IF Stocks @if_stocks Channel on Telegram

IF Stocks

24 Jan, 10:04

📈 Еще одна редомициляция?

🔖 Вчера акции Распадской резко подорожали на 8%, сегодня рост продолжается, и за последние 3 сессии бумаги взлетели уже на 20%.

❓

В чем причина скачка? Вчера Евраз НТМК был включен в список экономически значимых организаций (ЭЗО). Это дает зеленый свет на принудительную редомициляцию в Россию.

А теперь внимательно:

➖Распадская — это «дочка» группы Евраз
➖из-за иностранной регистрации другой дочки Евраза, Евраз НТМК, группа не могла выплачивать дивиденды, в том числе по акциям Распадской
➖теперь, если Евраз НТМК станет юридически российской компанией, он сможет «переехать» в РФ, тем самым исчезнут барьеры для выплаты дивидендов Распадской

Похоже, из-за этого она и растет.

❗️Однако есть несколько «но»

1️⃣ Редомициляция – это хорошо, но не быстро. На примере X5 мы видим, что такие процедуры занимают до года. Так что первые дивиденды Распадской инвесторы увидят не раньше весны 2026 года.

2️⃣ Размер дивидендов под вопросом. На балансе Распадской есть запас кэша, но щедрые дивы вряд ли нам светят из-за низкой операционной прибыли и вопросов к качеству дебиторской задолженности. В лучшем случае, разово раздадут около 30%.

3️⃣ Угольный бизнес Распадской не блещет: операционная прибыль за первое полугодие 2024 года сократилась более чем в два раза, да и общий потенциал роста выглядит ограниченным, даже с учетом возможных дивов.

На наш взгляд, потенциальный возврат к дивидендам уже заложен в цену, и сейчас акции Распадской могут быть переоценены, учитывая слабые фундаментальные показатели и длительность редомициляции.

#Горячее

@IF_Stocks

8,474

IF Stocks

24 Jan, 05:58

Когда забыл порезать плечи перед выходными, а до закрытия рынка 15 минут

#юмор

@IF_Stocks

12,759

IF Stocks

23 Jan, 18:06

Звездный дуэт долларовых миллиардеров теперь официально у руля США. Но пока, помимо ярких жестов, оплошностей о роли держав в мировой истории и стодневных планов по урегулированию того, что происходит, каких-то конкретных действий еще не произошло. И можно заметить, что сейчас рынок будто притаился и ждет сигнала. А значит, пока не грянули перемены, самое время строить стратегию.

И стратегия должна быть не для красоты, а для уверенности: в грядущие времена каждый инвестор, который хочет остаться на плаву и заработать, должен четко понимать, как управлять своим капиталом в зависимости от направления, которое изберут политики по обе стороны земного шара. Какие бумаги имеют лучший потенциал, если мир решит жить дружно? Как повлияет на портфель введение тарифов? Как перенаправлять капитал при введении новых санкций?

Ответить на эти вопросы и дать ориентир, как защитить капитал при любом раскладе, могут финансовые аналитики InvestFuture+. Еще в конце 2024 года они (сразу 5 аналитиков, которые трудятся на вас) провели эфир «Генератор идей 2025», где разобрали различные сценарии наступившего года и обратили внимание инвесторов на конкретные инструменты. Их способности адаптировать портфели под меняющуюся среду можно позавидовать: за 2023 и 2024 год портфель российского рынка IF+ показал доходность на 🔼30% выше, чем у индекса Мосбиржи полной доходности — именно на столько больше рынка смогли заработать пользователи IF+. А специальный портфель IF+ из малоизвестных, но перспективных компаний, в 2024 году вырос на 🔼27,74% благодаря своевременным корректировкам аналитиков (кстати, его бенчмарк в виде индекса MESMTR в 2024 г. упал на 🔽21,77%).

И это лишь 2 портфеля из 7 доступных пользователям! А еще в Подписку входит более 30 активных на данный момент инвестидей, обучающие курсы и эфиры, которые аналитики и эксперты проводят исходя из обстановки на текущий момент.

🏆 Подписка IF+ уже во второй раз стала обладателем премии Investment Leaders Award как лучший образовательный проект. Присоединяйтесь к 20 000+ инвесторов, которые доверяют нам. И забирайте годовую Подписку IF+ с выгодой 47% (15 420 р. ~~29 000 р.~~) с этим промокодом (нажмите на него, чтобы скопировать):

IFTOMARS

👉 Узнать о Подписке и использовать промокод

Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

16,357

IF Stocks

23 Jan, 10:08

🏦 ЦБ хочет, чтобы компании заботились об инвесторах. Но готовы ли они к этому?

Регулятор тут недавно выкатил ряд предложений для компаний, которые собрались на IPO. Но как бы еще повысить прозрачность российского фондового рынка?

У Центробанка родилась идея: он предложил и публичным компаниям разработать стратегии повышения капитализации. Надо оно для того, чтобы инвесторы формировали более реалистичные ожидания по поводу роста цены акций и дивидендов.

❓

Что конкретно рекомендуется делать?

1️⃣ Давать четкие ориентиры по дивидендам и стоимости акций и объяснять причины, если они не достигнуты.

2️⃣ Предлагать долгосрочные стратегии на 3-5-10 лет, с описанием мер, которые предпримет компания для повышения акционерной стоимости.

3️⃣ Простым языком излагать все данные, от ключевых показателей до планов по капитализации (у нас же рынок «физиков», они не все финансовый факультет заканчивали).

4️⃣ Активно общаться с розничными инвесторами, чтобы укрепить их доверие.

На бумаге все гладко, но возникает пара вопросов:

➖кто и как будет все это контролировать?
➖готовы ли компании взять на себя такие обязательства и работать над прозрачностью?
➖насколько вообще реально выполнять жесткие прогнозы в условиях экономической неопределенности?

В целом у ЦБ амбициозная цель — довести капитализацию фондового рынка до 66% ВВП к 2030 году. Но пока все на уровне рекомендаций, которые явно не все будут охотно исполнять.

#Горячее

@IF_Stocks

18,284

IF Stocks

22 Jan, 12:03

🤔

Обычка или префы?

🔖 Многие российские эмитенты выпускают и те, и другие бумаги. Смотрите на картинке, какие акции лучше брать у конкретных компаний и почему (мнение Альфы).

А заодно давайте повторим базу.

1️⃣ Обыкновенные акции (АО) дают владельцу право голоса на собрании акционеров, то есть, участие в управлении компанией.

Размер дивидендов не фиксирован, да и выплатят их, только если так решат акционеры.

2️⃣

Привилегированные акции (АП) права голоса не дают, зато владелец имеет приоритет в выплате дивидендов, нередко они даже зафиксированы в уставе. Да и доходность по «префам» часто выше, особенно если у компании устойчивая дивполитика.

Еще одна плюшка: при ликвидации компании владельцы АП получают выплаты раньше держателей АО.

В большинстве случаев обыкновенные акции (АО) более ликвидны, потому что их обычно больше на рынке, и на них чаще ориентируются крупные институциональные инвесторы. Но бывают исключения. Например, если компания стабильно выплачивает высокие дивиденды по АП, они становятся популярны у инвесторов, и ликвидность растет.

Что же лучше? Обычные акции больше подойдут тем, кто ждет роста акций (ну и хочет участвовать в управлении). А «префы» – тем, кто любит стабильные дивы.

#Учимся

@IF_Stocks

19,515

IF Stocks

22 Jan, 10:01

🔥 Хотите оптимизировать затраты на командировки?

Тогда подключайтесь к онлайн-сервису «OneTwoTrip для бизнеса».

С его помощью можно полностью организовать деловую поездку: заказать такси до аэропорта или вокзала, подобрать выгодные билеты, забронировать отель и оплатить трансфер до него.

Клиентам сервиса доступны скидки на отели до 30%. А с заказов возвращается до 5% бонусами для оформления последующих командировок.

Удобные способы оплаты для юрлиц — используйте корпоративную карту, депозит, постоплату по счёту или согласуйте овердрафт.

Подключение к сервису бесплатное, абонентской платы нет. Пробуйте!

А если вас интересуют новости бизнес-тревела и полезная информация об организации командировок, подписывайтесь на канал «OneTwoTrip для бизнеса».

19,205

IF Stocks

22 Jan, 04:32

📈 Что с Сургутом?

Обычные акции Сургутнефтегаза обновили максимумы с августа 2024 года.

С чего бы им расти, если рубль укрепляется, нефть дешевеет, а нефтегазовый сектор показывает слабость?

1️⃣ Дивидендные ожидания. В ближайшее время ждем операционных и финансовых результатов компании за 2024 год. Если отчет подтвердит стабильный денежный поток, вероятны щедрые дивиденды, особенно по префам.

2️⃣ Мощные валютные резервы. У Сургута одна из крупнейших «кубышек» среди российских компаний, причем в валюте. Неудивительно, что это популярная защита от ослабления рубля, хоть он вчера и укреплялся.

Подогреть интерес к акциям могли и слухи о возможной конвертации части валютных резервов в рубли, которые пойдут на дивы.

3️⃣ Ставка на смягчение санкций при Трампе, особенно в отношении негосударственных компаний. Однако бумаги Лукойла, например, что-то не растут, ведь не факт, что ожидания оправдаются.

4️⃣ Спекулянты тоже не дремлют. Непрозрачность Сургута дает почву для слухов и домыслов, на которых многие могут играть.

❓

Чего глобально ждать компании? Большим позитивом для нее будет ослабление санкций, которое откроет доступ к внешним рынкам.

Однако информационная закрытость Сургутнефтегаза ослабляет интерес инвесторов, несмотря на потенциальные дивы и фундаментальную привлекательность.

#Разбираем

@IF_Stocks

20,744

IF Stocks

21 Jan, 18:06

❓

Вы еще не с нами? Осталось всего 22 часа!

22 января в 19:00 ждем вас на закрытом эфире по стратегиям на 2025 год. Ответим на самые острые вопросы по крипторынку и фондовому.

Не сможете смотреть онлайн? Запишите вопрос в таблицу, мы ответим на него в эфире и пришлем вам запись!

Чтобы участвовать, купите любую из стратегий на 2025 год:

➖по фондовому рынку – 4989₽
➖стратегию криптоинвестора – 2999₽

После покупки вам сразу придет приглашение на эфир. Переходите по ссылке для оплаты и готовьте свои вопросы!

Реклама

21,793

IF Stocks

21 Jan, 11:12

📣

ЦБ выкатывает новые требования

🔖 В прошлом году 40% привлеченных на российских IPO средств пришло от "физиков", причем из них 70% – неквалы. При этом регулятор считает, что на рынке у нас «информационная асимметрия», которая ущемляет частных инвесторов.

Что ЦБ предлагает, чтобы укрепить доверие к IPO и сократить разрыв в информированности между профессиональными и частными инвесторами?

1️⃣ Повысить прозрачность раскрытия информации

➖простые резюме проспектов: краткие, доступные тексты с ключевой финансовой информацией, стратегией компании и основными рисками
➖прогнозы показателей: компании должны публиковать прогнозы по выручке, прибыли и рентабельности капитала минимум на год вперёд
➖независимая оценка: обязательная публикация минимум двух аналитических отчетов о стоимости компании, подготовленных сторонними экспертами
➖стандарты годовых отчетов: чёткая структура для более полного раскрытия положения компании

2️⃣ Повысить прозрачность самой процедуры IPO

➖раскрытие принципов аллокации: публикация правил распределения акций между инвесторами до размещения и отчётность по итогам IPO
➖обязательное описание механизмов стабилизации цены на акции после размещения, включая объёмы стабилизационных пакетов и сроки их действия
➖локап-периоды: раскрытие параметров ограничений на продажу акций, чтобы инвесторы знали, кто и когда может продавать бумаги

🌐

Во многих странах уже внедрены подобные меры. Например, в США компании обязаны подавать детализированные документы с аудированной финансовой отчётностью и описанием планов использования средств. Андеррайтеры несут ответственность за достоверность данных.

В Индии для IPO требуется раскрытие всех крупных сделок, связанных с акциями, до размещения. Также инвесторы получают полную информацию о связанных сторонах и аффилированных лицах.

В Великобритании обязательны независимые отчёты о стоимости компании, а также публикация правил распределения акций перед IPO, чтобы избежать дискриминации розничных инвесторов.

Как думаете, новые меры повысят доверие к IPO в России?

#Горячее

@IF_Stocks

22,982

IF Stocks

21 Jan, 06:13

Кстати, со следующего понедельника Мосбиржа возвращает утреннюю сессию. На фондовом рынке торги будут проходить с 6:50 до 23:50 мск.

Классно! Можно и просыпаться, и засыпать, глядя на свои убытки))

#юмор

@IF_Stocks

24,572

IF Stocks

20 Jan, 08:23

Ожидаемая дивдоха на 2025 год 🔖

@IF_Stocks

27,422

IF Stocks

18 Jan, 09:03

❌ Разоблачителю пришел конец

Слышали про шортинг-фонд Hindenburg Research? Спустя 7 лет работы он закрывается, о чем объявил основатель Нэйтан Андерсон. Многие удивились: слишком уж это было внезапно.

По Hindenburg Research явно будут скучать. Ведь он проводил очень громкие расследования работы крупнейших компаний.

❓

Что такое шортинг-фонд? Как понятно из названия, он зарабатывает на падении акций. Ну а чтобы ускорить процесс падения, Hindenburg Research искал проблемных эмитентов: одни завышали показатели в отчетностях, другие откровенно мошенничали. И выводил их на чистую воду.

Например:

1️⃣ В 2020 году Hindenburg Research выяснил, что знаменитый электромобильный стартап Nikola рекламировал неработающий грузовик, который просто катился с горки. Никаких инноваций. Итог: уголовное дело против основателя и штраф в $125 млн.

2️⃣В 2023 году фонд обвинил индийского гиганта Adani Group в «беспрецедентном корпоративном мошенничестве», в связи с чем капитализация рухнула на $150 млрд.

3️⃣Отчет об агрессивной переоценке активов Icahn Enterprises снизил их стоимость на $2,9 млрд.

В ход шло все: скрытые записи переговоров и инсайдеры. Hindenburg Research играл на опережение, разрушая империи, бросая вызов самым влиятельным людям Уолл-стрит.

Почему же фонд закрывается? «Я хочу вернуть себе время и мир, которые я потерял за эти годы», — пишет Андерсон в своём заявлении. К письму он приложил ссылку на музыку диджея с Бали. Похоже, и правда мечтает отдохнуть в тишине.

Но есть и объективные причины:

➖длительный бычий рынок и популярность пассивных инвестиций сделали активное шортинг-движение невыгодным
➖шортинг-фонды часто становятся мишенью регуляторов и судебных исков

Hindenburg уходит, но его дело живет. Фонд продемонстрировал всем, что правда о компании –мощное оружие. Однако факт его закрытия напоминает, насколько сложен бизнес активного шортинга.

@IF_Stocks

33,953

IF Stocks

17 Jan, 18:12

🤔

Все еще раздумываете о покупке стратегии на 2025 год?

Один только блок про облигации даст вам столько пользы, что вы сможете окупить ваши вложения.

❗️ Напоминаем, что после покупки стратегии, вы сможете задать свои вопросы аналитикам InvestFuture на закрытом эфире 22 января.

Не откладывайте решение на потом переходите по ссылке и забирайте стратегию за 4989₽!

Реклама

31,865

IF Stocks

17 Jan, 14:02

😥 У Новатэка все плохо?

Крупнейший экспортер российского СПГ выкатил отчет за 2024 год:

➖добыча газа выросла на 2%
➖добыча жидких углеводородов прибавила 11%
➖а вот продажи газа упали на 1%

При этом главный проект компании — «Арктик СПГ 2» — в заморозке с осени 2024 года. Он должен был стать новым драйвером роста, но так и не смог отгрузить ни одной партии продукции. Точнее, отгрузить то отгрузил, но до конечного потребителя пока так ничего и не дошло.

Причины понятны:

➖санкции вызывают логистические ограничения и отпугивают клиентов: те не хотят рисковать, покупая российский газ даже с большим дисконтом
➖дефицит ледового флота: без танкеров класса «Арктика» продукцию невозможно доставить покупателям

Ну а возможности роста на внутреннем рынке ограничены текущими мощностями.

❓

Что делать? Санкции создают для компании замкнутый круг: даже если «Арктик СПГ 2» возобновит производство, вывозить продукцию будет крайне сложно. Так что Новатэк вряд ли воспарит, пока геополитика не успокоится, а санкции не смягчат. Смягчения санкций пока не видно, поэтому ждем неожиданных белых лебедей. Фундаментально компания имеет огромный потенциал, если ее перестанут давить.

@IF_Stocks

32,697

IF Stocks

17 Jan, 10:01

💰

Миноритарии Соликамского магниевого завода получат компенсацию + премию

У инвесторов в акции СМК долгое время все было печально. В мае 2022 года бумаги начали изымать в пользу государства, поскольку приватизация предприятия в 1990-х, оказывается, была незаконной. А в ноябре 2022 акции перестали торговаться на бирже.

2 года инвесторы были в подвешенном состоянии, и вот теперь хорошие новости: генпрокуратура сообщила, что миноритариям, у которых отобрали акции, выплатят компенсации.

❗️

Размер выплат составит 9,6 тыс. рублей за акцию, это на 30% выше цены перед остановкой торгов.

Путь к этой победе был непростым: коллективные иски и суды.

👍 Мы видим, что государство начинает учитывать интересы розничных инвесторов, это показывают кейсы СМК и Иркутскэнерго. Возможно, пытается завоевать их доверие к фондовому рынку. Есть надежда, что такой подход стает системным.

Но не расслабляемся. Само возникновение таких ситуаций показывает, что инвестору учитывать надо не только финансовые показатели компании, но и корпоративные риски.

🔮Хотя предугадать, что приватизацию СМК признают незаконной, смогли разве что мастера прорицания.

@IF_Stocks

30,567

IF Stocks

17 Jan, 06:07

Мда, помотал индекс Мосбиржи нервы россиян

@IF_Stocks

29,797

IF Stocks

16 Jan, 18:06

Интересное от финансовых аналитиков InvestFuture+

Многие частные инвесторы уверены, что «несложно расти, когда рынок растет». Ну да, ну да. Хорошо, что есть такая штука, как бенчмарки — и можно сравнить свои результаты со средней температурой по больнице.

Много ли в России инвесторов, которые за 2023 и 2024 в общей сложности выросли на бумагах российских эмитентов на 30% сильнее, чем индекс Мосбиржи полной доходности? Или в погоне за диверсификацией нашли на рынке малоизвестные компании (из тех, что не посоветует брокер в еженедельном дайджесте), потратили уйму часов на анализ перспектив каждого бизнеса, и в 2024 году получили на таком портфеле +28% доходности?

Как известно, начинать новый год лучше всего с анализа взлетов и падений года предыдущего. Чем и занялись аналитики Подписки IF+ в начале января — результаты сравнения портфелей, которые входят в Подписку, с их бенчмарками вы видите на картинке к этому посту. При неслабом падении рынка (индексы MCFTR, MESMTR) портфели IF+ остались в плюсе. Пока другие инвесторы несли убытки, пользователи Подписки увеличивают свой капитал (особенно, если они подписались на уведомления по интересующим портфелям).

Собственно, в таблице все видно — на дистанции 2-х лет отклонение от доходности индексов-бенчмарков доходит до 🔼30% в пользу портфелей IF+, которые доступны пользователям Подписки без ограничений. И вот еще пара деталей, предвосхищая вопросы:
— бенчмарк каждого портфеля — индекс, в составе которого примерно те же инструменты;
— величина, на которую портфель обогнал бенчмарк — то, на сколько пользователи IF+ могут опередить рынок;
— мы считаем доходность портфелей по норме XIRR, которая нивелирует эффект постоянных пополнений. Поэтому мы можем сравнивать доходности пополняемых портфелей с «непополняемым» бенчмарком.

⚡️ Позовите себе на помощь команду из нескольких финансовых аналитиков, которые помогут вашему портфелю зарабатывать значительно больше рынка. Застолбите себе выгоду 47% на годовую Подписку IF+ (15 420 р. ~~29 000 р.~~) с этим промокодом:

ST1601
(нажмите на промокод, чтобы скопировать его)

👉 Узнать о Подписке и использовать промокод

Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

31,944

IF Stocks

16 Jan, 16:34

🙁 Инвесторы жалуются на налоги по акциям X5

Владельцы бумаг #FIVE пожаловались на эмитента Минфину. Им не нравится повышенный налог при продаже акций после редомициляции компании в Россию. Ассоциация розничных инвесторов (АРИ) утверждает, что расчет налоговой базы несправедлив и требует пересмотра.

❓

В чем проблема? Когда X5 переехал в российскую юрисдикцию, затраты на покупку депозитарных расписок учли лишь на 57,6%. Остальные 42,4% добавили к налогооблагаемой базе. Это связано с балансовым учётом активов, закреплённым в законе о редомициляции.

К примеру: если вы купили расписку за ₽1 тыс. и продали акцию X5 за ₽2 тыс., то заплатите НДФЛ 13-15% не с 1000 руб., как при стандартном расчете налоговой базы, а с 1 424 руб. В этом примере инвестору придется отдать на 55-64 рубля больше.

Что предлагают инвесторы? АРИ направила в Минфин три предложения:

1️⃣ Учитывать чистые активы компании вместо балансовых, чтобы налог отражал реальную стоимость бизнеса.

2️⃣ Изменить дату расчёта стоимости активов, чтобы использовать более актуальные данные, а не за 2021 год.

3️⃣ Передать полномочия по уточнению расчётной базы Арбитражному суду, если возникнут споры.

Как считаете: удастся добиться изменений или придётся смириться?

@IF_Stocks

29,660

IF Stocks

16 Jan, 09:01

🏪 X5 утвердит новую дивполитику в ближайшие месяцы

После редомициляции в РФ эмитент акций #FIVE собирается изменить свою стратегию, что отразится и на дивидендах.

В этом году дивы, скорее всего, будут, считает директор по корпоративным финансам и работе с инвесторами X5 Полина Угрюмова. Обычно первые платежи приходят летом, но суммы и сроки пока не определены.

Также она сказала, что в ближайшие 2 года X5 планирует увеличенные капитальные затраты, в итоге акционерам могут раздать меньше денег.

@IF_Stocks

28,728

IF Stocks

15 Jan, 06:36

Сколько можно? Отключите им уже рунет)

https://t.me/if_market_news/70158

@IF_Stocks

23,135

IF Stocks

14 Jan, 18:04

Мы согласны, что под каждый отдельный портфель написать 100% рабочую стратегию на год невозможно.

Поэтому решили ответить на ваши вопросы в бесплатном закрытом эфире 22 января.

Для участия необходимо:

1️⃣ Приобрести стратегию на 2025 год.
2️⃣ Прочитать ее, чтобы вопросы, которые уже раскрыли в стратегии, не дублировались на эфире.

Так, мы сможем основательно подговориться, чтобы хорошенько заработать в 2025 году.

✅ Забирайте стратегию за 4989₽ и встречаемся на эфире!✅

Ссылку пришлем накануне в бота, где вы получили покупку.

Реклама

24,661

IF Stocks

14 Jan, 09:12

📈 Газпром и НОВАТЭК тащат наверх весь индекс

У российского рынка вчера было два крыла, на которых он летел вверх: Газпром и НОВАТЭК. Они росли гораздо сильнее, чем все остальное.

🚀

На каком топливе взлетаем?

1️⃣ Цены на газ в Европе выросли почти на 10%. Еще бы: через Украину он больше не идет, все стремятся закупить его впрок. В США газ тоже дорожает, кстати.

2️⃣ Дроны атаковали компрессорную станцию «Русская», обслуживающую газопровод «Турецкий поток». Согласно Минобороны, атаку удалось предотвратить, инфраструктура уцелела. Но цены на газ в ЕС выросли еще больше. Вот так мы растем даже на негативе.

3️⃣ Газпром собирается сократить персонал центрального аппарата с 4100 до 2500 человек. Так-то это тоже невеселое событие, зато позволит уменьшить затраты компании с и без того высоким долгом. То, что Газпром вообще начал что-то оптимизировать, очень радует инвесторов.

@IF_Stocks

26,506

IF Stocks

14 Jan, 06:26

Ничоси вчера тиньком наторговали 🤔

@IF_Stocks

28,757

IF Stocks

14 Jan, 04:33

Худшие акции 2024 года

@IF_Stocks

30,831

IF Stocks

13 Jan, 08:05

🔥 Новые санкции: паника, рост и надежды

Слухи о новых санкциях США против российского нефтяного и судоходного секторов вызвали волну распродаж еще до их фактического введения.

Но вот что забавно: как только их официально объявили, рынок резко начал расти. После подтверждения санкций и скачка цен на нефть выше $80 он чуть не улетел на 3000 😁

Санкции же чуть ли не самые жесткие за последние 3 года, так что же поддерживает рынок?

1️⃣ Ожидания замедления инфляции и возможного смягчения политики ЦБ все еще придает оптимизма игрокам.
2️⃣ Надежда на стабилизацию внешней ситуации. Все больше и больше разговоров о скорой встрече Путина и Трампа. Всем понятно, что будет обсуждаться на этой встрече, поэтому даже на слухи о такой возможности рынок реагирует сильно.

Российский рынок сейчас настолько не имеет четкого тренда, что любые новости могут стать триггером для резкого витка роста… либо падения.

Какие ваши ожидания по индексу?

@IF_Stocks

32,270

IF Stocks

10 Jan, 18:04

👛

Вы знаете, что у нас не один канал, а целая сеть, куда каждый день мы публикуем полезные для вашего кошелька посты?

1️⃣ InvestFuture — медиа про деньги. Анализ актуальных экономических и геополитических повесток, полезные инструкции и подборки, мотивационные посты, обучающие материалы.

2️⃣ IF News — новостной канал про деньги и экономику. Заходите за эксклюзивными инсайдами от первых лиц страны, уникальными аналитическими исследованиями и самыми важными новостями российской и мировой экономики.

3️⃣ IF Bonds — все о мире облигаций.
Погружаемся в детали доходностей, рисков и трендов долгового рынка.

4️⃣ IF Crypto — если решили зарабатывать по-крупному. Здесь мы рассказываем о возможностях высокодоходного мира криптовалют.

5️⃣ Деньги из бетона — ваш проводник в мир инвестиционной недвижимости. Наши читатели знают, как купить квадратные метры с максимальной выгодой.

6️⃣ IF Travel — туризм с любым бюджетом: новости, репортажи и лайфхаки, которые помогут организовать путешествие мечты «без головной боли».

7️⃣ IF Jobs — вакансии в секторе финансов, бухгалтерии и инвестиций из закрытых каналов, с зарплатой от 100 000₽. Лайфхаки и инструкции для получения «работы мечты».

Чтобы 2025 год стал по-настоящему прибыльным, подписывайтесь и читайте все наши каналы!

