Finmentor

🥇Полюс Золото. Покупать или продавать?!

Вчера акции компании Полюс Золото выросли почти на 7% и были лидерами по объему торгов!🔄📈

➡️Такая реакция была обусловлена вышедшим отчетом за 9 месяцев 2024 года, а также сообщением о возможных дивидендах.⚡️
Рассмотрение этого вопроса запланировано на 23 октября.📆

❗️В последний раз Полюс выплачивал дивиденды по итогам 1-го полугодия 2021, и возобновление выплат является позитивным фактором, если они будут одобрены.👍

Выплата дивидендов может составить 30% от скорректированной EBITDA за последние четыре квартала, что соответствует дивидендной политике компании.

По прогнозу дивиденды составят 1200 рублей на акцию, что соответствует доходности 8,2%.💰

🥸Мы держим акции компании в портфеле по подписке. Покупали в районе 11,5 тыс. за бумагу. В моменте прибыль по позиции около +24%.🛡
❗️На текущий момент мы начинаем искать точку для фиксации прибыли. Скорее всего +30% в итоге возьмем.✔️

⚠️Как вы уже поняли, покупать акции сейчас уже поздно, а если держите, то ожидайте сигнал о фиксации прибыли, скачав наше мобильное приложение или подписавшись на наш телеграм-бот.

⛽️Лукойл. Что ожидать?

На этой неделе 25 октября совет директоров Лукойла рассмотрит вопрос о выплате дивидендов за 9 месяцев 2024.📆

❕Базовый прогноз предполагает выплаты в размере 575 рублей за акцию с доходностью 8,3%, потенциальные сроки выплаты - вторая половина декабря.

Решение о выплате более высоких дивидендов за счет имеющихся в наличии денежных средств (порядка 800 млрд рублей) должно стать позитивным катализатором для акций.📈

❗️Также Госдума рассмотрит предложение о продлении льгот по НДПИ (налог на добычу полезных ископаемых) на 5 лет для месторождения Филановского и Баженовских нефтяных залежей. В случае продления льгот это станет позитивом для Лукойла.⚡️

💎Лукойл остается нашим фаворитом в нефтегазовой отрасли, и мы подтверждаем наш рейтинг выше рынка по компании.🔄

➡️Лукойл сейчас торгуется по мультипликатору EV/EBITDA существенно дешевле своих значений за последние 5 лет.📈

Finmentor pinned «⁉️Что такое проект Finmentor? Мы делаем ровно 2 вещи: ✔️Пишем про инвестиции - разбираем отчеты компаний, следим за новостями на фондовом рынке, и делаем все, чтобы вы были в курсе событий. ✔️Инвестируем в акции - анализируем тысячи компаний по всему миру…»

⁉️Что такое проект Finmentor?

Мы делаем ровно 2 вещи:

✔️Пишем про инвестиции - разбираем отчеты компаний, следим за новостями на фондовом рынке, и делаем все, чтобы вы были в курсе событий.

✔️Инвестируем в акции - анализируем тысячи компаний по всему миру и отбираем наиболее перспективные для вложений.

💎Среднегодовая доходность нашей стратегии составляет 30%, а в нашем отчете за 2023 год доходность составила 65,8%!🔥

⭐️Мы знаем, что ключ к успеху на фондовом рынке - вовремя купить актив, а также вовремя его продать. Это самая важная часть информации, которую мы оформили в виде инвестиционной стратегии. Скачивайте мобильное приложение чтобы получить бесплатный двухнедельный пробный период и начать зарабатывать вместе с нами 🎮📈

🔋Новатэк. Оценка результатов.

🟢Новатэк в 3-м квартале увеличил добычу природного газа на +4,1%, которая составила 20,6 млрд куб. м.

🔴Продажи природного газа оказались ниже добычи, составив 16,9 млрд куб. м, что практически соответствует показателю за 3-й квартал 2023.

🟢Добыча жидких углеводородов в 3-м квартале 2024 выросла на +14% г/г до 3,4 млн тонн.

🟢За 9 месяцев 2024 добыча природного газа увеличилась на +2,1% г/г до 62,3 млрд куб. м

🔴Продажи природного газа составили 56,2 млрд куб. м (-2,3% г/г).

🟢Добыча жидких углеводородов за 9 месяцев 2024 выросла на +12,6% г/г до 10,2 млн тонн.


