Crypto Russian School

Прогноз на 2025 год.

Прогноз на 2024 год отработал достойно.
Что ожидать на рынке в 2025 году?

С одной стороны, рынок растет уже 2 года. В начале января 2023 Биткоин стоил менее 20К, и к началу 2025 он вырос практически в 5 раз.

С другой стороны, все объективные причины, которые были очевидны еще несколько лет назад и которые привели Биткоин к нынешней цене, остаются в силе.

Потому в 2025 ожидаем продолжения роста крипторынка и завершения текущего рыночного цикла. То есть падение индекса доминирования Биткоина и рост альтов.

Приоритетные сектора для роста:

1.AI-агенты.

Новый нарратив, который активно набирает обороты. Понятно, что многие из активов этого сектора к AI имеют отношение только буквами в названии, но при этом многие из них уже показали впечатляющий рост в прошлом году. В 2025 таких историй будет еще больше.

2.Мемкоины.

Мемы были сильнее рынка в 2024 году, думаем, что они останутся на коне и в 2025. Учитывая, что крайняя волна роста мемов была в начале декабря, а сейчас они существенно просели, до их роста может оставаться гораздо меньше времени, чем ожидает рынок.

3.Токены DEX-бирж и кошельков.

Тут все понятно. Происходящее на CEX-биржах не может не вызвать увеличение спроса на продукты, позволяющие уйти от CEX.

В случае, если MetaMask выпустит свой токен и старт его будет успешным (что весьма вероятно), это потянет за собой вверх весь сектор кошельков.

Главный сюрприз тут может преподнести TWT. Который ничего не показал в 2023-2024, но сохраняет потенциал удивить рынок в 2025.

4.Эфир и коррелирующие с ним активы.

Эфир остается экстремально недооцененным. За 2024 он с трудом обновил максимум марта, дойдя до 4107. А до ATH ему весьма не близко. При том, что Биткоин от ATH-2021 вырос более чем на 50%. А в прошлых циклах рост Эфира всегда был больше, чем рост Биткоина. Не думаем, что этот цикл станет исключением.

5.Токены экосистемы Solana.

Саму Solana ждем в диапазоне 500-700.



Что еще ожидаем на рынке:

-Весьма вероятно, что в течение 2025 года будут одобрены и запущены ETF на некоторые ТОП-альты.

-Кандидаты - XRP, SOL, LTC, HBAR

-Активы, на которые выпустят ETF, могут существенно обогнать рынок.

-Появятся новые среднесрочные нарративы. Одним из них могут стать квантовые вычисления.

-Возможен разрыв корреляции фондового рынка и крипторынка. И даже обратная корреляция (фондовый рынок падает - крипта растет). Кстати, обратная корреляция наблюдалась в августе 2019, при Трампе, на фоне торговых войн с Китаем.



Главные риски для крипторынка:

1.Геополитика.

2.Обвал фондового рынка (разрыв корреляции может произойти не сразу).

3.Проблемы у MicroStrategy из-за высокой долговой нагрузки и падения цены акций (могут возникнуть на фоне п.1-2), которые приведут к продажам Биткоина.

То же самое может быть и с компаниями, которые повторяют сейчас стратегию MicroStrategy.



Что может ускорить рост рынка:

1.Принятие закона о добавлении Биткоина в резерв США. Это явно приведет к тому, что такое же решение примут еще несколько крупных стран.

2.Покупка Биткона техногигантами. Думаем, покупка в той или иной форме давно идет. Мы говорим о покупке на баланс по схеме MicroStrategy и объявлении об этом.

3.Признание Биткоина официальным платежным средством в одной или нескольких странах.

Весьма вероятно, что все перечисленное произойдет в течение 2025 года.

Перейдем к цифрам.

-Ожидаем рост капитализации крипторынка до 8- 9 трлн.

-Индекс доминирования ждем на 45-43%

-По Биткоину ожидаем достижения диапазона 140-150К (возможно, уже в 1 квартале 2025 года). Дальше либо стабилизация Биткоина на этих уровнях и рост альтов, либо закрепление выше 150К с последующим ростом к 190-200К.

То есть минимальная цель на 2025 по Биткоину -140-150К. Но весьма вероятно и достижение следующей цели - области 190-200К.

Путь к цели не будет прямым и спокойным. Будут и сливы, будет и флэт в диапазоне, когда большинству участников рынка будет казаться, что рост закончен. Но кто проявит твердость и уверенность - получит достойный результат.

— От души желаем вам попасть в число победителей.

Мысли по рынку на 23.12.2024

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 93700-97357
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 95660
Капитализация рынка 3.22 трлн., индекс доминирования 58.76%, индекс страха 70.

Фондовые рынки открылись нейтрально-позитивно. Фьючерс на индекс S&P 500 в плюсе на 0.47%, азиатские индексы растут.
Сказать, что совсем все хорошо, мешает растущий индекс доллара и растущая доходность 10-летних облигаций, которая уже выше 4.52%.

Особо важных данных по американскому рынку на этой неделе не будет. К тому же 24 декабря будет раннее закрытие рынков, а 25 декабря рынки США, Европы, Британии, Гонконга будут закрыты (католическое Рождество).

Если ничего не произойдет на геополитическом фронте, думаем, что на рынке сильных движений не будет. Позитивом станет возвращение S&P 500 выше 6000.

Биткоин после ATH выше 108К, который был установлен 17 декабря (кстати, в этот день был установлен и ATH Биткоина в 2017 году), откатился в область 93700-97500, где сейчас и находится. Попытки уйти ниже выкупаются, закрепиться выше 98К тоже не удается пока.

Главная причина - Пауэлл, который изменил мнение рынка по поводу скорости снижения ставки, а заодно и скептически высказался по поводу резерва БТС. Саботаж ли это со стороны Пауэлла, или согласованная с Трампом многоходовочка - по дальнейшим действиям увидим. Возможно, уже не в этом году.

Сегодня ожидаем Биткоин в диапазоне с нижней границей на 92500-90500 и верхней на 97500-98500.
Альтернативный вариант - закрепление выше 98500

Из альтов растут ALGO, AAVE, HBAR. Недооценены и привлекательны для покупок (и спекулятивных, и инвестиционных) Эфир и Солана с коррелируемыми активами.

Из интересного.
- На прошлой неделе прошла информация, что МВФ наклонил сальвадорского президента и Буккеле сделал ряд послаблений в Биткоин стратегии (например, прием Биткоина для частного сектора уже не является обязательным).
Взамен МВФ одобрил Сальвадору кредит на 3 млрд. Буккеле тут же увеличил объемы покупок Биткоина (до Сейлора далеко, конечно, но тут важен прецедент).

- А Сейлор предлагает Джеффу Безосу (Амазон) купить БТС на 600 миллионов долларов.
Рынок, тем временем, ожидает - будут ли в этот понедельник покупки самого Сейлора?

- Еще основатель MicroStrategy предложил властям США план создания Биткоин-резервов, который по оценкам Сэйлора, может принести казне страны до $81 трлн.
Понятно, что действующим властям предлагать что-либо бессмысленно, так что это тема более среднесрочная. Но по своему воздействию на рынок будет покруче ETF.

Мысли по рынку на 09.12.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 98657-101351
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 98525
Капитализация рынка 3.54 трлн., индекс доминирования 55.43%, индекс страха 78

Фондовые рынки открылись нейтрально. Индекс доллара ниже 106, фьючерс на S&P 500 в минимальном минусе.

Главное событие недели, которое повлияет на все рынки - выход данных по инфляции (CPI за ноябрь). Данные выйдут 11 декабря в 16-30 МСК. На следующий день выйдет РPI (промышленная инфляция, опережающий индикатор).

Сейчас вероятность снижения ставки на заседании ФРС 18 декабря составляет 89%. При этом 63%, что в январе ставку уже оставят без изменений. Если после выхода данных по инфляции вероятность снижения ставки в январе вырастет - это для рынка хорошо. И наоборот.

Сегодня в 19-00 МСК будут данные по потребительским инфляционным ожиданиям, других важных данных не ожидается.

Биткоин после обновления ATH выше 104К нашел промежуточную поддержку в диапазоне 98500-97500, и уперся в область сопротивлений на 101400-101900
Весьма вероятно, что в этом диапазоне цена главной криптовалюты останется до выхода данных CPI 11 декабря.

В случае пролива ниже следующие области поддержки - 95000-94500 и 91500-90000

Индекс доминирования Биткоина стабилизировался на 55-56%. По альтам многие делают промежуточные фиксации и ожидают дальнейших движений по Биткоину. То ли окончательное закрепление выше 100К и новые ATH, то ли стабилизация в диапазоне между 95000-10200 на некоторое время.
Думаю, что это не имеет особого значения. Так как и у альтов, и даже у Биткоина, еще все впереди.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 98500-97500 и верхней на 101800-102000
Альтернативный вариант - закрепление выше 102К.

Из интересного - за прошлую неделю в спотовые BTC-ETF купили в 9 раз больше BTC, чем было добыто майнерами.