35,840

IF Stocks

10 Jan, 16:09

🏦 Совкомбанк может увеличить капитал. Хорошо или плохо для инвесторов?

Совкомбанк завершает покупку Хоум Банка, возможное увеличение уставного капитала на 8,8% связано как раз с конвертацией акций Хоум банка в дополнительные бумаги Совком. Мы об этом уже писали.

Увеличение капитала нужно, поскольку 90% стоимости будет оплачено акциями, а оставшиеся 10% — деньгами. Это позволит полностью интегрировать Хоум Банк в структуру Совкомбанка.
Вопрос увеличения капитала будет вынесен на голосование во время внеочередного собрания акционеров 28 января.

Какие будут последствия, если увеличат?

1️⃣ Консолидация активов ускорит переход на единую банковскую лицензию, сократит операционные издержки и повысит эффективность.

2️⃣ Это шаг к оптимизации управления

Однако аналитики считают, что сделка уже заложена в цену акций и мало повлияет на котировки.

❓ Инвесторам радоваться или нет?

У увеличения капитала есть плюсы:

➖полная интеграция укрепит позиции Совкомбанка на рынке
➖позитивный эффект ожидается в долгосрочной перспективе за счёт повышения операционной эффективности

Однако выпуск новых акций может слегка размыть доли текущих владельцев.

@IF_Stocks

30,423

IF Stocks

10 Jan, 09:52

😭

Нефтяники приуныли. Что с ними творится?

Уходящий президент США Джо Байден может успеть объявить новые антироссийские санкции в ближайшие недели, сообщает Reuters. Акции российских нефтяников под давлением, ведь новые меры могут затронуть:

➖крупнейшие нефтяные компании
➖танкеры, перевозящие нефть, проданную по цене дороже $60 за баррель
➖российские страховые компании
➖нефтетрейдеров

Мы уже писали, что новые ограничения вряд ли станут шоком для отрасли. Однако они могут увеличить дисконт на российскую нефть и издержки, а это явный негатив для компаний.

При этом у каждой компании имеется своя личная повестка.

1️⃣

Роснефть снижается еще и из-за дивидендного гэпа после выплаты ₽36,47 на акцию. Сегодня котировки упали на 6%, что соответствует размеру выплаты.

Обычно дивгэпы Роснефти закрываются за 2-3 месяца, но текущий рынок крайне нервный, так что этого срока может не хватить.

2️⃣ У Газпрома большие логистические трудности. С 1 января компания полностью прекратила транзит газа через Украину. Мы подробно разбирали эту тему. Безусловно, это новые издержки и пересмотр стратегий экспорта.

3️⃣ Лукойл сегодня проводит заседание совета директоров, чтобы обсудить итоги прошлого года и утвердить стратегию до 2029. Посмотрим, как они решат справляться с текущими вызовами.

@IF_Stocks

30,570

IF Stocks

09 Jan, 18:04

❓ «Для чего мне покупать ваши стратегии, если каждый брокер предлагает что-то такое бесплатно?»

Спрашивали – отвечаем!

Брокер, конечно, предлагает обучение, но для него главное, чтобы вы торговали на бирже, а он получал за это свою комиссию. Заработаете вы или нет – ему не важно.

❗️

У нас все наоборот:
Делимся теми идеями, на которых будем зарабатывать сами.
Команда InvestFuture дорожит своей репутацией, поэтому готовит основательные продукты с выводами и глубокой аналитикой. Работаем, что вы принимали финансовые решения, опираясь на проверенные факты, без иллюзий и фантазий.

👉 ✅Забирайте стратегию за 4989₽✅

Реклама. ООО «Инвест Портал» ИНН:7801558015 erid:2SDnjdSCKjr

31,787

IF Stocks

09 Jan, 12:07

🦠

Новый вирус пришел: мощный шторм или небольшая тряска?

Рынок сильно нервничает на новостях о том, что в Китае вспышка метапневмовируса человека (HMPV). Еще бы: после ковида все боятся даже малейшего чиха.

❓

Что это за зверь такой? Вирус не новый: его открыли еще в 2001 году. Похож на грипп и простуду, но у ослабленных пациентов может вызвать пневмонию.

В соцсетях много фото переполненных больниц на севере Китая. Но Казахстан и Великобритания сообщают пока лишь о единичных случаях, а Еврокомиссия не видит угрозы пандемии. Роспотребнадзор тоже особо не нервничает: по его словам, для диагностики HMPV доступны, а ситуация под контролем.

📉 Однако индекс Мосбиржи после недавнего подъема присел ниже 2800 пунктов. Но тут, возможно, вирус и ни при чем: рост случился из-за паузы в повышении ключевой ставки, а коррекция произошла на фиксации прибыли спекулятивно настроенными инвесторами.

А вот Озон Фарма в шоколаде: акции фармацевтического гиганта взлетели аж на 50% всего за несколько дней. Возможно, это связано с ожиданиями роста спроса на лекарства и диагностические тесты. Ну и спекулянты наверняка тоже постарались: они не упустят случая «проработать» информационный шум.

Что делать инвестору? Пока особо ничего: все это лишь эмоции и рябь на воде. Но если наш геополитически нестабильный мир накроет ~~двадцатой волной ковида~~ метапневмовирусом, масштабных панических распродаж не избежать.

А вас пугает этот вирус?

@IF_Stocks

33,099

IF Stocks

09 Jan, 07:59

Возобновились торги акциями #X5 под новым тикером. На общем хайпе акции активно откупали на старте, но потом продавцы продавили бумаги… и сейчас они торгуются примерно у уровней закрытия апреля 2024-го

Что делаете сейчас? Покупаете или продаете?

@IF_Stocks

22,735

IF Stocks

08 Jan, 10:05

Самая высокая дивидендная доходность в 2025 году от Альфы

@IF_Stocks

24,676

IF Stocks

07 Jan, 14:03

🚤 Новые санкции против российской нефтянки

🔖 Поползли слухи о новых санкциях против российского нефтяного экспорта. В том числе:

1️⃣ Контроль теневого флота мог бы перекрыть маршруты судов, которые отключают транспондеры и избегают контроля. Это грозит усложнить логистику и повысить ее стоимость.

2️⃣ Санкции против китайских банков и компаний, участвующих в сделках с российской нефтью, могут вызвать рост издержек для всех сторон.

3️⃣ Ужесточение контроля за соблюдением потолка цен в $60 за баррель.

❗️

Но паниковать пока явно рано:

➖российский нефтяной экспорт уже неоднократно адаптировался к санкциям
➖рынок научился работать с ограничениями
➖Азия продолжает покупать российскую нефть, часто на выгодных для себя условиях

Так что пока разговоры о новых санкциях напоминают попытку закрутить гайки там, где механизм уже давно работает без них.

Риски все-таки есть:

➖чем больше логистических затрат и сложностей, тем ниже маржинальность нефтяных компаний
➖давление на китайских партнеров способно создать сложности с платежами, увеличив плату за посредничество и общую стоимость операций
➖любой удар по российской нефтянке дает отдачу по мировым рынкам, бумеранг может «прилететь» по Европе и даже США, усиливая там нестабильность

А вас пугают новые возможные ограничения? Делитесь в комментариях!

@IF_Stocks

28,367

IF Stocks

07 Jan, 10:15

🍏

X5 возвращается

🔖 Уже 9 января начнутся торги акциями #FIVE (новый тикер – #Х5), владельца «Перекрестка» и «Пятерочки». Инвесторы уже соскучились: редомициляция вызвала перерыв в торгах аж на 9 месяцев.

Что ждать?

1️⃣ Динамика рынка пока не радует: с апреля 2024 индекс Мосбиржи потерял 14%. Это может быть учтено в котировках X5 на открытии.

2️⃣

Есть риск навеса продаж из-за бумаг, перешедших в российский контур из зарубежных депозитариев. Однако многие аналитики считают, что значительного давления не будет, а компания выглядит интересно на фоне своей оценки.

3️⃣Налоги. Инвесторам, продающим акции X5 после редомициляции, придется заплатить больше, чем обычно, из-за особенностей учета затрат.

Какие перспективы X5? Бизнес вполне устойчив: продукты первой необходимости будут нужны в любой кризис, плюс низкая долговая нагрузка и хорошие финансовые результаты. За третий квартал 2024 года выручка выросла на 23%, а EBITDA составила 7%.

После переезда X5 вернется к выплате дивидендов. Ожидаемая доходность по разным прогнозам — от 14% до 29%. Не так плохо, согласитесь.

❓

Что в итоге? Мы видим в X5 одну из самых интересных историй на рынке. Если котировки скорректируются из-за навеса продаж, это может стать отличной точкой входа.

Не является инвестиционной рекомендацией.

А вы готовы прикупить X5?

@IF_Stocks

26,047

IF Stocks

07 Jan, 06:51

Мосбиржа, вы знаете, что делать, чтобы нам не падать)

@IF_Stocks

23,548

IF Stocks

06 Jan, 18:02

❗️

Экономика то и дело уходит в пике? Без паники!

Пока другие аналитики прогнозируют рост рынка на 30+%, команда InvestFuture уже подобрала для себя бумаги, которые могут помочь обогнать даже это значение.

Как и куда мы планируем вкладывать в 2025 году, рассказываем здесь. 👇

✅Стратегия по фондовому рынку 3989₽✅

Специальная цена действует только до 9 января!

Переходите по ссылке и извлекайте выгоду изо всех колебаний рынка.

Реклама

28,528

IF Stocks

06 Jan, 14:02

📕

Самые полезные обучалки

Новогодние праздники — отличное время, чтобы прокачать свои знания и закрыть пробелы. Подборка лучших материалов IF Stocks за прошедший год поможет разобраться в инвестициях и освоить новые стратегии.

👍 Читайте полезное — инвестируйте в себя!

➖как залететь в правильное IPO
➖стратегии заработка в дивидендный сезон
➖придет ли конец доллару?
➖а что, если завтра все помирятся?
➖почему нужно насторожиться, если вам досталась большая аллокация на IPO?
➖стоит ли инвестировать в ПИФы?
➖что некоторые компании подают под соусом SPO?
➖что делать инвестору при делистинге?
➖откуда берется дивгэп?
➖новый зверь на российском рынке: Pre-IPO
➖топ книг, фильмов и сериалов по инвестициям
➖типы заявок на бирже, айсберг-заявки
➖что в завещании у Уоррена Баффета?
➖а что в портфеле у Трампа?
➖портфель от чата GPT, очень даже неплохой
➖кого не стоит держать в портфеле в 2025 году?

📈 Давайте вспомним и основы теханализа:

➖уровни поддержи и сопротивления
➖скользящие средние
➖сетка Фибоначчи
➖индекс относительной силы RSI
➖стохастик
➖золотой и смертельный крест

Сохраняйте этот пост в закладки и возвращайтесь к нему, когда будет свободная минутка!

А пока делитесь в комментариях: какие темы интересны вам для обучалок в новом году?

@IF_Stocks

27,358

IF Stocks

06 Jan, 07:54

ВсеИнструменты #VSEH взялись за разработку лекарства от нового вируса?

@IF_Stocks

27,634

IF Stocks

04 Jan, 12:01

❓ Где прятаться от девальвации в 2025 году?

Рубль слабеет – время набирать экспортеров. Мы тут собрали для вас список компаний, которые не только выигрывают от девальвации рубля, но и предлагают жирные дивы.

1️⃣

Нефтегаз – это низкие мультипликаторы и высокая дивдоходность. Даже если цены на нефть еще просядут в 2025, ослабление рубля поддержит финансовые результаты сектора.

У Лукойла (#LKOH) нет долгов, зато есть валютная ликвидность, в итоге компания одна из самых надёжных в секторе. Ожидаемая дивдоходность — 16-17%.

Сургутнефтегаз-п (#SNGSP). Валютные резервы компании позволяют извлекать выгоду из ослабления рубля. Возможна переоценка валютной кубышки и дивдоходность 18–20%.

Золотодобыча: валютный хедж и геополитическая защита. Цены на золото пробили потолок, а спрос на металл все еще высокий:

➖геополитическая напряжённость
➖снижение ставок в США
➖наращивание золотых резервов Центробанками

Полюс (#PLZL) – наш лидер в золотодобыче с впечатляющей рентабельностью. Компания снизила долговую нагрузку и вернулась к выплате дивидендов. Пока золото дорогое, а рубль дешевый, Полюс наверняка будет радовать результатами.

@IF_Stocks

34,562

IF Stocks

03 Jan, 18:31

❗️

😰

Когда пытаешься поймать новогоднее настроение, но думаешь о перспективах рынка в 2025 году...

Переживаете по поводу неопределенности в будущем? Но зарабатывать можно даже на негативных сценариях! Наша команда уже поделилась тем, какие бумаги и крипто-монеты будет покупать в 2025 году. Интересно?

Забирайте 2 стратегии на 2025 год от аналитиков InvestFuture:

✅ По фондовому рынку за 3989₽
✅ Стратегия по рынку крипты за 2999₽

❗️

Цены действуют только до 9 января.

Реклама

34,303

IF Stocks

03 Jan, 12:04

🔮 3 основных тренда на 2025 год

Ожидания на следующий год у всех большие, что в итоге получится – посмотрим. Однако в любом случае инвестору стоит быть готовым к 3 вещам.

1️⃣ Риски замедления экономики. Своей жесткой политикой ЦБ, скорее всего, придавит инфляцию до 5-5,5%, но попутно и рост экономики может сдуться до околонулевых значений.

Пока что она в управляемом падении. Если сорвется в пропасть, ЦБ может резко смягчать политику. Держим руку на пульсе и следим за операционными результатами портфельных компаний. Эмитенты с устойчивой прибылью и сильной финансовой позицией будут чувствовать себе лучше.

2️⃣ Большой долг = это опасно. За 2024 год акции компаний с высокой долговой нагрузкой потеряли почти 40% стоимости, тогда как бумаги финансово устойчивых эмитентов выросли на 8,9%. В 2025 году такой тренд может стать еще заметнее. Ведь чем выше ставка – тем больше прибыли идет на обслуживание долгов. Проблема особенно заметна в сегментах с высокой капиталоемкостью и низкой маржинальностью.

3️⃣ Геополитика рулит. Конфликты на Украине и Ближнем Востоке, возможная торговая война Трампа с Китаем, новые санкции – все это по-прежнему будет сильно влиять на мировую экономику.

Что же делать инвестору? Как и всегда – диверсифицироваться. Защитные активы (золото) и акции компаний с устойчивыми позициями в экспорте остаются оптимальным выбором.

А вы чего ждете от 2025?

@IF_Stocks

33,287

IF Stocks

31 Dec, 17:38

🔔

С наступающим, друзья!

Записали для вас небольшое поздравление от редакции.
На праздниках мы продолжим радовать вас интересным, качественным контентом и следить за новостями.

Отдохните хорошенько.
Увидимся в новом году!

С заботой о вас, @InvestFuture 💜

27,941

IF Stocks

31 Dec, 09:01

💰

Лучшие дивидендные акции на 2025 год: наши фавориты

Что будет главным топливом для российского рынка акций в 2025 году? Как и всегда, дивиденды!

Ожидаемая дивдоходность Индекса МосБиржи составит 9,6-10%. Но что конкретно выбрать?

👍 Мы отобрали своих фаворитов-2025, они не только предлагают высокие дивиденды, но и интересны на долгосрок.

1️⃣ Банк Санкт-Петербург, ожидаемая дивдоходность: 17%. Уверенно проходит период высоких ставок. Платит около 50% прибыли дважды в год. Правда, снижение ставок может подрезать ему доходы.

2️⃣ Газпромнефть. Ожидаемая доходность: от 15%. Компания может увеличить выплаты акционерам в интересах материнской компании Газпром. Надежно.

3️⃣ Татнефть. Доходность тоже 15%. Дает на дивиденды более 50% прибыли по РСБУ, а в последние годы — около 75% РСБУ. Дивполитика остается привлекательной.

4️⃣ Лукойл. Ожидаемая доходность: 16–17%. Практически весь свободный денежный поток уходит акционерам. Один из лидеров нефтяного сектора по дивидендам.

5️⃣ЦИАН. Ожидаемая доходность: от 20%. Компания завершает редомициляцию, после чего возможны специальные дивиденды из накопленных средств. Потенциальная выплата в размере 120 руб. на акцию станет приятным бонусом для акционеров.

❗️ Дивиденды – это вкусно, но не забываем смотреть на долгосрочные перспективы компаний и их устойчивость к изменению рыночных условий.

А какие акции вы собираетесь положить в свой портфель?

@IF_Stocks

38,921

IF Stocks

30 Dec, 18:01

Как избежать ошибок и найти возможности там, где другие видят риски?

💯 Повторить на практике то, что используют аналитики InvestFuture!

Над нашим новым продуктом работала целая команда, поэтому материал получился подробный, при этом простой для понимания.

Что внутри?

📖 Стратегия по фондовому рынку на 2025 год - 46 страниц:
✅ Макроэкономика
✅ Курс рубля
✅ Дивидендные стратегии
✅ Предполагаемые IPO
✅ Облигации в условиях волатильности
✅ Инвестиции в валюту
✅ Инвестиции в металлы

📖 Стратегия криптоинвестора на 2025 год - 22 станицы
✅ Перспективы основных криптовалют
✅ Основные направления криптовалют на 2025 год
✅ Рынок Стейблкоинов

Цена 3990₽ действует только до 3 января!

Забирайте 68 страниц практики и пользы прямо сейчас!

Реклама

35,605

IF Stocks

29 Dec, 11:16

💼 Какие компании лучше выбросить из портфеля?

Инфляция по-прежнему высока, а ЦБ не планирует смягчаться. Самое время перетряхнуть свой портфель и избавиться от компаний, которые в зоне высокого риска!

Признаки потенциально проблемных эмитентов:

1️⃣ Высокая долговая нагрузка. Обслуживать долги все дороже, денег ни на что больше может не остаться (а то и на выплаты не хватит).

2️⃣ Неспособность повышать цены, чтобы компенсировать растущие издержки. Например, компании в секторах с госрегулированием тарифов не успевают компенсировать рост затрат: пока тарифы индексируются, расходы опережают доходы.

Сюда же относятся производители и ритейлеры товаров не первой необходимости: рост цен сразу снижает спрос, покупатели откладывают покупки или ищут что-то подешевле.

Ну а теперь взглянем через эту призму на конкретных эмитентов.

⛔️ Компании с большим долгом – Мечел, Сегежа, РУСАЛ, МТС, АФК Система. Чем выше ставка, тем сложнее им жить. Такие компании наиболее уязвимы, если инфляция еще долго будет высокой.

⛔️ Эмитенты из секторов с госрегулированием – например, РусГидро. За последние 2 года ее выручка выросла на 30%, но издержки увеличились больше. В итоге EBITDA прибавила лишь 5%, а акции упали на 36%.

⛔️ Компании, которым сложно повышать цены – например, М.Видео. Инфляция за 3 года выросла на 30%, но продажи на один магазин (GMV) у М.Видео упали на 4%. Акции рухнули на 85%, так как компания не смогла справиться с падением спроса.

Мы ничего не забыли? От чего вы еще освободили бы свой портфель? Делитесь в комментариях!

@IF_Stocks

36,255

IF Stocks

28 Dec, 18:01

❓ Какие монеты и бумаги будет покупать команда InvestFuture в 2025 году?

Все секреты рассказали в стратегии, она уже в продаже! До 3 января цена 3990₽, потом будет вдвое дороже.

Забирайте прямо сейчас, чтобы не набрать мусор в свой портфель!

После оплаты продукт поступит на вашу почту (проверьте папку спам) и в бота.

Реклама

31,860

IF Stocks

27 Dec, 09:28

Расписание Мосбиржи на новогодние праздники

@IF_Stocks

29,558

IF Stocks

27 Dec, 07:04

Ну конечно, кто бы сомневался. За 5 дней до Нового Года)

Подтянем Белугу?)

@IF_Stocks

29,264

IF Stocks

26 Dec, 18:06

❓ Ваши вопросы стали основной наших стратегий по фондовому рынку на 2025 год!

Что случится в новом году, никто не знает. Но наша команда собрала и подсветила неочевидные решения, с которыми вы сможете заработать при разных вариантах развития событий.

2 стратегии = 68 страниц = 1 вечер, за который вы закроете все финансовые вопросы на 2025 год.

❗️До 3 января действует скидка на комбо из двух наших продуктов – фондовый рынок+крипта всего за 3990₽ вместо 4980₽, но такое комбо можно взять только до 3 января.

Забирайте сейчас и используйте наш опыт на все 100%👇

Реклама

27,026

IF Stocks

26 Dec, 07:08

Мы решили вас порадовать под конец года. Сейчас не время расстраиваться.

Просто переверните график индекса Мосбиржи и все окажется не так уж плохо.

@IF_Stocks

25,453

IF Stocks

25 Dec, 18:01

По прогнозам некоторых экспертов, объем депозитов в 2025 году может вырасти на 25%. По прогнозам других — наоборот, значительная часть средств будет перетекать в фондовый рынок из-за снижения ключа, ожиданий переговоров по СВО и других прогнозов.

Но в ближайшее время сохранится то ощущение, когда резкая смена вектора может случиться, в общем-то, в любую секунду. Такие дни, когда не знаешь, какая ошеломительная новость придет уведомлением на смартфон, и в какую сторону качнется маятник.

И если за последние лет 5 мы уже более-менее привыкли к «историческим событиям» психологически, то накопления и капитал все еще нуджаются в защите от неопределенности. У 20 000+ российских инвесторов есть средство — Подписка InvestFuture+, которую некоторые пользователи называют «финансовым аналитиком в кармане».

Но это, конечно, далеко от правды. Никакой не «финансовый аналитик», а сразу 5 финансовых аналитиков, которые постоянно анализируют рынок, содействуют в разработке учебных курсов для инвесторов с опытом и без, ведут несколько инвестиционных портфелей и постоянно подбирают инвестидеи с хорошим потенциалом. Рабочий день этих людей складывается из постоянного мониторинга рынка, чтобы, в зависимости от ситуации, минимизировать потери или заработать максимум возможного. И все пользователи IF+ имеют полный доступ к их решениям. Возможно, поэтому более 70% пользователей открывают Подписку несколько раз в неделю, а средняя доходность подписчиков за 2023 год превысила 40% (при средней доходности частных инвесторов в России в 14-15% по данным «Тинькофф Инвестиций»).

⚡️ Позвать себе на помощь команду из 5-ти аналитиков так выгодно, как это можно сделать сейчас, в 2025 году уже не получится. До 31 декабря 2024 годовую Подписку IF+ можно приобрести с общей выгодой 52% (за 13 970 р. ~~29 000 р.~~), а потом она станет дороже.

Это последние 7 дней новогодней распродажи! Успейте заручиться поддержкой опытных аналитиков на 2025 год 🎅

🎄 Новогодний промокод (нажмите на него, чтобы скопировать):

SUPER2025

👉 Узнать о Подписке и использовать промокод

Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

27,867

IF Stocks

25 Dec, 12:00

Лучшие акции на 2025 год от Т

@IF_Stocks

25,183

IF Stocks

25 Dec, 10:01

❄ Что будет с разморозкой активов? Все подробности – в «Санкционном дозоре»

Многие инвесторы пострадали от блокировки активов в Euroclear и Clearstream. Где найти достоверную актуальную информацию и получить квалифицированную юридическую помощь?

Для этого есть «Санкционный дозор» – канал от команды российских и бельгийских адвокатов Mueller Wagner Advocates.

Посмотрите полезные посты:

➖Почему у коллективных заявлений о разблокировке активов в Euroclear мало шансов?
➖Нужен ли ВНЖ ЕС для разблокировки активов в Euroclear/Clearstream?
➖Можно ли разблокировать активы в доверительном управлении?
➖Как сэкономить при разблокировке в Euroclear, подарив активы в пользу резидента ЕС?
➖Что делать, если российский депозитарий не хочет раскрывать цепочку хранения ценных бумаг?

Юристами команды получено более 40 лицензий, в том числе по Clearstream. Процент удовлетворения заявок по Euroclear около 90%. Команда предлагает прозрачную стоимость услуг, а также полное сопровождение на каждом этапе.

Портфолио по ссылке.

Реклама

19,228

IF Stocks

25 Dec, 08:04

Уже 9 января X5 Group возобновит торги на Московской бирже после девятимесячного перерыва. Приостановка торгов произошла 3 апреля.

Главное изменение — новый тикер. Теперь акции ретейлера будут торговаться под лаконичным обозначением X5, вместо прежнего FIVE.

Ждем теперь дивчики. Компания является одним из наших фаворитов на российском рынке.

@IF_Stocks

22,261

IF Stocks

25 Dec, 04:31

🏦 Банки по прежнему на коне, держим в портфеле?

Российские банки в ноябре заработали 518 млрд рублей чистой прибыли — это в 1,5 раза больше, чем месяцем ранее. Доходность на капитал (ROE) выросла с 25,2% до 37%, а отчисления в резервы сократились почти на 30% благодаря урегулированию проблемной задолженности.

Ранее ЦБ улучшил прогноз по прибыли банковского сектора на 2024 год до 3,5–3,8 трлн рублей, но ожидает замедления в 2025 году — 2,7–3,2 трлн рублей. Причины — рост кредитных рисков и снижение маржи, что может оказаться вызовом для менее устойчивых игроков.

😎 Среди наших фаворитов остаются стабильный Сбер с сильной экосистемой и Тинькофф, который продолжает наращивать рентабельность и развивать новые направления.

А вы кого из этого сектора держите в портфеле?

@IF_Stocks

27,285

IF Stocks

24 Dec, 13:04

💰

Южуралзолото, что ты за ракета?

За последние дни акции ЮГК взлетели более чем на 20%, а вчера стало известно, что Группа Газпромбанк через компанию «ААА Управление Капиталом» приобрела 22% акций у основателя компании Константина Струкова.

💡

Почему рынок так реагирует?

1️⃣ Новый крупный акционер. Газпромбанк — не просто инвестор, а стратегический партнёр, который способен усилить позиции ЮГК.

2️⃣ Снятие ограничений. Перед сделкой с компании были сняты все запреты на добычу, и сейчас ЮГК добывает золото на максимальных мощностях.

3️⃣ Включение в индекс Мосбиржи. Этот шаг автоматически создал дополнительный спрос на акции со стороны индексных фондов.

Кроме того, деньги от продажи акций будут возвращены в компанию в виде погашения займов, что укрепит её финансовую устойчивость., а высокие цены на золото и девальвация рубля остаются сильными драйверами, обеспечивающими благоприятные условия для дальнейшего роста выручки компании.

Если планы по росту добычи в 2025 году будут реализованы, ЮГК может стать одной из самых прибыльных компаний сектора. Так что на наш взгляд, несмотря на бурный взлет котировок, потенциал для дальнейшего роста всё ещё сохраняется.