👉Выводы:

Новатэк опубликовал в целом неплохие операционные результаты за 3-й квартал 2024, продемонстрировав рост добычи и постепенное восстановление продаж по сравнению с уровнями предыдущих кварталов.✅

Мы видим, что несмотря на санкции, танкеры курсируют и перевозят СПГ. В то время как в оценке компании не заложена деятельность санкционных предприятий.🥸

Если в грядущих отчетах мы увидим прибыль от этих заводов, то можно будет ожидать переоценку акций вверх.📈

❗️На текущий момент акции компании торгуются с дисконтом около 50% к своим средним значениям за последние 5 лет.👍

Держим акции в портфеле и получаем дивиденды.😉

🏦СБЕР. Все ли в порядке?!

Вчера Сбер опубликовал отчет.📊Стоит ли продолжать держать акции в портфеле?🤔

▶️Результаты за сентябрь 2024:

✅Чистая прибыль выросла на 8,0% г/г до 140,6 млрд рублей
✅Рентабельность капитала (ROE) составила 26,3%
✅Чистый процентный доход увеличился на 7,1% г/г до 218,9 млрд рублей за счет роста кредитного портфеля и высоких процентных ставок
✅Комиссионный доход снизился на 0,4% до 65,0 млрд рублей ✅Операционные расходы выросли на 10,2% до 81,4 млрд рублей ✅Отчисления в резервы увеличились в 2,5 раза до 98,0 млрд рублей
✅Стоимость риска составила 1,7%


▶️Результаты за 9 месяцев 2024:

✅Чистая прибыль выросла на 5,7% до 1,2 трлн рублей
✅Рентабельность капитала (ROE) составила 23,9%
✅Чистый процентный доход увеличился на 14,5% до 1,9 трлн рублей
✅Комиссионный доход прибавил 7,0% до 550,8 млрд рублей
✅Корпоративные кредиты с начала года выросли на 14,1% до 26,6 трлн рублей, в то время как розничные кредиты с начала года прибавили 11,0% до 17,3 трлн рублей
✅Стоимость риска составила 1,4% за 9 месяцев 2024.

❗️Важно отметить, что в месячном исчислении корпоративные кредиты выросли на 2,9% м/м (+3,9% в августе), а розничные кредиты увеличились на 0,9% м/м (+1,5% в августе).👍


❗️Выводы:

Сбер опубликовал хорошие финансовые результаты. Среди позитивных моментов отметим стабильный рост процентного дохода.📈

Среди негативных моментов - резкий рост отчислений в резервы на фоне замедления роста кредитного портфеля.🙁Мы допускаем, что отчисления в резервы у Сбера могут продолжить расти в ближайшие месяцы, оказывая давление на чистую прибыль банка.📉

⚡️По прогнозам аналитиков чистая прибыль Сбера за 2024 год составит около 1,65 трлн рублей (+9% г/г), что соответствует довольно неплохо, учитывая турбулентность в экономике.🛡

➡️Мы подтверждаем наш позитивный взгляд на акции компании и продолжаем держать их в портфеле.😎

🎯Потенциал роста от текущих уровней составляет 25-35% на горизонте 6-12 месяцев плюс довольно неплохие дивиденды!🔥

🍏X5 Retail: Перспективы

Ретейлер X5 на горизонте следующих трех лет ожидает роста бизнеса на 17-18%, прогнозируя увеличение выручки на 24-25% в 2024 году.📈

❗️Рост бизнеса, как ожидает компания, будет достигнут за счет мультиформатной модели ретейлера, разнообразного предложения для покупателей, а также роста среднего чека и посещаемости.📊

Рост рынка розничной торговли в целом компания прогнозирует на уровне 9-10% до 2028 года.🔼

⚡️Кроме того, ПАО «Корпоративный центр ИКС 5» ожидает возобновления торгов акциями X5 на Московской бирже в начале 2025 года.


📌Вывод:

Планы компании по росту бизнеса превышают изначальные прогнозы аналитиков.👍

Нам нравится бизнес компании, держим акции в портфеле и ждем возобновления торгов.🥸

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

🏦Ренессанс. Инвестидея?!

Группа «Ренессанс Страхование» приобрела компанию «Райффайзен Лайф», занимающую 20-е место в российском сегменте страхования жизни, у Райффайзенбанка и австрийской Uniqa.🔄

Как сообщили в самой компании, после получения всех разрешений регулирующих органов сделка по покупке «Райффайзен Лайф» с инвестиционным портфелем 20 млрд рублей на начало 2024 года завершена.✔️

Ренессанс страхование активно развивает сегмент страхования жизни, на который в настоящее время приходится половина всех получаемых компанией страховых взносов.🛡

Недавно компания также приобрела портфель у компании ВСК.👍

С учетом этих приобретений инвестиционный портфель группы Ренессанс должен увеличиться на 30 млрд рублей и достичь порядка 222,4 млрд рублей.📈

❗️Нам нравится инвестиционный кейс Ренессанс Страхования. Положительным фактором в перспективе видится ожидаемое снижение процентных ставок в России, что должно привести к положительной переоценке инвестиционного портфеля компании, тем самым увеличивая размер прибыли и дивидендов.🔼

🥸Прогноз по прибыли компании за 2025 год составляет примерно 15 млрд рублей. Это рост на +50% г/г, что дает вполне привлекательную оценку 3,6 по мультипликатору P/E.🔥

🎯Мы видим потенциал роста акций 20-30% на горизонте 6-8 месяцев!