В октябре разрыв между этими цифрами был куда меньше (17 491 BTC в Bitcoin ETF против 13 500 BTC добытых майнерами). Как думаете, почему так, что изменилось?

Почему упал Биткоин?

Во-первых, 4 ноября он стоил 67700, и с того времени растет без откатов и практически без остановок. Месячный рост составил более 38%. И падение даже на 10-15% -это просто здоровая коррекция, которая ничего не меняет в планах и перспективах актива.

Во-вторых, 100К - важный психологический уровень. Как 10К в свое время, только круче.
10К в свое время взяли с третьей попытки, после длительного (с начала моя по вторую половину июля 2020 года) блуждания под этим уровнем.

В-третьих, после непрерывного роста в течение месяца подавляющее большинство держателей Биткоина в плюсе. И, как только прекратился рост и началось снижение, начались и фиксации, это логично.

Кстати, на падении от 99К к 93К еще и под 300 млн. ликвидаций произошло; представьте фразу «Биткоин упал к 93К и меня ликвидировало», сказанную, к примеру, в начале 2023 года, когда многие думали, покупать ли Биткоин по 16К, или ждать дешевле?

Как долго будем падать?
Ближайшая область поддержки - 91200-87500. Если она не устоит, то следующая поддержка на 86000-85000. Падение дальше, в область 80000-82000 и тем более 76000-75000 требует уже серьезного негатива. Конечно, сейчас за этим дело не станет, и в плане геополитики может прилететь, что угодно.

Но, если ничего подобного не произойдет, ниже 85000-86000, где у меня выставлены ордера на фьючерсах, падения Биткоина не ожидаю.
Но если вдруг я ошибаюсь и он упадет - это повод к покупкам.

Также обратите внимание на то, что на проливе Биткоина альты падают гораздо слабее, индекс доминирования не спеша идет вниз. Как только Биткоин стабилизируется и/или перейдет к росту, альты будут его обгонять.

Для информации к размышлению цифры - за последние 12 месяцев MSTR приобрела больше BTC , чем сеть произведет в следующие 12 месяцев. И это только MSTR. А ее стратегию перенимают сейчас и другие компании. К примеру, Rumble (Канада) и Jiva Technologies (оттуда же) заявили, что будут постоянно покупать Биткоин на баланс компании. И 10 декабря впереди, тоже не забываем.

По альтсезону тоже всё по плану.

Сегодня по Биткоину ожидаем диапазон с нижней границей на 91200-87500 и верхней на 95000-96000
Альтернативный вариант - закрепление ниже 87500

Мысли по рынку на 18.11.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 88720-91449
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 90636
Капитализация рынка 3 трлн., индекс доминирования 59.81%, индекс страха 83.

Фондовые рынки открылись нейтрально-позитивно. Индекс доллара 106.6, фьючерс на S&P 500 в небольшом плюсе, китайские индексы тоже растут (японские при этом падают).

На этой неделе по американскому рынку важных новостей не будет. Данные по рынку труда в четверг и потребительские инфляционные ожидания за ноябрь удивят рынки лишь в том случае, если будут слишком отличаться от ожиданий.

На этой неделе много новостей по ЕС (CPI, много данных по Германии и выступление главы и спикеров ЕЦБ).

Экономика ЕС на мировые финансовые рынки в последние годы влияет всё слабее. Но решения ЕЦБ, связанные с ключевой ставкой, могут существенно влиять на индекс доллара, а он уже влияет на все рынки.

Возможно, что на этой неделе на первый план по влиянию на рынки выйдет геополитика.

На крипторынке отработал прогноз на выходные.
Биткоин большей частью удерживался выше 90К (проливы ниже откупались), альты росли. Но пока без Эфира, потому индекс доминирования снизился, но не значительно.

Кроме XRP, которая уверенно закрепилась выше 1, вырос HBAR (почти на 40%), OM, RENDER, XLM и другие.

Приоритетный вариант по Биткоину на сегодня - диапазон с нижней границей на 86500-85000 и верхней на 91500-92000
Альтернативный - закрепление выше 92000

Но что с Эфиром? Почему он не растет?
Потому что все ждали этого сразу после Биткоина. Особенно после обновления Эфиром локальных максимумов выше 3400. Рынок разорвал шаблон - в этот раз рост начался не с Эфира. Но это ничего не меняет в перспективах - ждем рывка Эфира в область 3500-3700 для начала.

Мысли по рынку на 11.11.2024

Биткоин провел выходные весьма бурно - несколько раз был обновлен ATH, ночью главная криптовалюта достигла 81846.
На момент написания Обзора цена Биткоина 80770

Капитализация рынка 2.69 трлн, индекс доминирования Биткоина 59.39%, индекс страха 76

Фондовые рынки открылись нейтрально. Индекс доллара около 105 (экстремально высоко, но пока это не мешает рынкам расти), доходность 10-летних облигаций выросла до 4.31% (тоже не стыкуется со смягчением ДКП от ФРС), фьючерс на S&P 500 уверенно удерживается выше 6000 и показывает небольшой рост, азиатские индексы торгуются разнонаправлено.

Из важных новостей на этой неделе будут инфляционные ожидания (NY Fed) 12 ноября и проминфляция PPI 14 ноября. А еще 14 ноября будет выступление Пауэлла. Учитывая, что у Пауэлла назревает конфликт с будущим президентом, он может выдать что-то весьма неожиданное для рынков.

Будет ли рождественское ралли на рынках, которые и так за последний год постоянно обновляли максимумы ( S&P 500, к примеру, за последний год вырос более чем на 45%)?
Если не прилетит ни один из «черных лебедей», то весьма вероятно.

Биткоин от ATH слегка откатился, но выше 80К удерживается. До достижения целей года осталось чуть больше 12%.

Будет ли откат и где его ловить?
Здоровый органический рост не бывает без откатов. Поводом может быть что угодно (очередной mt.GOX, какие-либо новости, ставящие под сомнения ранее озвученный позитив от Трампа, да и просто фиксации прибыли после приостановки роста). Но вряд ли этот откат будет глубоким.

Возможные уровни поддержки - 80000-79800, 76500-75800, 74200—73500.
Мы говорили, что при Биткоине выше 80К на рынке начнется эйфория. Если сегодня до американской сессии Биткоин выше 80К удержится, то увидим, как это будет.

Эфир выше 3200 заходил, но пока без закрепления, откатился к 3100. Учитывая, что в этом цикле мы ожидаем достижения Эфиром области 9-12К, цена чуть выше 3К - это все еще распродажа.

Альты растут, хотя после ночного рывка Биткоина несколько от него отстали, индекс доминирования вырос.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 76500-75800 и верхней на 81800-82200
Альтернативный - закрепление выше 82200

Мысли по рынку на 07.11.2024

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 72656-76400
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 74700
Капитализация рынка 2.47 трлн., индекс доминирования 59.81%, индекс страха 77

Фондовые рынки вчера росли на новости о безоговорочной победе Трампа. S&P 500 добавил 2.53%, Nasdaq вырос на 2.74%, Dow Jones стал дороже на 3.57%

При этом рынок игнорирует рост индекса доллара и доходностей облигаций. Вернее, не то чтобы совсем игнорирует. Золото и серебро просели, как обычно и бывает при таком росте индекса доллара и доходности облигаций, а вот фондовые индексы в полной эйфории.

Думаю, что сегодня до заседания ФРС рост притормозится. Участники рынка будут ждать, что скажет Пауэлл. Формально до января у руля еще администрация Байдена, но ФРС и все остальные понимают, что после такой победы республиканцев на всех уровнях экономическая политика США (и внутренняя, и внешняя) может быть сильно пересмотрена, а ФРС надо будет на это реагировать.

Многие считают, что при Трампе ФРС будет снижать ставку не так активно. Думаем, скорее, наоборот. Трамп всегда был за максимальный разгон экономики и рынков, к тому же надо будет поддерживать экономику на фоне возможных торговых войн с Китаем. Потому ожидаем активного снижения ставки в 2025 году.

Что скажет Пауэлл сегодня - интересно и важно для рынков. Но думаем, он сам еще не определился, что говорить и каковы новые реалии. Гораздо информативнее будет его речь на декабрьском заседании ФРС.

Заседание ФРС и пресс-конференция будут в 22-23 МСК. До этого времени на рынок могут повлиять данные по рынку труда (16-30МСК).

Биткоин вчера несколько раз обновил ATH и вышел из диапазона 50000-73000, где находился после предыдущего ATH. В обозначенном диапазоне цена главной криптовалюты двигалась с марта по ноябрь.

Новый ATH Биткоина на сейчас - 76400
Эфир, о котором только вчера говорили, начал движения, обновив максимумы с апреля этого года. Альты рост поддержали,
индекс доминирования Биткоина упал ниже 60%.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 73500-72800 и верхней на 76400-76800
Альтернативный - закрепление выше 76800

Мысли по рынку на 01.11.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 68830-72700, тем самым четко отработав приоритетный вариант Обзора.

На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 69478
Капитализация рынка 2.28 трлн., индекс доминирования 60.08%, индекс страха 75

Фондовые рынки вчера вновь снижались. S&P 500 потерял 1.86%, Nasdaq упал на 2.44%, Dow Jones в минусе на 0.90%.