@IF_Stocks

27,932

IF Stocks

23 Dec, 16:08

⛽️

Российский газ больше не будет идти через Украину, Газпром все?

С 1 января 2025 года российский газ перестанет идти через Украину. Этот маршрут был важнейшим коридором поставок в Европу, а теперь рынку предстоит адаптироваться к новым реалиям.

🤷‍♂️ Как это повлияет на Россию, Украину и Европу?
Что будет с доходами «Газпрома»? Какие маршруты остались, и сможет ли компания сохранить позиции?

➡️ Все ключевые подробности и сценарии — в нашем разборе.

28,535

IF Stocks

23 Dec, 08:39

🕺 Индекс Мосбиржи уже превысил 2700 пунктов. Спасибо Цб за это...

Сегодня на открытии торгов индекс Мосбиржи вырос на 3,8%, достигнув отметки 2738,70 пункта — это максимум с ноября.

Во время победы Трампа рынок тоже демонстрировал ракетный рост, который прозвали "Трамп-ралли". Сегодня мы можем говорить о "Набиуллина-ралли", поскольку в пятницу Центробанк неожиданно оставил ключевую ставку на уровне 21%, что и стало главным драйвером роста.

Однако текущий рост выглядит неоднозначно, ведь ставка остаётся на высоком уровне — 21%, и кроме самого голубиного сигнала от ЦБ пока ничего не изменилось. Вероятно, мы наблюдаем продолжение ликвидации шорт-позиций.

😬

Многие шортисты, похоже, экстренно ищут "подработку" Дедом Морозом на праздники. Если вы шортист, то загляните к нам в https://t.me/if_jobs — там вроде были такие вакансии...

@IF_Stocks

30,119

IF Stocks

21 Dec, 07:02

🏠 Лимиты по семейной ипотеке отменят. У застройщиков праздник?

Вчера в ходе прямой линии Путин четко заявил, что лимитов по семейной ипотеке больше быть не должно. Банки, заемщики и девелоперы уже могут наливать шампанское и чокаться. Ведь выгода от такого решения есть для всех.

1️⃣ Никакого ажиотажа и заморозок. Заемщик больше не услышит «лимиты кончились, приходите завтра». Теперь купить жилье можно будет в любое время.

2️⃣ С 2018 года семейная ипотека помогла более 1,2 млн семей, наверняка желающих воспользоваться ставкой в 6% станет еще больше (особенно с учетом страшных рыночных процентов).

3️⃣ Отмена лимитов поддержит спрос на новостройки и позволит застройщикам выжить в непростые времена.

Скорее всего, власти решили помочь сразу и россиянам, и застройщикам. А поскольку программа действует до 2030 год, то рынок жилья получит долгосрочную поддержку.

Как думаете, отмена лимитов подбодрит застройщиков, или этого мало?

@IF_Stocks

32,299

IF Stocks

20 Dec, 18:01

💉

Медси платит дивы

Совет директоров сети клиник Медси предложил выплатить более 1 млрд рублей дивидендов из нераспределенной прибыли 2017–2021 годов. Это по 12,57 рубля на акцию.

Зачем такие щедрые выплаты? Тут у нас 2 варианта:

1️⃣ АФК «Система», которая владеет 95% акций, срочно нужны деньги.
2️⃣ Медси готовится к IPO, ведь щедрые дивиденды перед размещением – классика.

А может, верно и то и другое? Время покажет.

Разговоры о выходе Медси на биржу идут с 2014 года. Если все сложится, уже в 2025 году на рынке может появиться новая публичная медицинская компания.

@IF_Stocks

31,137

IF Stocks

20 Dec, 16:01

ЦБ, конечно, удивил!

Многие инвесторы сегодня и в ближайшие дни начнут переходить из вкладов и прочих инструментов в инструменты фондового рынка. Станет ли сегодняшнее решение ЦБ признаком оттепели и постепенного снижения ставки в 2025 году? Время покажет, но следующий год точно будет интересным.

В такие моменты важно помнить, что спекуляциями сыт не будешь, и для надежного инвестирования нужно рассматривать все варианты развития событий. Но это, конечно, долго и сложно.

Долго и сложно для всех, кроме пользователей Подписки InvestFuture+. 16 декабря сразу все финансовые аналитики, которые делают Подписку, собрались в одном эфире, где представили свои идеи, прогнозы и стратегии на 2025 год, просчитав возможные варианты событий. Вокруг этого эфира был такой ажиотаж, что Подписка даже была недоступна в течение нескольких минут!

За 2 часа эфира аналитики IF+ обсудили перспективные активы и инвестидеи на 2025 год, дали свои прогнозы по курсу рубля, инфляции и ключевой ставке, рассмотрели различные стратегии. Запись этого насыщенного эфира уже доступна всем пользователям с Подпиской!

Не отставайте от них и вы — в 2025 году будет лучше иметь под рукой подспорье в виде нескольких профессиональных аналитиков, чем надеяться только на себя. Если вы считаете также или еще думаете — самое время решаться, потому что в январе IF+ cтанет дороже, и сейчас самое время застолбить себе выгоду 52% на годовую подписку (13 970 р. ~~29 000 р.~~) с этим промокодом (нажмите на него, чтобы скопировать):

WOWBANK

👉 Узнать о Подписке и использовать промокод

IF+ — двукратный обладатель премии Investment Leaders Award как лучший образовательный проект, которому доверяет более 20 000 инвесторов.

Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, в течение этого срока мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

27,851

IF Stocks

20 Dec, 12:30

LQDT молодцом держится, не дрогнул. Оттоки там приличные сейчас

@IF_Stocks

26,932

IF Stocks

20 Dec, 12:01

🎄 Новогодний сюрприз: ЦБ оставил ставку 21%

Банк России сегодня решил не трогать «ключ», несмотря на ускорение инфляции в последние недели. Регулятор считает, что его политика и так уже достаточно жесткая, и это дает результаты.

Основные тезисы ЦБ:

➖процентные ставки для заемщиков выросли существенно
➖кредитная активность заметно снизилась
➖это создает условия для замедления инфляции
➖ЦБ считает, что сможет достичь цель 4% годовой инфляции в 2026 году

🔎 Что дальше? ЦБ, однако, не исключает нового повышения ставки на следующем заседании в феврале, если инфляция и спрос продолжат расти. Так что серьезный настрой никуда не делся, просто регулятор взял паузу для оценки эффекта уже принятых мер.

🎉 Рынок празднует неожиданное смягчение риторики регулятора ростом на 6+ процентов, хотя что нас ждет в феврале – большой вопрос.

@IF_Stocks

29,042

IF Stocks

20 Dec, 10:01

Новогодний подарок — 2025 SMS на продвижение вашего бизнеса

У мобильного оператора t2 есть эффективный сервис SMS-рассылок, способный облегчить жизнь. С ним не придется искать способ связаться с клиентами и тратить бюджет на нецелевую аудиторию. Сервис позволяет настроить рассылку с учетом интересов потенциальных клиентов в несколько простых шагов.

Вводите промокод t2-2025 в чате личного кабинета SMS-таргета и забирайте бонусные SMS 🎁

25,249

IF Stocks

20 Dec, 09:16

МТС обещает сохранить дивы в 35 рублей на акцию

Об этом заявил вице-президент по финансам на мероприятии компании.

😎

Хорошо бы проиндексировать, учитывая инфляцию, но все равно неплохо. Скорее всего дивы сократятся в будущем, но пока обещают платить 35 рублей. Дивидендная политика рассчитана до 2026 года.

@IF_Stocks

24,163

IF Stocks

20 Dec, 04:31

5️⃣

перспективных акций на 2025 год от Альфа Инвестиций

Индекс Мосбиржи с мая потерял более 30% – один из самых продолжительных спадов в истории. Причины – жесткий ЦБ и геополитические риски.

Однако в Альфа Инвестициях считают, что остались еще бумаги, которые смогут показать в 2025 году результат выше рынка благодаря улучшению фундаментальных показателей или выплате хороших дивидендов.

Как вам этот список? Может, у вас есть свои фавориты на 2025 год?

@IF_Stocks

24,405

IF Stocks

19 Dec, 13:15

⚡ Т-Брокер «разблокировал» иностранные активы

Брокер предоставил возможность торговать заблокированными бумагами на внебиржевом рынке. Возможность хорошая, но губу раскатывать не стоит)

Тут ситуация аналогичная внебиржевым торгам FinEx’ом, где дисконты к реальной цене актива 70-80%. Да и ликвидности пока совсем нет.

Пример на акциях Coca-Cola. Их рыночная цена сейчас $62,85. Рублевая цена примерно = 6 500. На внебирже можно продать за 1 902 рубля.

Доступные для торговли бумаги можно найти в «Где купить-Заблокированные»

Думайте сами, решайте сами

@IF_Stocks

27,894

IF Stocks

19 Dec, 12:03

Самые перспективные акции на 2025 год от БКС.

Делитесь в комментариях, с чем согласны?

@IF_Stocks

27,088

IF Stocks

06 Dec, 16:31

💰 Fix Price удивил рынок. Но не только дивами

О дивидендах Fix Price мы не слышали с 2021 года. Но вот сейчас компания объявила о планах раздать 35 рублей на акцию. Доходность около 20%, причем на эти цели направят почти весь кэш компании — 30 млрд рублей.

😳

Интересный нюанс: начальник отдела логистики Fix Price Олег Штайнагель буквально за неделю до объявления дивов закупился акциями на несколько миллионов рублей.

Может, у него чуйка, как у Баффетта? А может, в курилке обсуждают не только личную жизнь коллег…

🔍 Как дела у компании? Последняя отчетность за 9 мес. показывает, что Fix Price явно не на высоте:

➖выручка выросла всего на 6%, а число магазинов на 12%, это означает отток покупателей из старых точек
➖расходы на персонал подскочили на 32%, что ударило по марже
➖операционная прибыль упала на 15%, а в ритейле это значит, что конкуренты начинают выигрывать

Похоже, сейчас компания больше сосредоточена на зарабатывании денег, чем на реанимации бизнеса. Эта тропинка может далеко завести — взгляните на М.Видео…

Что дальше? Акции Fix Price после дивгэпа могут застрять «на дне» надолго. А судя по отчетности, компания превращается в очередного ритейлера, который проигрывает конкурентам и пытается отсрочить неизбежное.

@IF_Stocks

12,645

IF Stocks

06 Dec, 10:08

💼 Заглянем в портфель президента США

Уже в январе Дональд Трамп снова заедет в Овальный кабинет. При этом он не только американский президент, но и вполне успешный инвестор. Посмотрим его портфель? В этом нам поможет финансовая отчетность, опубликованная в августе 2024 года.

1️⃣ Технологии и AI. Трамп ставит на будущее и активно инвестирует в лидеров технологического сектора. Компании Apple, Microsoft и Nvidia у него куплены на сумму от $500 тысяч до $1 млн каждая. Похоже, Дональд верит в ИИ как движущую силу экономики.

2️⃣ Классика голубых фишек. Coca-Cola, Procter & Gamble, Johnson & Johnson, Berkshire Hathaway — какой же американский инвестор обходится без них? Такие активы дают стабильность и устойчивый дивидендный поток.

3️⃣ Энергетика и промышленность. Exxon Mobil, Chevron, Caterpillar — традиционные компании, база инвестпортфеля, учитывая важность энергетической безопасности и инфраструктуры.

Кстати, никакой «зеленой» энергетики нет и в помине. Трамп не только на словах скептик в отношении ESG.

4️⃣ Основной капитал Трампа — Медиа, ведь ему принадлежит 65% доли в Trump Media & Technology Group (владелец Truth Social). Стоимость $2,4 млрд.

5️⃣ Недвижимость: проверенный инструмент. Не будем забывать, что начинал Трамп как риелтор. Так что значительная часть богатства сосредоточена в недвижимости, оцениваемой в сотни миллионов долларов.

Что в итоге? Портфель Трампа — это баланс традиционных отраслей и хайпа технологий с акцентом на личные убеждения. Американский президент предпочитает стабильные дивиденды и энергетическую независимость, а не «зеленые» тренды.

@IF_Stocks

15,170

IF Stocks

06 Dec, 04:30

🚀 Снизят ставку – и рынок взлетит?

«Вот опустит ЦБ ставку, деньги с депозитов хлынут рекой на фондовой рынок – и он улетит на луну!»

Мы такие прогнозы слышим уже много лет. Но относимся к ним скептически. Например, в 2014-15 годах депозиты действительно начали терять привлекательность, но взрывного роста рынка мы что-то так и не дождались.

Объяснение простое: деньги перетекают с депозитов на фондовый рынок не так уж массово и с большим временным лагом. Тип инвестора, который активно пользуется депозитами, чаще переложится в недвижимость, а не на фондовый рынок

❓ Что будет сейчас, если ставку начнут снижать?

1️⃣ Спекулятивный всплеск — всегда найдутся те, кто захотят поймать волну. Но это копейки.
2️⃣ Постепенный рост ликвидности на рынке может быть, но снова долгосрочный, а не сразу.
3️⃣ Интерес к дешевым российским акциям у долгосрочных инвесторов — на фоне недооцененности

🤔 А сразу никак не взлететь? Сомнительно, ведь ставка — не волшебная палочка. Мы живем в условиях ограниченной ликвидности, и вкладчики вряд ли массово побегут снимать свои деньги с депозитов и перекладывать их в рынок. Если и будут, то очень небольшими порциями. А основную часть пирога получит опять недвига.

@IF_Stocks

17,192

IF Stocks

05 Dec, 14:03

📉 Почему индекс Мосбиржи опять рухнул?

Вчера российский рынок получил сразу два удара, которые утянули его вниз.

1️⃣ Антон Силуанов заявил, что Минфин не закладывает дивиденды Газпрома в бюджет на 2025 год. Инвесторы разочаровались, акции сразу просели на 5%. Мы прогнозировали уже, что дивов не будет.

Ситуация неприятная, но совсем не удивительная: какие уж тут дивиденды, если у Газпрома высокая долговая нагрузка и огромные капитальные вложения. А то, что ему отменят повышенный НДПИ с 2025 года, – это «скорая помощь» для баланса компании, но точно не источник надежды для акционеров.

Им пока что остается только наблюдать, как деньги снова уходят «на газопроводы».

2️⃣ Масла в огонь подлил Росстат, сообщив, что с начала месяца цены выросли на 0,14%, а с начала года — уже на 8,34%.

Это уже почти на верхней границе прогноза ЦБ: 8-8,5%. Если темпы роста сохранятся, прогноз могут повысить уже на следующей неделе.

😡 А за ним – и ключевую ставку. 23% в этом месяце – это теперь не фантастика, а почти что неизбежность. Для компаний с большими долгами такой «ключ» – просто катастрофа, ведь стоимость обслуживания улетает в небеса.

А вы сейчас подбираете упавшие акции или наблюдаете шторм из укрытия?

@IF_Stocks

19,091

IF Stocks

05 Dec, 12:01

🔤«Кириллица» может дебютировать на рынке ценных бумаг

В последнее время в России стремительно развиваются нефтянка и агросектор. Именно там работает «Кириллица» — независимая компания, которая инвестирует в эти сектора.

Недавно компания презентовала отчет за 9 месяцев 2024 года: консолидированная выручка выросла более чем вдвое, до 15 млрд рублей. А 4 декабря за быстрое развитие своего бизнеса АО получило премию «Компания будущего-2024» в номинации «Открытие года».

НРА оценивает «Кириллицу» позитивно и повысило ей кредитный рейтинг до BB+(ru).

Такими темпами скоро мы вполне можем увидеть выпуск ценных бумаг данного эмитента.

@IF_Stocks

18,449

IF Stocks

04 Dec, 14:16

Дивидендная доходность российских компаний на ближайшие 12 месяцев. По версии Атон

@IF_Stocks

19,797

IF Stocks

04 Dec, 12:00

🧑🏻‍⚖️ Суд поддержал миноритариев Иркутскэнерго. Государство разворачивается к частным инвесторам?

Апелляционный суд оставил в силе решение Арбитражного суда Иркутской области: компенсировать убытки миноритариям Иркутскэнерго, которые пострадали от принудительного выкупа акций.

Предыстория:

➖в 2016 году Евросибэнерго выкупила акции Иркутскэнерго по 36 руб.
➖в 2022 году миноритариям предложили 14,37 руб. за акцию — на 56% ниже справедливой стоимости 32,3 руб.
➖инвесторы сочли это занижением и подали коллективный иск
➖в итоге им удалось добиться решения о компенсации убытков на 180,9 млн руб.

Однако ответчик оспаривал это решение: он подал ходатайства о назначении повторной экспертизы, закрытии дела и пересчете срока исковой давности. Но вот теперь апелляционный суд отклонил их. Похоже, придется платить. 💰

Это уже второй случай, когда государство поддерживает миноритариев: ранее прокуратура предложила компенсировать убытки инвесторам, у которых отобрали акции Соликамского магниевого завода (СМЗ).

👍 Такие кейсы дают надежду, что крупные игроки и госструктуры начнут учитывать интересы «миноров», чтобы избежать массового недоверия к фондовому рынку.

Как считаете, мы дождемся полноценной защиты прав частных инвесторов?

@IF_Stocks

19,040

IF Stocks

04 Dec, 04:30

🏭 Проблемы миноритариев СМЗ решат?

Помните дело об изъятии акций Соликамского магниевого завода (СМЗ)? Тут появилась новая интересная деталь: прокуратура предложила компенсировать убытки частным инвесторам, которые добросовестно приобрели акции. Правда, это вроде как не компенсация, а «жест доброй воли».

🤔

Напомните, что случилось? В 2022 году суд изъял 89,5% акций СМЗ у крупных акционеров завода. Якобы в далеком 1992 году они нарушили правила приватизации. А потом точно так же изъяли оставшиеся 10,5% акций у миноритариев (около 2000 человек). Все эти акции перешли в собственность государства через Росатом.

❌ Миноритарии, конечно, оспорили это решение: ведь они ничего не нарушали, добросовестно покупая акции на бирже. ЦБ встал на их сторону: Набиуллина предупредила, что такие случаи могут подорвать доверие к рынку и спровоцировать отток капитала частных инвесторов.

Как решить проблему? На суде прокурор заявил о «политическом решении выплатить компенсацию добросовестным инвесторам по средневзвешенной цене акций». Однако законность изъятия акций не оспаривается.

При этом порядок выплат пока не утвержден, критерии «добросовестности инвесторов» тоже остаются неясными...

❗️ Если выплаты правда будут, это явно успокоит миноритариев СМЗ, но не решит в целом острый вопрос о защите прав частных инвесторов в России.

@IF_Stocks

18,990

IF Stocks

03 Dec, 12:01

Календарь дивидендов на декабрь

@IF_Stocks

19,736

IF Stocks

03 Dec, 10:00

Устроили с коллегами что-то наподобие коллаборации и собрали специально для Вас одни из лучших каналов телеграмма в инвест тематике:

⭕️Павел Шумилов — канал с разборами компаний России: финансовое здоровье, новостной фон, прогнозы аналитиков, технический анализ. Такой комплексный подход приводит к высокой точности прогнозов, проверьте сами. В закрепленном посте вы найдете разборы более 100 компаний. Заходите, подписывайтесь!

⭕️Invest Era — канал содержит самую большую базу разборов компаний. Оперативные разборы отчётностей и новостей с аналитикой.

⭕️Romanov Capital. Бесплатное обучение — Первый обучающий канал, ставший легендой Телеграм. Дает уверенность в финансовых решениях.

⭕️Уютный Трейд — Один из старейших и самых уважаемых каналов об инвестициях, на который должен быть подписан каждый. Рассказывает и показывает, что покупает. Подписывайтесь, все вопросы отпадут моментально!

⭕️Бетонный канал. ЧЕСТНО о недвижке. Лайфхаки, которые РЕАЛЬНО работают!
Самый народный и честный из всех про недвижку, тот самый, на который рекомендую подписаться каждому

⭕️ИнвестократЪ — Ключевая ставка продолжает расти, нужно этим пользоваться и фиксировать высокую доходность. Автор делится своей стратегией, как создать портфель, приносящий от 50 000 руб. в месяц дивидендами и купонам. Также на канале выходит ежедневная аналитика по акциям, облигациям, БПИФам и лайфхаки по рынку. Результаты стратегии найдете здесь в закрепе.

Организаторы подборки TGStar_Agency

19,861

IF Stocks

03 Dec, 04:30

⛽️

Газпром скорее жив, чем мертв. Что с отчетностью и дивидендами?

«Национальное достояние» порадовало результатами за 9 месяцев этого года:

➖выручка выросла на 20% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года
➖EBITDA увеличилась на 23%, до 2,14 трлн рублей, это один из самых высоких показателей за всю историю
➖чистая прибыль выросла втрое, до 990 млрд рублей

❗️

Однако третий квартал оказался с ложкой дегтя. Газпром показал убыток в 53 млрд рублей из-за разового фактора — роста отложенного налога на прибыль (210 млрд руб.). Не забываем, что ставку налога с 2025 года нам повысили до 25%.

🇨🇳 Компания продолжает наращивать поставки в Китай. Вчера она сообщила, что досрочно вывела суточные объемы по газопроводу «Сила Сибири» на максимальный контрактный уровень. Так что итоговые поставки в 2024 году превысят контрактные обязательства, что укрепляет позиции Газпрома на азиатском рынке.

Несмотря на хороший отчет, перспективы дивидендов пока туманны. По итогам 9 месяцев компания могла бы выплатить около 18 руб. на акцию. Но высокий долг (чистый долг/EBITDA на уровне 2,46) и масштабные капитальные вложения снижают шансы на щедрые выплаты.

Поэтому пока что Газпром явно сосредоточен на сокращении долговой нагрузки и крупных инфраструктурных проектах: газопроводы в Китай и через Каспийское море.

😎 Что в итоге? Рассчитывать на дивы в этом году мы бы не стали. А если вы настоящие долгосрочник, то можно рискнуть. Тем более, это одна из компаний, которая будет радоваться больше всех окончанию СВО.

@IF_Stocks

20,760

IF Stocks

02 Dec, 12:07

✉️ Уоррен Баффетт написал вам завещание!

В новом письме потомкам легендарный миллиардер рассказал о правилах, которые советует соблюдать каждому инвестору.

1️⃣ Направляйте 99% состояния на благотворительность. После смерти Баффетта почти все его богатство пойдет в благотворительные фонды, которыми управляют его дети.

Почему? Баффетт считает, что огромные богатства должны служить обществу, а не превращаться в «династическое наследие».

Кстати, все решения о пожертвованиях в семье Баффеттов принимаются единогласно и без внешнего влияния.

2️⃣ Покажите завещание детям еще при вашей жизни, и неважно, насколько вы богаты. Это поможет в будущем избежать конфликтов, способных разрушить семьи. «Лучше отвечать на вопросы сейчас, чем оставлять их без ответа потом», — отмечает Баффетт.

3️⃣ Равные возможности должны быть у всех с рождения, а чрезмерной роскоши не стоит завидовать. Родившись белым мужчиной в США в 1930 году, Баффетт осознавал свои преимущества, но не считал их справедливыми.

4️⃣ Сложные проценты – главный секрет богатства. Именно они превратили его миллионы в миллиарды, именно благодаря им огромный капитал уже не является недосягаемой мечтой.

Своим письмом Баффетт снова показал, что его философия инвестирования и самой жизни построена на ответственности, скромности и здравом смысле.

💬 А вы согласны? Делитесь в комментариях.

@IF_Stocks

23,708

IF Stocks

30 Nov, 14:05

⛽️

Роснефть отчиталась

У компании противоречивые результаты за 9 месяцев. С одной стороны, выручка выросла почти на 16% и достигла 7,6 трлн рублей. С другой — чистая прибыль, приходящаяся на акционеров, упала почти на 14% (до 926 млрд рублей) по сравнению с прошлым годом.

Что происходит с прибылью? #ROSN объясняет снижение несколькими факторами:

1️⃣

Падение EBITDA. Прибыль до вычета налогов, процентов и амортизации составила 2,3 трлн рублей, а маржа — 30%. Но этого оказалось меньше, чем в прошлом году.

2️⃣

Курсовая разница и налоги. Курсовая переоценка валютных обязательств и изменение ставки налога на прибыль тоже внесли свою лепту.

Несмотря на снижение прибыли, «Роснефть» генерирует мощный свободный денежный поток — 1,075 трлн рублей за 9 месяцев. Это хороший знак для инвесторов.

@IF_Stocks

28,962

IF Stocks

30 Nov, 10:01

А вот и номера победителей!

✅ 851
✅ 541
✅ 752

Не успели принять участие в розыгрыше? Не расстраивайтесь! Для вас тоже есть приятный бонус!

🎁 Купите таблицу по расчету доходности облигаций до 23:59 сегодняшнего дня и забирайте гарантированный подарок!

За покупку мы дарим промокод, дающий скидку 53% на годовую подписку IF+. Вы сэкономите целых 15 320 рублей!

Также вы бесплатно получите полезный файл для планирования расходов.

Не упустите редкую возможность! Специальная цена на таблицу 490₽ действует до конца дня!

28,777

IF Stocks

30 Nov, 07:25

Короче говоря, идем вправо )

https://t.me/if_market_news/68921

27,158

IF Stocks

29 Nov, 18:31

💼 Поддаетесь эмоциям и следуете чужим советам? От этого страдает ваш портфель!

Пора брать решения в свои руки! Аналитики IF+ подготовили короткий практический курс «Строим финмодель компании». Всего за 5 уроков вы поймете:

✔️ как читать и анализировать финансовую отчетность
✔️ как прогнозировать будущую прибыль компании и оценивать её реальный потенциал
✔️ как выявлять перспективные акции для вашего портфеля

❓ Что внутри продукта?

➖ 5 практических уроков по 40 минут с подробными расчетами и примерами на реальных компаниях.
➖ готовая инструкция по выбору акций с максимальным потенциалом
➖ доступ в закрытый чат с аналитиками InvestFuture, которые ответят на любые вопросы

Специальная цена: 1990₽ вместо 4000₽!

Забирайте курс, который поможет усилить ваш портфель!

26,201

IF Stocks

29 Nov, 12:05

💎

Золото бьет рекорды по стоимости, а Селигдар – по убыткам. Как так?

Хотя желтый металл сегодня на исторических максимумах, но далеко не все золотодобытчики смогли этим воспользоваться. Селигдар, например, вчера сильно разочаровал своим отчетом за 9 месяцев.

Что не так?

1️⃣ Выручка выросла на 16%, но прибыль только падает. Несмотря на то, что компания заработала 43 млрд рублей, чистый убыток увеличился на 13% по сравнению с январем-сентябрем 2023 года и составил 10 млрд рублей. EBITDA при этом выросла на 31%.

Причина в отрицательной валютной переоценке облигаций, номинированных в золоте. Тут у нас парадокс: чем выше цены на металл, тем больше платежи по этим бумагам.

