе наиболее тугая струя денег направляется в FMCG сегмент (в переводе на русский — всякая всячина, ширпотреб).

На мой взгляд если вдруг случится чудо чудесное и будут в 2025 снижать ставочку, то ооочень медленно, с затяжными стадиями плато. Либо так, либо никак👍👍👍

«Кто, если не я, лучше всех управляет временем?» — думает предприниматель, а его календарь выглядит как раздавленный гранат...

Битрикс24 предлагает расслабиться и обязательно изучить чек-лист в закрепе. Внутри — 7 простых шагов, которые помогут стать продуктивнее и спокойнее.

⚡️Подпишитесь и напишите в комментариях под чек-листом одно свое реально рабочее правило, чтобы все успевать и выиграйте приз!

2 декабря среди подписчиков админы разыграют фирменный мерч за самое интересное правило.

Подписаться!

Что да как?

🔸Действия Центробанка по ДКП получили поддержку правительства и Госдумы
🔸Япония в октябре нарастила импорт СПГ из России на 8,9%
🔸Трамп может снять санкции с РФ при завершении конфликта на Украине
🔸Банк России либерализует требования к выбору зарубежного депозитария, где можно будет учитывать иностранные ценные бумаги (ИЦБ)
🔸Минпромторг разработал проект постановления правительства о повышении ставок утильсбора на сельхозтехнику
🔸Инвесторы попросили Минфин не поднимать налог для Транснефти
😁😁😁
🔸В ноябре рост деловой активности бизнеса вблизи уровней октября — Банк России
🔸Аэрофлот в январе-феврале 2025 г. планирует выпустить собственное веб-приложение
🔸В 2025 г. плата за электричество в Москве возрастет на 16,5%, но лишь с 1 июля
🔸Ни США, ни НАТО не представляют никакой угрозы для России — Госдеп
🔸EUR может достичь паритета с USD уже до конца этого года, учитывая очень негативные настроения международных инвесторов к еврозоне
🔸Срок владения недвижимостью для продажи без НДФЛ предложили сократить
🔸Китайский ЦБ сохранил базовую ставку на уровне 3,1%
🔸МВФ еще раз предупредил о риске замедления мировой торговли о росте геополитической напряженности в мире
🔸VK запустит конкурента HeadHunter для поиска вакансий
🔸Для уплаты налогов, российские майнеры будут определять стоимость добытой криптовалюты по котировкам на зарубежных биржах
🔸Россия нарастила экспорт нефти в Китай в январе-октябре на 2% (спг снизился).

☕️☕️☕️

Выкатился отчет Т-Банка за октябрь и 10 месяцев 2024

Пока по РСБУ (МСФО 28-го), но цифры сильные. Возможно уже где-то видели пару строк из отчета, но хочется подсветить то, о чем другие почему-то не пишут🙂

Наверняка заметили новые страшные слова "Т-Технологии", о ребрендинге писал тут, еще с 28.11 тикер на "Т" меняется, не теряем, как говорится👍

🧩 На мой взгляд в экосистемных бизнесах СУПЕР ВАЖНО следить за клиентской базой и ее вовлеченностью, именно этот момент почему-то упускают многие обзорщики отчетов, изучая только выручку и прибыль.
🧩 Нет, бабки в моменты важны, но мы ведь понимаем, что если можно "надавить" на рост базы, чтобы прирасти в будущем, то надо делать, окупится ведь.

— Общее количество клиентов экосистемы Т выросло на 20% г/г, до 46,4 млн
— Количество активных пользователей выросло на 19% г/г, до 31,8 млн, а с учетом Росбанка насчитывает 33 млн
— Общий объем покупок по картам вырос на 36% г/г за 10 месяцев 2024
и достиг 7,3 трлн руб.
— Суммарный размер кредитного портфеля Т-Банка и Росбанка превысил 2,7
трлн руб. (объем средств клиентов и активов 4.9 трлн).
— DAU (дневные акт. юзеры) выросло на 23% год к году (это ВАЖНО!)
— Средства клиентов на счетах увеличились на 87% год к году до 2,45 трлн руб (ибо ставка и маркетинг)
— Общий капитал Т-Банка по РСБУ на конец октября 2024 г. составил 288 млрд руб., а Росбанка 207 млрд руб. Требования ЦБ по достаточности выполнены.
— Т-Банк за 10 месяцев увеличил чистую прибыль по РСБУ до 50 млрд руб. (+36% г/г), Росбанк — до 46 млрд руб. (+42% г/г).

🔸Просматривается задачка поднять ROE Росбанка до уровня ROE Тинька. С большим кол-вом кредитов сложновато было бы сохранять высокую ликвидность при текущей ставке, поэтому группа держит баланс со значительным перевесом в пользу средств клиентов.