Причина снижения - сильные данные по рынку труда и рост инфляции, что ставит под сомнение ожидаемую рынком скорость снижения ставки. Плюс вполне естественное желание многих участников рынка закрыть позиции и забрать прибыль после длительного роста. Ведь S&P 500 вырос за последнее время так, что его капитализация составляет уже 45% от ВВП всей мировой экономики. Что, мягко говоря, не соответствует (очень сильно не соответствует) реальному вкладу в мировой ВВП тех компаний, акции которых входят в индекс.

Такая ситуация называется пузырь. Но вряд ли он лопнет прямо сейчас.

Отчеты Амазон, который вышел после закрытия рынка, оказался сильным - на постмаркете AMZN вырос на 5.97%. А вот отчет Apple так себе - на постмаркете минус в 1.74%

Сейчас фьючерс на S&P 500 в небольшом плюсе, индекс доллара чуть ниже 104.
Направление движению рынка сегодня зададут данные по рынку труда (Non-Farm Payrolls и безработица). Выйдут они в 15-30 МСК.
Данные сильнее ожиданий могут толкнуть фондовые рынки ниже.

Биткоин дошел до нижней границы диапазона, о котором говорили в Обзоре, после чего отскочил к 69300-69000, где сейчас и находится. Альты падают вместе с Биткоином, индекс доминирования на прежнем, экстремально высоком уровне. Эфир ниже 2500. Еще один шанс для тех, кто не успел раньше.

Для информации- за октябрь Биткоин вырос на 10,7%, а Эфир упал на на 3,4%. Вывод из этих цифр достаточно очевиден.
В Клубе закрыли хеджирующий шорт по Биткоину и подбираем альты.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 68500-68000 и верхней на 72000-72500
Альтернативный - закрепление ниже 68000

Мысли по рынку на 30.10.2024.

До ATH Биткоин немного не дотянул, локальный максимум был на 73620. На момент написания Обзора главная криптовалюта торгуется около 72400.
Капитализация рынка 2.39 трлн., индекс доминирования 59.91%.

Фондовые рынки вчера закрылись ростом. S&P 500 вырос на 0.16%, а Nasdaq почти на 1%.
Индекс доллара все еще выше 104, но доходность 10-летних облигаций пошла вниз, а это хорошо для рынков.

GOOGL вчера отчитался хорошо, рост на постмеракете более чем на 5.81%.

Главное на сегодня - данные по ВВП США (15-30 МСК). А после закрытия рынка, в 23-05 МСК, выйдет отчет META.

Золото продолжает обновлять максимумы, уже был заход выше 2800. Рост золота при высоком индексе доллара является аномалией. А аномалии на рынке предвещают сильную волатильность. Сейчас на фондовом рынке их более чем достаточно.

На крипторынке тоже есть аномалия - Эфир и альты сильно отстают от Биткоина.
И это надо использовать, так как индекс доминирования Биткоина явно подошел к пику.

Вчера приток в BTC-ETF составил +$870.1 млн. А в ETH-ETF - всего 7.6 млн, разница более чем в 100 раз.
Что правильно в этой ситуации - следовать за толпой, или купить недооцененный актив, который явно пойдет за старшим братом -достаточно очевидно.

Из интересного:
- Финансовый глава Флориды выступает за создание стратегического резерва BTC в США . Недавно о создании резерва БТС в США говорил и Трамп. Потому все новости в пользу победы Трампа - это в пользу роста крипторынка.
- Coinbase анонсировала грядущую интеграцию Visa Direct для мгновенной покупки криптовалют с помощью дебетовых карт.
Это тоже очень вовремя.

Из негатива:
DYdX увольняет 35% сотрудников.
О сокращении штата объявил и ConsenSys (разработчики ETH). Не особенно логично на данной стадии рынка, не находите?
Или они что-то знают и ждут после выборов отнюдь не роста?

Возможно всё. Мы же действуем по плану.

Мысли по рынку на 24.10.2024.

Биткоин на вчерашнем проливе ниже 65260 не уходил, после выхода отчета TESLA вернулся выше 67К.
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 67360

Капитализация рынка 2.26 трлн., индекс доминирования 58.74%, индекс страха 69.

Фондовые индексы вчера закрылись в минус. S&P 500 потерял 0.92%, Nasdaq просел на 1.55%,Dow Jones потерял 0.96%.

Индекс доллара по прежнему выше 104, но доходность 10-летних облигаций несколько снизилась, что дает шансы на снижение индекса доллара и рост рынка.

Отчет TESLA вчера вышел настолько сильным, что акции на постмаркете выросли более чем на 12%.
Возможно, это станет позитивом для всего рынка, если геополитика или выходящие сегодня экономические новости не подкинут плохих новостей.

Сегодня выходят данные по рынку труда (15-30 МСК), Chicago Fed National Activity (15-30 МСК), производственный индекс (16-45 МСК) и данные по рынку недвижимости (17-00 МСК).

Отчеты техногигантов выйдут на следующей неделе.

Биткоин уперся в область сопротивлений на 67700-68000, которое необходимо пройти для дальнейшего роста. Или вновь пойти в сторону 65К для дозаправки).

Из ТОП-альтов пока неплохо растет лишь Solana. Эфир и связанные активы по прежнему сильно недооценены. Такие аномалии рынок рано или поздно поправляет.

Приоритетный вариант для Биткоина на сегодня - диапазон с нижней границей на 65000-64800 и верхней на 67800-68000
Альтернативный - закрепление выше 68000

К глобальным причинам неизбежного роста Биткоина, о которых мы много раз на канале говорили, добавилась еще одна - недавно SEC одобрила опционы на ETF и разрешила листинг опционов на 11 Bitcoin ETF на NYSE и CBOE.
При этом запуск опционов будет в течение 12 месяцев, то есть эффект для рынка от этой новости будет позже.

Главным следствием будет увеличение притока средств в связанные с Биткоином продукты (в первую очередь ETF), от институциональные структур, а также снижение волатильности Биткоина.

Уже говорили ранее (после запуска ETF ) - падений Биткоина по 50-70%, как это было раньше, мы уже не увидим. Биткоина ниже 50К (может, 45К на короткий срок в случае какого-то экстрима) - скорее всего, тоже. Будущее актива - планомерный рост с длительными движениями в боковике, а коррекции в 15-20% будут событием, о которых будут говорить из каждого утюга.

Для мощных взлетов и падений, иксов и сливов на 80-90% за пару дней остаются альты.

Еще из новостей.
- Генпрокуратура вводит ИИ для борьбы с криминальным оборотом Биткоина.
Сочетается с недавней новостью о лицензировании криптобирж Росфинмониторингом.

Мысли по рынку на 23.10.2024.

На рынке без изменений, Биткоин в прежнем диапазоне, сейчас прижимается к его нижней границе (67000-66800)
Индекс доллара продолжает рост, уже были заходы выше 104, сейчас на 103.90
UPD. Уже выше 104

Рост доходности 10-летних облигаций (она вновь достигла локальных максимумов на 4.24%) говорит о том, что индексу доллара еще есть, куда расти, а рынкам - есть, куда падать.
Сейчас азиатские индексы в основном растут, фьючерс на S&P 500 пока на месте.
Также видим рост золота при росте индекса доллара, что является явной аномалией.

Сегодня выступит спикер ФРС Barkin (19-00 МСК), а в 21-00 выйдет «Бежевая книга» (данные по экономике США). Если будет что неожиданное, может быть волатильность. Кстати, впервые с 2019 года хедж-фонды в лонге по VIX (индексу волатильности фондового рынка). То есть ожидают сильных движений перед выборами в США и особенно после них.

Главной темой для рынка будет отчет TESLA. Правда, фондовый рынок среагирует на него уже завтра, так как отчет выйдет в 23-10 МСК. Но реакция крипторынка будет немедленной. Главное, на что будут смотреть - что с Биткоинами на балансе компании.

Альты просели, индекс доминирования Биткоина вырос выше 58.5%. Как вчера и говорили, время альтов прийдет после закрепления Биткоина выше 68000.

В случае пролива Биткоина к 65500-65000 есть смысл подбирать альты, которые в портфеле нужны, но еще не куплены.
Конечно, для этого должен быть инвестиционный план и инвестиционный портфель.

Приоритетный вариант для Биткоина на сегодня - диапазон с нижней границей на 65000-64800 и верхней на 68200-68500
Альтернативный - закрепление выше 68500

Мысли по рынку на 09.10.2024.

Биткоин в течение суток находился в диапазоне 61860-63200. На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 62517

Биткоин продолжает находится в том же диапазоне, который обозначался в понедельник.

Сегодня день ФРС. С 15-00 МСК до 19-30 МСК выступят семь спикеров ФРС. А в 21-00 МСК опубликуют протоколы с прошлого заседания FOMC.
В выступлениях спикеров рынок будет искать ответы на вопросы о скорости снижения ставки и об угрозе рецессии.

Признаком, что рынок воспринимает информацию, как позитив, будет снижение индекса доллара. Рост индекса доллара отправит рынки вниз.