2️⃣ Высокая долговая нагрузка. Чистый долг — 68 млрд руб., ND/EBITDA — 3x. В итоге процентные расходы выросли на 42% и съели треть EBITDA. При текущих ставках это многовато, особенно когда свободного денежного потока практически нет.

3️⃣ Дивиденды в долг. В октябре компания раздала значительную часть операционной прибыли акционерам. Тем временем капитальные затраты покрываются за счет новых займов. Стоило ли так делать, большой вопрос.

Что в итоге? Даже при рекордно высоких ценах на золото у Селигдара слабые результаты. Девальвация рубля и рост стоимости драгоценного металла не смогли улучшить положение компании, мешают этому высокая долговая нагрузка и специфика структуры обязательств.

А теперь вопрос: если компания с трудом выживает при высоких ценах на золото, то что будет, когда они упадут?

@IF_Stocks

25,806

IF Stocks

29 Nov, 10:00

Команда Sapphire Agency собрала список лидирующих каналов в инвестициях.
Подписывайтесь, это точно пригодится:

✅ Павел Шумилов — это авторский канал, где публикуются разборы по компаниям с выводами: покупать ли акции этой компании, по каким ценам, брать ли сейчас или подождать. Или надо держаться подальше? Разборы более 110 компаний России вы можете найти в этом посте. Самый частый комментарий новых подписчиков: и почему я раньше не видел(а) ваш канал?

Cashflow - Ваш денежный поток начнется как только вы будете следовать действиям на этом канале. Тут просто о российских акциях и заработке на них. Подробные разборы, качественная аналитика и реальные сделки именно здесь. Подписывайтесь 👉 https://t.me/+lsm6H6FuuNphODcy

ДОХОДЪ — канал аналитиков и управляющих активами, известных сервисами «Дивиденды», «Анализ акций», «Анализ облигаций» и созданием факторных биржевых фондов на МосБирже.

Финансовые Думки - старейший авторский телеграм канал о финансовых рынках и мировой экономике, который читают во всех крупных банках. Вот уже 6 лет аналитика, публикуемая в канале, помогает читателям зарабатывать деньги на рынке.
Подписывайтесь и Вы!

✅ TAUREN - лучший помощник долгосрочного и среднесрочного инвестора. Этот канал поможет вам найти доходные идеи и предостережет от покупки некачественных активов. Настоятельно рекомендуем.

Дивидендный обозреватель - канал с эксклюзивной аналитикой по фондовому рынку от инвестора из списка инсайдеров и победителя номинации ЛЧИ с прибыльными инвест.идеями от советника топ-менеджеров инвест. Компаний
Присоединяйтесь!

23,609

IF Stocks

29 Nov, 07:15

❗️С 20 декабря индекс Мосбиржи начнут рассчитывать по-новому

В последние дни мы пристально следим за тем, как индекс MOEX пытается не пробить очередное дно. И тут на горизонте у нас важное событие – с 20 декабря вступают в силу новые базы расчета этого индекса.

Что изменится?

1️⃣ В базу расчета индекса МосБиржи и индекса РТС войдут бумаги Хедхантера #HEAD Совкомбанка #SVCB и ЮГК #UGLD. А вот расписки OZON из этой компании исключат.

2️⃣ В лист ожидания на включение в базу расчета индекса МосБиржи и индекса РТС войдут ЭсЭфАй #SFIN, «Мать и дитя» #MDMG, Ренессанс, #RENI, Русснефть #RNFT.

В лист ожидания на исключение из этой базы войдут Магнит #MGNT, Европлан #LEAS, Самолет #SMLT и привилегированные акции Мечела #MTLRp.

@IF_Stocks

26,018

IF Stocks

28 Nov, 18:03

🏦

Т-Технологии продолжают свой рост

По итогам этого года компания ожидает рост чистой прибыли почти на 50%. За 9 месяцев (вместе с Росбанком) ЧП выросла на 40%, а рентабельность капитала достигла 32%, что впечатляет.

Глава компании Станислав Близнюк подчеркнул: четвертый квартал, как правило, сильнее третьего. А это значит, что итоговые цифры могут приблизиться к 50%.

Напомним, что теперь торги акциями проходят под тикером #T

Эмитент продолжает оставаться одним из наших фаворитов на российском рынке. Такие акции не стыдно держать и в долгосрок.

Как вам такие результаты? Напишите своё мнение в комментариях!

@IF_Stocks

25,179

IF Stocks

26 Nov, 10:09

📉 Бизнес не ищет инвесторов и не использует свои ресурсы на полную мощность — значит, проседает в прибыли и уступает конкурентам

Разработать инвестиционную стратегию, отобрать высокодоходные проекты и увеличить доходы от внереализационной деятельности на собственных ошибках — можно. Только придётся отвлекаться от стратегических задач, терять время, деньги — и, возможно, партнёров.

Самое эффективное решение — перенять опыт специалистов, которые уже управляли бюджетами и приумножали их. На курсе «Инвестиционный директор» от Академии Eduson вы научитесь привлекать финансирование, выбирать высокодоходные проекты и управлять инвестиционным портфелем. Это выгоднее, чем нанимать внешнего консультанта — и надёжнее, чем учиться методом проб и ошибок.

На обучении вы:
➖ Научитесь выбирать, оценивать и сопровождать инвестпроекты.
➖ Изучите сделки M&A, управление рисками и бизнес-моделирование.
➖ Решите 29 бизнес-кейсов и будете готовы к рабочим задачам инвестиционного директора.

📎 Программа соответствует профстандарту 08.036.

Оставляйте заявку на обучение и зафиксируйте скидку 70% по промокоду IFSTOKS.

Реклама. ООО "Эдюсон", ИНН 7729779476, erid: LjN8KXeDV

2,582

IF Stocks

26 Nov, 08:23

💿 Русал сокращает производство алюминия. Драйверов роста нет?

У Русала черная полоса: глинозем в этом году подорожал на Шанхайской фьючерсной бирже аж на 70%. Причины – сбой поставок из Гвинеи и Бразилии, а также остановка производства в Австралии.

Нет глинозема – нет и алюминия. В итоге Русал сокращает его производство алюминия, на фоне чего акции компании просели на 9%.

Из хорошего: спад производства в мире привел к росту цен на этот металл на 14% с начала года.

💰

Как с финансами? Чистый долг Русала за первое полугодие вырос на 10% и уже составил больше $6 млрд. Несмотря на рост операционной прибыли, долговая нагрузка все еще высокая: отношение долга к EBITDA = 5х. Хотя, безусловно, год назад было куда хуже: 12,3х.

Сейчас компания работает с рентабельностью по EBITDA 10%, а ведь в хорошие времена этот показатель был вдвое выше.

Мы видим серьезные риски для Русала:

1️⃣ Если мировые цены на алюминий в 2025 году пойдут вниз, компании будет сложно обслуживать долг. А это весьма вероятный сценарий, ведь производство алюминия в Европе и Австралии восстанавливается, а в Китае ждут снижения темпов роста спроса.

2️⃣ Подорожание глинозема еще больше снижает маржинальность. На минуточку, сырье – это 50% всех затрат на производство.

3️⃣ Жесткая политика ЦБ РФ снижает спрос на металлы внутри страны.

4️⃣ Компания страдает из-за снижения дивидендных поступлений от Норникеля.

Что в итоге? Русал бодро заявляет, что не будет сильно сокращать производство алюминия, и это не повлияет на социальны программы. Но это, скорее всего, избыточный оптимизм. Денег на финансирование новых проектов у компании нет, и акции уже сильно упали в цене.

Не исключаем, что до конца первого квартал 2025 года бумаги потрогают 30 рублей (потенциал падения более 10%).

*не финансовая рекомендация

@IF_Stocks

7,020

IF Stocks

25 Nov, 18:01

Начинаем черную пятницу с понедельника! Бестселлеры InvestFuture 2024 по страшно низким ценам!

Встречайте наш легендарный продукт по фьючерсам!

С ним вы сможете за 1 вечер разобраться с темой, подберете свою фьючерсную стратегию и начнете использовать знания, чтобы умело управлять рисками своего портфеля. Мы экономим ваше время и деньги!

В продукт входят:

➖видео 3 часа, 80% практики + инструкция
➖ калькулятор для расчета размера позиции, с которым вы избежите ошибок в расчетах
➖ фьючерсные стратегии

Судя по огромному числу отзывов, это один из наших лучших продуктов, которому пока нет аналога на рынке.

Только на неделе черной пятницы вы можете забрать его по специальной цене 1490 ₽ вместо 4990₽.

Каждая покупка на распродаже - шанс выиграть доступ ко всем продуктам InvestFuture в Телеграм, которые будут выпущены в 2025 году! Все бестселлеры собрали здесь*

А сегодня забирайте наш топовый продукт по фьючерсам!

Срок проведения акции с 25.11.24 по 29.11.24, правила акции.

12,313

IF Stocks

25 Nov, 14:55

📉 Какие акции спасут от девальвации рубля?

Когда рубль падает, наиболее устойчивы компании, у которых:

➖выручка в иностранной валюте или зависит от мировых котировок
➖издержки остаются преимущественно рублевыми

В первую очередь, это экспортеры-сырьевики: нефтегаз, металлурги, производители удобрений.

Кто у нас в лидерах среди защищенных от девальвации компаний?

1️⃣ Газпром и Новатэк: энергетические гиганты. Россия вновь укрепила свои позиции на европейском рынке газа, в сентябре ее доля выросла до 24% против 16,5% в августе. Кроме того, Китай увеличил импорт сжиженного природного газа (СПГ) на 27% по сравнению с прошлым годом, а Россия тут — один из ключевых поставщиков.

2️⃣ Лукойл: дивидендный лидер среди нефтяников. Как крупнейший частный нефтепроизводитель, Лукойл продолжает радовать акционеров прозрачной политикой распределения прибыли. Высокая дивдоходность компании привлекательна даже в условиях экономической турбулентности.

Потенциальное снижение ключевой ставки в будущем также может сыграть на руку Лукойлу, обеспечив рост акций.

3️⃣ Сургутнефтегаз: «кубышка» для стабильности. Компания выигрывает от высоких ставок и сильного доллара. Без долгов и с накопленным резервом в 6 трлн рублей она готова выдержать любую волатильность российской валюты.

Кроме того, ее дивиденды привязаны к валютной выручке, что делает их особенно привлекательными для инвесторов во время девальвации.

А как вы защищаетесь от обесценивания рубля? Делитесь в комментариях!

@IF_Stocks

13,745

IF Stocks

25 Nov, 12:01

📣 Globaltrans объявил выкуп ГДР, теперь на AIX

В сфере ж/д перевозок сегодня непростая ситуация, и, наверное, для части инвесторов тот факт, что Globaltrans продолжает выкупать свои бумаги - положительные новости. На этот раз компания запустила тендерное предложение на Астанинской бирже (AIX), предложив $4,3 за ГДР. Прием оферт пройдет с 27 ноября по 23 декабря.

😭

У Глобалтранса все печально? Renaissance Capital недавно опубликовал аналитический отчет, рекомендуя продавать ГДР компании, подсветив следующие риски:

1️⃣ Ужесточение санкций может привести к заморозке ГДР в Euroclear, остановке торгов на AIX и снижению ликвидности бумаг.

2️⃣ Если Трамп смягчит санкции, это тоже не лучше: транспортные потоки могут снова пойти на Запад, это вызовет избыток парка вагонов и падение ставок.

3️⃣ Инфраструктурные ограничения, волатильный спрос и профицит вагонов давят на отрасль. Компания уже фиксирует снижение грузооборота.

4️⃣ Непомерные инвестиции. В ближайшие 5 лет у Globaltrans по оценке Renaissance Capital потребность в инвестициях может вырасти до 33 млрд рублей в год, преимущественно для обновления подвижного состава. Это в разы превышает текущие расходы.

В целом, сейчас из-за влияния геополитики на фондовые рынки, ГДР любой компании с активами в России выглядят как высоко рискованный актив.

❗️

В итоге тендерное предложение на AIX – возможно, лучший выход из бумаг Глобалтранса для инвесторов в условиях неопределенности, инфраструктурных ограничений и рисков, связанных с санкциями. Особенно для тех, кто долгое время не мог избавиться от актива из-за приостановки торгов на LSE.

@InvestFuture

11,151

IF Stocks

25 Nov, 10:01

Даём 100 000 ₽ на инвестиции 💸

Если давно хотели примерить на себя роль инвестора, но не знали с чего начать — наша акция точно для вас:

1) Скачайте МТС Инвестиции и откройте брокерский счёт — это займёт не более 5 минут.

2) Подтвердите участие в акции и получите 100 000 ₽ на инвестиции.

3) Весь доход от этих вложений останется у вас, его можно будет забрать уже через неделю.

Все подробности и полные условия акции оставили на сайте.

14,167

IF Stocks

25 Nov, 07:55

😬 ФНС требует возврата налоговых вычетов за трансформированные ИИС

Инвесторы, которые в 2024 году трансформировали старые ИИС первого типа в ИИС-3 и открыли новые счета, столкнулись с требованиями ФНС о возврате налоговых вычетов, передаёт "РБК Инвестиции". Налоговая ссылается на норму ст. 219.1 НК РФ, которая ограничивает получение льгот для владельцев только одного действующего ИИС.

😬

Пример, который приводит РБК: инвестор, открывший ИИС-1 в 2021 году, ежегодно получал вычет в ₽52 тыс. на сумму ₽400 тыс. инвестиций. В 2024 году он трансформировал ИИС-1 в ИИС-3 и открыл два новых счета. ФНС требует вернуть ₽156 тыс., заявив, что открытие дополнительных счетов лишает права на льготы.

Проблема усугубляется отсутствием чёткого регламента для трансформации ИИС, что ранее привело к отказам брокеров. Новый ИИС-3 сочетает льготы старых счетов, но требует более длительного срока владения. Для новых инвесторов сложностей почти нет — они могут открывать ИИС-3 и получать вычеты по правилам 2025 года.

❗️

ФНС предупреждает: если суммы не будут возвращены, возможны выездные проверки и суд. Инвесторам рекомендовано подавать уточнённые декларации, чтобы избежать дополнительных санкций.

@IF_Stocks

16,227

IF Stocks

24 Nov, 18:01

Как ни крути, а не рассматривать негативные сценарии сейчас особо опасно — сегодня мы имеем дело и с обострением геополитики, и с ястребиными прогнозами ЦБ, и с призрачностью надежды на снижение ставки в 2025 году, и продолжением роста инфляции.

Чтобы вы всегда были готовы к непредвиденным ситуациям на рынке — есть Подписка InvestFuture+. Опытные финансовые аналитики, пережившие не один экономический кризис, делают ее так, чтобы у пользователей был доступ к инструментам, которые можно использовать здесь и сейчас, чтобы справиться с грядущими событиями.

Например, в инвестидеях и портфелях аналитики уже учли давление политики ЦБ на акции. А потому сделали упор на компании с высокими темпами роста и минимальной долговой нагрузкой. За счет пересмотра стратегии и проведенной ребалансировки, портфели показали рост в 24 году и опередили по доходности основные бенчмарки. Условно, если бы вы год назад вложили 100 тысяч рублей в портфель российских компаний IF+, то сейчас оставались бы в плюсе на 11 600 рублей 🔼. А если бы раскидали эту сумму по акциям из индекса Мосбиржи, то потеряли бы 13 000 р. Не зря стратегии аналитиков IF+ доверяет более 20 000 инвесторов.

К слову о доверии: IF+ уже во второй раз получила премию как лучший проект в сфере финансовой грамотности Investment Leaders Award. Эта награда не только признание качества работы нашей команды, но показатель заботы о ваших финансовых результатах.

Сейчас можно застолбить себе выгоду 55% на годовую Подписку IF+ — это 13 100 р. ~~29 000 р.~~ за год неограниченного доступа ко всем ее преимуществам. Присоединяйтесь к 20 000+ инвесторов — после Черной Пятницы подписка станет дороже!

👉 Вот здесь все подробности о Подписке

⚡️ А вот промокод, чтобы сэкономить 55% на годовой подписке (дает дополнительную скидку к указанной на сайте IF+): STOCKS11

Доходность в прошлом не гарантирует доходности в будущем. Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

17,676

IF Stocks

23 Nov, 10:13

📈 Где российский рынок может «нащупать дно» и развернуться вверх?

Сегодня попробуем выяснить это, используя технический анализ. НЕ ПРИЗЫВАЕМ ОРИЕНТИРОВАТЬСЯ ТОЛЬКО НА НЕГО.

Сетка Фибоначчи покажет нам, что сейчас индекс вблизи мощного уровня поддержки в районе 2500 пунктов. Его пробитие может открыть дорогу к следующей поддержке около 2300 пунктов. Но, честно говоря, пока серьезных предпосылок к этому нет.

Еще один индикатор, который мы недавно разбирали, — стохастик. Сейчас обе его линии находятся в зоне перепроданности (в районе 20). Это часто предсказывает разворот рынка.

❓ Что в итоге? «Техника» показывает вероятность скорого разворота. Если текущий уровень поддержки 2500 устоит, это может быть хорошей точкой для входа в рынок.

❗️

Но есть нюанс... Теханализ хорошо работает, когда не вмешиваются неожиданные события. А сейчас ~~мы живем как на вулкане~~ на российский рынок давят не только экономические факторы, но и геополитика. Не далее как вчера мы стали свидетелями очередного обострения, которое добавляет неопределенности и рисков.

Поэтому доверять только теханализу сейчас рискованно. Мы видим хорошие сигналы для разворота, но давайте учитывать контекст.

@IF_Stocks

19,279

IF Stocks

22 Nov, 12:03

❗️Топ-3 компании с долгами, создающих риски для инвестора

Мы уже не раз писали о долгах Сегежи и ее допэмиссии, которая размоет доли миноритариев. Но есть и другие «рискованные товарищи» с высокой долговой нагрузкой.

1️⃣ АФК «Систему» может затянуть на дно ее «дочка» Сегежа. Но не только.

Другая «дочка», МТС, была основным генератором дивидендов, но больше на нее нельзя рассчитывать: компания тонет в долгах, чистая прибыль сократилась до минимума, а дивиденды будут сокращать или выплачивать за счет новых займов.

Остаются «дочки» Эталон и Озон, но они обеспечивать АФК дивидендами пока не могут. Так что помощи ей ждать неоткуда.

Тем временем у самой «Системы» долг около 4 операционных прибылей. Если ставка не начнет снижаться, компании придется выбирать между поддержкой своих активов и обслуживанием долга. Это явно не лучший сценарий для инвесторов.

2️⃣ Русал тоже с большим долгом. Правда, недавний скачок цен на алюминий вызвал взлет его акций: помогли высокий китайский спрос и девальвация рубля. Но радоваться рано. Чистый долг компании за первое полугодие 2024 года вырос на 10%, до $6,36 млрд.

Да, операционная прибыль растет, так что отношение долга к EBITDA сократилось до 5х (против 12,3х годом ранее). Но это все равно тяжелая ноша. А еще аналитики прогнозируют снижение цен на алюминий в 2025 году…

Слабыми остаются и дивидендные поступления от Норникеля, что дополнительно давит на Русал.

3️⃣ VK — рекордсмен по чистому долгу. На конец первого полугодия 2024 года он составил 152 млрд рублей. И это при отрицательной EBITDA!

Хуже того, у VK много обязательств в виде займов с плавающими ставками. Соответственно, рост «ключа» ЦБ каждый раз увеличивает финансовую нагрузку.

Конечно, выручка VK растет: за первое полугодие 2024 года она поднялась на 23%. Однако это не компенсирует убытков, ведь рентабельность слабая, а инвестиции в развитие новых направлений большие.

Итог: ставка 21% делает жизнь компаний с большим долгом невыносимой. Проценты по кредитам съедают все прибыль. Пока ставку не снизят, владельцы таких бумаг остаются в зоне высокого риска.

@IF_Stocks

20,254

IF Stocks

22 Nov, 10:18

Как подготовить свои финансы к глобальным изменениям?

Узнайте ответ на этот и другие вопросы 28 ноября на конференции «Инвестиции 2025 — идеи и стратегии в меняющемся мире», организованной FCongress при поддержке Forbes Russia.

Программа конференции:

• Прогноз развития мировых финансов: что будет с долларом и юанем, куда движется биткойн?
• Макроэкономический прогноз по России: как мировые вызовы отразятся на наших кошельках и инвестиционных планах? Какие стратегии и инвестиционные продукты будут актуальны в 2025 году?
• Будущее фондового рынка России: есть ли шансы на рост, или падение неизбежно? Поспорим в рамках сессии "Дебаты о фондовом рынке".
• Самые неожиданные инвестиционные прогнозы, присланные читателями Forbes.

Регистрируйтесь, чтобы задать свой вопрос экспертам и узнать больше о будущем инвестиций!

Мероприятие 16+

Реклама

18,062

IF Stocks

22 Nov, 04:30

🌳

Сегежа проводит «допку Шредингера». Что за странные маневры?

Инвесторы Сегежи почувствовали себя героями настоящего детектива: 20 ноября компания сначала разместила на своем сайте пресс-релиз с параметрами допэмиссии, но спустя несколько минут… удалила его. Затем, как положено, информация была официально раскрыта на сайте корпоративной информации. И только после этого она снова появилась на сайте компании.

❗️ Такого быть не должно: публикация на сайте компании до официального раскрытия информации — это нарушение.

В результате акции Сегежи упали еще до официального объявления, что вызвало понятное недовольство рынка.

ЦБ уже заявил, что разберется в ситуации. Пока же мы можем только гадать, была ли это ошибка зазевавшегося сотрудника или нечто большее.

🔍 Что в итоге известно о допэмиссии? Компания планирует привлечь до ₽101 млрд по закрытой подписке. Цена размещения — ₽1,8 за акцию (примерно текущий уровень рынка). Деньги направят на снижение долга, который сейчас превышает ₽140 млрд.

Что это значит для компании? Долг сократится, но останется достаточно высоким — порядка ₽40 млрд. Это все еще значительная нагрузка, особенно на фоне слабой операционной эффективности.

Что это значит для акционеров? Ничего хорошего: акции будут размыты в 4,5 раза, поскольку их число увеличится с 15,7 млрд до 71,7 млрд штук. Это значит, доля миноритариев, не участвующих в допэмиссии, сильно сократится.

Для держателей облигаций допэмиссия – позитив, поскольку реально снижает кредитный риск компании. Хотя и тут есть нюансы:

1️⃣ Операционная прибыль Сегежи все еще в минусе. Компания убыточна на уровне основных операций.

2️⃣ Даже после докапитализации EV/EBITDA останется около 13x. Это делает компанию дорогой для инвестиций.

3️⃣ Свободный денежный поток продолжает быть отрицательным из-за больших капитальных расходов.

Наше мнение: Сегежа старается, чтобы выжить, но назвать ее привлекательной для инвесторов сложно.

А что вы думаете об этих маневрах? Делитесь в комментариях.

@IF_Stocks

18,223

IF Stocks

21 Nov, 18:01

Подписка IF+ раздает подарки — и тем, кто уже ей пользуется, и всем остальным!

Попробуйте свою удачу с Колесом Фортуны в Telegram-боте IF+ и получите уникальные бонусы и подарки, созданные специально для вас!

🎁 Что вас ждет?
- Эксклюзивные скидки на Подписку IF+
- Полезные материалы и чек-листы для вашего роста, составленные финансовыми аналитиками InvestFuture — получить их можно бесплатно, раскрутив Колесо Фортуны!
- Особые сюрпризы и награды за участие

Погружайтесь в атмосферу азарта и получайте подарки! Участвуйте прямо сейчас и позвольте фортуне улыбнуться вам в этот праздничный сезон.

🔥 Поторопитесь — запускайте Колесо Фортуны, чтобы получить свои бонусы!

Подписка IF+ у вас уже есть или собрали подарки в Колесе Фортуны?
Тогда скорее участвуйте в масштабном розыгрыше от IF+ и БКС с множеством призов, мимо которых не пройдет ни один инвестор! 🎁

Больше 60 призов уже ждут самых подкованных, активных и креативных инвесторов. Можно выиграть уникальные вещи, которые нигде больше получить не удастся!

Этот розыгрыш проходит только для пользователей IF+ — если у вас уже есть Подписка, то вы можете продлить ее на особых условиях. Если Подписки нет, собирайте подарки в Колесе Фортуны и проверяйте удачу внутри Подписки. Все подробности — на странице розыгрыша 🔥

17,764

IF Stocks

21 Nov, 09:22

❗️

Глобалтранс опубликовал данные о рынке и бизнесе

Железнодорожный перевозчик Globaltrans в последнее время был в фокусе внимания из-за выкупа ГДР, делистинга с российских бирж, и старта торгов на Астанинской международной бирже (AIX) в октябре 2024 года.
В опубликованном компанией обзоре рынка отмечаются основные тенденции на рынке грузовых ж/д перевозок:
➖рынок грузовых железнодорожных перевозок находится под давлением инфраструктурных ограничений и волатильного спроса.
➖с июля по октябрь грузооборот по сети снизился на 5,6%, а погрузка – на 6,1%
➖средний оборот вагонов с января по октябрь вырос на 11%, что ускоряет их износ.
➖продолжается рост тарифов - регулируемый тариф на транспортировку порожних полувагонов будет проиндексирован приблизительно на 25% c января 2025 года (на 13,8% с декабря 2024 + на дополнительные 10% с января 2025 года).

Наличие существенных проблем на рынке подтвердил глава РЖД Олег Белозеров на встрече с операторами подвижного состава. Так, профицит вагонного парка на железных дорогах России к октябрю составил 291 тыс. вагонов. Для сравнения, это в несколько раз превышает весь парк группы Globaltrans.
Непростая ситуация на сети оказывать давление на показатели Globaltrans: по итогам января – октября 2024 года снижение грузооборота группы составило примерно 10% г/г на фоне аналогичного снижения среднего количества груженых отправок на вагон, отмечает компания.

Сегодня Renaissance Capital опубликовал первый аналитический обзор после старта торгов ГДР Globaltrans на AIX. Основные риски – корпоративное управление, а также инфраструктурные риски для держателей GDR.
Аналитики Renaissance Capital отмечают:
1️⃣Ужесточение санкций может вызвать заморозку ГДР в депозитарии Euroсlear и прекращение торгов на бирже в Астане.
2️⃣Гипотетическое смягчение санкций в свою очередь приведет к перенаправлению транспортных потоков обратно на запад и снижению тарифов, что тоже негативно скажется на компании.
3️⃣Рекомендация по ГДР Globaltrans – «продавать», справедливая цена - $4,3 за ГДР (напомним, что недавно завершенный выкуп ГДР с Мосбиржи и Биржи СПБ проводился по цене 520 рублей за бумагу).
4️⃣Обновление старого подвижного состава группы может потребовать значительных инвестиций (общий capex 30-33 млрд рублей в год в 2025-2029 гг. – по сравнению с около 8 млрд рублей в 2023-2024).