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

☄️Вчера вышла новость о том, что Т-Банк для присоединения Росбанка проведет допэмиссию на 3 млрд руб!

На первый взгляд новость негативна, что вызвало снижение стоимости акций T-Банка.📉

👉Однако позже менеджмент банка прояснил ситуацию:

📢«Речь идет о внутригрупповой корпоративной процедуре в связи с присоединением Росбанка в качестве филиала Т-Банка. Акции ПАО РОСБАНК конвертируются в акции АО "Тбанк". Процедура никак не влияет на количество акций МКПАО "ТКС Холдинг", оно не проводит допэмиссию».👍

➡️В данной ситуации действительно переживать не стоит. Мы наблюдаем стандартную процедуру при слиянии компаний. Доля в Т-Банке у действующих инвесторов никак не изменится.🛡

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

⚡️Проблемы у банков?!

🖥Вчера появилась новость о том, что Госдума рассмотрит законопроект о введении налога на сверхприбыль банков.

⁉️Как это повлияет на акции банковского сектора и насколько вероятно принятие этого закона?

☄️Ставка налога устанавливается в размере 10%.

ℹ️Сверхприбыль банков будет определяться как превышение средней арифметической величины прибыли текущего года в сравнении с прошлыми годами.

❗️Сильнее всего принятие закона повлияет на прибыль Совкомбанка и ВТБ. На остальные банки влияние будет незначительным.


🕯Вывод:

Несмотря на относительно высокую прибыль банков в 2024 году, мы не ожидаем со стороны российских властей дополнительной налоговой нагрузки.🥸

👉Дело в том, что прибыль банков выступает основным источником их докапитализации, что, в свою очередь, способствует росту кредитования и помогает абсорбировать убытки в кризисные периоды.👍

📉Вчера на данной новости акции банков торговались под давлением, но этом скорее эмоциональная реакция инвесторов на потенциальный негатив, который скорее всего не произойдет.🙂


******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

🏦Банк ВТБ опубликовал результаты на август. Давайте посмотрим, что с отчетом:

🟢Чистая прибыль выросла на 56,8% г/г до 40,6 млрд руб.
🔴Рентабельность капитала 19,4%.
🔴Чистый процентный доход упал на 32,3% г/г до 46,5 млрд руб.
🟢Комиссионные доходы увеличились на 12,4% и достигли 25,4 млрд руб.
🟢Операционные расходы выросли на 11,2% до 35,8 млрд руб.

🔴Чистая прибыль за 8 месяцев 2024 снизилась на 3,6% до 338,5 млрд руб. при рентабельности капитала на уровне 21,8%.
🔴Чистый процентный доход сократился на 25,5% до 378,2 млрд руб.
🔴Чистая процентная маржа составила 2,0%
🟢Комиссионный доход вырос на 14,6% до 160,0 млрд руб.

🟢С начала года банк увеличил портфель кредитов юридическим лицам на 13,8% до 15,9 трлн рублей, портфель кредитов физлицам — на 10,1% до 7,7 трлн рублей.

🟢Важно отметить, что по сравнению с предыдущим месяцем банк увеличил портфель корпоративных кредитов на 1,7%, а кредитов физлицам — на 0,1%.

🔴Достаточность капитала составляет 9,1% (минимальное значение — 8,25%).

😐Первый зампредправления банка Дмитрий Пьянов сообщил, что банк планирует заработать 550 млрд рублей чистой прибыли в 2024 году.

⁉️Какой вывод можно сделать?