Несмотря на такое количество спикеров, не ожидаем сегодня от рынка сильных движений (если, конечно, на Ближнем Востоке новых движений не будет). Движения будут завтра, по выходу CPI.

Там на Флориду еще ураган надвигается, ожидают небывалую мощь.
Мэр Тампы сказал, что кто не эвакуируется, тот умрет. Если все это правда и будут большие разрушения (особенно если что-то произойдет с нефтяными платформами в Мексиканском заливе) - фондовый рынок будет в печали.

Фильм от HBO вышел. Сатоши Накамото нашли - это Питер Тодд. Правда, сам Питер это отрицает, а фильм весомых доказательств не приводит. Отсюда и отсутствие реакции рынка на эту историю.
Так что вопрос о том, кто такой Сатоши Накомото, остается открытым. Мы ответа на него тоже не знаем. Но можно разложить все по логике.

Вот появился Биткоин - революционное решение в области финансов. В Китае к нему относятся крайне настороженно, держат в серой зоне. В России - то же самое, сейчас ситуация меняется, так как крипта используется для решения важных для государства задач, но делать его доступным для всех желающих никто не собирается.

В США еще в 2017 его начали интегрировать в финансовую систему (фьючерсы СМЕ), в этом году сделали и ETF, сделав данный актив доступным для широких масс и полностью интегрировав его в финансовые рынки.

Это говорит о том, что в США точно знают, что Биткоин создали не Китай, не Россия, не северокорейские хакеры. А знать это можно лишь в одном случае - если корни Биткоина растут из самих США. Или хотя бы личность «Накамото» давно установлена.
Вопрос доступа к кошельку с 1 млн.БТС остается открытым.

В альтах ситуация прежняя - они недооценены и привлекательны для покупок. Кроме Эфира, о планах по которому говорили в начале месяца, интересен и SUI Там сейчас бурно растет тема создания мемкоинов на их блокчейне, что есть хорошим топливом для дальнейшего роста.

Биткоин ночью дошел почти до 64К, потом отскочил к 63300-63500, где и стабилизировался.

На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 63600.
Капитализация рынка 2.17 трлн., индекс доминирования 58.02%, индекс страха 50

Внешний фон нейтральный. Индекс доллара на месте, фьючерс на S&P 500 тоже, азиатские индексы растут.

Из важных новостей на неделе №1 - данные по инфляции CPI (выйдут 10 октября).

Еще на рынок повлияют протоколы с прошлого заседания FOMC (выйдут 9 октября), данные по рынку труда США (выйдут 10 октября), и потребительские инфляционные ожидания (выйдут 11 октября).

На крипторынок больше всего влияет индекс доллара и новости с Ближнего Востока (или отсутствие этих новостей).

Сегодня ожидаем Биткоин в диапазоне с нижней границей на 62200-61700 и верхней на 64000-64200
Альтернативный вариант - закрепление ниже 61700

Альты рост Биткоина пока особо не поддержали, индекс доминирования Биткоина остается экстремально высоким, а альты сильно недооцененными. Речь идет о правильных альтах, конечно. Так как некоторые альты не вырастут уже никогда.

За последние сутки рос мем-сектор. В лидерах WIF, PEPE, Popcat

Биткоин падал почти к 60К, сейчас отскочил к 61700-61800. Индекс доллара приближается к 101 (максимум с 13.09), что плохо для всех рынков.

Фьючерсы на американские индексы пока в плюсе, азиатские рынки падают.
Капитализация рынков упала к 2.12 трлн., а индекс доминирования вырос до 57.55%.

Эфир упал ниже 2500, а из альтов сильнее всего пострадали STRK и INJ, став весьма интересными для покупок.

Планы по Биткоину, о которых много раз говорил - в силе. Потому нынешний слив - это возможность.
Планы, о которых много раз говорил:
- Биткоин выше 70К - 4-6 недель (вторая половина октября- начало ноября)
- Область 90-100К - до конца года.
- Рост ETH - 2-4 недели
Если и будет краткосрочный слив ниже, он этих планов никак не отменяет.

Из других новостей.
- Bitwise подает заявку на спотовый XRP-ETF.
Но на цене XRP это особо не отразилось. И XRP, в силу некоторых своих особенностей, особенно никому не нужны, и ситуация на рынке не способствовала росту чего либо.

Прогноз на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 60500-60000 и верхней на 62500-62800 - приоритетный вариант
Закрепление ниже 60К - вариант альтернативный.

Мысли по рынку на 26.09.2024.

На рынке всё по прежнему - Биткоин с 20 сентября трижды пытался пробить область сопротивлении на 64500-65000. Но не смог.
Область поддержки при этом сформировалась на 62300-62500, и в этом диапазоне Биткоин находится уже почти неделю.

Сегодня у него есть хороший повод на выход из этого диапазона. День наполнен важными экономическими данными, а корреляция у Биткоина и фондового рынка со времен запуска ETF-BTC достаточно сильная.

В 15-30 сегодня выйдут данные по ВВП и рынку труда США. В этих данных рынки будут искать ответ на вопрос, будет ли рецессия и как быстро ФРС будет снижать ставку.

В 16-20 выступит Пауэлл. Думаю, будет пытаться максимально дать позитива рынкам.

В 16-30 выступит глава ЕЦБ Лагард. Ситуация в ЕС на мировые рынки сейчас влияет слабо, но, если он скажет что-то неожиданное, то могут быть существенные колебания индекса доллара, а это уже влияет на все рынки.

Сейчас фьючерс на S&P 500 растет, азиатские индексы тоже.
Больше информации о ближайших перспективах фондового рынка на фондовом канале.

В случае выхода благоприятных для рынка данных и правильной риторики Пауэлла у Биткоина есть шанс взять, наконец, 65К, и перейти к следующим целям.

А если нет?
Если нет - значит, сделаем это позже. Так как планы, о которых говорили ранее:
- Биткоин выше 70К - 4-6 недель (вторая половина октября- начало ноября)
- Область 90-100К - до конца года.
- Рост ETH - 2-4 недели
Остаются без изменений.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 62500-62000 и верхней на 64500-65000
Альтернативный - закрепление выше 65000

Мысли по рынку на 23.09.2024

Биткоин провел выходные в узком диапазоне, ночью и утром перешел к росту. Локальный максимум установлен на 64745, после чего последовал откат ниже 64К.
Капитализация рынка 2.19 трлн., индекс доминирования 57.70%

Фондовые рынки открылись на позитиве. Фьючерс на S&P 500 в небольшом плюсе, индекс доллара на месте, азиатские индексы растут.

Из важных для фондового рынка данных на неделе выйдут данные по ВВП и рынку труда 26.09. и PCE Price index и инфляционные ожидания 27.09.
- 26 сентября выступил Пауэлл, возможно, удивит чем-то рынки.
- Сегодня в 15-30 выйдет Chicago Fed National Activity Index. Если данные будут неожиданными - возможно, будет движение.

Биткоин дошел до области 64500-65000, где есть сильная область сопротивления. Начиная с начала августа, от нее дважды отскакивали вниз с заходом ниже 60К.
Как будет сейчас - в первую очередь зависит от фондового рынка.

Если индекс доллара пойдет к 101, а фондовые индексы вниз (это может произойти в случае выхода экономических данных в пользу рецессии или в случае усиления инфляции, или Пауэлл рынки разочарует) - можем уйти к 61500 или даже в сторону 60К на дозаправку.

Если данные будут выходить такие, какие нужны перед выборами, а Пауэлл будет заряжать рынки позитивом - закрепление выше 65К может произойти уже в ближайшее время.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 62500-62000 и верхней на 64800-65000
Альтернативный - закрепление выше 65000.

Эфир, наконец, оживает, видим уже уверенное закрепление выше 2600 и новые локальные максимумы. По Эфиру первая область сопротивлений находится на 2770-2820. В случае ее успешного прохождения Эфир выше 3К - вопрос короткого времени.

А это даст более сильный рост связанных с Эфиром активов (LDO, RPL, ENS, ETC, Pendle), и рост альтов вообще.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 58014-61320.

На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 60538
Капитализация рынка 2.05 трлн., индекс доминирования 58.47%, индекс страха 45

S&P 500 вчера то обновлял максимумы, то падал, но к закрытию сессии вернулся туда, где был в ее начале. Движения есть, а направления нет.

Это и понятно - слишком необычным будет сегодняшнее заседание ФРС. Даже инсайдеры, которые уже знают, понизит ли ФРС ставку на 0.25% или на 0.50%, не могут этой информацией воспользоваться, так как реакция рынка на любое из этих решений непредсказуема.

Сейчас фьючерсы на ставку ФРС предполагают снижение на 0.5% с вероятностью 64%.
Это уже заложено в ценах, и снижение на 0.25% будет воспринято рынками, как разочарование. Зато снимет угрозу рецессии.

Думаю, что при любом сценарии не будет однонаправленного движения. Весьма вероятно, что на решении рынок пойдет вверх, а на комментариях вниз. Или наоборот.

Потому правильное использование лимитных ордеров может дать весьма хорошие возможности.