@IF_Stocks

34,784

IF Stocks

21 Nov, 06:01

😱 Налоги растут, доверие падает: что ждет госкомпании?

Государство продолжает искать, где взять очень много денег на текущие расходы.

Занимать невыгодно, ставка высокая. Всего за полгода обслуживание госдолга только подорожало на 50% до 1,1 трлн рублей. Ничего удивительного, что Минфин ищет «дополнительные лишние деньги».

С 2025 года налог на прибыль компаний вырастет до 25%, Это +2,5 трлн рублей в казну. Ситуация с Транснефтью показывает, что государственные компании могут добивать дополнительными налогами.

❗️

Почему это опасно?

1️⃣ Утраченное доверие. Госкомпании – это стабильность, хорошие дивиденды и «рука помощи» государства в кризис. Если даже они становятся риском для акционеров, о какой стабильности говорить?

2️⃣ Частные компании – тоже угроза. Они увидят такую практику от государственного органа и могут ее повторять.

В итоге российскому рынку подрывают фундамент – то самое доверие инвесторов. Крупные деньги требуют предсказуемости, а не внезапных налоговых «наездов».

❓

Что будет дальше? Если история с Транснефтью станет нормой, госкомпании потеряют статус «надежных гаваней», а фондовый рынок рискует остаться с минимумом долгосрочных инвесторов. И тогда плакали планы по удвоению его капитализации.

@IF_Stocks

18,121

IF Stocks

21 Nov, 04:31

💉 Разработчик вакцин Бетувакс проводит закрытое размещение

У инвесторов появилась новая возможность вложиться в медицинские технологии. На инвестиционных площадках Zorko и ВТБ Регистратор скоро должны появиться акции компании Бетувакс, которая входит в экосистему Артген биотех #ABIO

Планируется, что привлечь удастся 100-150 млн рублей, они пойдут на разработку:

➖препарата против аллергии на кошек
➖вакцин от вируса папилломы человека и ротавируса

Несмотря на то, что инвестиции являются венчурными и посевными, Артген биотех предоставит инвесторам гарантию сохранности и роста капитала в форме оферты. Если Бетувакс не успеет за 3 года раскрыть свой потенциал, Артген биотех берет на себя обязательства выкупить у инвесторов акции компании, полученные по закрытой подписке, по цене «номинал + 15%».

А еще фонд Сколково вернет инвесторам до 50% от суммы инвестиций за счет Программы возмещения НДФЛ.

❗️Кстати:

➖от аллергии на кошек страдает 20% человечества, но аллерговакцин пока нет
➖95% случаев рака шейки матки ассоциировано с ВПЧ, однако в РФ собственных вакцин от ВПЧ тоже нет
➖25 млн случаев ротавирусной инфекции регистрируется ежегодно, но в РФ пока не разработаны вакцины от ротавируса

22 ноября в 15:00 пройдет онлайн встреча с представителями Бетувакс, регистрируйтесь.

@IF_Stocks

19,002

IF Stocks

20 Nov, 15:03

📞 МТС на грани банкротства?

Все еще ждете 35 рублей на акцию МТС? Похоже, напрасно. Вчера компания выкатила отчет за 3-й квартал, который подтвердил серьезные проблемы. На каждую ложку меда там целое ведро дегтя.

➖выручка выросла на 15%, до 180 млрд рублей, но себестоимость — аж на 30%, что заметно снизило маржинальность
➖расходы взлетели почти вдвое, до 29 млрд рублей, это почти «съело» всю операционную прибыль 33 млрд рублей
➖в итоге чистая прибыль рухнула до 1 млрд рублей — минимальный уровень за всю историю

Иными словами, МТС сейчас работает больше для кредиторов, чем для акционеров…

❓

В чем основные проблемы?

1️⃣

Высокая долговая нагрузка. Чистый долг достиг 460 млрд руб., и бОльшую его часть нужно будет рефинансировать в ближайшие годы. При этом собственный капитал ушел в минус – в воздухе запахло банкротством.

2️⃣ Дивиденды под вопросом. Своей дивполитикой МТС на 2024–2026 годы МТС обязалась выплачивать по 35 руб. на акцию. Для этого нужно около 70 млрд руб. Но с текущим финансовым положением такие выплаты возможны только в долг, что усугубит ситуацию.

3️⃣ Сектор без драйверов. У операторов связи падает рентабельность из-за фиксированных тарифов, высокой конкуренции и растущих расходов на обслуживание сетей.

Что дальше? Мы видим замкнутый круг: высокий долг → растущие расходы → сокращение прибыли → невозможность финансировать дивиденды без новых займов.

Вообще-то МТС — это операционно неплохая компания, но ее мажоритарий (АФК «Система») явно переусердствовал с выкачиванием денег. В итоге страдают миноритарии, а акции компании продолжают терять в цене.

Мы негативно оцениваем перспективы МТС и всего сектора. При текущих проблемах дивиденды явно будут урезаны, а акции рискуют продолжить снижение.

А какие у вас мысли на этот счет? Делитесь в комментариях.

@IF_Stocks

22,164

IF Stocks

20 Nov, 12:27

🚨 Транснефть – это Газпром 2.0?

Инвесторы в шоке: Минфин предложил повысить в 2025-2030 годах налог на прибыль для Транснефти до 40%. Акции в понедельник уже обвалились на 9%, а во вторник еще на 4%.

Ассоциация частных инвесторов «АВО» вчера направила письмо в Минфин, назвав инициативу «шоком для рынка» и указав на опасные последствия.

За примером далеко ходить не надо, похожая история уже была с Газпромом в 2022 году. Тогда НДПИ для газового гиганта однократно увеличили на ₽1,2 трлн, и это привело к отмене рекордных дивидендов. Инвесторы опасаются, что с Транснефтью будет то же самое: государство заберет большую часть прибыли через налоги, оставив миноритариев без дивов.

❓

К чему это приведет?

1️⃣ Минус 20% к чистой прибыли и дивидендам. Инвесторы ждали перехода компании на выплаты дважды в год, но теперь радужные дивидендные перспективы могут накрыться.

2️⃣ Подрыв доверия к рынку. Нам еще раз ясно показали, что миноритарии для государства — не приоритет. Ассоциация «АВО» прямо заявляет: это станет плохим примером для частных компаний и ударит по корпоративным стандартам.

3️⃣ Рынок теряет привлекательность. Вместо долгосрочных инвесторов на рынке остаются лишь спекулянты. А ведь с 2022 года почти все инвестиции на бирже — это деньги российских частников…

Что в итоге? Транснефть становится для инвесторов рисковым активом, да и все компании с госучастием, по сути, тоже.

Кстати, мы можем подробнее посмотреть на такие компании, чтобы понимать откуда ждать новый «сюрприз». Напишите в комментариях, если интересно.

@IF_Stocks

18,860

IF Stocks

20 Nov, 04:30

🏗 Российских застройщиков лихорадит

Застройщики сейчас в числе главных аутсайдеров российского рынка, а их акции под большим давлением. Еще бы: ключевая ставка высока, спрос падает, а перспективы туманные.

❓ Почему они в минусе?

1️⃣ Ключевая ставка в 21% делает рыночную ипотеку неподъемной для большинства покупателей. Девелоперы вынуждены предлагать субсидированные программы за свой счет, что бьет по их доходам.

2️⃣ Программы господдержки для покупателей жилья постепенно сворачиваются. В результате застройщики теряют ключевой драйвер роста.

3️⃣ Высокие проценты по кредитам увеличивают финансовую нагрузку, а многие застройщики вообще работают с плавающими ставками.

💰

Что с ценами на жилье? Согласно прогнозам ЦБ, по итогам года они вырастут чуть больше инфляции. Это очень слабый рост по сравнению с теми скачками, что мы видели в предыдущие годы.

Эльвира Набиуллина отметила, что прибыль девелоперов в последние годы увеличилась в 5 раз, а цены на жилье существенно обогнали рост зарплат и инфляцию. Но в 2024 году рынок явно остывает.

Ситуация усугубится с введением ипотечного стандарта в 2025 году, который ужесточит требования для заемщиков. Это также снизит спрос.

Чего ждать дальше?

1️⃣ Обвала цен, скорее всего, не будет. Застройщики умеют контролировать предложение, чтобы поддерживать стабильность рынка.

2️⃣ Ключевая ставка – ключ к оживлению. Пока она высока, спрос остается слабым. Но когда начнется снижение, рынок недвижимости вернется к росту.

Что мы думаем о секторе? Сейчас девелоперы переживают непростые времена, но мы видим это как возможность для инвесторов.

Эталон остается нашим фаворитом. Самолет под вопросом: ситуация не так плоха, как описывают СМИ, но мы ждем годовых отчетов, чтобы оценить перспективы компании.

Тем не менее, сектор в целом выглядит слабым, и пока драйверов для активного роста нет.

@IF_Stocks

19,668

IF Stocks

19 Nov, 12:03

🧐

Какие бывают заявки на бирже?

Вчера мы разбирали айсберг-заявки — инструмент крупных игроков. А сегодня обсудим те, что применяют обычные инвесторы.

1️⃣ Рыночная заявка – сделка по текущей рыночной цене.

Когда использовать? Когда важна скорость, а не цена. Например, акции стремительно растут, и вы хотите успеть купить их до следующего скачка.

Плюс: гарантированное исполнение. Минус: цена сделки может оказаться невыгодной, особенно при резких колебаниях рынка.

2️⃣ Лимитная заявка: выставляете цену, по которой готовы купить или продать, и ждете. Сделка произойдет, когда рынок дойдет до этого уровня.

Когда использовать? Когда хочется купить подешевле или продать подороже. Например, есть желание взять акции Сбера, если цена опустится до 250 руб.

Плюс: полный контроль над ценой. Минус: сделка не состоится, если рынок не достигнет вашей цены.

3️⃣ Стоп-заявка (стоп-лосс и стоп-лимит) срабатывает автоматически при достижении указанной цены:

Стоп-лосс ограничивает убытки. Стоп-лимит – автоматическая покупка, если цена превысила заданный уровень.

Когда использовать? когда нужно защитить капитал. Например, вы купили акции Газпрома за 125 руб. Если цена упадет до 110 руб., стоп-лосс закроет позицию и зафиксирует убыток, пока он не стал слишком большим.

Плюс: эффективно защищает от крупных потерь. Минус: может сработать, если скачок был резкий и кратковременный.

4️⃣

Take Profit фиксирует прибыль, если цена достигла вашей цели.

Когда использовать? Когда хочется зафиксировать свою прибыль до разворота рынка.

Например, вы купили акции Самолета за 1340 руб. и выставили take profit на 1400 руб. Как только цена достигнет уровня, система закроет сделку.

Плюс: позволяет не упустить прибыль. Минус: цена может продолжить расти после исполнения заявки.

🤔

Как же выбрать заявку?

➖для быстрой сделки: рыночная
➖если важен контроль над ценой: лимитная
➖для защиты капитала: стоп-заявка
➖чтобы зафиксировать прибыль: take profit
➖для крупных объемов: айсберг-заявка

А какие заявки чаще используете вы? Делитесь в комментариях!

@IF_Stocks

19,658

IF Stocks

19 Nov, 10:00

🙏 Все, кто с небольшими портфелями (от 30.000р до 900.000р) успейте подписаться на этот канал!

Вход: https://t.me/+MaSpqE6qKYQwYjBi

👆Здесь рассказывают, куда можно вложить, чтобы заработать. Нет ничего сложного - переходите, изучайте, применяйте.

Реклама

18,647

IF Stocks

19 Nov, 04:30

🍷 Все, с понедельника не пью

В октябре мы писали, что россияне становятся трезвее: 48% опрошенных ВЦИОМ заявили, что совсем не пьют. Поэтому мы стали переживать за такие компании, как Новабев Груп (экс-Белуга), которые напрямую зависят от продаж алкоголя.

💥 Но розничные продажи показывают, что пить россияне не бросили — и даже наоборот! За 10 месяцев продано 184 млн литров алкоголя – максимум с 2017 года.

➖водки продали 62,5 млн литров — столько же, сколько в прошлом году, но на 15% больше, чем в 2017
➖тихих вин: 47 млн литров, рост на 23% с 2017 года
➖игристых: 16 млн литров, это +11% к 2023 году и аж на 61% больше, чем 7 лет назад

Получается, в опросах россияне немного приукрашивают свою трезвость… Либо каждый второй пьет за двоих.

😴

Так что Новабев может спать спокойно: продажи растут, сектор показывает стабильность, несмотря на смену потребительских предпочтений.

@IF_Stocks

19,900

IF Stocks

18 Nov, 12:56

🧊 Что такое айсберг-заявки и зачем они нужны?

Видим по комментам, что манипуляции ПИКа вас заинтересовали. Давайте поговорим поподробнее об айсберг-заявках.

Такие заявки изначально показывает лишь часть своего объема в стакане – верхушка айсберга. Остальной объем скрыт и «всплывает» порциями по мере исполнения первой части.

Например: вы хотите продать 10 000 акций, но в стакане видны только 500. Как только они проданы, система автоматически «докидывает» еще 500 из вашего запаса. И так до полного исполнения заявки.

Кому разрешено использовать айсберг-заявки? Теоретически – всем участникам биржи. Но практически их обычно используют маркетмейкеры и институционалы, работающие с большими объемами,.

❓

Зачем оно надо? Такие заявки помогают:

➖ скрывать намерения крупных игроков, избегая резких движений цены из-за крупных ордеров
➖ поддерживать ликвидность, обеспечивая стабильность в торговом стакане
➖ балансировать рынок: «мелко нарезанные» крупные сделки исполняются плавно

👀 Айсберг-заявки контролируются биржами, несмотря на то, что это легальный инструмент. Если они применяются для манипуляций, как в случае с ПИК, то это нарушение закона, за которое предусмотрены санкции.

Что такого сделал ПИК? Две компании группы — «ПИК-Инвестпроект» и «Плаза Холдинг» — использовали айсберг-заявки для взаимных сделок между собой:

1️⃣ Выставляли заявки на покупку и продажу акций друг у друга. На первый взгляд это выглядело как обычные рыночные сделки.

2️⃣ Искусственно увеличивали объемы торгов. Взаимные сделки создавали иллюзию высокой ликвидности акций. Другие инвесторы, видя активность, могли подумать, что в эти акции идет крупный интерес, и начать свои покупки.

Как это влияет на цену? Когда объемы торгов искусственно завышаются, акции нередко дорожают. В итоге ПИК мог заработать на продаже своих бумаг по более высокой цене, создавая ажиотаж и вводя инвесторов в заблуждение относительно спроса на бумаги.

Хотите обучалку по рыночным, лимитным, стоп-заявкам? Дайте знать!

@IF_Stocks

20,665

IF Stocks

18 Nov, 11:58

🚀 Геополитический негатив подъехал

Пока Трамп говорит о переговорах и окончании конфликта, Байден как будто пытается усилить эскалацию в последние месяцы своего президентства. Штаты впервые одобрили использование Украиной дальнобойных ракет ATACMS для ударов по территории РФ.

Как сообщает NYT, речь идет об атаках для защиты украинских войск в районе Курской области. Это решение объясняется желанием послать сигнал северокорейским войскам, якобы вовлеченным в конфликт.

😱

Для российского рынка такая новость — это очередной удар. Сегодня индекс Мосбиржи открылся вниз, теряя около 2%.

Правда, после начала торгов инвесторы начали выкупать просадку. Однако если Украина действительно начнет удары по России, это может усилить давление на и без того слабый рынок, который только-только поверил в возможное завершение СВО.

🤔 Пока геополитическая обстановка остается напряженной, а ставка ЦБ высокая, идеи для своего портфеля нужно выбирать с максимальной скрупулезностью.

@IF_Stocks

21,224

IF Stocks

17 Nov, 18:28

Пока все отдыхают, админ тут балуется на внебирже Т-брокера)

Байден разрешил Украине нанести удар дальнобойными ракетами по России

@IF_Stocks

25,763

IF Stocks

16 Nov, 05:33

📉 Золото подешевело: покупать пока дешево?

Оно весь год уверенно росло в цене и в конце октября впервые превысило $2800 за унцию… а потом отправилось на юг.

Правда, по сравнению с началом 2024 года желтый металл до сих пор на 25% в плюсе.

❓

Почему золото росло?

1️⃣ Высокая неопределенность: выборы в США, военные конфликты, инфляция.
2️⃣ Закупки золота Центробанками развивающихся стран и спрос со стороны ETF-фондов.
3️⃣ Высокая инфляция.

🇺🇸 После выборов в США часть неопределенности ушла. Трамп ясно говорит о возможном завершении военных конфликтов, что снижает геополитические риски — а это один из драйверов роста золота.

Кроме того, победа Трампа укрепила доллар, цена которого обычно обратно пропорциональна золоту.

Чего ждать дальше? Конечно, Трамп — президент непредсказуемый, и его действия могут снова поднять цены на золото. Например, торговая война с Китаем или новые пошлины способны усилить инфляцию и вернуть интерес к защитным активам.

Но в целом, ситуация складывается так, что основной цикл роста золота пока завершен. Это не значит, что оно не может расти, но повторения ралли ждать не стоит.

🤔 Что с золотодобытчиками? Акции таких компаний, как #PLZL, пока не выглядят особенно интересными. Без роста цен на золото их потенциал ограничен.

@IF_Stocks

31,074

IF Stocks

15 Nov, 09:00

🏗 ПИК обманул инвесторов

Так считает ЦБ. Компании Группы — «ПИК-Инвестпроект» и «Плаза Холдинг» — манипулировали акциями в мае 2022 года.

По мнению регулятора, компании заключали взаимные сделки с использованием «айсберг-заявок», в которых видна только их небольшая часть, а остальной объем всплывает по мере исполнения предыдущего. Это искажало торговую активность и вводило инвесторов в заблуждение относительно ликвидности акций ПИКа.

Что им за это будет? Похоже, ничего: регулятор просто выписал предписание «не повторять». Даже если дело дойдет до штрафов, они у нас катастрофически низкие:

➖для граждан — 3–5 тыс. рублей
➖для компаний — минимум 700 тыс., максимум — сумма предполагаемой выгоды от манипуляций

ЦБ уже признавал, что такие штрафы «ни о чем» и предлагал поднять их, привязав к размеру ущерба. Но пока все по-прежнему, и наказание за манипуляции – формальность.

😓

Для добросовестных участников рынка это плохо, ведь они остаются без защиты, если такие инциденты вскрываются лишь спустя годы и не наказываются.

Поэтому хотелось бы, чтобы подобные нарушения быстро выявлялись и карались серьезными штрафами. Тогда у инвесторов выросло бы доверие к рынку, а манипуляторам бы расхотелось проворачивать свои схемы.

@IF_Stocks

32,749

IF Stocks

14 Nov, 18:01

Где искать непопулярных эмитентов, которые хороши для инвестора, но не попадают в обзоры с достаточно очевидным набором бумаг? Мало того, что дальние углы рынка надо прошерстить, так и бизнес таких компаний тоже не самый стабильный.

Есть индекс Мосбиржи средней и малой капитализации. Но он за последние 12 месяцев упал на -24,74%🔽 А что, если есть портфель тщательно отобранных компаний, который за тот же период принес +16,37%🔼?

Это портфель российских компаний 2 и 3 эшелона, который входит в Подписку IF+. И это не безрисковые, но достойные внимания инвестиции со среднегодовой доходностью свыше 35% на сегодняшний день. Есть и более традиционный портфель российских компаний IF+ с результатом +11,61%🔼 за 12 месяцев против -13,01%

🔽

у индекса Мосбиржи полной доходности в качестве бенчмарка.

Кроме этих, в Подписке IF+ есть еще 5 активных на данный момент портфелей и более 30 актуальных инвестидей. Всего пользователи имеют полный доступ к 70+ эмитентам для построения своих портфелей! Кстати, из всего объема инвестидей, включая около 30 уже закрытых, лишь 7 не достигли таргета. А большая часть остальных — превысила ожидания аналитиков.

Сейчас, когда на рынке так много вопросов и так мало ответов и хоть какой-то стабильности, возможность пообщаться с практикующими аналитиками напрямую и получить экспертное мнение, трезво оценив ситуацию на рынке, дорогого стоит.

Хотя нет, пока в IF+ идет Черная Пятница, все эти возможности гораздо выгоднее, чем обычно! Успейте застолбить себе выгоду 55% на годовую подписку — это 13 100 р. ~~29 000 р.~~ за год неограниченного доступа ко всем преимуществам IF+. Присоединяйтесь к 20 000+ инвесторов — после Черной Пятницы подписка станет дороже!

👉 Вот здесь все подробности о Подписке

⚡️ А вот промокод, чтобы сэкономить 55% на годовой подписке (дает дополнительную скидку к указанной на сайте IF+): IF1411

Доходность в прошлом не гарантирует доходности в будущем. Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

28,857

IF Stocks

14 Nov, 14:01

🇺🇸

А так ли Трамп хорош для российского рынка?

Победа республиканца на выборах воодушевила российский рынок. С 5 ноября он в моменте рос почти на 6%, хотя сейчас рост и замедлился.

Мы уже разбирали, какие акции могли выиграть больше всего от прихода Трампа – и некоторые из них действительно показали неплохой рост. Однако не все так безоблачно.

1️⃣

Цены на нефть. Трамп не раз заявлял о желании снизить их до $40 за баррель, чтобы поддержать американское производство, уменьшив себестоимость товаров. Для России такой сценарий критичен: наш бюджет сбалансирован при цене на Urals около $65.

НО! Важно понимать, что американским сланцевикам будет еще больнее. И можно воспринимать такие высказывания просто как политический пиар.

Впрочем, в 2020 году, когда цена на нефть уже падала, именно Трамп ездил упрашивать ОПЕК и Саудовскую Аравию сократить добычу, чтобы стабилизировать рынок.

2️⃣ Торговая война с Китаем. КНР — ключевой экономический соперник для Трампа. Первый срок его президентства сопровождался введением множеством пошлин и торговых ограничений, а новая волна санкций против Китая, похоже, будет только жестче.

Тем временем РФ сильно зависит от китайского спроса, особенно на фоне антироссийских санкций. Трамп уже говорил о «разъединении» России и Китая, что могло бы нанести серьезный удар по российским экспортерам.

Впрочем, жесткое торговое противостояние с Китаем ударит и по самой Америке, где только-только появились первые результаты борьбы с инфляцией.

3️⃣

Конфликт на Украине – самое главное для нас сегодня. Если Трамп действительно пойдет на то, чтобы помочь его завершить, это будет огромным позитивом для экономики РФ, разгрузит ее бюджет и откроет возможности для развития.

😎

Что по итогу? Трамп все же больше похож на «нашего» кандидата. Да, не стоит ждать ежеминутного решения всех проблем, но во многих моментах наши с ним интересы совпадают.

@IF_Stocks

26,408

IF Stocks

14 Nov, 12:15

Утвердили! Теперь у нас есть на Мосбирже первый эмитент с тикером в один символ – #T

Заодно и дивов насыпали за 9 месяцев. Доходность около 3%.

Напомним, что эта бумага – один из наших фаворитов на рынке. Ждем уже позитивного тренда во всем индексе и переоценки TCS.

@IF_Stocks

24,736

IF Stocks

14 Nov, 10:01

Последняя возможность забрать акции российских компаний на свой счёт за 0 рублей!

Мы завершаем нашу призовую эстафету, поэтому не откладывайте.

🎁 Вы можете бесплатно получить ценные бумаги от нашей команды на ваши брокерские счета в Т-банке за подписку на каналы в Телеграм и ответы на простые вопросы по финансовой грамотности.

Участвуйте и приглашайте друзей, за них вы получите еще больше ценных призов👇

https://watbot.ru/w/iq79

Правила

28,096

IF Stocks

14 Nov, 06:44

Т-Холдинг хочет заменить тикер с #TCSG на #Т

Друзья, может не надо? Помним мы один #T в США, который 25 лет в одном диапазоне ходит :))

@IF_Stocks

26,602

IF Stocks

13 Nov, 17:11

На вечерке индекс опять слегка приуныл. Растеряли весь сегодняшний рост за пару часов.

@IF_Stocks

19,782

IF Stocks

13 Nov, 14:01

🤔 Флоатеры перестали быть хорошей идеей?

В последнее время инвесторы активно покупали «плавающие облигации», поскольку это возможность заработать на растущих ставках. Но многие упустили из виду такую важную вещь, как кредитный риск заемщика.

😭

Сейчас все флоатеры торгуются серьезно ниже номинала – инвесторы уже в убытках. Но это только цветочки. Смогут ли компании обслуживать свой долг по ставке до 25% годовых? А если ЦБ еще повысит «ключ», то там может быть и 30%...

Особенно тяжело застройщикам: они наштамповали много облигаций, а вот продажи падают, и приток денег снижается. Так что флоатеры – далеко не такие безрисковые, как некоторые думают.

💲

А что с депозитами? У россиян там уже скопилось 50 трлн рублей. Значит, годовой процент – около 10 трлн. Не захочет ли государство заморозить часть депозитов или проценты по ним? Звучит как страшилка, но кто знает.

Куда же податься инвестору? Интересным вариантом могут стать компании, чей бизнес никак не страдает от роста ставок, у которых нет задолженности, а текущие ежемесячные платежи не зависят от роста ставок. Речь о фонде Рентал Про:

➖нет задолженности
➖рост стоимости фондирования не отражается на доходности пайщиков
➖потребности розничных сетей и других компаний в складской недвижимости продолжают расти
➖замедления спроса на новые площади нет, аренда дорожает
➖рост ставок позволяет приобретать объекты в фонд по более интересной оценке и потом, когда ставки начнут снижаться, продавать с прибылью
➖ежемесячные дивиденды пайщикам формируются на основе арендных платежей по долгосрочным контрактам – а если здания строящиеся, то процентами на авансы

В целом мы видим, что индустриальная недвижимость благополучно переживает «шторм» на рынке недвижимости, который затронул коммерческую и жилую. Поэтому вложения туда, возможно, содержат в себе меньше риска.

Вы что думаете по поводу подобных фондов?

@IF_Stocks

35,252

IF Stocks

13 Nov, 12:38

🛢

Наша нефтянка будет страдать?

В свежем отчете организации ОПЕК предполагается, что спрос будет падать. В основном из-за китайской экономики: стимулирующие меры на 10 трлн юаней оказались меньше ожиданий, а рост — не таким активным, как планировалось. В итоге нефть дешевеет, даже несмотря на все усилия ОПЕК.

💲

А тут еще и доллар укрепился из-за победы Трампа и ожиданий высокой инфляции. Это делает нефть дороже для стран с другими валютами, сокращает спрос и может вызвать дальнейшее давление на цены.