🔸Технически Т (Тинь, ок) топчется под наклонной, по ТА при пробое намечается путь вверх, поэтому долгосрочно держу, жду, когда наступит его время — ну и под дивиденды в конце года👍

🔸С бизнесовой точки зрения все банки сейчас в "периоде накопления", пережидают сложные времена (кому-то легче, кому-то сложнее), инвестируют в базу и ждут, когда можно будет "поднять голову" и монетизировать базу как следует.

Стабильность решает. Кто лучше подготовился и потерял меньше в сложные времена — тот молодец👍

Надеюсь, что столь длинный пост принес пользу👍

Что да как?

🔸Bloomberg узнал, что Минюст США потребует от Google продать Chrome
🔸В Новосибирской области началась добыча угля на крупнейшем в РФ месторождении
Правда цены на уголь не космос
🔸Россия готова к нормализации отношений с США, но не будет «танцевать танго в одиночку» — Кремль
🔸Правительство поручило компании «Газпром» построить газопровод Волхов – Мурманск своими силами
🔸ЦБ поможет банкам с ликвидностью из-за роста расходов Минфина к концу года
(А юрикам с кредитами 35% и желающим взять ипотеку физикам никто не поможет. На них наживаются банки)
🔸Российским контейнерам потребуются вложения в зарубежную инфраструктуру
🔸Возможное увеличение стоимости российского энергетического угля из-за роста затрат на логистику может изменить структуру экспорта
🔸Минфин предложил обнулить НДПИ для газа и конденсата на Ямале, используемых для производства СПГ
🔸Госдума рассмотрит Основные направления единой ДКП до 2027 года, главная цель поддержание годовой инфляции вблизи 4%
🔸Santiment отмечает снижение кол-ва мелких кошельков с ненулевым балансом в голубых крипто-фишках
🔸Goldman продолжает советовать покупать золото
🔸Чистый приток портфельных инвестиций в развивающиеся страны в октябре сократился в 30 раз, до $1,9 млрд
🔸Макрон на саммите G20 назвал криптовалюты одним из дестабилизирующих факторов для мировой экономики
🔸Россия в сентябре увеличила вложения в госбумаги США до $25 млн
🔸Потребительское кредитование сокращается третий месяц
Но юрики по-прежнему берут, ибо надо. Ибо выхода нет.
🔸Инвестиции в добычу нефти в России к 2050 году достигнут 4,5трлн руб.
🔸Индия в сентябре импортировала почти в 25 раз меньше российских алмазов (на 96%) по сравнению с прошлым годом
Алроса тем временем на уровне 2015-го торгуется..
🔸Налоги на Транснефть. Разбирал тут

Доброе утро, друзья! Проснулись, потянулись, улыбнулись, в новый день врываемся😄😊
☕️☕️☕️

Что да как?

🔸Байден разрешил Украине удары по России дальнобойными ракетами ATACMS
Далее Франция и Британия сделали тоже самое. Но вы это уже и так знаете, новость вчера вечером вышла…
🔸Владимир Путин уже высказался по теме решения бить дальнобойными ракетами Запада по территории РФ — МИД. Ранее президент говорил, что разрешение бить такими ракетами вглубь России будет приравнено к прямому участию стран НАТО в конфликте
🔸Российские НПЗ сокращают переработку нефти из-за убытков - Reuters
🔸Сбер повышает ставки по базовым ипотечным программам на 3,5 п. п., минимальная ставка составит 28,1%
🔸Мосбиржа думает над запуском торгов CDS
🔸ЕС намерен весной 2025 г. предоставить €1,9 млрд от замороженных активов РФ для Украины
🔸Главы МИД ЕС одобрят второй пакет санкций против Ирана из-за помощи РФ
🔸Правительство РФ ввело временные ограничения на экспорт в США обогащенного урана
🔸Расчеты с кредиторами КИВИ Банка продлены по 14 февраля 2025 г.
🔸Путин заявил Шольцу, что возможные договоренности по Украине должны исходить из новых территориальных реалий и устранить первопричины конфликта
🔸Россия и Китай рассматривают новый газовый маршрут через Казахстан на 35 млрд.куб - Новак
🔸Россия рассчитывает на новые проекты с Китаем в области СПГ и нефтегазохимии
🔸Реальный эффективный курс рубля в октябре снизился на 4,1%
🔸Максимальная средняя процентная ставка по рублевым вкладам в ТОП-10 банков РФ в 1-й декаде ноября составила 20,91%
🔸Поставки газа в Австрию продолжаются в прежнем объеме
🔸Риелторы сообщили о дефиците арендных квартир в Москве. Число арендаторов жилья массового сегмента в столице в семь раз превосходит количество вакантных квартир
🔸РБК: власти хотят направить сбор за распространение интернет-рекламы на поддержку разработчиков софта и развитие сайтов, список которых определит правительство.
Богатые богатеют, инфляция растет, классика…
🔸Видео обзор, свежий (правда записан до новостей о ракетах был).
🔸Тезисы по эмитентам