Думаем, лучшим вариантом было бы снизить ставку на 0.25%, а на пресс-конференции заявить, что дальше будем снижать сильнее. Это и угрозу рецессии снимет, и рынки поддержит.

Биткоин последние 6 часов двигается между 59600 и 60800. Думаем, до 21-00 МСК этот диапазон существенно не изменится.

По итогам заседания ожидаем движения от 57500-56500 снизу до 61800-62500 сверху.
Это приоритетный вариант.
Альтернативный вариант - закрепление выше 62500.

Объявление о ставке - 21-00 МСК. Пресс-конференция - 21-30-22-00 МСК.

Из интересного.
- Свою тапалку (типа Хомяка) запустила Бинансе. Как думаете, это глубина разочарования в текущем рынке их на это толкнула, или какие-то далеко идущие планы есть?

- Вчера ночью был вброс о скором делистинге TWT c Бинансе. Он на этом фоне упал к 0.71, после чего выяснилось, что это вброс. Весьма похоже на финальный сброс слабых рук. Как думаете, перед какими событиями?

Биткоин провел выходные в рамках прогноза, под утро упал к нижней границе диапазона.

При этом индекс доминирования взлетел выше 58%, так как сильно упал Эфир, который сейчас ниже 2300.

Почему Эфир упал - рассмотрим отдельно.
Но общая картина вполне укладывается в рамки рыночного цикла. И сейчас напоминает период с ноября 2020 по конец января 2021, когда Биткоин вырос практически в 2 раза, а альты не только не поддержали рост, а даже упали. Индекс доминирования тогда достиг 70%.

Сейчас, судя по соотношению курса Биткоина и TOTAL 3 (капитализации альткоинов без Биткоина и Эфира), весьма похожая ситуация.

Это падение вернуло индекс жадности и страха в зону страха, что хорошо для дальнейшего роста.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 58000-57600 и верхней на 60500-60600
Альтернативный - закрепление выше 60600

Если не будет ничего неожиданного (геополитика или очередной Mt.GOX)), до заседания ФРС 18.09 сильных движений не ожидаем.

Фондовый рынок открылся нейтрально. Индекс доллара пошел вниз, фьючерс на S&P 500 на месте. Очередное покушение на Трампа вывело шансы Трампа вперед на Polymarket, фондовый рынок пока на это не реагирует.

Биткоин вновь обновил локальные максимумы, ночью доходил до 60625.

Произошел очередной геноцид любителей шортить Биткоин.

Сейчас Биткоин стоит около 60К. Капитализация рынка 2.05 трлн., индекс доминирования Биткоина 57.71%.
Говорил же - скоро 60К+

Ждем отработки остальных прогнозов - о закреплении выше 70К и всем остальном).

На выходных ожидаем Биткоин в диапазоне с нижней границей на 58600-58300 и верхней на 60800-61200
Альтернативный вариант - закрепление ниже 58300

На следующей неделе произойдет важное событие - ФРС впервые с марта 2020 года будет понижать ставку. Как на это будут реагировать рынки - вопрос, потому что впервые за несколько лет не понятно, каким будет решение ФРС.

Если всегда перед заседаниями было понятно, что регулятор будет делать со ставкой и рынок ждал только комментариев, то сейчас вероятность снижения ставок на 0.25% и сразу на 0.50% - 50:50.

На первый взгляд, снижение на 0.50% лучше. Ниже ставка - резче рост. Но с другой стороны, сильное снижение ставки рынки могут воспринять, как факт того, что ФРС видит угрозу рецессии, и упасть.

В краткосрок волатильности будет более чем достаточно. Особенно если геополитика добавится, что вполне реально в ближайшую неделю. Но в среднесрок снижение ставки - это однозначный позитив для рынка.

Мысли по рынку на 12.09.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 55545-58470
Сейчас цена главной криптовалюты 58110
Капитализация рынка 2 трлн. , индекс доминирования 57.44%, индекс страха 31
Фондовые рынки вчера росли. S&P 500 закрылся на 5554 с прибылью 1.07%, Nasdaq вырос на 2.17%.

В начале сессии было падение, но потом индексы перешли к росту. Поводом стал рост NVDA, акции которой выросли более чем на 8%. Выросли потому, что CEO компании Хуанг хорошо выступил на конференции и всем рассказал, что за AI будущее.

Правда, осознание подобных перспектив не помешало ему продать большой пакет своих акций этим летом).
Учитывая капитализацию NVDA, она потянула за собой и остальной рынок.

Кроме того, вчерашние данные по инфляции снизили риск рецессии и увеличили шансы на мягкую посадку. Потому рынки восприняли их, как позитив, хотя и снижения ставки сразу на 0.5% 18 сентября после таких данных, скорее всего, не будет.

Но сегодня выходят данные по рынку труда. Именно после слабых данных по рынку труда рынок на страхе рецессии показал сильное падение. Потому сегодня интерес к этим данным будем максимальным.

Выйдут они в 15-30 МСК. В это же время выйдут и данные по промышленной инфляции (PPI), которые являются опережающим показателем для инфляции. Так что к открытию сессии рынок определится, куда ему идти.

Из негатива - индекс доллара выше 101.7.
Фьючерсы на S&P 500 и Nasdaq сейчас показывают небольшой рост.

Биткоин четко отработал прогноз из вчерашнего Обзора - почти дошел до нижней границы и протестировал верхнюю. Для дальнейшего роста необходимо закрепление выше 58500-58600. Если внешний фон будет благоприятным, есть шансы сделать это сегодня. Если нет - остаемся в прежнем диапазоне.

Также для роста рынка прямо сейчас необходимо удержаться выше важного уровня капитализации в 2 трлн.
Альты растут выборочно. В лидерах за сутки - SUI и INJ. Существенный рост альтов будет после возврата Биткоина выше 60К.

Рост на 10-20% для ТОПа уже на выходных весьма вероятен, если уйдем на выходные с Биткоином выше 58600 (понятно, что в этом случае и уровень капитализации рынка в 2 трлн. будет возвращен).

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей 56000-55500 и верхней на 58500-58600
Альтернативный - закрепление выше 58600

Кошелек FTX/Alameda вывел из стейкинга Solana на $24 млн. А всего на кошельке SOL почти на миллиард $. Возможно, что для расчетов с кредиторами, которые ожидаются в октябре-ноябре, эту Солану будут продавать?

Мысли по рынку на 11.09.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 56256-58044
Сейчас цена главной криптовалюты 56391
Капитализация рынка 1.95 млрд., индекс доминирования 57.17%, индекс страха 37
Фондовые рынки вчера росли. S&P 500 закрылся на 5495 с прибылью 0.45%, Nasdaq вырос на 0.90%.

Дебаты Трампа и Харрис состоялись.
Похоже, поле осталось за Харрис. Такая версия проходит в большинстве СМИ, ставки на Polymarket тоже изменились не в пользу Трампа.

Рынки на это реагируют негативно. S&P 500 в минусе более чем на 0.50%, фьючерс на Nasdaq упал на 0.75%, азиатские индексы тоже падают.
При этом доходность 10-летних облигаций и индекс доллара снизились. И это противоречит падению фондовых индексов.

Похоже, индекс доллара падает в ожидании данных об очередном снижении инфляции. А фьючерсы на индексы падают по итогам дебатов (победа Харрис с ее бредовыми экономическими идеями воспринимается рынками, как негативный фактор).

Главная тема для рынков сегодня - выход данных по CPI (15-30 МСК). Прогноз амбициозный - 2.5%. Если ожидания оправдаются - для рынка вроде и позитив. Но в прошлый раз, к примеру, на хороших данных CPI рынки обвалились. Сейчас добавляется угроза рецессии и реакция на дебаты, так что ситуация достаточно непредсказуемая.

В ходе дебатов Трамп и Харрис крипту не упомянули ни разу. Зато 12 раз упомянули нашего Президента).
Для крипты Харрис - тоже негатив. Потому Биткоин пока снизился к 56200 и пытается уйти ниже. Капитализация рынка пока так и не смогла вернуть уровень в 2 трлн., альты ждут развязки ситуации с Биткоином и до уверенного его закрепления выше 60К вряд ли что-то покажут (хотя отдельные истории будут выстреливать).
Японская компания Metaplanet продолжает набирать Биткоин. Явно хочет стать Микро

В BTC-ETF и в ETH-ETF вчера был приток. Сегодня основными факторами роста и падения для Биткоина будет происходящее на фондовым рынке и движения индекса доллара.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 55000-54600 и верхней на 58000-58500
Альтернативный - закрепление выше 58500

Появился и повод для FUDa.
- Очередная статья (https://www.wsj.com/finance/currencies/tether-crypto-us-dollar-sanctions-52f85459) на тему USDT-скам.
Пока тему не разгоняют, но возможность такая сохраняется.
- Еще взломали криптобиржу в Индонезии, но вопрос там достаточно мелкий для нынешнего рынка (на 14 млн$)

Мысли по рынку на 09.09.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 53629-55370
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 54828
Капитализация рынка 1.9 трлн., индекс доминирования 56.92%, индекс страха 26

Фондовые рынки открылись весьма неоднозначно. Азиатские индексы падают; при этом фьючерс на S&P 500 растет, а доходность 10-летних облигаций и индекс доллара растут тоже.