Для российских нефтяников это не самые радужные новости: слабый спрос и конкуренция со стороны США, наращивающих добычу, могут ослабить их позиции. Однако Лукойл и Роснефть по-прежнему в нашем фокусе: их потенциал остается сильным, а возможное ослабление санкций при новой политике США способно добавить позитивный импульс.

📈

Дивдоходность у них тоже привлекательная: Роснефть обещает 13,5% по итогам 2024 года, а Лукойл до 17%, хотя это все еще меньше, чем на долговом рынке.

@IF_Stocks

17,398

IF Stocks

13 Nov, 10:01

📈

Начните инвестировать сейчас с фондами денежного рынка Московской биржи. Фонды уже есть в приложении брокеров

Плюсы фондов денежного рынка:
• рыночная ставка, близкая к ключевой
• можно купить и продать без потери накопленного дохода
• доступно получение налогового вычета по счету

Большинство бумаг стоят не дороже 150 рублей — можно начать с небольшой суммы.

Подробнее о денежном рынке

17,516

IF Stocks

12 Nov, 17:01

🙊 Сургутнефтегаз и Новатэк больше ничего не расскажут инвесторам

Теперь Сургутнефтегаз, Новатэк и его СПГ-проекты могут сами решать, какую информацию о себе раскрывать, а какую нет. Соответствующий указ подписал президент РФ.

В условиях санкций оно, конечно, логично: меньше говоришь — меньше рискуешь попасть под дополнительные ограничения. Однако «скрытность», защищая бизнес, подрывает доверие к компании.

Сургут и раньше был закрытым, а вот Новатэк теперь может нанести удар по своей прозрачности. Что происходит в компании, и как в нее инвестировать, если мы про нее ничего не знаем? Ведь именно публичная информация — источник анализа и доверия.

❗️ Закон предписывает компаниям направлять всю информацию в ЦБ, даже скрываемую. Но нам-то он все равно ничего не расскажет...

В итоге эмитенты, которые решат «засекретиться», могут потерять интерес к своим бумагам, даже если при этом вырастет их защищенность.

@IF_Stocks

20,440

IF Stocks

12 Nov, 15:03

💸

Хотите превратить свои сбережения в стабильный доход?

62 тысячи активных пользователей уже выбрали платформу JetLend для краудлендинга.

➖ Сегодня новый инвестор, выбирающий Сбалансированную стратегию, получит средневзвешенную ожидаемую доходность около 30,2% годовых.

➖

Ожидаемая доходность в крауде, обычно, превышает доходность депозитов, облигаций и акций, особенно на фоне нестабильности фондового рынка.

➖ Инвестиции в малый бизнес предполагают принятие риска, поэтому особенно важно диверсифицировать портфель. С этим поможет функция автоинвестирования — в моем портфеле сейчас 267 компаний, в таких условиях риск дефолта почти не оказывает влияния на итоговую доходность портфеля.

💡 При этом платформа легальна: JetLend включен в реестр операторов инвест платформ, который ведет ЦБ, имеет кредитный рейтинг ruBB+ от «Эксперт РА», а облигации компании торгуются на Московской Бирже.

❗ Важно — доступна простая регистрация через Госуслуги 👌 Регистрируйтесь по ссылке и получите + 15% годовых на 3 месяца на сумму пополнения счета в течение недели. Бонус действует до 19.11

Реклама

13,335

IF Stocks

12 Nov, 10:09

🤔 Раздать нельзя отменить: что будет с дивидендами ВТБ?

Сколько раз ВТБ намекал на дивиденды, а затем оставлял инвесторов с носом! Похоже, такое может случиться снова. Банк недавно обещал «дивидендный сюрприз», а теперь снова не получается. Может, в этом и есть сюрприз?

❗️

На этот раз проблема в антициклической надбавке. Это дополнительное требование к банковскому капиталу, которое вводит Центробанк, чтобы снизить риски из-за быстрого роста кредитования. По сути, теперь ВТБ нужно нарастить капитал, а это явно не на пользу дивидендам.

Последние дивы от ВТБ инвесторы видели в 2021 году, по итогам 2020. Согласно новым планам, теперь ближайшая выплата — не раньше 2026 года по итогам 2025. Но периодически банк все же делает намеки на близкие выплаты, тем самым вызывая скачки котировок, а потом разочарование акционеров.

Получается, ВТБ хранит свои традиции: дивиденды всегда где-то на горизонте, а из «сюрпризов» у инвесторов только допки…

@IF_Stocks

19,835

IF Stocks

12 Nov, 06:10

В Роснефти с юморком ответили на слухи о поглощении Лукойла и ГПН)

@IF_Stocks

20,099

IF Stocks

08 Nov, 15:19

🏭 Российским металлургам будет тяжело

Мировое производство стали в сентябре было на 4,7% ниже, чем год назад, отмечает Всемирная ассоциация стали. Период высоченных ставок от мировых Центробанков даёт о себе знать.

Казалось бы, снижение ставки ФРС и поддержка экономики в Китае могут поддержать спрос и цены металлы, но пока это не помогает.

🇷🇺

А у российских металлургов ситуация ещё тяжелее. Спрос в России падает – после отмены и ужесточения ипотек замедлилось строительство.

При этом ЦБ не собирается пока снижать ставку и ослаблять давление на рынок. Значит внутренний спрос на металлы может слабеть вплоть до 2025-го, когда ЦБ планирует уже снижать ставки.

Перспективы экспорта у наших металлургов тоже слабые, потому что в Китае промышленность и строительство пока не удаётся снова разогнать.

Аналитики ПСБ и Т-Инвестиций отмечают, что “большая тройка” НЛМК, Северсталь и ММК имеют отрицательный чистый долг, но могут направить накопления на проекты развития, а не дивиденды. Делать ставку на дивы точно рискованно.

@IF_Stocks

3,746

IF Stocks

08 Nov, 12:49

🖥 Почему у Позитива все не позитивно?

Акции Positive Technologies с сентября просели на 30%, из них на 4% – только за вчера. Причин как минимум 3:

➖допэмиссия на 5 млн акций
➖слабые результаты за 9 месяцев 2024 года
➖пересмотр прогноза по выручке в сторону понижения

Но не забываем, что бизнес Positive сезонный: почти 70–75% отгрузок обычно приходятся на четвертый квартал, поэтому отчеты не слишком отражают реальную картину.

🔍

Что там в этих отчетах?

➖выручка за 9 месяцев — 9,7 млрд рублей, рост на 16% к прошлому году
➖объем отгрузок — 9,1 млрд рублей, тут тоже небольшой рост
➖прогноз по отгрузкам на 2024 год — 30–36 млрд рублей, это ниже апрельского прогноза в 40–50 млрд, но выше среднего по рынку кибербезопасности
➖долг за 9 месяцев вырос с 6 млрд до 18 млрд рублей, из них 10 млрд — краткосрочный долг

💡 У компании есть новые продукты и направления. Позитив активно осваивает рынок сетевой безопасности, запустив NGFW (межсетевой экран нового поколения). Ожидается, что в 2024 году объемы продаж составят 2–3 млрд рублей, а в следующем существенно вырастут.

Вообще же в 2025 году Positive планирует занять до 50% российского рынка NGFW, объем которого оценивается в 100 млрд рублей.

Позитив инвестирует в развитие. Вложения в R&D за 9 месяцев выросли на 74% и достигли 6,5 млрд рублей. Компания планирует к концу года довести эту сумму до 9 млрд рублей, это почти вдвое больше вложений прошлого года.

Основной эффект от инвестиций в новые продукты, усиление команды и масштабирование бизнеса ожидается в 2025–2026 годах.

Таким образом, акции Позитива, вероятно, останутся под давлением, но успехи в четвертом квартале могут улучшить ситуацию. Компания активно расширяет бизнес и инвестирует в инновации, поэтому долгосрочным инвесторам она все еще интересна.

@IF_Stocks

8,719

IF Stocks

07 Nov, 15:01

🚂

Глобалтранс провел выкуп GDR

Компания Глобалтранс, одна из ведущих компаний на рынке грузовых железнодорожных перевозок стран СНГ, 6 ноября завершила выкуп своих GDR, находящихся в периметре СПБ Банка и НРД. По итогам все полученные заявки были удовлетворены в полном объеме.

Основные итоги

➖Инвесторы подали заявки на выкуп 24,7 млн ГДР, это 14% акционерного капитала компании.
➖Сумма выкупа составила 12,9 млрд рублей.
➖Глобалтранс приобрел свыше 97% ГДР, соответствующих условиям выкупа.

Этот выкуп не повлияет на уставный капитал компании и на количество находящихся в обращении акций, отмечают в Глобалтрансе. Зато инвесторы, «зависшие» в расписках из-за санкций, наконец получили возможность выйти из этого актива.

А турбулентность на рынке ж/д перевозок, о которой активно пишут в прессе в последнее время, стала лишним подтверждением своевременности предложения. Да и на рынке капитала мало стабильности.

Поэтому те, кто принял участие в выкупе, вряд ли проиграли от этого. Крайне высокий процент принявших участие лишнее тому подтверждение. Альтернатива - остаться с неликвидным активом в секторе с не самыми ясными перспективами.

@IF_Stocks

28,468

IF Stocks

07 Nov, 13:03

💰

Вклады в России не заморозят, но...

Мысль о заморозке вкладов звучит достаточно бредово, и мы уже объясняли, почему нам это вряд ли грозит. Однако факт остается фактом: накопления россиян на депозитах действительно достигли 50 трлн рублей. Если ставка резко пойдет вниз, люди наверняка начнут забирать и тратить эти деньги, что опять подстегнет инфляцию.

Чтобы этого избежать, ЦБ точно не будет совершать резких движений, а начнет снижать ставку оооочень аккуратно. Это не даст экономике слишком сильный импульс.

Кроме того, рубль, вероятно, продолжит слабеть. Уже сейчас инфляция около 8%, а девальвация — 9%. Так что даже без всякой заморозки вклады будут лишь покрывать инфляцию, не более.

🤔 И что же делать инвестору? Нужно держать в портфеле компании, которые защищают от девальвации (экспортеры). Например, Татнефть и Лукойл. Они стабильно платят дивиденды, а при снижения рубля охотно поделятся возросшей рублевой выручкой с акционерами.

А еще можно выбирать компании, способные перекладывать инфляцию на потребителя, такие как продуктовые ритейлеры… ну или наш любимый #YDEX.

@IF_Stocks

17,184

IF Stocks

07 Nov, 06:15

Мосбиржа прилегла

Ждут выступления Трампа о снятии всех санкций и планку х2?

@IF_Stocks

20,534

IF Stocks

06 Nov, 14:06

🚀 Какие акции РФ покупать под Трампа?

Республиканец, похоже, победил на выборах, и российский рынок бурно на это отреагировал. Хотя сейчас уже заметен откат.

Но, как мы и писали выше, радоваться нет смысла, ведь Трамп не такой уж «наш», и весь основной негатив для России наверняка останется и при нем. Но если он хотя бы чуть-чуть лояльнее к РФ, чем демократы, то не исключены санкционные послабления и позитивные подвижки в плане конфликта на Украине.

➕

Кто выиграет от победы Трампа? Подсанкционные голубые фишки: Газпром, Роснефть, Новатэк и другие экспортеры, если они получат возможность расширить свои операции. Даже частичное снятие санкций (например, на покупку технологий) будет существенной поддержкой для них.

Но не все так однозначно, ведь позиция Трампа по стимулированию внутреннего производства через импортные пошлины может ограничить спрос на нефть, а значит, снизить цены на сырье.

Да и газ российский он не жалует. Все-таки США сейчас сами активно инвестируют в газовую инфраструктуру и развивают добычу природного газа. Сильный конкурент за европейский рынок в лице России им ни к чему. Недавно Трамп даже заявил, что именно он уничтожил «Северный поток – 2». У меня есть Ламборгини, но он у бабушки в деревне

➖

Кто проиграет? Импортозамещающие компании, такие как айтишники Астра или Iva Technologies, могут пострадать если зарубежные вендоры опять вернутся на рынок. Очевидно в минусе будет Совкомфлот, если санкции на российский нефтегаз ослабят, а он ведь был одним из главных бенефициаров давления запада.

@IF_Stocks

22,754

IF Stocks

06 Nov, 05:57

🔥

Трамп наш!

Вы за кого голосовали?

Ладно, если серьезно, то мы уже подробно рассказывали о том, почему эти выборы не должны сыграть большой роли для российского рынка – https://t.me/if_stocks/7535

НО важная оговорка: если Трамп действительно серьезно возьмется за попытку урегулирования украинского конфликта, то это уже может серьезно взрастить наш рынок. Правда, верится в это с трудом. На предвыборных митингах говорить – не мешки ворочать.

@IF_Stocks

23,869

IF Stocks

05 Nov, 14:06

😱 Баффет ждет черного лебедя?

Он устроил крупную распродажу акций Apple и других американских компаний. Это просто не могло не вызвать волну слухов: «гуру ждет обвала рынка»! Но причины, скорее всего, проще и прагматичнее.

1️⃣ Налоги. Баффет уже давно объяснял, что пока ставка налога на инвестиционную прибыль – 21%, но из-за бюджетного дефицита в США она может вырасти. Так почему бы не зафиксировать часть прибыли по старой ставке? Вот управляемая Баффетом компания Berkshire в первом квартале и сократила долю в Apple на 13%, а также продала пакеты Paramount и Snowflake.

2️⃣ Смена стратегии. Баффет, поэкспериментировав последние несколько лет с новыми компаниями, похоже, снова становится консерватором: только стабильные и проверенные бизнесы. Сейчас в портфеле основные доли занимают старые фавориты: American Express, Coca-Cola и Apple.

🍎

А как же Apple? Несмотря на распродажу акций, она остается основным активом Berkshire. Баффет множество раз подтверждал свою приверженность Apple, назвав компанию «одним из величайших бизнесов всех времен» и добавил, что если выбирать между iPhone и вторым автомобилем, большинство выберет iPhone. Поэтому паниковать из-за снижения доли явно не стоит.

🤔

Так что, никакого обвала? Если вы слышите, что Баффет что-то продает, не спешите выводить из этого «краховидные» прогнозы. В основе его действий – грамотный подход к налогам, управлению рисками и сохранению ликвидности для будущих сделок.

@IF_Stocks

23,712

IF Stocks

05 Nov, 10:01

Инвестиции в гостиничные номера — это готовый бизнес, который будет работать 24/7 и 365 дней в году без вашего участия.

Самые перспективные
направления для покупки курортной недвижимости сейчас — Сочи и Анапа. Здесь уже строят современную инфраструктуру и новейшие отели уровня 4 и 5*.

Можно выбрать отель с надёжной управляющей компанией, чтобы сразу выйти на пассивный доход с аренды, например Grand hotel Marine Garden 5*. Или рассмотреть объекты на старте продаж:

• Лучи — старт продаж в Анапе. Это масштабный курортный кластер из 9 отелей уровня 4* и 5* под управлением известных отельных операторов: Azimut, Alean, Domina, Cosmos и др.
• Royal Beach — отель на 1-й береговой линии в Сочи с системой ultra all inclusive. Продажи номеров только-только стартовали, сейчас цена минимальная.

Все флагманские объекты в Сочи и на побережье Чёрного моря, старты продаж и обзоры ЖК для жизни или инвестиций, ищите на канале — ProStore недвижимость.

18,577

IF Stocks

05 Nov, 09:15

Календарь дивидендов на ноябрь-декабрь этого года

@IF_Stocks

18,729

IF Stocks

05 Nov, 08:01

В мире инвесторов ценится качество, а не количество. Мы собрали для вас лучшие каналы, где нет лишней воды и ботов:

⭕️Russian Magellan — автор, Агаев Мурад - стратегия автора входит в топ 5 стратегий автоследования в Тинькофф (из более чем 1000 стратегий).
Редко но метко состав его публичного иис и его апдейты.
Без рекламы!

⭕️Сам ты инвестор! — официальный канал РБК Инвестиции, все о фондовом рынке и личных финансах простыми словами

⭕️БКС Экспресс — канал об инвестициях, который ведут не частные инвесторы, не блогеры или журналисты, а реальные эксперты. Это путеводитель в мир инвестиций, который помогает разобраться во всех тонкостях финансовых инструментов и принимать удачные инвестиционные решения.

⭕️BONDS SMARTLAB — канал, посвященный российскому рынку облигаций.
Здесь вы найдете важнейшие новости рынка облигаций, оценку справедливых доходностей новых выпусков, аналитику по эмитентам долгового рынка, инвестиционные идеи по облигациям и регулярную оценку итогов ведения модельного портфеля облигаций!

⭕️Тимофей Мартынов — личный канал владельца Смартлаба (самого крупного инвестсообщества в РФ), который за своими плечами имеет 20 лет опыта на бирже. На канале куча бесплатной аналитики и того, что может быть полезным любому трейдеру или инвестору.

⭕️ИнвестократЪ — Ключевая ставка продолжает расти, нужно этим пользоваться и фиксировать высокую доходность. Автор делится своей стратегией, как создать портфель, приносящий от 50 000 руб. в месяц дивидендами и купонам. Также на канале выходит ежедневная аналитика по акциям, облигациям, БПИФам и лайфхаки по рынку. Результаты стратегии найдете здесь в закрепе.

Организаторы подборки TGStar_Agency

19,086

IF Stocks

04 Nov, 14:06

🛢

ОПЕК+ борется за цену нефти

Саудиты, Россия и другие страны ОПЕК+ договорились продлить ограничение добычи нефти на 2,2 млн баррелей в сутки до конца декабря 2024 года. Это должно удержать текущие цены от обвала.

Пока черное золото все так же торгуется около $70, несмотря на напряженность на Ближнем Востоке. Однако избыток нефти может вернуться уже в начале следующего года, когда ОПЕК+ планирует частично восстановить добычу.

1️⃣ Спрос остается неопределенным — стимулирующие меры Китая главного потребителя нефти, пока не показали ожидаемого эффекта, а экономика США продолжает замедляться. Все это тянет цены вниз.

2️⃣ А еще у нас есть долгосрочный прогноз снижения цен от Всемирного банка: избыток нефти может заставить ее подешеветь уже в 2025 году. Не исключено, что цена окажется на минимуме за 5 лет.

Поэтому сокращение добычи вряд ли переломит ситуацию в ближайшие месяцы: факторов, сдерживающих рост цен на нефть, пока больше.

@IF_Stocks

20,033

IF Stocks

04 Nov, 09:06

📈 Что такое золотой и смертельный крест?

Продолжаем серию постов про технический анализ. Скользящие средние мы недавно разобрали, сегодня поговорим про еще два паттерна, которые помогут оценить текущие тренды и предсказать возможные движения цены.

1️⃣ Золотой крест (Golden cross) – бычий сигнал, предвещающий рост. Он появляется, когда краткосрочная скользящая средняя (чаще всего 50-дневная) пересекает долгосрочную скользящую среднюю (обычно 200-дневную) снизу вверх.

2️⃣ Смертельный крест (Death сross) – медвежий сигнал, предвещающий падение. Возникает, когда краткосрочная скользящая средняя пересекает долгосрочную сверху вниз.

❗️Такие сигналы не дают 100-процентной гарантии. Чтобы прогноз был надежнее, их рекомендуется использовать вместе с другими индикаторами и инструментами технического анализа.

Например, раньше мы уже рассказывали про сетку Фибоначчи или индекс относительной силы RSI.

А вы пользуетесь теханализом? Если да, то каким индикаторам доверяете?

@IF_Stocks

21,352

IF Stocks

01 Nov, 17:08

🍿 Топ-3 сериалов о фондовом рынке. Интересно будет всем!

Хотите перенестись в мир финансовых интриг, ошеломительно крупных сделок и корпоративной гонки? Включаем и смотрим!

1️⃣

Ешь богатых! Сага о GameStop (Eat the Rich: The GameStop Saga, 2022), мини-сериал на Netflix в 3 эпизодах.

Рассказывает о нашумевшей кампании трейдеров с Reddit. В январе 2021 года они решили массово покупать акции GameStop. Это вызвало взлет цены более чем на 2000%, потрясло фондовый рынок и заставило крупных игроков обратить внимание на трейдеров-любителей. Многие из нас лично следили за этой историей, что делает сериал вдвойне интересным.

2️⃣

Миллиарды (Billions, 2016). Классика жанра в шести сезонах.

Яркое противостояние амбициозного прокурора Чака Роудса и талантливого финансиста Бобби Аксельрода. Как далеко готовы зайти персонажи в стремлении к власти и деньгам? Корпоративные интриги, моральные дилеммы и тонкая игра на бирже — здесь есть все.

3️⃣

Индустрия (Industry, 2020). Вышло 3 сезона, планируется четвертый.

Молодые выпускники начинают карьеру в крупном инвестиционном банке Лондона. В закулисье финансового мира амбициозные новички сталкиваются с жесткими условиями, моральными дилеммами и давлением старших коллег. Хотите увидеть реалии работы в инвестиционных банках? Это то, что надо!

Есть что добавить в список? Делитесь своими любимыми сериалами в комментариях!

@IF_Stocks

30,541

IF Stocks

01 Nov, 13:24

🇺🇸

Как выборы в США повлияют на наши активы?

Совсем скоро мы узнаем нового президента США. Что будет с финансовыми рынками после этого?

🇷🇺

Российские индексы. Трамп считается более «дружественным» России кандидатом. Но не стоит слишком верить в его план, например, закончить конфликт на Украине за 1 день. Хотя Харрис однозначно сохранит жёсткую позицию против России, как и текущая администрация Белого Дома. Но долгосрочного позитива от обоих кандидатов ждать вряд ли стоит, если только краткосрочный.

💰

Золото. Из-за высокой неопределённости перед выборами золото растёт как защитный актив. И когда объявят нового президента, металл начнут продавать.

Хотя Трамп – непредсказуемый президент, и оно может наоборот оставаться дорогим. Ещё Дональд угрожает новой торговой войной, из-за чего золото может ещё подскочить.

💲

Доллар. Трамп означает мощную поддержку экономики США и протекционизм. Это позитив для доллара США и американских акций.

А Харрис, вероятно, продолжит экономический курс Байдена последних 4 лет. Это социальная и зелёная политика – доллар может наоборот слабеть.

🌐

Криптовалюты. Харрис не против крипты, но чёткой политики у неё нет. А вот Трампа считают крипто-президентом. Но долгосрочно тут тоже нет большой разницы. Любой президент будет считаться с крипторынком.

📈

Американские акции. Исторически рынок США растёт до выборов, но после них чувствует себя хуже. Долгосрочно же выборы почти не имеют значения: рынок больше ориентируется на экономику. Выборы – не единственный драйвер.

@IF_Stocks

34,591

IF Stocks

01 Nov, 10:02

Команда Sapphire Agency организовала подборку лидирующих каналов в инвестициях.
Подписывайтесь, это точно пригодится:

✅ Александр Абрамян - управляю 3 млрд и даю комментарии на РБК. Авторская аналитика и прибыльные идеи в моём канале, никакой воды. Подпишись: @thefinexpert

Наталия — автор бестселлера: «Облигации в России. Полное руководство». Инвестор с 7-летнем стажем. Автор 3 больших каналов про инвестиции в телеграм и пульсе Т-Инвестиций. Подписывайтесь, у нее реально интересные идеи.

Михаил Хазин - не читайте этот канал, если не хотите спасти свои сбережения. Все расклады по экономике и политике от макроэкономиста и специалиста по мировым финансам. Возможно канал уже стал закрытым, проверяйте ссылку - @khazinru

Cashflow - Ваш денежный поток начнется как только вы будете следовать действиям на этом канале. Тут просто о российских акциях и заработке на них. Подробные разборы, качественная аналитика и реальные сделки именно здесь. Подписывайтесь 👉 https://t.me/+lsm6H6FuuNphODcy

15,129

IF Stocks

01 Nov, 06:01

В ближайшие 20 лет люди начнут деградировать из-за активного развития нейросетей, заявил руководитель акселератора стартапов Пол Грэм.

Админы @IF_Bonds готовят подборку самых доходных облигаций на 2045 год👆

25,842

IF Stocks

01 Nov, 04:30

😳 Дивидендные акции наименее выгодны для инвестора. Как так?

Акции компаний, которые не платят никаких дивидендов, в последние годы все чаще обгоняют по доходности бумаги с регулярными выплатами. Это вывод из совместного исследования РАНХиГС и УК «Альфа-Капитал».

Например, с начала 2023 года показатель TSR (Total Shareholder Return) по акциям с дивидендами составила около 25% годовых, а без них — аж 44% годовых. TSR учитывает доход инвестора как от роста цены, так и от дивидендов.

В долгосрочной перспективе разница тоже заметна: с 2005 по 2024 год бездивидендные компании давали инвесторам примерно 16,8% годовых, а дивидендные — всего 13,5%.

❓

Почему так происходит? Некоторые эксперты считают, что главная проблема в дивидендном гэпе, а распределение прибыли на капитализацию не влияет. Но мы видим и еще один фактор: обычно компании чаще начинают платить дивиденды на стадии зрелости, когда их бурный рост уже позади. Поэтому и потенциала у них уже не так много.

Поэтому мы в своих подборках обычно ориентируемся на будущий рост бизнеса и предпочитаем акции с потенциалом роста, где дивиденды — приятный бонус, но не основной фактор.

Правда, и среди эмитентов дивидендных бумаг есть компании, которые спокойно закрывают гэп и предлагают хорошую доходность. Для инвесторов, ищущих стабильность и защиту капитала, такие бумаги могут стать важной частью портфеля.

@IF_Stocks

24,948

IF Stocks

31 Oct, 18:10

🤔 Вы давно в инвестициях, но иногда сомневаетесь?

📚 Мы приготовили для вас Инвестиционную азбуку, где разложили все по полочкам.

➖ Вы подберете финансовые инструменты, подходящие вашему риск-профилю
➖ Изучите способы грамотного управления бюджетом
➖ Разберете принципы построения инвестстратегии
➖ Узнаете, как оптимизировать налоги

7 уроков на пути к финансовой свободе!

Сделайте важные шаги в инвестициях вместе с IF

26,407

IF Stocks

31 Oct, 12:03

📈

Сколько российский инвестор мог заработать за последние 10-15 лет?

Ключевая ставка 21%, и может ещё вырасти в ближайшие месяцы. Вклады уже приносят вплоть до 24%, и даже доходность ОФЗ приближается 20%.

Насколько это вообще привлекательно? Это очень жирная доходность, особенно если зафиксировать её на несколько лет.

