تحلیل بیت‌کوین طالس Telegram Posts

⬆️در همان شمارهٔ اوتلوک همچنین استراتژی‌ای در بازار رصد کردیم که توسط یک یا دو معامله‌گر بلوکی، و با حجمِ قابل‌توجه ۱۰۰۰ بیت‌کوین، روی بازار اجرا شده بود.

✅ استراتژی اسپرد تقویمی پوت (Put Calendar Spread). این استراتژی شامل خرید آپشنِ پوت نسبتا بلندمدت‌تر و فروش پوت کوتاه‌مدت‌تر با سایز و قیمت اعمال یکسان (میانگین $81,000) می‌شد.

📈 همچنان‌که از نمودار ریسک (سود و زیان) این استراتژی پیداست (تصویر بالا)، حداکثر سود این پوزیشن وقتی به‌دست می‌آید که قیمت بیت‌کوین در حوالی $80,000 باشد (که الان هست).

✏️ تصحیح: در فرستهٔ قبلی تاریخ سررسید ۱۴ «دسامبر» درج شده بود که صحیح نیست؛ تاریخ درست ۱۴ «مارس» است (یعنی جمعهٔ پیشِ رو).

🔗تحلیل بیت‌کوین طالس

📈 در جدیدترین شمارهٔ اوتلوک که توسط تیم تحلیلِ بازار طالس تهیه می‌شود، در همین جمعه گذشته دیدیم که آرایش بازار نزولی است.

🗓برای سررسید ۱۴ دسامبر، الگوی معاملات آپشن در روز جمعه شبیه به نمودار ریسک استراتژی Short Risk Reversal در گوی مارکت اسکرینر طالس دیده شد. (شکل بالا)

⭕️ در این روز معامله‌گران با خرید آپشن‌های پوت موقعیت‌های خود را هج کرده بودند و با فروش کال اندکی خارج‌ازپول هزینهٔ آن را تأمین کرده بودند.

رصد بازار آپشن می‌تواند نشانه‌هایی زودهنگام از آرایش معامله‌گران حرفه‌ای به دست دهد.

🔗تحلیل بیت‌کوین طالس

🔥خدمت جدید صرافی XT برای افزایش امنیت دارایی کاربران

🎄سیستم امنیتی جدید درخت مرکل صرافی XT، یک روش جدید برای استعلام دارایی های کاربران در ولت های بلاک چینی می‌باشد و کاربران می‌توانند در هر لحظه وجود دارایی‌های خودشان در صرافی را اعتبارسنجی کنند.

🔒این یکی از جدید ترین متد های POR(Proof-of-Reserve) در صنعت کریپتو است که تنها صرافی‌های برتر دنیا مانند Binance و Bitget آن را به صورت عمومی در اختیار کاربران قرار داده‌اند.

https://thales-mfi.landin.ir/xt

🚀😎 آرتور هیز: «زمان پرواز فرا رسیده است! روند بازگشت بیت‌کوین، بسیاری را شگفت‌زده خواهد کرد»

بیت‌کوین در میانه یک انقلاب مالی قرار دارد. افزایش نقدینگی، کاهش ارزش ارزهای فیات، و تغییرات ساختاری در اقتصاد جهانی، همگی بیت‌کوین را در مسیری قرار می‌دهند که قیمت آن می‌تواند به یک میلیون دلار برسد!

اما سوال بزرگ این است:

آیا دولت‌ها اجازه خواهند داد که بیت‌کوین جایگاه ذخیره ارزش جهانی را بگیرد؟

مقالۀ کامل را در این لینک بخوانید.

📍 فرصت طلایی: راز لبخند مایکل سیلور!

در ویدیو تحلیلی امشب در کانال یوتیوب طالس

توضیح وضعیت کلی بازار در فایل صوتی زیر 👇

📍 کمپانی پامپ و دامپ دانلد و پسران!

آش به قدری شور است که صدای هواداران ترامپ هم درآمده است...

👈 مقالۀ کامل را در این لینک بخوانید

تصور کنید که رئیس‌جمهور بزرگ‌ترین اقتصاد جهان هستید. هر حرف شما می‌تواند تأثیرات عظیمی روی بازارهای مالی بگذارد. حالا فرض کنید که قصد دارید فردا ساعت ۸ صبح به وقت آمریکا، پستی در شبکه‌ی اجتماعی خود منتشر کنید و اعلام کنید که به چند رمزارز خاص (مثلاً XYZ) یا به سهام چند شرکت خاص (XYZ Corporation) علاقه‌مند هستید. حالا اگر چند ساعت قبل از انتشار این پست، به دوستان، خانواده و نزدیکانتان اطلاع دهید، چه اتفاقی می‌افتد؟ طبیعی‌ترین نتیجه این است که آن‌ها مقدار زیادی از این دارایی‌ها را خریداری می‌کنند. سپس، به‌محض انتشار پست شما، قیمت این دارایی‌ها به‌شدت افزایش پیدا می‌کند، چرا که میلیون‌ها نفر تحت تأثیر حرف‌های شما به سمت خرید هجوم می‌آورند. در این لحظه، اطرافیان شما که قبلاً خرید کرده‌اند، می‌توانند دارایی‌های خود را با سودی هنگفت بفروشند و میلیون‌ها یا حتی میلیاردها دلار سود به جیب بزنند.