Пока похоже на то, что фондовые рынки сегодня продолжат снижение. Если, конечно, никаких новых вводных не появится.

Сегодня в 18-00 МСК выйдет NY Fed - потребительские инфляционные ожидания в США. Рынок будет пытаться по ним определить, каковы шансы на то, что CPI в среду выйдет не хуже прогноза. Хотя думаем, что какой CPI надо, такой и изобразят. Говорили что рынок будут к выборам толкать вверх любой ценой.

Биткоин ниже дна субботы на 52500 не падал, а под утро даже заходил выше 55300. Выглядит вроде и неплохо, но ожидания немедленного роста может испортить фондовый рынок, который пока не внушает доверия.

До среды возможен (но не обязателен) финальный слив в сторону 53000-52500. Дальнейшее зависит от реакции покупателей на этих уровнях.

Хотя может быть и неожиданный позитив - есть информация, что демократы, чтобы завоевать криптоаудиторию, могут до выборов уволить Генслера. Это был бы сильный ход. Из того, что было тогда сказано, отработало снятие Байдена с пробега). Посмотрим, смогут ли демократы перехватить у Трампа статус главных друзей крипты. Если уберут Генслера, то шансы есть. А для рынка это будет позитив покруче, чем BTC-ETF.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 53500-53000 и верхней на 55700-56000
Альтернативный - закрепление выше 56000

Биткоин выше 70К ожидаем в течение 4-6 недель.
Обновление ATH и достижение диапазона 90000-100 000 ожидаем до конца года.

Из интересного.
- Tether проинвестировал $102 миллиона в агросектор, купив 9,8 % акций Adecoagro (молоко, рис, сахарный тростник).Даже им надоело отсутствие роста на на крипторынке. Хотя в целом разумная диверсификация.

Мысли по рынку на 06.09.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 55643-57350
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 56465

Капитализация рынка 1.94 трлн., индекс доминирования 57.40%, индекс страха 22
S&P 500 вчера просел на 0.30%, а вот Nasdaq даже вырос на 0.05%.

Данные по рынку труда показали наименьшее количество рабочих мест с 2021 года. С одной стороны, это в пользу рецессии и это плохо. С другой - если сегодня слабость рынка труда будет подтверждена, то не исключено, что ФРС понизит ставку сразу на 0.5%. И это хорошо.

А вот индекс деловой активности (PMI) оказался сильнее ожиданий. И это в пользу сильной экономики и дальнейшего роста.
В результате столь противоречивых данных рынки не пошли никуда.

Сегодня у рынка будет возможность определиться с направлением. В 15-30 МСК выйдут Nonfarm Payrolls. А в 15-45 и в 18-00 МСК выступят спикеры ФРС. Возможно, они выдадут ту самую риторику о поддержке экономики.
Сейчас индекс доллара снижается и уже ниже 101, фьючерс на S&P 500 в небольшом минусе.

Биткоин двигался в рамках приоритетного варианта вчерашнего Обзора. Попытки ухода ниже 56К были выкуплены, локальный минимум от 04.09. не обновлялся. Правда, вернуться выше 57К Биткоин тоже не смог.

Запросы о Биткоине в Гугл-трендах - на минимуме. Никому Биткоин по 56К не интересен. Вот по 70К - другое дело, надо брать). Чтобы потом продать в минус при падении на 5-10%. Классика

Сочетание падающего индекса доллара, растущей глобальной ликвидности и М2 в США, и экстремального страха и разочарования в крипторынке может привести к очень неожиданным для многих (особенно для тех, кто открывает шорт по Биткоину) результатам. Если не подведет фондовый рынок, то речь может идти о весьма коротком сроке ожидания.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 55000-54800 и верхней на 58300-58300
Альтернативный - закрепление выше 58300

Мысли по рынку на 05.09.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 56187-58519
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 57234
Капитализация рынка 1.96 трлн., индекс доминирования 57.53%, индекс страха 29

Фондовые рынки вчера продолжили снижение. Но оно было уже не существенным. S&P 500 просел на 0.16%, Nasdaq потерял 0.20%.

Но в течение сессии у индексов были попытки роста.
Фондовый рынок пока не определился, что более значимо - начало снижения ставки ФРС и вероятный рост перед выборами, как факторы роста, или возможная рецессия, как фактор падения?

Сегодня на рынке скучно не будет. Сначала выйдут данные по рынку труда (15.15-15.30 МСК), потом данные по индексу деловой активности PMI, (16-45-17-00 МСК). Они и зададут направление фондовому рынку на сегодня.
Основное же движение будет завтра, после выхода Nonfarm Payrolls.

Сейчас фьючерс на S&P 500 практически на месте, индекс доллара тоже, азиатские индексы торгуются разнонаправлено, хотя Nikkei упал более чем на 1%

Биткоин отработал приоритетный вариант вчерашнего Обзора. Сначала удержался выше 56К, потом пытался закрепиться выше 58К, пока без успеха. Потом произошел откат к 57000-57200, где цена главной криптовалюты сейчас и находится.

Шорты вчера ликвидировались - даже на таком небольшом движении ликвидаций было почти на 40 млн. Представьте, что будет, когда Биткоин пойдет хотя бы к 64000-65000, особенно если он сделает это быстро.
А ведь пойдет. Это безальтернативный вариант. Вопрос лишь в сроках, причем речь уже идет о сроках небольших.
Сейчас продолжается распил, растет уровень страха, все больше людей уходят с рынка (или по причине «хватит торговать, потому что сдачу давать нечем»), или из-за разочарования (ничего не растет уже полгода, крипта скам).

Но разве когда-то было по другому?
Вспомните конец 2018 или март 2020 - тогда было гораздо страшнее.
А с весны до осени 2023 года все было так же скучно и однообразно, как сейчас.
Что было потом - все помнят. Кто не помнит - смотрите на графике.

Из интересного.
- Coinbase сообщила, что кандидат в президенты США Камала Харрис принимает пожертвования в крипте с помощью Coinbase Commerce. Это первые выборы, когда оба кандидата принимают пожертвования в криптовалюте.

Если вспомнить выборы 2020 года, то тогда Трамп называл Биткоин скамом, а Байден вообще не понимал, что это такое).
Вот так вот за 4 года продвинулись.

- По данным Glassnode, количество адресов, владеющих 1 $BTC или более, приблизилось к историческому максимуму, и в настоящее время составляет 1 013 606.
А исторический максимум был 1 января 2024 года и составлял 1 024 468 адреса.
Кстати, чуть больше, чем через 2 месяца после достижения этого максимума Биткоин достиг ATH.

Обратите внимание - адресов, у которых есть хотя бы 1 БТС, всего лишь чуть больше 1 млн. Если учесть, что тут и адреса бирж и прочие сервисов, и многие адреса имеют одного владельца, то реальных людей, владеющих хотя бы 1 Биткоином, будет от силы 600-700К.
Представляете, насколько мы еще в начале пути?

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 56200-55800 и верхней на 58400-58600
Альтернативный - закрепление ниже 55800

Мысли по рынку на 04.09.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 59350-55606
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 56810
Капитализация рынка 1.94 трлн., индекс доминирования 57.39%, индекс страха 27

Фондовые рынки показали самое большое падение с начала августа (когда был обвал японского рынка, а за ним и всех остальных). S&P 500 потерял 2.12%, Nasdaq упал на 3.15%. За вчерашний день американский рынок потерял более триллиона капитализации. Это половина капитализации всего крипторынка.

Почему так?
Рынки на максимумах после длительного роста
Впереди выборы. С одной стороны, перед выборами рынки всегда растут. С другой стороны - таких выборов, как ожидаются сейчас, в США еще не было. Шансов на то, что они пройдут штатно и без эксцессов, немного.

Есть ожидания рецессии. И исторически так часто бывает, и последние данные по PMI в пользу рецессии, и упавшая нефть говорит о том же.

Но есть и другой фактор. Если к выборам рынок упадет и большинство купивших акции в 2024 будут в минусе (а это пол-США), то демократам на выборы можно вообще не идти. Никаких шансов и никакого смысла.
Потому, если сегодня рынки продолжат падать, вероятно, скоро начнутся вербальные интервенции о поддержке экономики.

Сегодня в 15-30 выйдут данные по торговому балансу США. В 17-00 МСК - данные по рынку труда. В 21-00 - Бежевая книга (общее состояние экономики). Рынки будут искать в этих данных подтверждение или опровержение тезиса о рецессии.

Сейчас фьючерс на S&P 500 в минусе более чем на 0.50%, индекс доллара снижается, но все еще выше 101.5, азиатские индексы в минусе (причем в серьезном - Nikkei упал более чем на 4.5%).

Биткоин поддержку на 57500 утратил и движется в сторону 55К. Причина очевидна - корреляция с фондовым рынком. То же самое, что было в начале августа, но там еще MT.GOX был. Не удивмся, если и сейчас что-то на эту тему подкинут, будет красивая игра.