И мы решили посмотреть, сколько принесли инвесторам разные активы за последние 10 лет:
➖ Российские акции (индекс Мосбиржи полной доходности) – 12,4% годовых в среднем
➖ Недвижимость (вторичка с учётом аренды) – 6.5%
➖ Золото (в рублях) – 18.5%
➖ Биткоин (в рублях) – 57%

Инфляция в России за это время составила в среднем 7.5% годовых

Если посмотреть за последние 15 лет, то расклад сил не особо меняется:

➖Акции – 9,6% годовых в среднем
➖Недвижимость – 4,8%
➖Золото – 13,5%
➖Биткоин – 93%

Инфляция – 6,9%

PS: Как мы считали?
Акции – индекс MCFTR
Недвижка – по данным Росстата о средней стоимости «квадрата» по всей России, плюс заложили 5% на аренду
Биткоин – цифры с 2010 года
Инфляция – годовая по данным Росстата

@IF_Stocks

27,145

IF Stocks

31 Oct, 10:01

«Вклады большинства россиян будут заморожены в 2025!» — кричат со всех сторон горе-экономисты. Те же «предсказатели» два года назад ждали доллар по 200 и пустые полки в магазинах...

Но важно сохранять рассудок и следить за теми, кто НЕ поддаётся панике и основывается только на фактах. Хороший пример — канал Мультипликатор.

Еще в 2022 его автор объяснял, почему не будет краха экономики РФ. Давал точные прогнозы по ситуации с рублем и долларом. Рассказал как купить недвижимость на 30% дешевле.

А сейчас он подробно объясняет: что будет уже зимой с деньгами россиян, ценами на жилье, и к чему нужно быть готовым в 2025.

Читайте этот канал по 5 минут в день и понимайте больше, чем 90% людей вокруг.

Реклама

17,695

IF Stocks

31 Oct, 04:30

📈 Почему золото снова растет? Что дальше?

За год цена золота в долларах подскочила на 35%, а мировой спрос на него, с учетом внебиржевых сделок в третьем квартале, достиг рекордных 1 313 тонн.

Но сейчас цена золота — это не просто показатель спроса на сырье, а индикатор общих настроений: инвесторы активно в нем ищут защиту от инфляции и геополитической нестабильности.

Почему золото выросло?

1️⃣ На рынках царит политическая и экономическая неопределенность: выборы в США, военные конфликты, высокая инфляция.

2️⃣ ЦБ, особенно развивающихся стран, активно наращивают запасы золота. Также растет спрос на него со стороны ETF-фондов и простых инвесторов.

3️⃣Мировые Центробанки снижают ставки, возможно замедление экономик. Все это делает золото еще привлекательнее для долгосрочного хранения.

Считаем, что, пока ситуация не изменится, золото может продолжить обновлять рекорды.

А у вас есть золото или золотодобытчики в портфеле?

@IF_Stocks

22,980

IF Stocks

30 Oct, 16:05

⛽️ Газпром снова заговорил о дивидендах

О дивах Газпрома мы давно уже забыли. Однако тут внезапно появился позитив: совет директоров «национального достояния» утвердил увеличение инвестпрограммы и бюджета.

Причиной стали хорошие финансовые результаты: добыча газа в РФ стабильно растет за счет внутреннего спроса. Только за январь–сентябрь она увеличилась на 9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Основной вклад здесь вносит сам Газпром, нарастивший добычу почти на 14%. Теперь он собирается поддерживать поставки на внутренний рынок и развивать экспорт в Китай. От этого будет расти выручка и снижаться долговая нагрузка.

❓

Когда будут дивы? Финансовый директор Фамил Садыгов ожидает, что к концу года отношение чистого долга к EBITDA снизится до 2,3x. Это как раз тот уровень, который позволяет Газпрому выплачивать до 50% прибыли на дивиденды. При благоприятном сценарии акционерам светит 13 рублей на акцию, дивдоходность 10%.

Стоит ли набирать Газпром сейчас? Можно, но осторожно. Обнадеживающие прогнозы – это хорошо, но Газпром неоднократно оставлял акционеров без дивидендов...

Если вы долгосрочный инвестор, почему бы и не взять газового гиганта. Но хватать акции сейчас в надежде на дивиденды – рискованный ход.

@IF_Stocks

22,926

IF Stocks

30 Oct, 14:01

💊 Genetico отчитался за 9 месяцев. Как успехи?

Центр генетики и репродуктивной медицины GENETICO опубликовал отчет за январь-сентябрь 2024 года:

➖выручка выросла 19% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года
➖прибыль – на 535%!
➖EBITDA составила 15% выручки
➖чистый убыток сократился на 70%

Компания проводит генетические исследования, внедряет инновации для диагностики, профилактики и лечения генетических заболеваний, ведет разработку препаратов для лечения органов зрения, наследственных кардиомиопатий и нейродегенеративных заболеваний.

Также Genetico работает над включением в ОМС современных методов профилактики, диагностики и лечения генетических заболеваний.

В этом году акции Genetico вошли в новый индекс Мосбиржи IPO. В июле на Мосбирже начались торги первым биржевым фондом на этот индекс.

Отчетность можно посмотреть полностью.

@IF_Stocks

22,692

IF Stocks

30 Oct, 10:55

🏗 Рынок девелопмента: новая реальность

Несмотря на вызовы, с которыми сталкивается рынок недвижимости, девелоперы продолжают активно запускать новые проекты. Запуски в августе и сентябре составили 4,4 и 4,3 млн кв. м соответственно, что сделало эти месяцы третьим и четвертым результатом с начала года. Это говорит о том, что спрос на новую недвижимость по-прежнему остается высоким

💡

Сквозь призму КРТ: растет интерес к комплексному развитию территорий (КРТ). Девелоперы обращают внимание на масштабные проекты в городах-миллионниках, где условия часто более выгодные. Площадь нового жилья в рамках КРТ в России выросла почти в три раза с начала 2023 года и превысила 4 млн кв. м. Учитывая высокие темпы развития, регионы-миллионники, такие как Тюмень, Красноярск и Пермь, будут в центре внимания застройщиков.

📊 Интересные данные по миллионникам: Свердловская область и Екатеринбург – сейчас один из самых перспективных регионов для застройщиков, согласно исследованию РБК. По динамике ввода новых корпусов он уступает только Москве - 91 новый корпус в 2024 году против 138 в столице.

Лидером продаж в регионе стал Эталон, За 9 месяцев 2024 года объем продаж вырос на 133% и составил 10 млрд рублей. Из них свыше 1 300 квартир было продано в ЖК «Солнечный».

Застройщик активно заходит в разные регионы, за 9 месяцев продажи там выросли на 77%. Стратегия активной экспансии в крупные регионы, где существует высокий спрос, показывает свою эффективность даже в условиях конкуренции. А также поддержку оказывает и диверсификация по типам жилья: у него в портфеле есть как доступное, так и премиум.

😎

Эталон все еще остается одним из фаворитов сектора по нашей оценке. Хоть сейчас и не лучшее время для отрасли, не стоит избегать покупок по дешевым ценам, если вы инвестируете в долгосрок.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

@IF_Stocks

23,641

IF Stocks

30 Oct, 04:30

🧑🏻‍🏭 Редомициляция здорового человека

Рынок ждал, что HH заплатит около 700 рублей на акцию, но компания неожиданно раздала по 907 рублей. Это доходность 22% – выше ставки ЦБ!

Ждем 6 декабря – акционеры должны подтвердить эти новогодние подарки самим себе.

💰

Откуда столько щедрости? Руководство решило поделиться всей накопленной прибылью за последние 3 года. А вообще на рынке труда сейчас дефицит кадров и очень низкая безработица. HH это только на руку: вакансии долго висят на площадке, и компания на этом зарабатывает.

То ли еще будет: гендиректор Дмитрий Сергиенков считает, что к 2030 году дефицит кадров достигнет 4 млн человек. Да и монопольная позиция HH на рынке онлайн-вакансий позволяет не только удерживать свою долю, но и повышать цены выше уровня инфляции.

В плюс играет и большой запас кэша на счетах, и полное отсутствие долгов, так что финансово компания очень устойчива.

Ну и до кучи HH – IT-компания, поэтому повышение налога на прибыль не для нее: она будет платить льготный налог всего 5%.

❓ Какие перспективы? HeadHunter планирует нарастить выручку более чем на 40% в этом году, а дальше – стабильно прибавлять по 25% в год. При таких темпах бизнес удваивается каждые три года, что делает HH редким примером «растущего дивидендного айтишника».

В итоге, компания может хорошо расти ближайшие несколько лет. Но зависимость от рынка труда — это риск, ведь спрос на рекрутинговые услуги может быть цикличен.

@IF_Stocks

21,174

IF Stocks

29 Oct, 14:00

💉 Гемабанк опять на позитиве

Гемабанк (ПАО ММЦБ), который входит в группу компаний Артген биотех, и имеет тикер #GEMA, занимается хранением стволовых клеток и разработкой препаратов для лечения заболеваний крови и иммунной системы.

Его свежий отчет по РСБУ за 9 месяцев 2024 года оказался очень даже неплохим:

➖выручка +20% к аналогичному периоду прошлого года
➖чистая прибыль +6%
➖EBITDA – 136 млн рублей (53% выручки).

Кроме того, увеличена база хранения образцов, сделаны серьезные шаги в разработке лекарств от гемофилии и ВИЧ, закончены работы по расширению криохранилища. Планируется, что разработка новых препаратов поможет компании диверсифицировать свои доходы.

А еще за эти 9 месяцев агентство АКРА повысило Гемабанку кредитный рейтинг до BBB-(RU), прогноз стабильный.

Кстати, компания платит дивиденды. В 2024 акционеры получили 2 выплаты: за прошлый год и за первое полугодие этого.

Полную версию отчетности можно глянуть здесь.

@IF_Stocks

21,672

IF Stocks

29 Oct, 12:05

📱

Яндекс радует отчетом. Остался ли потенциал?

Мы не раз включали Яндекс в наши подборки перспективных компаний, и он оправдывает ожидания: в третьем квартале снова показал сильные результаты.

Более того, их браузер наконец обошел Google Chrome по популярности в России — важная победа для экосистемы компании.

💰

Что с финансами? Здесь тоже стабильный рост:

➖в третьем квартале чистая прибыль компании выросла в 2,2 раза
➖скорректированная EBITDA — на 66%
➖выручка – на 36% (чуть ниже ожиданий аналитиков)

А еще компания впервые выплатила дивиденды, доходность составила около 2% за первое полугодие.

💪 У Яндекса сильная диверсификация бизнеса:

➖34% выручки идет от поисковых сервисов
➖24% — от e-commerce
➖17% — от райдтеха (такси, каршеринг)
➖остальные 25% — от новых направлений, в том числе сервисов развлечений, которые компания активно продвигает

Многие направления #YDEX уже доминируют в своих сегментах, а недавно запущенные активно завоевывают рынок. Это делает компанию особенно интересной для долгосрочных инвесторов: на горизонте 3-5 лет у Яндекса есть потенциал значительного роста капитализации.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

@IF_Stocks

19,426

IF Stocks

29 Oct, 10:01

3…2…1…
INVESTMENT LEADERS-2024 снова на арене

✅ Investment Leaders-2024 — единственный форум об инвестициях во всех сферах теперь 2 дня.

Без цензуры: все, что вы хотели знать о рынке, но боялись спросить.

📍SAVE THE DATE: 16-17 ноября, Soluxe Hotel Moscow

На форуме Вас ждут:
▪️ Сочная программа, затрагивающая все инструменты инвестирования: от облигаций до криптоактивов;
▪️ Сильнейший поток про венчурные инвестиции от eXit.conf;
▪️ Мощное инвест-комьюнити;
▪️ Только профит и никакой воды;
▪️ Выступления в формате TED-talks;
▪️ Встречи с эмитентами лицом к лицу;
▪️ Дегустации от партнеров в нетворкинг-зонах;
▪️ Мастер-классы от инвесторов;
▪️ Розыгрыши и подарки;
▪️ А главное — 10 параллельных потоков, где более 200 спикеров обсудят главные тренды рынка и поделятся инсайтами, а также 450+ компаний-участников.

Среди партнеров-соорганизаторов: Ассоциация владельцев облигаций, конференция венчурных инвестиций eXit.conf, Вредный инвестор.

Среди спикеров: представители Банка России, Московской биржи, рейтингового агентства «Эксперт РА», РБК Инвестиций, Альфа Капитала, ВТБ Регистратора, Positive Technologies, РЕД СОФТ, Финама, Департамента инвестиционной и промышленной политики Москвы. Кира Юхтенко также выступит на форуме, поэтому не пропустите😏

Нет времени откладывать, принимайте решение и включайте режим «предвкушение».

И не забывайте, что сейчас самый выгодный момент стать участником Форума — промокод IF25 дает скидку 25%

📍Программа и регистрация доступны по ссылке
https://clck.ru/3EAZFY

Мероприятие 16+

Реклама

19,075

IF Stocks

29 Oct, 04:30

🛢 Нефть обвалилась — что происходит и как быть?

Черное золото начало неделю с минуса: цена ближайшего фьючерса упала на 5%. До нижней границы коридора $70-90, в котором она уже несколько месяцев.

1️⃣ Видимо, все немного выдохнули по поводу Ближнего Востока. Хотя ситуация там остается напряженной, но конкретных угроз для поставок пока вроде нет, а нефтяные объекты Ирана остаются вне зоны конфликта.

2️⃣ Рынок ждет роста предложения. Уже с декабря страны ОПЕК+, включая Россию, начнут постепенно восстанавливать добычу. Аналогично поступят и другие страны: США, Канада, Мексика и Бразилия.

На этой неделе ждем отчета о деловой активности за октябрь из Китая – главного потребителя нефти. Если они окажутся лучше ожиданий, нефть может вырасти. Но в целом Китай уже не очень активно поддерживает спрос на нефть, а стимулирующие меры правительства пока не особо помогли экономике расти.

😎 Что будет с российскими нефтяниками? Краткосрочные колебания цены на них не сильно влияют. Наши производители адаптировались к новому ценовому диапазону нефти и могут выдерживать такие коррекции.

В четверг и пятницу, когда нефть была $74-76, акции российских нефтяников уже падали, поэтому текущая волатильность может не привести к новому снижению.

@IF_Stocks

21,888

IF Stocks

28 Oct, 12:03

📈 Ставка на историческом максимуме. Акции больше не интересны?

В пятницу ЦБ опять повысил ключевую ставку: на этот раз с 19% до 21%. Крупные банки, правда, предвидели такой исход, поэтому заранее начали поднимать проценты по вкладам. А после анонса нового ужесточения от ЦБ объявили о дополнительном пересмотре ставок.

Теперь доходность по вкладам для физлиц может достичь 22-25%. Это очень много, особенно если учесть, что на рынке акций у нас неопределенность.

😱 Это еще не конец? ЦБ допускает возможность еще одного повышения ставки в декабре. Это делает рынок акций совсем неинтересным в ближайшие месяцы. А все прогнозы большинства аналитиков по росту индекса Мосбиржи, похоже, переносятся на следующий год.

В итоге переложиться в ликвидные и стабильные депозиты – логичный шаг для инвестора. Если же выбирать акции, то лучше всего смотрятся устойчивые компании, способные выдерживать высокую стоимость заемных средств и переносить инфляционные издержки на потребителя. Свой топ таких компаний мы давали здесь.

Но в любом случае, индекс должен вырасти почти до 3300 пунктов, чтобы составить конкуренцию вкладам, а драйверов для такого роста пока нет от слова совсем.

@IF_Stocks

24,491

IF Stocks

28 Oct, 10:01

Дорогая, перезвоню позже, у меня шопинг 👀

Решения для бизнеса теперь можно покупать так же просто, как туфли на маркетплейсе. Заходите в онлайн-магазин, выбираете решения, закидываете в корзину и подключаете в два клика.

Только представьте – на этом ВСЁ. Никакой беготни с бумажками, никаких общений с менеджерами, никаких поездок в офисы на другом конце города. Просто максимально быстро вам подключат всё необходимое для работы. Та-дам! Добро пожаловать в будущее.

Кстати, МТС запускает маркетплейс цифровых продуктов для бизнеса. Там и Wi-Fi, и интернет вещей, и облако – попробуйте, как это теперь работает.

20,158

IF Stocks

25 Oct, 13:58

🔝

Убирай их из своего портфеля, срочно

Компания может зарабатывать кучу денег, но это не гарантия того, что акционеры будут счастливы. На нашем рынке достаточно эмитентов, повернутых не совсем передом к миноритариям. Вот наш топ:

1️⃣

#LSRG давно вызывает вопросы у акционеров. В прошлом году произошло несколько странных обменов акциями между основателем компании и его сыном: сначала отец передал сыну 10%, потом через неделю вернул их себе, а спустя несколько дней передал снова. Что это было? Официальных объяснений — ноль. При этом компания публичная, а не семейный бизнес, так что такая закрытость в вопросах акций лишь добавляет недовольства среди инвесторов. Да и сама ЛСР уже демонстрировала сомнительные шаги: в 2022 году отказались от дивидендов и объявили байбэк, но акции в итоге были переданы самому Молчанову и топ-менеджменту, а не погашены. Вопросов к компании явно больше, чем ответов.

2️⃣

#GAZP часто становится примером компании, которая пренебрегает интересами акционеров. В 2022 году он сначала пообещал дивиденды, но вскоре акционеры отклонили их выплату, обрушив акции почти на 30%. За последние 17 лет акции Газпрома больше десяти раз падали на 25% и более, и с момента выхода на биржу в 2006 году цена так и не вернулась на уровень IPO. Дивиденды также оставляют желать лучшего: с 2000 года средняя доходность составила всего 4,6% годовых. Удастся ли когда-нибудь Газпрому вернуть расположение инвесторов- очень большой вопрос.

3️⃣У #MGNT проблемы с прозрачностью: Мосбиржа понизила листинг компании сразу на два уровня, в третий эшелон из-за систематических нарушений корпоративного управления. Компания не всегда публикует финансовые отчеты, или публикует неполностью без объяснения причин. Такие шаги добавляют к бумагам компании повышенные риски, и даже при видимой привлекательности бизнеса открытость компании оставляет желать лучшего.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

@IF_Stocks

34,087

IF Stocks

25 Oct, 11:35

⚡Эксклюзивное фото из офиса Cистемы на решении ЦБ

@IF_Stocks

26,678

IF Stocks

25 Oct, 10:49

Забавно то, как весь телеграм пестрит заголовками «Индекс Мосбиржи обвалился после решения ЦБ по ставке». При этом график прикладывают минутный)))

Посмотрите, как сегодняшний «обвал» выглядит хотя бы на часовике :) Мы и без решений по ставке падали посильнее.

@IF_Stocks

26,452

IF Stocks

25 Oct, 04:30

🪓

Сегежа: новые рынки или старые проблемы?

Segezha Group недавно объявила о планах поставлять танкерную фанеру на рынок Южной Кореи. Это расширение с нынешнего китайского рынка должно повысить объемы производства на 25%, что звучит как позитивный шаг. Но как это отразится на бизнесе в целом?

💼 В последнее время акции Segezha показывают американские горки — рост на 25% сменяется резким падением. Главная проблема — огромные долги, которые в 8 раз превышают собственный капитал. А впереди планируется еще одна допэмиссия, которая может размыть акционеров в 3-5 раз! Это явно не придаёт уверенности инвесторам.

Фундаментальные показатели оставляют желать лучшего: несмотря на новые соглашения, речь пока не идет о росте бизнеса или дивидендах. Компания находится в ситуации, когда нужно не просто увеличивать производство, но и сокращать издержки, улучшать логистику и разрабатывать новые востребованные продукты.

😎 Пока ситуация остается крайне рискованной. Контракты с Южной Кореей могут вызвать краткосрочный всплеск на бирже, но для долгосрочного улучшения нужны кардинальные изменения в стратегии. Segezha пока остаётся активом с высоким уровнем риска.

👉 Как думаете, есть ли у Segezha шанс выбраться из этого кризиса?

@IF_Stocks

28,299

IF Stocks

24 Oct, 18:01

Завтра нас ждет очередное повышение ставки — такой исход вполне вероятен по итогам заседания ЦБ. Значит, снова не ждем от рынка добра. Как провести время возможного падения с пользой и выгодой?

1️⃣

Подобрать бумаги, с которыми будет легче это пережить. Например, флоатеры, которые набирали популярность последние недели. Но их стало уже слишком много, и ликвидность будто расползается по рынку — выгодные выпуски найти все тяжелее. А некоторые облигации с фиксированными купонами предлагают доходность 18-20% на 3 года, при том, что ЦБ прогнозирует начало снижения ставок с 2025 года. И в том, и в другом случае важно выбрать самые перспективные бумаги.

2️⃣

Диверсифицировать активы. Как бы душно ни звучала фраза про яйца в одной корзине, сейчас время обеспечить себе максимальную устойчивость.

3️⃣

Набраться опыта и знаний. Самое время прокачаться в инвестировании, пережидая негатив на рынке в надежных инструментах и не предпринимая активных действий. Чем больше опыта, идей, и знаний у вас в активе, тем меньше область риска и неопределенности, тем безопаснее.

А теперь загибаем пальцы: отобранные финансовыми аналитиками флоатеры и облигации с надежными прогнозами и оперативными уведомлениями о сделках, более 70 эмитентов, прошедших строгий отбор, для реализации разных стратегий, и более 20 курсов для начинающих и опытных инвесторов — все это можно не искать по всему интернету, а получить в одной подписке IF+.

Средняя доходность портфелей пользователей подписки составляет 43% (больше 400 тысяч за год с условного миллиона!). В 2023 г., например, некоторые пользователи IF+ сильно опередили рынок — стратегия портфеля российских компаний IF+ принесла 64% годовых против 44% индекса Мосбиржи.

👉 Вот здесь все подробности о Подписке

⚡️ А вот промокод, чтобы сэкономить 53% на годовой подписке: STOCKS2410

Доходность в прошлом не гарантирует доходности в будущем. Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

26,716

IF Stocks

24 Oct, 14:24

🏛

Как высокая ставка может провалить масштабные IPO госкомпаний?

В рамках развития фондового рынка в России, у Минфина масштабные планы по выводу новых компаний с госучастием на IPO. По ожиданиям, вcего в год будет проводиться до 20 IPO на общую сумму около 4,5 трлн рублей, из которых 1 трлн обеспечат госкомпании.

Звучит амбициозно, но есть нюанс: высокая ставка ЦБ заставляет инвесторов выбирать вклады и ликвидные активы. При текущих условиях все эти IPO могут остаться без должного внимания, потому что на высокой ставке деньги "идут в надежность".

😎

Ликвидности в акциях сейчас мало, а появление новых бумаг только усилит конкуренцию за неё. Пока что это выглядит так: без снижения ставок и изменения денежно-кредитной политики ЦБ, перспективы для серьезного роста рынка акций весьма туманны. Даже хорошие IPO могут не помочь с достижением целей.

@IF_Stocks

26,412

IF Stocks

24 Oct, 12:01

Напоминание!

Завтра начинаются публикации в новом канале "PROFIT", будут идеи с потенциалом роста 15-50% до 1-2 месяцев, как раз с учетом реалий по ключевой ставке.

Уже опубликованы облигационные портфели, актуальная подборка.

Дополнительно каждый день будет выходить 1 урок, идеально для новичков!

Без пустых новостей, без лишней информации, только то, что действительно важно и нужно.

ВХОД — https://t.me/+JdDJYPb-FWoxZWJi

Задумка свежая, стоит задача набрать отзывы, заходите, тестируйте!

Реклама: Рекламодатель ИП Вдовин М.О. , ИНН 772833271394, erid: LjN8KPqsk

19,337

IF Stocks

24 Oct, 08:58

🏦 Т-Банк #TCSG (один из наших любимчиков на РФ рынке) показал операционные результаты. Все отлично, основные показатели продолжают рост. Акции реагируют ростом на 0,7% против падающего индекса.

Хотя, с точки зрения потребителя, админ временно «подсел» на Яндекс Банк. Т стал уже системообразующим крупным банком и всяких интересных плюшек там поменьше. Только премиум фишки удерживают :)

@IF_Stocks

26,042

IF Stocks

23 Oct, 16:02

🔝

Топ-3 компании, которые точно стоит рассмотреть сейчас

Пока рынок может находиться в боковике на фоне высокой ставки ЦБ и отсутствия ярких драйверов для роста, инвесторам стоит обратить внимание на компании, способные показать хорошие результаты даже в сложных условиях. Наши фавориты остаются неизменными:

1️⃣

Яндекс
Развитая экосистема Яндекса позволяет компании перекладывать растущие издержки на потребителей, сохраняя свои позиции на рынке. Компания активно развивает свои направления, включая запуск беспилотной доставки. Результаты за второй квартал показали отличные результаты, и прогнозы указывают на рекордную годовую прибыль. Многие аналитики даже ожидают, что в будущем Яндекс может стабильно выплачивать дивиденды, что делает его бумаги ещё более привлекательными для долгосрочных инвесторов.

Дата выхода отчета за 3 квартал — 29 октября.

2️⃣

Позитив
В условиях постоянно растущих угроз кибератак спрос на решения Positive Technologies стабильно высокий. Компания почти монополист на российском рынке кибербезопасности. С момента начала СВО количество кибератак увеличилось на 70% ежегодно, что укрепляет её позиции. Позитив планирует занять не менее 50% сегмента защиты данных к 2028 году. Дополнительным драйвером роста может стать обязательство от отечественных компаний перехода на российское ПО.

3️⃣

Лукойл
Экспортеры, такие как Лукойл, традиционно выигрывают в условиях девальвации рубля. В первом полугодии 2024 года компания продемонстрировала рост выручки на 20%, а чистой прибыли — на 5%, что превысило ожидания аналитиков. Компания стабильно выплачивает дивиденды. Огромный резерв на балансе (около 1 трлн рублей) также делает Лукойл надежным дивидендным эмитентом, а его "кубышка" — защитой от любых непредвиденных рыночных колебаний

А в кого вы сейчас верите и удерживаете?

Не является инвестиционной рекомендацией.

@IF_Stocks

29,379

IF Stocks

22 Oct, 17:01

Ложная тревога: налога на сверхприбыль для банков не будет

Напомним, 1 октября группа депутатов во главе с Сергеем Мироновым предложила ввести налог на сверхприбыль банков, вызвав бурное обсуждение на рынке. Однако уже тогда Минфин высказался против этой идеи, напомнив, что с 2025 года ставка налога на прибыль организаций уже будет повышена до 25%, что коснется и банков.

И вот вчера комитет Госдумы по бюджету и налогам принял решение не поддерживать законопроект. Это означает, что в этом году дополнительные налоги на сверхприбыль для банков вводиться не будут, и они могут спать спокойно.

@IF_Stocks

31,215

IF Stocks

22 Oct, 14:01

Цены и спрос на коммерческую недвижимость растут. Стоит ли в нее вкладываться?

В сентябре ЦБ поднял ключевую ставку до рекордных 19%. Рынок акций в России продолжает снижение: индекс МосБиржи с начала года упал на 14%. За этот же период выросли цены на офисы, по данным CORE.XP, на 8%. При этом качественные предложения – в дефиците. Доля вакантного предложения составляет 4,6%. Аналитики СORE.XP прогнозируют рост доходности коммерческой недвижимости до 18,4%, а также ставок аренды и интереса арендаторов.