اما در سمت دیگر، سرمایه‌گذارانی که از این ماجرا بی‌خبر بوده‌اند، وقتی از خواب بیدار می‌شوند، می‌بینند که قیمت برخی رمزارزها که تا دیروز در بازار نزولی بودند، ناگهان رشد کرده است. آن‌ها نمی‌دانند که این رشد چه زمانی متوقف می‌شود و به دلیل ترس از دست دادن فرصت (FOMO)، برای خرید هجوم می‌آورند، بدون این‌که بدانند این بازی از قبل توسط عده‌ای چیده شده است. اما در همین لحظه که سرمایه‌گذاران عادی وارد بازار می‌شوند، افرادی که زودتر خبر داشتند، شروع به فروش دارایی‌هایشان می‌کنند. در نتیجه، قیمت‌ها دوباره سقوط می‌کند و سرمایه‌گذاران جدیدی که دیر وارد بازار شده‌اند، دچار ضررهای هنگفتی خواهند شد.

آسیب‌های بلندمدت به بازارهای مالی

اگر این الگو تکرار شود—که با توجه به سود عظیمی که دارد، قطعاً تکرار خواهد شد—چندین پیامد ویرانگر به دنبال خواهد داشت:
1. اعتماد به بازارهای مالی از بین می‌رود.
2. فرار سرمایه رخ می‌دهد و بی‌ثباتی شدیدی ایجاد می‌شود.
3. سرمایه‌گذاران حرفه‌ای و تحلیل‌گران بازار، اعتبار خود را از دست می‌دهند.
4. بازارهای مالی به نفع گروه‌های خاص و افراد نزدیک به قدرت تغییر می‌کنند.

چه می‌توان کرد؟

در شرایط عادی، نهادهای نظارتی مالی (مانند SEC و CFTC) باید وارد عمل شوند و چنین اقداماتی را پیگیری کنند. اما در وضعیتی که تمام قدرت سیاسی در دستان یک گروه خاص قرار دارد،انتظار اقدام قانونی بی‌طرفانه به کلی دور از ذهن است. تنها امید این است که رئیس‌جمهور آمریکا خودش چنین رفتاری را تکرار نکند. اما اتکا به خودکنترلی یک فرد، به خصوص زمانی که آن فرد «دونالد ترامپ» باشد نیز، به احتمال قریب به یقین، بی‌حاصل است. اگر این روند ادامه پیدا کند، بازارهای مالی ممکن است با یکی از بزرگ‌ترین بحران‌های تاریخ خود روبه‌رو شوند.

دونالد ترامپ قرار است روز جمعه با تعدادی از «بزرگان بازار رمزارز در آمریکا» دیدار کند. اسامی تعدادی از این «بزرگان» در گمانه‌زنی‌ها فاش شده. در صورت لزوم در مطلبی دیگر به این دیدار و تبعات آن خواهیم پرداخت.
بهزاد میرزایی
۴ مارچ ۲۰۲۵

بدعتی خطرناک در بازار کریپتو

اتفاقی که دو روز پیش در بازار کریپتو رخ داد، بدعتی بسیار خطرناک در بازارهای مالی به حساب می‌آید. می‌توان گفت که چنین رویدادی در این مقیاس کاملاً بی‌سابقه است. البته در گذشته نیز موارد مشابهی را دیده‌ایم، اما هیچ‌کدام در این سطح از تأثیرگذاری نبوده‌اند. نمونه‌ای مشابه زمانی اتفاق افتاد که ایلان ماسک با اظهارنظر درباره‌ی دوج‌کوین، باعث سقوط قیمت آن شد. به همین شکل، اظهارات او درباره‌ی سهام تسلا در گذشته باعث نوسانات قیمتی شد. اما تا جایی که من به یاد می‌آورم رویدادی در این سطح و با این گستردگی، از سوی مهمترین و تأثیرگذارترین فرد عالم، در تاریخ بازارهای مالی سابقه ندارد و اگر جلوی این نوع دستکاری گرفته نشود، مشخص نیست که چه پیامدهایی برای بازارهای مالی در پی خواهد داشت.