Отчет довольно нейтральный. Из минусов - это низкая чистая процентная маржа и достаточность капитала.🔽

❗️Несмотря на то, что менеджмент регулярно сообщает о возможности выплаты дивидендов за 2024 год, их выплата, с учетом текущих показателей, маловероятна.🌧

➡️Акции банка ВТБ сейчас оценены справедливо и нет особых предпосылок к росту акций в ближайшей перспективе. Обходим компанию стороной.⛔️

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

💿Ситуация вокруг Норникеля начинает улучшаться:

🟢На этой неделе Лондонская биржа цветных металлов сняла запрет на поставки никеля с финского завода Норникеля. Это говорит о том, что западные сырьевые рынки нуждаются в продукции компании!⚡️

🟢Следующий триггер - это мощное стимулирование Правительством Китая своей экономики. Стимулы приведут к росту спроса на металлы, производимые Норникелем. Это приведет к росту цен на корзину металлов и выручка Норникеля начнет расти.📈

🛡Норникель — одна из тех компаний, которая продолжает поставлять металл в Европу и в Северную Америку.💯

ℹ️Мы держим акции компании в портфеле и считаем эту идею перспективной на среднесрочно-долгосрочном горизонте.🎯

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

Коллеги, добрый день!☀️

Индекс Московской биржи за 3 недели вырос с локального минимума на 13% и пробил нисходящий тренд!💥📈

📈Как видно на графике, мы приближаемся к уровню 3000 пунктов, до которого нам осталось чуть более 5% роста. Для спекулянтов хорошая возможность заработать на коротком горизонте!💸

❗️Кстати, 11 сентября мы писали статью о том, что нужно срочно покупать акции. 😎Те кто прислушался или подписан на нашу торговую стратегию, уже заработали около 10% за пару недель!🔥

Однако нам, инвесторам, интересно не это.❗️ Сейчас доходность по многим дивидендным бумагам приблизилась к значениям ключевой ставки.👍Помимо этого положительную роль играет рост цен на нефть.🛢📈

Также поддержку рынку в ближайшие месяцы будет оказывать позитивная отчетность компаний, а также ожидания выплат промежуточных дивидендов до конца года.💵

💫Поэтому сейчас все еще сохраняется хорошая возможность купить акции качественных компаний, если вы еще этого не сделали вместе с нами!🎯

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

🚀+500% за 5 лет на акциях! Как?!

🎤Если мы вспомним выступление Президента РФ на "Петербургском международном экономическом форуме", то речь шла о цели удвоить долю ВВП в капитализации фондового рынка до 66% к 2030 году.💥

📊Давайте считать:

Рынок акций должен расти как минимум на уровень инфляции для сохранения текущего отношения рыночной капитализации к ВВП.🥸

ℹ️Номинальный рост ВВП включает инфляцию в 2023 году:

✔️Номинальный рост ВВП - 10,9%
✔️Реальный рост ВВП - 3,5%
✔️Инфляция - 7,4%

➡️Отсюда получается, что рынок акций должен вырасти к 2030 году в 4-6 раз, чтобы достичь цели в 66% от ВВП!💥🔥📈

Как видно, цель довольно амбициозна и оптимистична для российских инвесторов. Даже если план будет достигнут лишь на 50%, то это тоже будет отличным результатом!💯


⁉️Почему же акции будут расти?

✔️Сейчас в РФ сформировалась рекордная депозитная база. Депозиты физлиц превысили 50 трлн рублей. С начала года прирост составил 5,3 трлн, что сопоставимо с объемом акций в свободном обращении. Часть этих денег перетекут в акции, когда ставка по вкладам начнет снижаться.

✔️Дивидендная доходность лучших компаний сейчас близка к ключевой ставке. По некоторым акциям дивидендная доходность достигает 15-19%.

✔️Привлекательные мультипликаторы рынка. В среднем PE рынка акций сейчас находится на уровне 4x — это минимум за последние 10 лет!


⁉️На какие акции стоит обратить внимание?

🛡В первую очередь это фундаментально качественные компании, такие как Сбер, Лукойл, Новатэк, Татнефть, Роснефть, Газпромнефть, ФосАгро, Полюс Золото, Яндекс и ТКС Холдинг.

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

🏦Сегодня Сбер опубликовал результаты за август:

✅Чистая прибыль: 142,7 млрд. руб. (+1,27% г/г)
✅Чистая прибыль за 8 месяцев 2024 года: 1,05 трлн. руб. (+5,4% г/г)
✅Корпоративные кредиты: +3,9%
✅Розничные кредиты: +1,5%
✅Ипотечные кредиты: +1,2%

➡️Несмотря на небольшое замедление темпов роста бизнеса, Сбер продолжает показывать хорошие результаты.👍

ℹ️Мы держим акции в портфеле. Их непременно стоит покупать по текущей цене!⭐️

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

Коллеги, добрый день!☀️

⚡️На этой неделе, в пятницу, состоится важное событие, которое сильно повлияет на динамику рынка акций - Заседание ЦБ РФ по ключевой ставке.Ⓜ️

🌐Мнения аналитиков разделилась примерно поровну: часть считает, что ставку оставят без изменений на уровне 18%, а остальные ждут ее повышения до 19-20%.