Мы говорили о факторах роста и падения на эту неделю. Вчера и сегодня видим отработку фактора падения фондового рынка. К сожалению, после появления BTC ETF корреляция с фондовым рынком, которая практически исчезла в 2023, возобновилась.

Напомним, что на прошлом падении, в начале августа, когда Биткоин падал до 49К, на уровне 52000-49000 были куплены огромные объемы ETF-BTC.
Капитализация ушла ниже 2 трлн. В прошлый раз её вернули в течение пары суток. Если не будет сильного обвала фонды, ожидаем такого же исхода и сейчас.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 56000-55000 и верхней на 59800-60000
Альтернативный - закрепление ниже 55000

Помним - Биткоин по 55К и даже по 50К ничем не отличается от Биткоина по 70К, сохраняя все его глобальные преимущества и перспективы (подробнее о них).

Самая темная ночь перед рассветом.
Продавать сейчас активы на крипторынке в минус - это премия Дарвина в финансовой сфере.

Начался первый месяц осени. Биткоин за лето потерял 12.54%, а Эфир - больше 33%.
При этом за август Биткоин упал на 8.6%. А Эфир на 22%
Никогда еще недооцененость альтов не была видна так наглядно.

Что дальше? Самая темная ночь перед рассветом и пора расти, или продолжаем падать?

Факторы падения на наступающую неделю:

1. Продолжение роста индекса доллара. С 27 августа он вырос с 100.4 до 101.6
Продолжение роста и закрепление выше 102 будет негативом для рынка

2. Падение фондовых индексов по какой-либо причине также будет толкать крипту вниз.

3. Возможные сливы банкротов или правительств, или просто FUD на эту тему - тот фактор, который может толкнуть цену Биткоина к 55000-56000

4. Обострение по геополитике - негатив для всех рынков.

5. Календарный фактор. Сентябрь - исторически неблагоприятный для крипторынка месяц. В сентябре он чаще падает, чем растет. Как в сентябре 2017 пошла тема запрета майнинга в Китае, так с того времени и повелось - в сентябре должна быть какая-то дичь.
Помним, в сентябре 2017 Биткоин с 5К ниже 3К упал за пару дней. Тогда все было жестче, чем сейчас.

Факторы роста.

1. Рынок давно падает. А все глобальные причины роста Биткоина сохраняются. Значит, чем дольше падаем - тем меньше времени осталось до начала роста.

2. Если индекс доллара вернется ниже 101 и продолжит снижение- это будет позитив для крипты. А это весьма вероятно, так как ожидаемое смягчение ДКП - в пользу снижения индекса доллара ниже 100.

3. Уровень капитализации крипторынка в 2 трлн. достигнут, и от него вероятен отскок вверх, как это много раз уже было. На тонком рынке выходного дня краткосрочно можно и ниже уйти, но вообще этот уровень рынок всегда возвращал.

4. Индекс страха достаточно долго находится на экстремальных уровнях. Такие истории обычно заканчиваются отскоком.

Мысли по рынку на 02.09.2024.

Биткоин ночью еще раз обновлял локальный минимум, доходил до 57128, но потом цена вернулась выше 57500.
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 57750.
Капитализация рынка около 2 трлн., индекс доминирования 57.56%, индекс страха 26.

Сегодня американские рынки закрыты, потому продолжается тонкий рынок выходного дня. Но торговля на СМЕ при этом будет идти. Индекс доллара стоит на месте, фьючерс на S&P 500 в небольшом минусе.

Область поддержки сформировалась на 57200-57000. В случае, если она будет утрачена, возможен краткосрочный слив в область 55500-54800.
Это возможно в случае отработки каких-то факторов падения.

Но приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 57200-57000 и верхней на 59800-60000
Альтернативный - закрепление ниже 57000

Эфир пока держится выше 2400, а вот SOL и TON пострадали гораздо сильнее. Большинство ТОП-альтов сейчас крайне привлекательны для среднесрочных покупок. НО большинство купит не сейчас, а когда они уже вырастут в 2-3 раза.

По 2400 Эфир никому не интересен, а по 4200 покупать будут даже в кредит). Так устроен рынок. Но такие действия - верный путь оставить на нем свои деньги.

Из интересного.
- Лидеры по внедрению криптовалют - Сингапур, Гонконг, ОАЭ. При том, что Гонконг - это часть Китая, который якобы запрещает крипту.
- Как известно, скам-биржа FTX в этом году должна делать выплаты пострадавшим. Причем в фиате, что объективно полезно для рынка. Но SEC заявляет, что может помешать делу. Обычно так делают, чтобы задать вопрос - «А где тут я»?

Генслер перед уходом с поста стремиться создать финансовую подушку безопасности).

Самое глупое, что сейчас можно сделать - это продавать активы в минус или уходить с рынка.
Понятно, что альты несколько месяцев растут только вниз, у многих появляются мысли «а если это навсегда», и желание покинуть рынок. Но это тот самый случай, когда есть возможность стать контрагентом рыночной толпы. Мысли по рынку на 02.09.2024.

Биткоин ночью еще раз обновлял локальный минимум, доходил до 57128, но потом цена вернулась выше 57500.
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 57750.
Капитализация рынка около 2 трлн., индекс доминирования 57.56%, индекс страха 26.

Сегодня американские рынки закрыты, потому продолжается тонкий рынок выходного дня. Но торговля на СМЕ при этом будет идти. Индекс доллара стоит на месте, фьючерс на S&P 500 в небольшом минусе.

Область поддержки сформировалась на 57200-57000. В случае, если она будет утрачена, возможен краткосрочный слив в область 55500-54800.
Это возможно в случае отработки каких-то факторов падения.

Но приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 57200-57000 и верхней на 59800-60000
Альтернативный - закрепление ниже 57000

Эфир пока держится выше 2400, а вот SOL и TON пострадали гораздо сильнее. Большинство ТОП-альтов сейчас крайне привлекательны для среднесрочных покупок. НО большинство купит не сейчас, а когда они уже вырастут в 2-3 раза.

По 2400 Эфир никому не интересен, а по 4200 покупать будут даже в кредит). Так устроен рынок. Но такие действия - верный путь оставить на нем свои деньги.

Из интересного.
- Лидеры по внедрению криптовалют - Сингапур, Гонконг, ОАЭ. При том, что Гонконг - это часть Китая, который якобы запрещает крипту.
- Как известно, скам-биржа FTX в этом году должна делать выплаты пострадавшим. Причем в фиате, что объективно полезно для рынка. Но SEC заявляет, что может помешать делу. Обычно так делают, чтобы задать вопрос - «А где тут я»?

Генслер перед уходом с поста стремиться создать финансовую подушку безопасности).

Самое глупое, что сейчас можно сделать - это продавать активы в минус или уходить с рынка.
Понятно, что альты несколько месяцев растут только вниз, у многих появляются мысли «а если это навсегда», и желание покинуть рынок. Но это тот самый случай, когда есть возможность стать контрагентом рыночной толпы.

Мысли по рынку на 30.08.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 58713-61166
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 59075
Капитализация рынка 2.04 трлн., индекс доминирования 57.30%, индекс страха 34

Фондовые рынки вчера сначала росли на сильных данных по ВВП, но затем рост был потерян. S&P 500 вернулся к цене открытия, Nasdaq закрылся с минусом в 0.13%.

Та самая NVDA упала на 6.16%. И это при том, что вышедший накануне отчет был достаточно сильным. Но рынок ждал большего.
Когда рынок сильно переоценен, и на нем сформирован бычий консенсус - это опасная ситуация.

Сегодня выходят данные по инфляции (15-30 МСК и 17-00 МСК). Они и определят направление движения рынка.

Сейчас фьючерс на S&P 500 в небольшом плюсе, индекс доллара стоит на месте, но уже выше 101, азиатские индексы растут.

Биткоин вчера сначала показал небольшой рост, но, достигнув локального максимума выше 61160, резво откатился на исходную, найдя промежуточную поддержку на уровне 59500-58800, где и находится со вчерашнего вечера.

С альтами тоже всё без изменений - ждут развязки по Биткоину, как и на прошлой неделе. Так как выход Биткоина неделю назад выше 62500 оказался фальстартом, ждем следующей попытки.

Обычный распил в диапазоне. В прошлом году такое продолжалось с марта по октябрь. Только тогда Биткоин двигался между 26000 и 30000. А потом с октября по март 2024 вырос более чем в 2 раза.
Думаем, такой же диапазон ждет нас и в 2025 году. Только где-то между 100000 и 120000.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 58000-57500 и верхней на 60800-61200
Альтернативный - закрепление ниже 57500

Если сейчас уйдем на выходные с Биткоином выше 60К - до понедельника можем увидеть локальный рост альтов на 10-15%

Интересно, что NFT-тема вроде как мертва последние пару лет. И объемы упали, и интереса ни у кого нет. Но Трамп умудрился продать NFT из своей коллекции более чем на 2 млн.$
После чего объявил, что скоро выложит план по превращению США в криптостолицу мира, а пока посоветовал участвовать в Defi проекте своего сына.