☕️☕️☕️

📌ТОТАЛЬНЫЙ РАЗБОР РЫНКОВ. Выводы из конференций и список топ акций на 2025👍

👉СМОТРЕТЬ ВИДЕО: https://youtu.be/4MmL6LSRN3k

🔸Сперва конкретные и честные выводы из всех конференций, а во второй половине видео собрал лучшие акции на 2025 и обсудил каждую из них🙂

- Дубль видео тут
- В тему крипты, вот мои обучайки для новичков
- Мой канал о недвижке, тык
___
Выходные пролетели, негатив подвезли, сразу после записи видео… Но ничего, прорвемся!👍

Если что, на все деньги НИЧЕГо покупать нельзя, на картинке выше шутка. Вдруг кто-то не понял👍😏

Насыщенные выходные, мероприятий много, отдыхать нельзя, работать!☕️ (запятая где надо)

Ловите тезисы с вчерашней конфы PROFIT CONF, посетили с командой, послушали, погуляли на афтепати (как же без этого)😊

В целом общие мысли у всех прежние: ставка жесть, зарабатывают лишь избранные, все пытаются как-то переждать/пересидеть, крутятся-вертятся как могут. Кто-то признает это, кто-то пытается делать вид, мол их не касается🤷‍♂️

🔶 Про IPO:

- IPO во всём мире интереснее, чем сейчас в России. Потом когда-то станет интереснее.
- IPO при любом рынке будет больше, но выбирать надо тщательнее. Частные инвесторы не так привередливы не думают, как крупный капитал, покупают компанию по оценке в разы дороже. Маркетинг решает.

🔶 Норникель. По-прежнему слабо…

- Плановый ремонт оборудования сделали быстрее, подняли прогнозы доходов.
- Идёт тренд на удержание операционных издержек.
- Будут выходить на долговой рынок в 2025 году, будут новые бонды.
- Есть инвест программа, в следующем году планируется немного ниже 3 млрд. $. Это ниже, чем в этом году.
- Будут стимулирующие меры со стороны Китая, которые могут двигать мировые цены на цветные металлы, но всё будет зависеть от политики Трампа в отношении Китая.
- В целом, пока инвеста в компании особо нет.

🔶 Софтлайн. Стараются, но раскрыться на снижении ставки смогут

- Рынок пока на паузе. Долг дорогой и пока высокий (снижать в 2025 будут). Банки выжимают маржу при кредитовании.
- Считают, что 115-120 руб. за акцию - недооценка. Собираются поддерживать выкупом акций.
- Высокий сезон для компании в декабре.
- В планах войти в первый котировальный список и повысить рейтинг облиг в следующем году с ВВВ+ до А.

🔶 МТС. Так стабильно, что аж скучно.

- План расти выше рынка, выйти шире за пределы телекома.
- Инфляцию могут переложить на своих клиентов. 😁😁😁
- Долг с их слов под контролем. Ну ок.
- Дивы не менее 35 рублей, не планируют снижать из-за проблем других дочек Системы.
- Финтех и рекламный бизнес сейчас дают прибыли больше всего.
- говорят, что допки не будет

🔶 МТС банк. Кредитный портфель так себе, риски есть

- Пока див политика не меняется.
- Банк закладывает постепенное снижение ставки только в 2026 году.
- Допка не планируется.
- Планируют, что средняя ставка ЦБ в 2025 году будет 20%.

🔶 Х5. Все ок, зарабатывают, молодцы.

- Акции начнут торговаться 9 января, но это не точно. В след году новая див. политика
- Рост сегмента доставки, автоматизация, роботизация.
- К 2028 году будет достигнут потолок роста.
- 20% - это предел органического развития.
- Навес при возобновления торгов не исключён.
- Разовые дивиденды будут объявлены после начала торгов.

Все в один пост не уложить, читать устанете. Да и каких-то ультимативных откровений нет, общая усталость эмитентов (и моя) очень сильно ощущается🤷‍♂️

Такие дела. Чуть подробнее в ближайшем видео обсудим,ибо на словах все эмитенты Львы Толстые, а по факту у всех ситуация разной степени сложности👍👍👍