ماجرا چه بود؟

اتفاقی که بازار کریپتو را متزلزل کرد، اظهارنظری از سوی دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور آمریکا، در شبکه‌ی اجتماعی خودش یعنی Truth Social بود. او در پست خود، حمایت خود را از ایجاد یک ذخیره‌ی استراتژیک از ارزهای دیجیتال اعلام کرد و به‌طور خاص از رمزارزهایی مانند ریپل (XRP)، سولانا (SOL) و کاردانو (ADA) نام برد. اما مسئله‌ی بحث‌برانگیز این بود که او در ابتدا نامی از بیت‌کوین (BTC) و اتریوم (ETH)، دو رمزارز بزرگ و تأثیرگذار جهان، نبرد. این حذف عمدی یا سهوی، بلافاصله باعث گمانه‌زنی‌ها و واکنش‌های شدید در بازار شد. هرچند که ترامپ دقایقی بعد تلاش کرد تا موضع خود را اصلاح کند و در پست دیگری نوشت:

“و البته بیت‌کوین و اتریوم، به‌عنوان دیگر رمزارزهای ارزشمند، در قلب این ذخیره‌ی استراتژیک خواهند بود. من عاشق بیت‌کوین و اتریوم هم هستم!”

اما تأثیر اولیه‌ی حرف‌های او قبلاً بازار را متحول کرده بود. در نتیجه، رمزارزهایی که ترامپ به‌طور خاص از آن‌ها نام برد، افزایشی بی‌سابقه در قیمت خود تجربه کردند. برخی از آن‌ها، مانند کاردانو، به‌اندازه‌ای رشد کردند که احتمالاً رکورد جدیدی در تاریخ این دارایی‌ها به حساب می‌آیند. این واکنش سریع و شدید بازار به یک اظهارنظر از سوی یک چهره‌ی سیاسی، نشان می‌دهد که بازار کریپتو چقدر در برابر اظهارات افرادِ تأثیرگذار حساس است، مخصوصاً زمانی که این افراد قدرت سیاسی و اقتصادی عظیمی دارند.

اشکال چنین اظهارنظری چیست؟

آیا یک رئیس‌جمهور حق ندارد درباره‌ی رمزارزهایی که به آن‌ها علاقه دارد اظهارنظر کند؟ به‌عنوان یک شهروند عادی، قطعاً این حق را دارد. اما مشکل زمانی پیش می‌آید که چنین اظهاراتی به دستکاری آشکار بازار منجر شود. کاری که ترامپ انجام داد—یعنی نام بردن از برخی رمزارزها و حذف برخی دیگر—به‌وضوح بازار را به نفع دارایی‌های خاصی تغییر داد. از لحاظ اخلاقی و اقتصادی، این رفتار یک دستکاری بازار (Manipulation) است. اما از لحاظ قانونی، ماجرا پیچیده‌تر است. قوانین مالی معمولاً در مورد اظهارنظرهای سیاستمداران و چهره‌های عمومی نقاط مبهمی دارند. اگر کسی بخواهد ترامپ را به دادگاه بکشاند، مشخص نیست که نتیجه‌ی دادرسی چه خواهد بود، حتی اگر اثر اظهارات او روی بازار کاملاً واضح باشد.

با توجه به حساسیت بالای بازارهای مالی، هیچ شکی نیست که اگر شخص دیگری غیر از دونالد ترامپ چنین تأثیری بر قیمت دارایی‌ها می‌گذاشت، بلافاصله به جرم دستکاری بازار متهم می‌شد. اما در شرایطی که قدرتمندترین و ثروتمندترین کشور جهان عملاً در کنترل یک حزب سیاسی یا بهتر بگوییم، «یک شخص» قرار دارد، انتظار یک محاکمه‌ی عادلانه در چنین مواردی کاملاً غیرمنطقی است. این رویه شرایطی بسیار خطرناک را رقم می‌زند: رهبر بزرگ‌ترین اقتصاد دنیا می‌تواند در هر لحظه، تنها با نام بردن از چند دارایی مالی، بازار را به نفع خود یا اطرافیانش تغییر دهد. بدون هیچ عواقبی، او می‌تواند بارها این کار را تکرار کند و تنها با یک پست ساده در شبکه‌ی اجتماعی، نوسانات عظیمی در قیمت رمزارزها یا حتی سهام شرکت‌ها ایجاد کند.

مکانیزم ساده‌ی این نوع دستکاری در بازار
بیایید مکانیزم این نوع دستکاری را برای کسانی که با بازارهای مالی آشنا نیستند به ساده‌ترین شکل ممکن توضیح دهیم:

طریقِ کارِ بزرگان از این قُماش بود

📈نمودار فوق نحوهٔ ورود و خروجِ یک سرمایه‌گذار حرفه‌ای در بیت‌کوین است.

🔘ورود پلکانی در بازهٔ مناسب به صورت DCA (=میانگین‌گیری)، صبر، و خروج پلکانی در بازهٔ مناسب.

🔘البته این رویکرد متفاوت است از روش کار دیگرانی (مانند شرکتِ استراتژی₿) که بیت‌کوین را به‌مثابهٔ یک ذخیرهٔ ارزش بی‌بدیل می‌نگرند و از هر فرصتی برای جمع‌آوری آن استفاده می‌کنند، و مشکل حاضر به فروش آن هستند.

کانال تحلیل بیت‌کوین طالس