Крупные биржи в последние дни анонсируют BGSOL. Об этом заявили Binance, Bybit, Bitget.
При этом никто не знает, что это такое вообще. Прямо как в анекдоте).
Думаю, что какой-то синтетический продукт, судя по названию, связан с Sol.

Мысли по рынку на 29.08.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 57860-60234
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 59157
Капитализация рынка 2.04 трлн., индекс доминирования 57.17%, индекс страха 29

Фондовые рынки вчера падали. S&P 500 потерял 0.60%, закрывшись на 5592, Nasdaq упал на 1.18%.

Рынки падали в ожидании отчета NVDA. Ее капитализация больше 3 трлн., потому она сильно влияет на рынок. Так как акции этой компании в течение последнего года показали космический рост, многие предпочли фиксировать прибыль перед отчетом.

Отчет вышел достаточно сильным. Но не таким, как в прошлый раз. Потому на пост маркете акции сразу упали более чем на 4%, потом выросли, но все равно ниже цены закрытия.

Еще рынки напугали действия компании Баффет, которая продала акций Bank of America почти на миллиард. И вообще, Berkshire Hathaway (компания Баффета) сливает акции настолько активно, что накопила уже 300 млрд. наличных.

Сегодня главные новости - данные по ВВП США за 2 квартал, которые выйдут в 15-30 МСК. В это же время выйдут данные по рынку труда и торговому балансу.

Сейчас фьючерс на S&P 500 в небольшом минусе, индекс доллара снижается, доходность 10-летних облигаций практически на месте.

Биткоин после вчерашнего слива ниже 58К вернулся в диапазон 58600-59600, где находится уже более 12 часов. Пока все выглядит так, что выход в пятницу выше 62500 и попытки взять 65К на выходных были ложным пробоем, а теперь цена вернулась в прежний диапазон 58000-62000, где находится с 8 августа.

Но сочетание падающего индекса доллара, высокого уровня страха и разочарования среди рыночной толпы и действий крупных игроков, которые высасывают Биткоины с рынка с производительностью промышленного пылесоса, делают неизбежным и рост Биткоина к 65К, и преодоление этого уровня в течение нескольких недель, а также обновление ATH до конца года.
Вопрос лишь в том, сходим к 55К, или обойдемся без экстрима?

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 58000-57500 и верхней на 60800-61200
Альтернативный - закрепление ниже 57500

Павел Дуров вчера был освобожден под залог в 5 млн.
Даже не домашний арест, просто 2 раза в неделю надо отмечаться.
При этом обвинения ему были предъявлены.

Теперь у Павла 2 пути:

1. Оставить 5 млн. залога на чай Макрону, и покинуть Францию, вариантов там много, даже без паспорта (а у Павла и паспортов достаточно, а изъяли, скорее всего, только один). По морю на Северный Кипр, далее в Турцию, далее Дубай или Москва. Где, кстати, после своего отъезда в 2014 он был более 50 раз).Да и других вариантов много.

Минусы - объявят в розыск, могут убрать Телеграм с Apple Story и Google Play.

Плюсы - побег на яхте из грязных лап душителей свободы слова сделает его звездой. А Телеграм и без Apple Story и Google Play будут искать и скачивать больше, чем любой другой мессенджер. При этом в случае победы на выборах Трампа он с США все вопросы решит.

2. Оставаться в текущем статусе несколько месяцев или лет, поручив дело юристам.
Минусы - долго. И результат не понятен. И скучно.
Прямо как два стула из его интервью. Думаю, что вариации на тему варианта 1 для Павла ближе.

Мысли по рынку на 26.08.2024

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 63737-65000

На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 63877
Капитализация рынка 2.19 трлн., индекс доминирования 57.50%, индекс страха 55

Фондовые рынки открылись нейтрально. Фьючерс на S&P 500 стоит на месте, индекс доллара тоже, но зато падает доходность 10-летних облигаций, что обычно предвещает снижение индекса доллара и рост рынков.

Важных экономических новостей сегодня нет. И, если не будет неожиданностей по линии геополитики и прочих форс-мажоров, то рынки продолжат отрабатывать позитив от выступления Пауэлла в пятницу.

Главные ожидаемые экономические новости недели - отчет Nvidia 28 августа. Также в пятницу выйдут важные экономические данные по США (PCE Price index и PMI), что может сильно повлиять на рынки.

Биткоин на выходных двигался в узком диапазоне с минимальной волатильностью. Как всегда, в ночь на понедельник началось движение - обновлен локальный максимум на 65К, после чего последовал откат в область 63700-64200, где цена главной криптовалюты сейчас и находится.

Альты в субботу начали весьма бодрый рост, но история с Дуровым их подкосила. Эфир откатился ниже 2750, индекс доминирования вырос существенно выше 57%, отставание от Биткоина увеличивается ( и увеличится еще больше в случае закрепления Биткоина выше 65К).

Павлу продлили срок содержания под стражей до 28 августа. Очевидно, что идут торги, и к 28 августа темные силы надеются получить результат. Результат, который хотят получить - возможность контроля над Телеграм и модерации распространяемого там контента. Так как Телеграм ( и в некоторой степени Х Илона Маска) остался последним значимым источником распространения независимой информации.

Павлу крепости духа и скорейшего выхода на свободу.
Надеемся, что Павел и команда ТГ переиграют оппонентов. Тем более, что Павел не мог не быть готов к подобной ситуации, судя по тому, что он недавно говорил в интервью.

Сегодня будет заявление от прокуратуры Парижа.
Криптосообщество демонстрирует поддержку Дурова. Андрей Грачев ( DWF Labs) купил ТОН на 500К и сказал, что не будет продавать до освобождения Павла. То же самое сделал и т Memeland, только на 1 млн$

Не прошел мимо и Джастин Сан. Он предложил создать FreePavel DAO и заявил о готовности пожертвовать $1 млн. Пока только заявил.

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 63000-62500 и верхней на 64800-65000
Альтернативный - закрепление выше 65000

Мысли по рынку на 22.08.2024.

Биткоин в течение суток двигался в диапазоне 58850-61820
На момент написания Обзора цена главной криптовалюты 60777
Капитализация рынка 2.1 трлн., индекс доминирования 57.14%, индекс страха 39

Фондовые рынки вчера росли. S&P 500 закрылся на 5620 с прибылью 0.42%, Nasdaq вырос на 0.53%.

Слив начала августа выкуплен, рынки восстановились. К тому же продолжается падение индекса доллара, что есть позитивом для всех рынков.

Но один момент настораживает.
Вчера вышли новости о том, что в США зафиксирован наибольший с 2009 года пересмотр темпов занятости. Оказывается, на март 2024 количество рабочих мест на самом деле было на 818 тыс. меньше, чем объявлялось. Логично и весьма вероятно, что такое же расхождение есть и в данных, которые выходили по рынку труда после марта.

С одной стороны, слабый рынок труда - это скорое и сильное понижение ставки ФРС, а значит, плюс для рынка.
С другой - сильное ослабление рынка труда - это угроза рецессии. А именно на угрозе рецессии американские рынки падали в начале августа.

Именно поэтому, несмотря на сильное падение индекса доллара и возможное прекращение огня в Газе, рынки растут достаточно скромно. И ждут сегодняшних данных по рынку труда, которые выйдут в 15-30 МСК.

А окончательно определиться с направлением поможет завтрашняя речь Пауэлла в Джексон-Хоул.

Биткоин вчера отработал прогноз, протестировал верхнюю границу диапазона, после чего откатился к 60К. Попытки движения ниже были быстро выкуплены.

Альты практически стоят на месте, что и понятно - они ждут развязки по Биткоину. Сможет ли главная криптовалюта закрепиться выше 62500, или опять уйдет к 60К или ниже? Только в случае первого варианта в альтах пойдет настоящее движение.

За план реорганизации биржи FTX проголосовало большинство кредиторов. А это значит, что после утверждения этого решения они получат деньги. В фиате. И большинство этих денег пойдет на крипторынок. Еще один фактор роста.

Из интересного.

В экосистеме Solana есть площадка Pump Fun. Она прочно держала лидерство по количеству выпускаемых в сутки токенов. Но минус в том, что подавляющее большинство из них сливалось в течение нескольких часов, что разочаровывало аудиторию.

Пришел Джастин Сан и открыл SunPump на Tron. В течение нескольких дней новая площадка (SunPump) обошла старую (Pump Fun) и по количеству создаваемых в сутки токенов, и по доходам. На SunPump создано 7531 токенов, а на Pump Fun 6701
Оцените эти цифры. В 2019-2020 на всем coinmarketcap около 5000 активов было. А вы удивляетесь, почему альты не растут).

Но это еще не вся история.
Теперь и Binance открывает аналогичную площадку.
C момента старта площадки SunPump курс TRX ушел к максимумам. Посмотрим, как получится у Бинансе и как это отразится на курсе BNB

Приоритетный вариант на сегодня - Биткоин в диапазоне с нижней границей на 59000-58500 и верхней на 62000-62500
Альтернативный - закрепление выше 62500