⁉️Почему это важно?!

На текущий момент рынок заложил ужесточение монетарной политики и повышение ставки. Это одна из причин сильно падения рынка акций в последний месяц.📉

❗️Однако если ставку оставят без изменений, то нас ждет рост рынка (который кстати уже начался еще на прошлой неделе из-за вышедших данных по замедлению инфляции).📈

В то же время, если ставку все же поднимут (особенно до 20%), то нас ждет серьезное снижение акций.🔽

🛍Мы считаем что ставку оставят без изменений, т.к. высокая стоимость денег сильно тормозит рост экономики, и уже заметны проблемы у бизнеса с привлечением средств и рефинансированием долга.🥸

➡️Следовательно, мы ожидаем положительной динамики у акций и считаем, что с большой долей вероятности "дно" уже пройдено.👍

📆Ждем пятницы и внимательно следим за рынком! Продуктивной всем недели!🤝

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

▶️Дайджест от проекта Finmentor за прошедшую неделю:

✅Привлекательный рынок акций РФ - время закупаться!

✅Акции или депозит - нажмите на ссылку чтобы узнать

✅Покупать ли Мосбиржу?

✅Что там с Сегежой?

**************************

⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
🚀В Telegram

🪓Сегежа +15%!!!🚀Покупать?!

Акции компания Сегежа растут сегодня на торгах на +15%!🔼📈

‼️Причиной является заявление Евтушенкова на Восточном экономическом форуме о том, что АФК Система увеличит долю в Segezha в рамках дополнительного выпуска акций (SPO).

🎤«Объем еще дискутируется, привлеченных средств будет достаточно, чтобы решить проблему высокого уровня долга компании. Вопрос о том, будут ли участвовать в SPO банки-кредиторы лесопереработчика также находится в процессе дискуссии».

➡️Это было логичным решение учитывая большие трудности у компании с рефинансированием долга ввиду отрицательно денежного потока (FCF).

⚠️Рассматривать Сегежу для добавления в портфель сейчас не стоит, учитывая, что период высоких ставок с нами надолго и компании предстоит еще долгий путь по поиску новых клиентов для своей продукции и выстраивания логистики поставок.🥸

❓Если же бумаги уже есть в вашем портфеле, то держите с прицелом на горизонт от одного-двух лет.🗓

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

🏛МосБиржа: Покупать?!

📊Московская биржа опубликовала итоги торгов за август:

✅Общий объем торгов на бирже за август снизился на 1,7% г/г до 125 трлн рублей,

✅Объем торгов на рынке акций сократился на 20,6% г/г до 2,6 трлн рублей,

✅На рынке облигаций тоже сокращение — на 6,1% г/г до 1,7 трлн рублей,

✅Оборот торгов на денежном рынке увеличился на 26,3% г/г до 96,8 трлн рублей,

✅На рынке производных инструментов он снизился на 11,7% г/г до 8,2 трлн рублей,

✅На прочих рынках объем торгов сократился на 54,8% (Сюда входит теперь валютная секция).


➡️Выводы:

Мосбиржа продемонстрировала относительно слабые результаты из-за валютного сегмента, что негативно влияет и на объем торгов производными инструментами.💵📉

Снижение объема торгов на рынках акций и облигаций обусловлено эффектом высокой базы прошлого года.⚡️

Объявленные результаты нейтральны для динамики стоимости акций Мосбиржи. На протяжении последней недели акции MOEX снижаются на фоне общего падения рынка.📉

Сейчас бумага торгуется на уровне 5,5x по мультипликатору P/E, что почти в два раза дешевле своего среднеисторического уровня.🛍

Мы считаем, что сейчас акции компании интересны для добавления в среднесрочный портфель.👍


******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram

Акции или депозит?🤔

📊Интересная статистика от РБК:

⁉️Что было выгоднее за последние 10 лет - вклады или дивидендные акции?

🗣️Вложения в акции позволяют зарабатывать не только за счет роста их цены — российские компании выплачивают инвесторам дивиденды, которые приносят значительную долю дохода.

Так, только рост акций в цене принес бы инвестору за 10 лет 91,7%, в то время как рост котировок вместе с дивидендами приумножил капитал инвестора уже на 268,9%.🗣️

🟢Доходность банковских депозитов за 10 лет оказалась значительно ниже - около 90%.

‼️Таким образом среднегодовая доходность акций РФ с учетом дивидендов за последние 10 лет составила +26,8%, в то время как доходность депозита дала всего около 9%.

******************************
⚡️Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥
Зарабатывай вместе с нами!💰
📲В Приложении
✈️В Telegram