Тем, кто хочет вложиться в офисы, стоит обратить внимание на коммерческие объекты в стадии строительства. Девелоперы часто дают выгодные условия, рассрочки и хорошие скидки, а увеличение стоимости к окончанию стройки может составить до 50%.

Например, бизнес-центр Level work Воронцовская анонсирован всего несколько месяцев назад, а он уже пользуется спросом. Идеальная локация — в минуте от одноименной станции метро БКЛ и 11 минут на авто до ТТК. Покупателям доступны офисные площадью от 42 до 1,4 тыс. «квадратов», с отделкой и без. Несколько смежных помещений можно объединить при желании. На первых пяти этажах проекта будет собственная инфраструктура: торговая галерея, фуд-холл, ресторан, супермаркет, медицинский центр, фитнес-клуб, спортивный клуб, коворкинг с террасой. Стоимость одного квадратного метра начинается от 285 тыс. рублей за кв. м при покупке этажа.

Реклама

19,381

IF Stocks

21 Oct, 18:04

🔝

Топ фильмов про фондовый рынок

🎬 Видим, что вам понравился наш пост с книгами про инвестиции. Давайте продолжим и соберем подборку фильмов на эту же тему!

1️⃣

Волк с Уолл-стрит. Режиссер: Мартин Скорсезе
Это классика) Основанный на реальных событиях фильм рассказывает историю взлета и падения Джордана Белфорта, брокера, который нажил миллионы на продаже «мусорных» акций. Яркая игра Леонардо Ди Каприо и бурный мир Уолл-стрит сделали этот фильм культовым. Если вы уже его видели, можем предложить менее известную альтернативу.

2️⃣

Гафла. Режиссер: Самир Ханчате
Этот индийский фильм основан на одной из крупнейших афер на фондовом рынке Индии — афере Харшада Мехты в 1992 году. Он поднял рынок на невероятные высоты, но его крах оставил тысячи людей без сбережений. Фильм погружает в реальную историю манипуляций на рынке. А если хотите углубиться еще больше, рекомендуем сериал "Жульничество 1992: История Харшада Мехты."

3️⃣

Игра на понижение. Режиссер: Адам МакКей
Фильм рассказывает о финансовом кризисе 2008 года и о нескольких финансистах, которые увидели, что ипотечные облигации обречены, и решили сыграть на их падение. Сложные экономические термины объясняются доступно, делая фильм интересным и понятным для широкой аудитории.

4️⃣

Уолл-стрит. Режиссер: Оливер Стоун
Классика про мир инвестиций, где молодой брокер Бад Фокс попадает под влияние безжалостного Гордона Гекко, мастера корпоративных махинаций. Фильм исследует темы жадности и морали в финансовом мире, а знаменитая фраза «Жадность — это хорошо» стала культовой. Есть сиквел — "Уолл-стрит: Деньги не спят" (2010).

💬 Пишите в комментариях свои любимые фильмы про фондовый рынок и делитесь рекомендациями!

@IF_Stocks

28,137

IF Stocks

21 Oct, 16:40

💰

Пополнила счет в JetLend еще на 50 тыс. рублей

Мой портфель на Сбалансированной стратегии:

➖

На счету 208 244 рубля.
➖ Расчетная доходность в годовых 35%.

➖

Автоинвест распределил активы по 252 компаниям: в таких условиях риск дефолта одного из заемщиков почти не влияет на доходность портфеля.

➖

Платежи по займам поступают почти ежедневно и реинвестируются в новые с ожидаемой доходностью около 27% годовых.
🌱 При этом начать можно с небольших сумм — от 10 тыс. рублей.

Регистрируйтесь по ссылке и получите +10% годовых на 1 месяц на сумму пополнения счета в течение недели. Бонус действует до 28.10

Кстати платформа рассматривает возможность проведения IPO в ближайшее время. Точные условия сообщат заранее. Следите за новостями в официальных каналах платформы в Т-Пульс и БКС Профит.

Реклама

18,113

IF Stocks

21 Oct, 10:47

📊

Минфин готовит рынок к росту капитализации

Только ленивый уже не обсудил заявление президента про удвоение капитализации. План Минфина состоит из двух ключевых элементов:

1️⃣Привлечение капитала через IPO. Ежегодно планируется привлекать до ₽4,5 трлн, в том числе за счет госкомпаний.

2️⃣Рост сбережений в инвестиционные продукты. Доля средств, направленных в инвестиции, должна вырасти с 36,8% до 40% к 2030 году.

Что предлагают брокеры?

НАУФОР внесла ряд предложений для дополнения плана:

➖

Усовершенствование ИИС-3:
Идея — дать возможность трансформировать ИИС-1 в ИИС-3, сохраняя налоговые льготы при долгосрочном удержании счета. Чем дольше держишь ИИС, тем больше выгода.

➖

Разделение инвестиционных вычетов:
Предлагается разделить налоговые вычеты для ИИС и Программы долгосрочных сбережений (ПДС). Это позволит инвесторам максимизировать вычеты по разным продуктам, а не выбирать между ними.

➖

Послабления для НПФ:
Для активизации негосударственных пенсионных фондов (НПФ) предлагается ослабить требования к их инвестициям в акции, повысив лимиты на вложения в более рискованные активы.

Помогут ли эти меры взлететь рынку?

Хотя предложения НАУФОР могут упростить привлечение капитала, эксперты отмечают, что без смягчения денежно-кредитной политики и улучшения защиты миноритарных акционеров на большой рывок рассчитывать сложно.

🤔 А вы как думаете? Чего не хватает российскому фондовому рынку для роста?

@IF_Stocks

26,255

IF Stocks

21 Oct, 08:06

😡

Какой же рынок скучный

В боковике уже целый месяц (с)

За последние годы российский рынок испытал на себе приток огромного числа новых инвесторов, которые привыкли к американским горкам и быстрым движениям)

А олды то знают, что в таких боковиках российский рынок бывал и по несколько лет. А за последние 2,5 года мы и упали на 50% и выросли на 80%… так что не жалуйтесь)

@IF_Stocks

24,253

IF Stocks

18 Oct, 18:01

А вы делитесь идеями с другими инвесторами?

Сильное коммьюнити — дополнительный источник дохода и опыта для любого инвестора. Обсуждения новостей, событий на рынках, эмитентов, идей, состава портфелей — все это кладезь опыта и стратегий, неисчерпаемый источник развития.

А сильные результаты единомышленников, конечно, сильно мотивируют! Например, один из пользователей IF+ рассказал, на какой инвестидее из подписки ему удалось получить +120% за полгода. А еще один подписчик, собравший портфель из инвестидей IF+, заметил, что всего за 1-2 недели 5 из 6 приобретенных бумаг дали минимум 10% роста.

Как это выходит? Финансовые аналитики IF+ не получают комиссий за сделки пользователей (как, к примеру, брокеры — чем больше вы покупаете и продаете бумаг, тем для них выгоднее). Наоборот, конечный результат пользователей в приоритете — чем больше в подписке довольных и платежеспособных пользователей, тем лучше 🔥

IF+ доверилось уже более 20 000 инвесторов — присоединяйтесь к ним и вы! Тем более, что только на этой неделе аналитики добавили в Подписку 5 новых инвестидей (с прогнозируемой доходностью от 37% до 57%) и провели масштабное пополнение модельных портфелей! А все, кто присоединится к Подписке до конца октября по указанному ниже промокоду, получат в подарок большой чек-лист по экономическим циклам: он покажет, какие секторы рынка могут вырасти, а какие пойти вниз, чтобы вы адаптировали свою стратегию к реалиям рынка.

🎁 Не упустите свой шанс инвестировать уверенно! Используйте промокод STOCKS1810 на дополнительную скидку к стоимости подписки IF+ на год. Финальная цена составит 13 680 р. ~~29 000 р.~~!

👉 Подробнее о преимуществах Подписки IF+

Доходность в прошлом не гарантирует доходности в будущем. Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

28,476

IF Stocks

18 Oct, 12:31

⚓️

Санкции на нефтетанкеры ударят по Совкомфлоту?

На фоне новых санкций, введённых США и Великобританией, судьба нефтетанкерных компаний, включая российский Совкомфлот, становится всё более напряжённой. США наложили санкции на пять компаний, зарегистрированных в Китае и ОАЭ, которые перевозят иранскую нефть. Пока неясно, связаны ли эти компании с Россией, но это очередной тревожный сигнал для всей отрасли.

Ситуация с Великобританией выглядит более очевидной: она предприняла самый крупный на данный момент шаг против так называемого "теневого флота" Путина. Под санкции попали 18 танкеров Совкомфлота и несколько судов для перевозки сжиженного газа. Это может серьёзно ограничить международные операции компании.

В ближайшие месяцы ситуация может усугубиться: на фоне ослабления геополитической напряжённости и снижения спроса на перевозки компании будет сложно показать рост, особенно по сравнению с высокими показателями прошлого года. Ждём отчёты за 3 квартал, чтобы увидеть реальные признаки замедления.

🔮

Есть ли позитив в долгосроке? В конце сентября глава Совкомфлота Игорь Тонковидов озвучил планы строительства новых судов и акцентировал внимание на стратегических проектах "Арктик СПГ 2" и "Восток Ойл". Эти проекты предполагают увеличение экспорта, что может поддержать грузопотоки и бизнес Совкомфлота в будущем.

Кто держит акции Совкомфлота в портфеле? Интересно ваше мнение)

@IF_Stocks

27,792

IF Stocks

18 Oct, 10:01

Подборка каналов, которая будет полезна инвестору любого уровня.

⭕️Russian Magellan — автор, Агаев Мурад - стратегия автора входит в топ 5 стратегий автоследования в Тинькофф (из более чем 1000 стратегий).
Редко но метко состав его публичного иис и его апдейты.
Без рекламы!

⭕️На канале КИТ Финанс:
— модельный портфель
— подборки облигаций
— разборы отчетности и первичных размещений
— информация по обмену заблокированных активов и выплатам доходов по ним

⭕️ДОХОДЪ — канал аналитиков и управляющих активами, известных сервисами «Дивиденды», «Анализ акций», «Анализ облигаций» и созданием факторных биржевых фондов на МосБирже.

⭕️P.S Investing — один из самых старых блогов в рунете, где Сергей Попов рассказывает о фондовом рынке и своей методике торговли. За 9 лет ведения блога публично, его портфель показывает рост 3500%. И что самое приятное - все эти года всё пишется бесплатно без отдельных приватных или платных чатов. Все для людей и развития фондового рынка, так что вам сюда

⭕️Invest Era — канал содержит самую большую базу разборов компаний. Оперативные разборы отчётностей и новостей.

⭕️WeWall — знают всё о коммерческой недвижимости. Ребята — профи в своём деле, просто и понятно объясняют особенности отрасли. Дают грамотную аналитику, делятся новостями и советами по недвижке.

Организаторы подборки TGStar_Agency

14,496

IF Stocks

18 Oct, 08:43

💿

ММК падает, скидываем металлургов?

Вчера акции #MAGN упали почти на 8%, и основной причиной стало разочарование от опубликованных операционных результатов, которые оказались худшими за последние 5 лет. Плюс вчера был последний день для попадания в реестр на выплату дивидендов.

Что с результатами?

Продажи металлопродукции сократились почти на 19%, производство стали снизилось на 27%, а производство угольного концентрата на 16%.

Причин несколько:

1️⃣ Проблемы в строительной отрасли. Окончание программы льготной ипотеки с 1 июля значительно сократило строительство нового жилья, а значит, и спрос на металл, что оказало сильное влияние на результаты компании.

2️⃣ Ремонтные работы. ММК проводит капитальные ремонты в доменном производстве, что также привело к сокращению объемов выпуска стали.

3️⃣ Турция. Снижение спроса на сталь на турецком рынке также негативно отразилось.

💰

Что с дивидендами?

В первой половине года акционеры получили дивиденды в 2,494 рубля за акцию, но за второе полугодие выплаты могут снизиться до 1,5 рубля на акцию из-за падения прибыли и высоких капитальных затрат. В итоге, годовая дивидендная доходность может составить около 9%, что не особо впечатляет в текущих условиях.

⚒ Что в целом по металлургам?

ММК и другие металлурги сталкиваются с серьезными вызовами, в том числе из-за ослабления строительства. Для полной картины стоит дождаться отчетов других крупных игроков, таких как Северсталь и НЛМК, но пока что понятно, что на сектор пока стоит смотреть с осторожностью.

@IF_Stocks

23,234

IF Stocks

17 Oct, 18:01

🎁 Это развод? Нет, InvestFuture действительно дарит акции российских компаний за подписку!

Как их получить?

➖переходите по ссылке: https://watbot.ru/w/iq79
➖подписывайтесь на наши каналы, полезные для кошелька
➖отвечайте на вопросы нашей эстафеты и получайте акции на свой брокерский счет!

Уже участвовали? Можете подписаться на новые каналы и продолжайте участие! 😉

Инвестируйте свои знания и приумножайте капитал! 👇

*Получить ценные бумаги можно только на брокерский счет Т-инвестиции.

Срок зачисления акций - 14 рабочих дней.

27,279

IF Stocks

17 Oct, 13:50

👨‍⚕️ Торги Озон Фарма стартовали

Акции «Озон Фармацевтика» #OZPH на старте торгов подешевели примерно на 3% от цены IPO.

На IPO акции стоили 35 рублей, а сама компания привлекла 3 млрд рублей в формате cash-in + почти пол миллиарда стабилизационный пакет. Переподписка на бумаги составила 5,5 раз. В итоге, аллокация для фондов составила около 40-70%, а физлицам досталось около 11%.

OZON Pharma — крупнейший в России производитель дженериков (аналоги зарубежных лекарств). В 2023 году этот сегмент показал рост на 17%.

В 1-м полугодии выручка выросла на 63%, а чистая прибыль увеличилась в 4,5 раза. Рентабельность EBITDA составляет 40%, при низкой долговой нагрузке (чистый долг/EBITDA — 0,8x). Однако процентные расходы остаются существенными, «съедая» около четверти операционной прибыли.

Участвовали в IPO? Как долго собираетесь держать бумаги? Пишите в комментариях!

@IF_Stocks

26,750

IF Stocks

17 Oct, 09:36

Админу в Озон Фармацевтика налили около 10%. У вас как?

@IF_Stocks

20,526

IF Stocks

17 Oct, 07:13

Сегежу #SGZH прям серьезно колбасит на этой неделе. Они успели и на 15% вверх сходить и откатиться обратно.

Кто-нибудь еще остался в этой бумаге?

@IF_Stocks

24,198

IF Stocks

16 Oct, 18:01

👨🏻 Нет достойных кандидатов под ваши вакансии? InvestFuture поможет!

Наша HR-команда IF Jobs возьмет поиск релевантных кандидатов в свои руки, уже через 7 дней будет результат.

Почему именно мы?

➖сами оцениваем кандидатов и презентуем только подходящих
➖даем гарантию 30 дней с бесплатной заменой кандидата
➖не ограничиваем в выборе, работаем до результата
➖умело закрываем вакансии в секторе финансов, IT, маркетинга

🎁 Первые 10 человек получат бесплатную консультацию по HR блокам!

Переходите по ссылке, чтобы узнать подробности и получить партнерское предложение со скидкой на подбор 👇

25,199

IF Stocks

16 Oct, 12:10

📚

Топ-5 книг про инвестиции: что стоит прочитать каждому инвестору?

Новичок вы или уже опытный инвестор — главное в инвестициях это постоянно развиваться. Мы подготовили для вас список книг от нашей команды, которые помогут вам углубить знания и стать более уверенным в своих действиях на рынке.

1️⃣

«Разумный инвестор» Бенджамина Грэма
Это настольная книга Уоррена Баффета и, пожалуй, одна из самых известных книг по инвестированию. Грэм предлагает концепцию «инвестирования в стоимость» и учит, как выбирать недооцененные компании с потенциалом роста.

2️⃣

«Маленькая книга здорового смысла инвестирования» Джона Богла
Основатель фонда Vanguard Джон Богл объясняет, почему пассивное инвестирование через индексные фонды — лучший способ заработать на фондовом рынке. Простая и понятная книга для тех, кто хочет минимизировать риски и снизить затраты.

3️⃣

«Обыкновенные акции и необыкновенные доходы» Филиппа Фишера
Эта книга рассматривает, как выбирать акции компаний с долгосрочным потенциалом роста, обращая внимание на их инновации и управленческие качества.

4️⃣

«Акции на долгий срок» Джереми Сигела
Классика для долгосрочных инвесторов. Сигел показывает, почему акции — лучший выбор для тех, кто хочет получить высокий доход на горизонте 10–20 лет.

5️⃣

«Психология рынка» Андрея Костолани
Анализ психологии инвесторов и рыночных циклов. Костолани объясняет, как эмоции и настроения могут влиять на поведение рынка и как этим можно воспользоваться.

Поделитесь вашими фаворитами в комментариях!

@IF_Stocks

25,086

IF Stocks

16 Oct, 04:30

🔝

Топ-3 бумаги для дивидендов

Аналитики прогнозируют, что дивиденды российских компаний в 2024 году могут достичь рекордных 4,5-5,1 трлн рублей. При этом, несмотря на экономические шоки, есть компании, которые стабильно выплачивают дивиденды даже в трудные времена. Вот наш топ-3:

1️⃣

Лукойл выплачивает дивиденды четко, как по часам. Сейчас компания выплачивает их дважды в год и не менее 100% скорректированного свободного денежного потока. Ожидаемые дивиденды на акцию в 2024 году — около 970 рублей. Плюс, на балансе у Лукойла лежит более 1 трлн рублей — это 23% капитализации, и эта "кубышка" делает Лукойл одним из самых надёжных дивидендных эмитентов.

2️⃣

Татнефть начала выплачивать дивиденды с 2000 года и с тех пор не пропустила ни одной выплаты. С 2018 года она стабильно направляет более 70% чистой прибыли на дивиденды, и делает это 2-3 раза в год. Ожидается, что дивидендная доходность в 2024 году может составить 12-15%. Компании удаётся выдерживать высокие показатели даже в сложные периоды.

3️⃣

Сбербанк — дивидендная стабильность финансового сектора Акции Сбербанка остаются одними из самых надёжных и привлекательных на рынке. В последние годы банк направляет 50% своей чистой прибыли по МСФО на дивиденды, и в 2024 году, благодаря недавней коррекции, дивдоходность может подняться до 13%.

А вы сейчас какие дивидендные компании держите в портфелях?

@IF_Stocks

19,916

IF Stocks

15 Oct, 18:03

🛢

Нефть валят со всех сторон

Нефть за последние дни грохнулась на 7% – ситуация в мировой экономике изменилась очень быстро, как и настроения инвесторов.

💣

Главная история – Ближний Восток. Ещё недавно все переживали о масштабной войне и прекращении поставок нефти. Но сейчас источники Washington Post сообщают, что Израиль не будет атаковать нефтяные и ядерные объекты Ирана.

📊

Внимание вернулось на рост экономики. Как тут ОПЕК третий раз подряд понизил прогноз роста спроса на нефть. В этот раз примерно на 100 тысяч баррелей в сутки.

МЭА винят замедление китайской экономики – главного потребителя нефти. Там импорт нефти в сентябре сократился на 7%. И есть сомнения, насколько сильно помогут новая господдержка экономики Поднебесной.

Аналитики Citi всё ещё верят в риски нарушения поставок с Ближнего Востока. Это основная причина, почему нефть Brent может подняться аж до $120 в конце 2024. В базовом же прогнозе эксперты ждут Brent по $65 в 1-м квартале 2025.

😰 Стоит ли беспокоиться? Паниковать – точно нет, но розовые очки пора снять. Спрос на нефть падает, потому что замедляется мировая экономика, а особенно Китай.

Для России любые “болезни” КНР критичны, раз мы стали так тесно связаны. У нас может упасть импорт и экспорт самых разных товаров и услуг.

@IF_Stocks

20,017

IF Stocks

15 Oct, 16:01

🤑 Как сесть «на шею» государству и получать от него деньги?

Платите налоги? Тогда не забывайте, что и государство во многих ситуациях готово прийти к вам на помощь! Для этого есть льготные программы:

➖ получите 4 300 000₽ на покупку жилья, даже если оно у вас есть
➖ верните расходы на коммуналку за последние 5 лет
➖ верните 157 000₽, потраченные на инвестиции, даже если не инвестируете

Кто на них может претендовать? Как это сделать? Есть специальные фишки, которыми открыто делятся на канале Что за Инвестор.

Загляните и узнайте, сколько денег вы можете получить от государства прямо сейчас:https://t.me/+xUJ-f90fLdsxYWE0

Реклама

20,241

IF Stocks

15 Oct, 04:30

💥

На российском рынке IPO реально бум или только кажется?

Тут АЛОР Брокер выкатил исследование публичных размещений за последние 10 лет и как рынок поменялся после 2022 года.

📈

Стало выходить гораздо больше компаний: за 10 лет 44 российские компании разместили акции на бирже. Почти половина – только за последние 2 года.

🌊 Откуда такой поток? На биржу стали выходить в основном небольшие компании (small-cap) – средняя сумма размещений в последние 2 года упала на 78%. Один только Fix Price был крупнее всех вместе размещений с начала 2023 года.

Понятно, что из-за высокой ключевой ставки компаниям бывает дешевле получить деньги через IPO, а не какой-то займ. Но что получают инвесторы?

💰

Инвесторам непросто заработать на IPO. Все размещения с момента IPO с учётом дивидендов принесли инвесторам в среднем 8%. Негусто…

Без учёта дивидендов так вообще убыток 8%. При том что индекс МосБиржи за это время вырос на 87%.

🌏 Справедливости ради, во всём мире тухло: с 2021 года индекс IPO Мосбиржи потерял 30%, индекс Renaissance Global IPO -44%, а Emerging Markets IPO -37%.

🤑 Самый верняк заработать на IPO – участвовать в размещении и продать вскоре после начала торгов на бирже.

Если участвовать во всех IPO и продавать акции в первый день торгов, то в среднем доход будет по 5% с каждой сделки. А если подождать 5 дней – вообще по 7,2%.

@IF_Stocks

23,383

IF Stocks

12 Oct, 11:01

🏭 Не бей лежачего

Российские металлурги уже 9 месяцев подряд снижают производство, отмечают в «Корпорации Чермет». А Международное энергетическое агентство ждет, что в этом году экспорт российского угля упадет 16 млн тонн.

🇨🇳

Виноват во многом Китай. Там замедляется экономика, и цены на сталь на минимуме за 7 лет. А поскольку Китай — главный потребитель промышленных металлов и угля, цены на них падают по всему миру. Это бьет и по России, для которой КНР — один из главных партнеров сейчас.

Правительство Китая планирует новую порцию господдержки промышленности, но сильно ли это поможет – вопрос.

У металлургов есть и еще проблемы:

➖ужесточение условия ипотеки снизило спрос в строительной отрасли
➖европейская промышленность стагнирует

Но надежда есть: промышленность Азии, несмотря ни на что, растет, и ей нужны металлы. А аналитики Синары напоминают, что в США началось снижение ставок ФРС, это тоже поддержит деловую активность.

🔽

Угольщикам еще тяжелее, у них сильно выросли издержки: больше половины компаний в первом полугодии были убыточными. А еще их активно пытаются обложить налогами и сборами.

Внешняя торговля стала дороже из-за санкций – иностранные банки усложняют расчеты. Но и логистика угля внутри России – тоже гигантская проблема: мощностей не хватает из-за «разворота на Восток», и угольщики Кузбасса вынужденно сократили отгрузку в июле на 12,5%.

@IF_Stocks

28,469

IF Stocks

11 Oct, 18:01

Последняя пара недель показала, что рынок понемногу оживает. Но ситуация все еще непрозрачна, поэтому найти бумаги с потенциалом роста все еще непросто.

Найти справедливую оценку эмитентов по активам со всеми рисками и возможностями можно в подписке IF+. Финансовые аналитики проводят эту оценку исходя из текущей ситуации на рынке — поэтому этой осенью изучили отчеты компаний за первое полугодие и провели «уборку»: продали те активы модельных портфелей, которые могут пострадать от санкций и повышения ставки, и закупили те бумаги, в которых видят потенциал.

Кстати, пользователи IF+ получают оперативные уведомления о сделках в портфелях и инвестидеях от аналитиков в удобном Телеграм-боте. Они всегда в курсе актуальных решений 👌

Это дает свои плоды. Например, пассивный портфель с высокорисковыми бумагами с января 22 года вырос на 83%. Индекс Мосбиржи полной доходности за это же время поднялся лишь на 49%. Пользователи, которые воспользовались этими решениями, купили и забыли, а их капитал мог вырасти на 83%.

К слову, на сегодняшний день уже больше 20 000 инвесторов доверились экспертам IF+. Они формируют капитал и экономят время на поиск и анализ бумаг. Один из примеров — в прикрепленном отзыве.

🎁 Не упустите свой шанс инвестировать уверенно! Используйте промокод STOCKS1110 на дополнительную скидку к стоимости подписки IF+ на год. Финальная цена составит 13 680 р. ~~29 000 р.~~!

👉 Подробнее о преимуществах Подписки IF+

Доходность в прошлом не гарантирует доходности в будущем. Познакомьтесь с подпиской IF+ в течение 3 дней демо-периода — если подписка не оправдает ваших ожиданий, мы вернем оплату в полном размере (за исключением банковской комиссии при оформлении рассрочки).

27,596

IF Stocks

11 Oct, 14:50

📱 Positive Technologies представила два новых продукта для выхода на новые рынки

1️⃣ «PT Data Security» — единое решение для защиты данных вне зависимости от их типа и места хранения. Софт находит все значимые данные и помогает оценить состояние и уровень их защищенности в режиме реального времени. Также ПО затрудняет проникновение злоумышленников в систему и способствует предотвращению кражи информации.

2️⃣ «PT Dephaze» — продукт по симуляции атак на инфраструктуру на заданные в ней цели без реального ущерба. Решение визуализирует самый короткий маршрут по проникновению к цели в инфраструктуре. Это поможет найти слабые места и устранить их.

Оба продукта полностью разработаны Positive Technologies с нуля — не использовались даже открытые исходные коды. Работа над ними идёт с начала 2024 года. Коммерческая версия «PT Dephaze» увидит свет в первом квартале 2025 года, «PT Data Security» — во второй половине 2025 года.

Софт востребован. Рынок защиты данных, по оценке ЦСР, является самым быстрорастущим. Positive Technologies хочет занять 50% на нем к 2028 году. Решения по симуляции атак на инфраструктуру тоже становятся все популярнее — в 2023 году рынок оценивался в 8 млрд рублей. Более 500 компаний уже обратились к Positive с таким запросом.

@InvestFuture

20,679

IF Stocks

IF Stocks (Russian)

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks

IF Stocks